Разное

Дивидендная доходность акций: Дивиденды и даты закрытия реестра :: Аналитика :: Управляющая компания ДОХОДЪ

02.12.1970

Содержание

Котировки :: Аналитика :: Управляющая компания ДОХОДЪ

АшинскийМЗ

15.48

14.2 %
Лензолото

14560

10.4 %
РусАква ао

457

5.5 %
Лензол. ап

3035

5.4 %
Распадская

254.66

2.0 %
Мечел ап

124.8

1.7 %
Сегежа

7.41

1.7 %
БСП ао

63.92

1.6 %
РСетиМР ао

1.19

1.2 %
МосЭнерго

2.2175

1.1 %
СаратНПЗ-п

15340

1.1 %
ОВК ао

73.5

1.0 %
ЭнелРос ао

0.8178

0.9 %
МРСК Центр

0.3808

0.9 %
Белуга ао

2612

0.8 %
Башнефт ап

1027

0.7 %
ОГК-2 ао

0.679

0.7 %
ВСМПО-АВСМ

30040

0.7 %
МРСК ЦП

0.2383

0.7 %
ETLN-гдр

121.5

0.7 %
САФМАР ао

460

0.7 %
ЭНГРУП ао

762

0.7 %
Аптеки36и6

13.544

0.6 %
ТГК-2

0.003995

0.4 %
Акрон

6020

0.4 %
Юнипро ао

2.733

0.4 %
Таттел. ао

0.5715

0.4 %
МРСК СЗ

0.0477

0.3 %
ДВМП ао

16.61

0.3 %
РсетВол ао

0.0566

0.2 %
ОргСинт ап

31.5

0.2 %
Селигдар-п

43.7

0.1 %
Селигдар

43.76

0.0 %
МГТС-4ап

1378

0.0 %
ТГК-1

0.011

0.0 %
Мечел ао

79.3

-0.0 %
НМТП ао

7.21

-0.1 %
ОргСинт ао

99.9

-0.1 %
Лента др

238.7

-0.1 %
Совкомфлот

87.54

-0.1 %
Россети ап

1.891

-0.2 %
Ростел -ап

84.7

-0.2 %
СОЛЛЕРС

208

-0.2 %
Газпрнефть

422.5

-0.3 %
MDMG-гдр

797.2

-0.3 %
OKEY-гдр

51.87

-0.5 %
РСетиЛЭ-п

160.1

-0.5 %
iQIWI

769

-0.5 %
НКНХ ап

82.12

-0.7 %
ОРГ ао

23.5

-0.8 %
М.видео

630.8

-1.0 %
НКХП ао

343

-1.6 %
AGRO-гдр

1047.6

-1.6 %
НКНХ ао

114.1

-2.5 %
Самолет ао

2362.6

-2.6 %
Квадра

0.00632

-3.4 %
РуссНфт ао

156

-5.0 %

10 лучших дивидендных акций. Рейтинг РБК :: Новости :: РБК Инвестиции

«РБК Инвестиции» выбрали по 10 российских и иностранных акций, на которые стоит обратить внимание с точки зрения дивидендов. Приоритетом выбора бумаг была дивидендная доходность, но не только она

Почему дивиденды  ?

Многие инвесторы следят не столько за биржевыми котировками, сколько за тем, насколько успешно работают компании. Ведь стабильно получающая прибыль компания также стабильно распределяет ее между акционерами путем выплаты дивидендов. Для таких инвесторов именно дивиденды становятся источником дохода и они ставят дивиденды в основу своей стратегии.

Один из способов заработать на дивидендах — это купить акции после объявления компании о выплатах. Остается следить за объявлениями и выбирать для вложения бумаги с привлекательной дивидендной доходностью. Такие стратегии позволяют заработать и на росте котировок. Инвесторов привлекает доходность, и они начинают покупать акции, поднимая тем самым цены.

Но этот способ имеет и достаточно рискованную сторону. Когда истекает срок покупки под дивиденды, бумаги падают в цене — это называется «дивидендный гэп  ». Продавая бумаги, инвестор, несмотря на получение дивидендов, может проиграть на падении цен и в итоге получить не ту доходность, на которую рассчитывал.

Quote Практикум. Кто больше всего зарабатывает на дивидендах

Успех в стабильности

Другой способ зарабатывать на дивидендах — это выбрать бумаги компаний, которые стабильно и эффективно работают, и регулярно выплачивают дивиденды.

Причем, такие бумаги должны не просто приносить высокую дивидендную доходность. Дивидендная доходность — это отношение размера дивидендов к цене покупки бумаги (или, например, к средней цене за отрезок времени). И если котировки акции будут падать, то дивидендная доходность будет расти, но инвестор будет при этом терять свой капитал. Поэтому, кроме дивидендной доходности, нужно учитывать рост размера дивидендов и котировок ценных бумаг  .

Чтобы помочь инвесторам в начале дивидендного сезона, мы отобрали российские и иностранные акции из каталога «РБК Инвестиции», наиболее привлекательные для долгосрочных дивидендных инвестиций.

Лучшие акции были определены по значению сводного балла, который учитывает

  • дивидендную доходность;
  • динамику роста дивидендов;
  • динамику котировок акций.

Показатели рассчитывались по итогам дивидендных выплат за последние пять лет. Список лучших российских бумаг, стабильно привлекательных для ориентированного на дивиденды инвестора, получился таким.

Эти бумаги в течение пяти лет показали высокую среднюю дивидендную доходность и устойчивую тенденцию роста дивидендов и котировок. Средневзвешенная годовая дивидендная доходность за пять лет по этим бумагам находится в диапазоне от 7,36% до 14,39%. Стабильная пятилетняя история позволяет говорить, что эти акции могут быть интересными для инвестиций и в дальнейшем.

Акции выбирались из числа торгуемых на Московской бирже, которые можно купить за российские рубли в каталоге «РБК Инвестиции  ».

Мы выбрали из акций, по которым в течение пяти предыдущих лет инвесторы непрерывно получали дивидендные выплаты. Для определения дивидендной доходности и динамики размера дивидендов мы брали суммы дивидендных выплат, которые инвестор получал в течение каждого календарного года, вне зависимости от того, промежуточные это дивиденды текущего года или выплаты по итогам предыдущего.

Такой подход отражает именно позицию инвестора, позволяя оценить фактическую доходность его вложений в течение определенного срока. Для расчета дивидендной доходности каждого года мы делили сумму выплаченных в течение года дивидендов на среднюю цену акции в предыдущем году.

Рост цен мы оценивали с 2015 года по 2021 год включительно.

Список наиболее интересных иностранных дивидендных акций по итогам пяти лет выглядит так:

Эти бумаги на протяжении пяти лет приносили годовую дивидендную доходность от 2,2% до 11,3%, а также показали рост дивидендов и рост котировок.

В некоторых случаях можно заметить даже отдельное снижение размера дивидендных выплат. Но расчет по средневзвешенным значениям показывает тенденцию роста дивидендных выплат по этим бумагам. Это касается и динамики цен

Акции выбирались из числа торгуемых на Санкт-Петербургской бирже, которые можно купить за американские доллары в каталоге «РБК Инвестиции».

Как мы считали

Акции в рейтинге ранжируются по значению сводного балла.

Сводный балл (СБ) рассчитан как произведение средневзвешенной дивидендной доходности (СДД), коэффициента прироста дивидендов (КПД) и коэффициента прироста цены (КПЦ).

СБ = СДД х КПД х КПЦ

При расчете средневзвешенной доходности больший вес придавался более поздним выплатам. Для выплат 2020 года вес равен 5, далее для 2019 года — 4, 2018 — 3, 2017 — 2, 2016 –1

Коэффициент прироста дивидендов считался как деление средневзвешенного размера дивидендов (СРД) по акции за пять лет (поздние выплаты имеют больший вес) на средний размер дивидендов, взвешенный регрессивно (РСРД, больший вес имеют более ранние выплаты). Такой подход позволяет оценить величину стабильного роста дивидендов, сглаживая возможные колебания.

КПД = СРД/РСРД

Таким же образом считался коэффициент прироста цены акции — делением средневзвешенной цены (СВЦ) с большим весом более поздних цен, на регрессивно взвешенную среднюю цену (РСВЦ), с большим весом более ранних цен. Это также позволяет стабилизировать и усреднить показатели. Прирост цен акций считался с 2015 года по 2021 год. Средняя цена 2021 года бралась за период с 1 января по 9 февраля.

КПЦ = СВЦ/РСВЦ

Заметка носит исключительно ознакомительный характер и не содержит индивидуальных инвестиционных рекомендаций. 

Больше новостей об инвестициях вы найдете в нашем аккаунте в Instagram

Существенный ценовой разрыв между ценой бумаги в период между закрытием и открытием торгов. Финансовый инстурмент, используемый для привлечения капитала. Основные типы ценных бумаг: акции (предоставляет владельцу право собственности), облигации (долговая ценная бумага) и их производные. Подробнее Инвестиции — это вложение денежных средств для получения дохода или сохранения капитала. Различают финансовые инвестиции (покупка ценных бумаг) и реальные (инвестиции в промышленность, строительство и так далее). В широком смысле инвестиции делятся на множество подвидов: частные или государственные, спекулятивные или венчурные и прочие. Подробнее Дивиденды — это часть прибыли или свободного денежного потока (FCF), которую компания выплачивает акционерам. Сумма выплат зависит от дивидендной политики. Там же прописана их периодичность — раз в год, каждое полугодие или квартал. Есть компании, которые не платят дивиденды, а направляют прибыль на развитие бизнеса или просто не имеют возможности из-за слабых результатов. Акции дивидендных компаний чаще всего интересны инвесторам, которые хотят добиться финансовой независимости или обеспечить себе достойный уровень жизни на пенсии. При помощи дивидендов они создают себе источник пассивного дохода. Подробнее

Дивидендная доходность акций — расчет и примеры

Дивиденды дают право акционерам получать часть прибыли компании. В зависимости от прописанных в статусе компании правил, она имеет право:

  • проводить полную выплату по дивидендам;
  • проводить частичную выплату по дивидендам;
  • не проводить выплату по дивидендам.

Каждое акционерное общество или корпорация планирует свою стратегию на финансовый год, либо сразу на несколько финансовых лет. В зависимости от этой стратегии, полученная прибыль может либо полностью распределяться среди акционеров (пропорционально имеющемуся количеству акций), либо распределению подлежит только её часть, либо вся прибыль реинвестируется в дальнейшее развитие компании.

Последний вариант подразумевает, что выплат по дивидендам не будет, либо они начнутся через оговоренное количество лет. В таком случае владельцы акций имеют в своём портфеле ценные бумаги, стоимость которых постоянно растёт. Их можно либо продать по более выгодной цене, либо ожидать выплаты дивидендов в будущем.

Частичная выплата подразумевает, что часть прибыли компания будет вкладывать в развитие, а оставшуюся  выплачивать акционерам в виде дивидендов. По такой схеме работает компания «Coca-cola». По открытым данным Income statement чистый операционный доход компании составил 8,584 миллиарда долларов. При этом на выплату дивидендов компания потратила 4,969 миллиарда долларов, что составляет 58% от прибыли.

Расчет дивидендной доходности

  • Дивиденды на акцию (Dividend per share- DPS) – это размер дивидендов, приходящийся на одну обыкновенную или привилегированную акцию компании в денежных единицах.
  • DPR (Dividend payout ratio) – доля чистой прибыли компании, направляемой на выплату дивидендов по обыкновенным или привилегированным акциям.
  • Dividend Yield (DY) – дивидендная доходность, это доход (в процентах за период владения – с даты расчета доходности до даты фактической выплаты дивидендов), приходящийся на каждую денежную единицу инвестиций в обыкновенную или привилегированную акцию от выплаты дивидендов эмитентом такой акции.

Инвесторы, стремящиеся получать небольшой, но постоянный доход от имеющихся ценных бумаг, апеллируют таким понятием, как дивидендная доходность. Этот коэффициент определяется размером выплаченных дивидендов относительно официального курса акций компании. В случае отсутствия динамики роста прибыли, дивидендная доходность акции становится окупаемостью инвестиций для ценных бумаг.

С помощью этого коэффициента оценивают размер денежного потока, получаемого инвестором на каждый вложенный доллар в капитал акционерного общества.

Вычисляется дивидендная доходность акции по формуле: отношение годового дивиденда на акцию к цене акции умноженное на сто процентов.

Ярким примером разницы данного коэффициента могут стать компании Washington Post и Phillip Morris (новое название Altria Group).

годовой дивиденд ($) цена акций ($) дивидендный доход
Washington Post 7 910 0,77%
Phillip Morris  2,72 49,75 5,47%

При этом акционеры имеют стабильные выплаты по дивидендам.

Рекомендованные для вас статьи:

Распределение дивидендов

Распределение выплат по дивидендам происходит пропорционально количеству имеющихся акций. Но при этом существуют отличия между выплатами по обыкновенным и привилегированным акциям.

  • Привилегированные акции. Фиксированная сумма выплат, реже определённый процент от чистого операционного дохода;
  • Обыкновенные акции. Остаток прибыли после выплат по первому типу акций.

Примером такого распределения может предприятие «Johnson&Johnson», прибыль которого на 2014 год составила 298,89 миллиардов долларов. Соотношение привилегированных и простых акций 1:10. Цена акции – 93,1 долларов, дивиденд на одну простую акцию – 2,76 долларов, на привилегированную – 67,31 долларов. Соответственно компания изначально осуществляет выплаты дивидендов по первому типу акций, а остаток прибыли распределяет между акционерами, имеющими второй тип акций. С 2003 года стоимость обыкновенных акций «Johnson&Johnson» выросла с 0,79 доллара до 2,76.

На простом примере этот расчёт выглядит так:

  • Всего акций компании – 100 шт.
  • Всего привилегированных – 10 шт.
  • Всего обыкновенных – 90 шт.
  • Размер дивиденда на 1 привилегированную акцию – 5 долларов.
  • Выплаты акционерам по привилегированным акциям – 50 долларов.
  • Всего прибыль компании – 100 долларов.
  • Остаток прибыли для обычных акционеров –50 долларов.
  • Размер дивиденда на 1 обычную акцию – 0,55 доллара.

Значимые даты

Иметь право на дивидендную доходность по приобретённым акциям можно уже через день после их приобретения. Для этого необходимо только знать несколько важных дат:
  • Declaration date – День, в который огласят дату и сумму выплат по дивиденду;
  • Date of record – За четыре дня до выплаты компания составляет списки акционеров, которые получат дивиденды. Дивиденды получат только те инвесторы, которые внесены в реестр акционеров на эту дату. Если вы купили акции в этот день или за день до этого, то вы, скорее всего, не успеете попасть в реестр, так как на это обычно уходит 3 дня.
  • Payment date – Объявление даты выплаты дивидендов по акциям.

Кроме того, по решению совета директоров, выплата дивидендов может осуществляться не только наличными, но и дополнительными акциями.

Для получения дивидендов от акционера не требуется никаких действий, все дивиденды будут перечислены на брокерский счет инвестора.


Дивидендная доходность (Dividend Yield) — Инвестопедия: инвестиционная энциклопедия

Дивидендная доходность — это финансовый коэффициент, показывающий, сколько компания выплачивает в виде дивидендов каждый год по отношению к цене акций. Дивидендная доходность представлена в процентах и может быть рассчитана путем деления стоимости долларового значения выплаченных в данном году дивидендов на одну акцию, по отношению к долларовой стоимости одной акции. Формула для расчета дивидендной доходности может быть представлена следующим образом:

Доходность на текущий год часто оценивается с использованием дивидендной доходности за предыдущий год или при помощи последнего квартального дохода, умноженного на 4 (с поправкой на сезонность) и деленного на текущую цену акции.

Дивидендная доходность представляет собой способ измерения объема денежного потока, получаемого за каждый доллар, вложенный в акционерный капитал. Другими словами, дивидендная доходность измеряет «отдачу» от дивидендов. В условиях отсутствия каких-либо доходов от прироста капитала, дивидендная доходность, фактически, представляет собой окупаемость инвестиций в акции.

Чтобы лучше объяснить понятие дивидендной доходности, рассмотрим пример. Предположим, что акции компании ABC торгуются на уровне $ 20, и акционерам по ним выплачиваются ежегодные дивиденды в размере $ 1 на акцию. Также предположим, что акции компании XYZ торгуются на уровне $ 40, и акционерам по ним также выплачиваются ежегодные дивиденды в размере $ 1 на акцию. Это означает, что дивидендная доходность компании ABC составит 5% (1/20 = 0,05), а дивидендная доходность XYZ будет равна 2,5% (1/40 = 0.025). Если предположить, что все остальные факторы эквивалентны, то инвестор, желающий использовать свой портфель для увеличения прибыли, скорее всего, предпочтет акции АВС, так как они имеют более высокую дивидендную доходность.

Однако за высокие дивиденды компании приходится расплачиваться потенциалом роста. Каждый доллар, который компания выплачивает в виде дивидендов своим акционерам — это доллар, который она не реинвестирует в себе. В то же время, получение дивидендов очень привлекательно для акционеров, т.к. они могут получить значительную прибыль, если стоимость их акций будет увеличиваться. Другими словами, выплата высоких дивидендов компанией может увеличить ее стоимость.

Например, предположим, что компании ABC и XYZ оцениваются в $ 1 млрд каждая, где половина от $ 1 млрд — это 5 миллионов акций, которые стоят $ 100 каждая. Также предположим, что в конце 1-го года каждая из компаний заработала 10% от своей стоимости, или $ 100 млн. каждая. Компания ABC решает выплатить половину своего заработка (50 миллионов долларов) в виде дивидендов своим акционерам, заплатив $ 10 за каждую акцию (дивидендная доходность равна 10%). Вторую часть заработка, компания реинвестировала в прирост капитала, тем самым повысив свою стоимость до $ 1,05 млрд. Компания XYZ решает не выдавать никаких дивидендов и реинвестирует всю свою прибыль в прирост капитала, тем самым повышая свою стоимость до $ 1,1 млрд.

Если эти компании продолжат такую же политику теми же темпами и с таким же заработком в 10% от стоимости в течение 2-го года, инвесторы, держащие акции ABC, получат еще большие дивиденды в размере $ 10,50 за акцию ($ 1.05 млрд * 10% = $ 105 млн, $ 105 млн / 2 = $ 52.5 млн, $ 52.5 млн / 5 млн = $ 10,50 (дивидендная доходность равна 10,5%)). Итого, в конце 2-го года, компания ABC будет оцениваться в $ 1155 млн и иметь множество счастливых держателей ее акций. Но, в то же время, компания XYZ будет стоить уже $ 1,21 млрд. Если подобная политика продолжится, то к концу 3 года компания ABC будет стоить $ 1213 млн, а XYZ — $ 1331 млн. Обе компании растут в цене, но XYZ растет с удвоенной скоростью по отношению к ABC. Стоимость XYZ удвоится по отношению к своей первоначальной стоимости в течение 8 лет, в то время как ABC понадобиться на это 14 лет. Через 10 лет, ABC будет стоить $ 1706 млн, а XYZ — $ 2594 млн, что на 52% больше чем ABC. Хотя этот пример очень упрощен и практически невозможен в реальности, он иллюстрирует недостатки высоких выплат по дивидендам для компаний.

Если компания выплачивает высокие дивиденды своим акционерам, это может указывать на то, что она в настоящее время недооценена или что она пытается привлечь инвесторов. Если же компания выплачивает низкие дивиденды или не выплачивает ничего, это может свидетельствовать о том, что компания переоценена или, что она пытается нарастить свой капитал.

То, что компания выплачивает высокие дивиденды своим акционерам, не означает, что ничего не изменится с течением времени. Компании часто сокращают выплаты по дивидендам или приостанавливают их вообще в трудные для них экономические времена, так что редко можно рассчитывать на последовательно высокие дивиденды на постоянной основе.

На основе последних выплат годовых дивидендов можно приблизительно оценить будущие дивиденды компании. В английском языке такую оценку называют «forward dividend yield». Однако подобную оценку следует использовать с осторожностью, так как будущие дивидендные выплаты по своей сути неопределенны.

Дивидендная доходность акций — понятие термина, значение, что это такое

Что такое дивидендная доходность?

Дивидендная доходность — это отношение дивидендов, выплачиваемых компанией ее акционерам, к текущей цене акции. Обычно он выражается в процентах и является индикатором дохода инвестора в виде дивидендов. Например, если компания имеет годовой дивиденд в размере 4 доллара на акцию и в настоящее время торгуется по цене акций 100 долларов, то ее дивидендная доходность составляет 4%.

Почему важна дивидендная доходность?

Дивидендная доходность — это ключевой показатель, указывающий на доход, который инвестор получает в виде дивидендов. Инвесторы, стремящиеся к стабильному доходу, могут вкладывать средства в акции с высокой доходностью. Однако важно не оценивать дивидендную доходность компании изолированно без учета других факторов.

Аспекты, которые следует учитывать перед инвестированием в дивидендные акции

Дивидендная доходность основана на текущей цене акции, поэтому важно помнить, что доходность зависит от колебаний цены акций. Если дивиденды по акциям одинаковы в течение определенного периода времени, тогда дивидендная доходность может оказаться высокой или увеличиваться при снижении цены акций. Таким образом, если дивидендная доходность компании значительно выше, чем дивидендная доходность в аналогичных компаниях, из-за падения цены акции, то инвесторам следует проявлять осторожность, поскольку это может быть дивидендной ловушкой. Дивидендная доходность варьируется в зависимости от сектора, как правило, коммунальные услуги и некоторые основные потребительские товары предлагают более высокую доходность.

Помимо дивидендной доходности, важно учитывать:

— Рост дивидендов: проверьте, постоянно ли увеличивает дивиденды компания. Например, дивидендные аристократы — это компании, которые увеличивали свои дивиденды не менее 25 лет подряд.

— Финансовая устойчивость компании: полезно оценить коэффициент выплаты дивидендов и проверить, достаточно ли хороши доходы и денежные потоки компании для поддержания этого коэффициента. Также очень важно проверять уровень долга, поскольку компания с высокой задолженностью может снизить свои дивиденды или даже приостановить их выплаты в трудные времена.

— Перспективы роста: не только акции с выплатой дивидендов или акции с высокой дивидендной доходностью предлагают хорошие инвестиционные возможности. Новые и некоторые быстрорастущие компании предпочитают не выплачивать дивиденды или платить более низкие дивиденды, поскольку они реинвестируют свою прибыль в инициативы роста.

В чем разница между дивидендной доходностью и общей доходностью?

Общая доходность — это более полный показатель доходности, чем дивидендная доходность. В то время как дивидендная доходность является мерой доходности, основанной только на дивидендах, общая доходность учитывает дивиденды, любые другие выплаты акционерам и прирост (или убыток) капитала по акциям за определенный период времени.

Дивидендная доходность и коэффициент выплаты дивидендов

Коэффициент выплаты дивидендов измеряет процент чистой прибыли, которая распределяется между акционерами в виде дивидендов, в то время как дивидендная доходность помогает измерить норму прибыли, полученную в виде денежных дивидендов, по отношению к цене акций.

Вывод

Дивидендная доходность — это ключевой финансовый показатель, который помогает выбрать привлекательные дивидендные акции. Однако, прежде чем инвестировать в акции, приносящие дивиденды, инвесторы должны внимательно изучить ряд других аспектов, включая рост выплачиваемых дивидендов, финансовую устойчивость компании и перспективы будущего роста.

Что важнее – дивидендная доходность или общая доходность?

И  дивидендная доходность,  и  общая доходность  – это термины, используемые для описания результатов акции за определенный период времени (обычно один год), но они отражают разные типы результатов. Следует ли инвесторам в акции сосредоточиться на получении дохода, который включает в себя дивидендную доходность, или доходность, является спорным вопросом в финансовом мире. По правде говоря, относительная важность каждого измерения, вероятно, зависит от ваших индивидуальных обстоятельств и инвестиционного горизонта. Это не означает, что вы должны пренебрегать одним в пользу другого; разумнее рассмотреть и то, и другое, прежде чем выбирать вложение.

Важность дивидендной доходности

Дивиденды – это часть прибыли компании, которая распределяется между акционерами. Для компании считается признаком финансового благополучия и уверенности в том, что она выплачивает дивиденды, которые обычно не зависят от цены акций. Дивидендная доходность – это  доходность 8%.

Для долгосрочных инвесторов дивиденды могут иметь очень большое значение, поскольку их можно реинвестировать и использовать для покупки большего количества акций, а это означает, что инвестору не нужно выделять больше своих ресурсов для увеличения своих вложений в акции. Другие инвесторы полагаются на доходность для получения потока дохода от своих инвестиций. Хотя акции, приносящие дивиденды, не так надежны, как инвестиции с фиксированным доходом, такие как облигации, в этом случае они могут быть весьма ценными.

Однако доходность может вводить в заблуждение. Некоторые компании продолжают выплачивать доходность, даже если они работают с краткосрочными убытками, в то время как другие компании выплачивают доходность слишком агрессивно и не могут реинвестировать достаточно прибыли, чтобы поддерживать деятельность в будущем.

Важность общей прибыли

Общий доход, часто называемый «доходностью», очень просто показывает, сколько инвестиций принесло акционеру. В то время как дивидендная доходность учитывает только фактические денежные дивиденды, общий доход учитывает проценты, дивиденды и увеличение цены акций среди прочего прироста капитала. На первый взгляд, это дает более всеобъемлющий и, следовательно, полезный показатель эффективности, чем дивидендная доходность. Однако доходность полностью ретроспективна, и цены на акции могут вырасти по огромному количеству причин. Обычно сложнее спрогнозировать будущие инвестиционные результаты на основе доходности акций, чем на основе их дивидендной доходности.

Что важнее?

Важность относительна и индивидуальна для каждого инвестора. Если вас интересует только определение того, какие акции показали лучшие результаты в течение определенного периода времени, баланс и отчет о прибылях и убытках компании, а также проведите дополнительное исследование.

Рейтинг дивидендных акций, которые могут обогнать рынок

Дивиденды – способ получать надёжную прибыль. Но компании, которые их выплачивают часто уступают доходности рынка. Высокий процент дивидендов не означает, высокий рост цены самой акции.

Для этого случая Bank of America разработал модель устойчивости доходов, которая отслеживает такие показатели, как свободный денежный поток, стоимость предприятия и доходность капитала. Вот рейтинг дивидендных акций, которые, по этой оценке, могут превзойти рынок в темпах роста.

[Примечание: Цены на акции и показатели в статье, указаны на момент публикации. Актуальные цены акций вы можете увидеть в специальном виджете в конце текста. Перед покупкой акций всегда проводите собственный анализ. Вложение денег несёт риск их потери. Эта статья опубликована с целью обзора, а не призыва к покупке.]

 

1. H&R Block [NYSE: HRB]

• Цена акции: $25.44
• Дивидендная доходность: 3.93%

Эта компания занимается бизнесом в сфере налогообложения. Она предоставляет специалистов для консультации и программное обеспечение по всему миру.

H&R Block имеет наивысший показатель преимущества в доходности среди других акций. У компании один из самых высоких процентилей по доходности к капиталу (37%) и соотношению денежного потока к рыночной цене (FCF/EV~13%).

В 2018 году акции отставали от рынка. Это означает, что инвесторы получали высокую доходность, благодаря дивидендам. В июне HRB увеличила размер выплаты дивидендов на 4.2%, а их нынешняя доходность составляет 3.93%.

 

2. HP [NYSE: HPQ]

• Цена акции: $25.34
• Дивидендная доходность: 2.20%

HP имеет высокую оценку преимущества в доходности и отличается феноменальным ростом цены акции в 161.6%. Это максимальное значение среди всех проверенных Bank of America компаний. У них хорошее соотношение свободного движения денежных средств к стоимости компании (11%). Акции в ближайшее время должны поддерживать одобренный план обратного выкупа на $4 млрд.


Устаревшие принтеры и компьютеры HP, вероятно, не отвечают всем требованиям спроса, однако HP держится за счёт аудитории конкурентов, которые не выжили в сложной среде. Дивидендная доходность HPQ равна 2.2%, поэтому Bank of America советует покупать акции с ценовой целью в $28.

 

3. Broadcom [NASDAQ: AVGO]

• Цена акции: $244.23
• Дивидендная доходность: 2.87%

Сингапурская компания по разработке полупроводниковой продукции, имеющая совместную штаб-квартиру в Сингапуре и в Сан-Хосе, Калифорния. На её счету более 5000 патентов.

Теперь, когда Broadcom закончила все процедуры по слиянию, она вернулась к наращиванию капитала. AVGO имеет FCF/EV около 14% — это максимальный коэффициент среди исследованных компаний. Возврат капитала равен 25.7%.

Дивиденды установлены на уровне 2.8%, но компания обязалась выплатить в их виде 50% свободного денежного потока. Это говорит о том, что дивидендные ставки Broadcom могут вырасти в ноябре до 3.8%. Bank of America говорит покупать с ценовой целью в $300.

 

4. Altria Group [NYSE: MO]

• Цена акции: $62.07
• Дивидендная доходность: 5.16%

Табачный гигант Altria Group продолжит сталкиваться с давлением, со стороны регулирующих органов. Но его скромные форвардные прибыли, кратные 14, и впечатляющий возврат капитала 39.2% говорят, что на нынешнем уровне покупка MO станет хорошей сделкой. Свободный денежный поток Altria вырастет в 2018 году на 48%. Благодаря этому коэффициент FCF/EV поднимется до 9%.

Altria Group выплачивает 5.1% дивидендов и входит в число лучших акций по оценке преимущества в доходности. Именно поэтому они попали в этот рейтинг дивидендных акций. Bank of America советует покупать MO с ценовой целью в $70.

 

5. Lyondell Basell [NYSE: LYB]

• Цена акции: $103.50
• Дивидендная доходность: 3.86%

Lyondell Basell Industries – нефтехимическая компания, акцентирующая деятельность на североамериканских олефинах и полиолефинах. На данный момент маржа LYB складывается из низких цен на природный газ и высоких цен на сырую нефть. У компании 10% FCF/EV и 32.1% возврата капитала.

Lyondell Basell неуклонно увеличивает свои дивиденды с 2011 года, и их текущая доходность равна 3.8%. Правда, рост цен на полиэтилен привёл к увеличению производственных мощностей, что в предстоящие годы может отрицательно повлиять на доходы компании.

 

6. Pfizer [NYSE: PFE]

• Цена акции: $44.91
• Дивидендная доходность: 3.03%

Pfizer – одна из крупнейших фармацевтических компаний в мире. У неё 10% соотношение денежного потока к рыночной цене и 22% доходность капитала. Главной краткосрочной угрозой для PFE — это истечение срока действия патента Lyrica в декабре. Тем не менее свободный денежный поток предприятия грозит вырасти на 50% за 2018 год. Форвардные доходы Pfizer кратны 14.1. Это говорит о хорошем финансировании программы возврата капитала, что даёт дополнительную защиту от удешевления.

Дивидендная доходность Pfizer равна 3.03%. Bank of America ставит PFE рейтинг «buy» и советует ориентироваться на ценовую цель в $46.

 

7. Verizon Communications [NYSE: VZ]

• Цена акции: $54.94
• Дивидендная доходность: 4.39%

Телекоммуникационная компания Verizon по праву входит в этот рейтинг дивидендных акций. VZ одна из самых высокодоходных бумаг, по данным анализа Bank of America, и выплачивает 4.3% дивидендов. Это наивысший показатель среди акций 30 Dow Industrial Average.

Благодаря FCF/EV 9%, возврату капитала 20.6% и форвардной прибыли, кратной 11.2, VZ предлагает не только дивиденды, но и хорошие перспективы. В сентябре Verizon запустили первый коммерческий беспроводной 5G сервис в Сакраменто. Bank of America оценивает акции как хорошие для покупки с ценовой целью в $58.

 

8. Las Vegas Sands Corp. [NYSE: LVS]

• Цена акции: $58.90
• Дивидендная доходность: 5.11%

Торговая война США с Китаем стала источником беспокойств для инвесторов казино в Макао. Из-за этого акции Las Vegas Sands, корпорации владеющей казино, за последние 3 месяца потеряли четверть цены, но распродажа подтолкнула дивиденды до 5.11%.

В то время как инвесторы ждут окончания войны, 7% FCF/EV, 21% возврата капитала и объявленная программа обратного выкупа за $2.5 млрд помогают поддержать акции в хорошем состоянии. Bank of America оценивает LVS нейтрально и устанавливает ценовую цель в $80.


Читайте: 9 акций США, дивиденды по которым растут десятилетиями



Источник

Определение дивидендной доходности

: формула и расчет

Что такое дивидендная доходность?

Дивидендная доходность, выраженная в процентах, представляет собой финансовое соотношение (дивиденд / цена), которое показывает, сколько компания выплачивает дивиденды каждый год по отношению к цене ее акций.

Обратной величиной дивидендной доходности является соотношение цена / дивиденд.

Ключевые выводы

  • Дивидендная доходность, отображаемая в процентах, представляет собой сумму денег, которую компания платит акционерам за владение долей ее акций, деленная на ее текущую цену акций.
  • Зрелые компании, скорее всего, выплатят дивиденды.
  • Компании в сфере коммунальных услуг и основных потребительских товаров часто имеют более высокую дивидендную доходность.
  • Инвестиционные фонды в сфере недвижимости (REIT), товарищества с ограниченной ответственностью (MLP) и компании по развитию бизнеса (BDC) выплачивают дивиденды выше среднего; однако дивиденды этих компаний облагаются налогом по более высокой ставке.
  • Инвесторам важно помнить, что более высокая дивидендная доходность не всегда указывает на привлекательные инвестиционные возможности, поскольку дивидендная доходность акций может быть увеличена в результате снижения цены акций.
Введение в дивидендную доходность

Общие сведения о дивидендной доходности

Дивидендная доходность — это оценка доходности инвестиций в акции только в виде дивидендов. Предполагая, что дивиденды не будут увеличены или уменьшены, доходность будет расти, когда цена акций упадет. И наоборот, он упадет, когда цена акций вырастет. Поскольку дивидендная доходность изменяется относительно цены акций, она часто может выглядеть необычно высокой для акций, которые быстро падают в цене.

Новые компании, которые являются относительно небольшими, но все же быстро растут, могут выплачивать более низкие средние дивиденды, чем зрелые компании в тех же секторах. В целом зрелые компании, которые не растут очень быстро, выплачивают самые высокие дивиденды. Нециклические потребительские акции, которые продают товары первой необходимости или коммунальные услуги, являются примерами целых секторов, которые приносят самую высокую среднюю доходность.

Хотя дивидендная доходность акций технологических компаний ниже среднего, то же самое, что и в отношении зрелых компаний, применимо и к технологическому сектору.Например, по состоянию на 7 мая 2020 года Qualcomm Incorporated (QCOM), признанный производитель телекоммуникационного оборудования, имела дивиденды за последние 12 месяцев (TTM) в размере 2,48 доллара США. При текущей цене в 78,83 доллара США дивидендная доходность составила бы 3,15 доллара США. Между тем Square, Inc. (SQ), относительно новый процессор мобильных платежей, вообще не платит дивидендов.

В некоторых случаях дивидендная доходность может не предоставить достаточно информации о том, какие дивиденды выплачивает компания. Например, средняя дивидендная доходность на рынке очень высока среди инвестиционных фондов недвижимости (REIT).Однако это доходы от обычных дивидендов, которые отличаются от квалифицированных дивидендов тем, что первые облагаются налогом как обычный доход, а вторые — как налог на прирост капитала.

Наряду с REIT, главные товарищества с ограниченной ответственностью (MLP) и компании по развитию бизнеса (BDC) обычно имеют очень высокую дивидендную доходность. Структура этих компаний такова, что Казначейство США требует, чтобы они передавали большую часть своего дохода своим акционерам. Это называется «сквозным» процессом, и это означает, что компания этого не делает. ей не нужно платить подоходный налог с прибыли, которую она распределяет в качестве дивидендов.Однако акционер должен рассматривать выплаты дивидендов как обычный доход и платить с них налоги. Дивиденды от этих типов компаний (MLP и BDC) не подпадают под налоговый режим прироста капитала.

Хотя более высокие налоговые обязательства по дивидендам от обычных компаний снижают эффективную доходность, которую заработал инвестор, даже с поправкой на налоги, REIT, MLP и BDC по-прежнему выплачивают дивиденды с доходностью выше среднего.

Формула дивидендной доходности выглядит следующим образом:

Как рассчитать дивидендную доходность.Инвестопедия

Дивидендная доходность может быть рассчитана на основе финансового отчета за последний полный год. Это приемлемо в течение первых нескольких месяцев после того, как компания выпустит годовой отчет; тем не менее, чем дольше прошло с момента публикации годового отчета, тем менее актуальны эти данные для инвесторов. В качестве альтернативы инвесторы также могут добавить дивиденды за последние четыре квартала, которые включают данные о дивидендах за последние 12 месяцев. Использование конечного числа дивидендов допустимо, но это может сделать доходность слишком высокой или слишком низкой, если дивиденды недавно были сокращены или увеличены.

Поскольку дивиденды выплачиваются ежеквартально, многие инвесторы берут последний квартальный дивиденд, умножают его на четыре и используют полученный продукт в качестве годового дивиденда для расчета доходности. Такой подход будет отражать любые недавние изменения в дивидендах, но не все компании выплачивают равные квартальные дивиденды. Некоторые фирмы, особенно за пределами США, выплачивают небольшие квартальные дивиденды с большими годовыми дивидендами. Если расчет дивидендов выполняется после распределения крупных дивидендов, это даст завышенную доходность.Наконец, некоторые компании выплачивают дивиденды чаще, чем ежеквартально. Ежемесячный дивиденд может привести к заниженному расчету дивидендной доходности. Решая, как рассчитать дивидендную доходность, инвестор должен изучить историю выплаты дивидендов, чтобы решить, какой метод даст наиболее точные результаты.

Преимущества дивидендной доходности

Исторические данные свидетельствуют о том, что акцент на дивиденды может увеличить доходность, а не замедлить ее. Например, по данным аналитиков Hartford Funds, с 1970 года 78% общей прибыли от S&P 500 приходится на дивиденды.Это предположение основано на том факте, что инвесторы, вероятно, реинвестируют свои дивиденды обратно в S&P 500, что затем увеличивает их способность получать больше дивидендов в будущем.

Например, предположим, что инвестор покупает акции на сумму 10 000 долларов с дивидендной доходностью 4% по ставке 100 долларов за акцию. Этот инвестор владеет 100 акциями, каждая из которых выплачивает дивиденды в размере 4 долларов на акцию (100 x 4 доллара = всего 400 долларов). Предположим, что инвестор использует дивиденды в размере 400 долларов США для покупки еще четырех акций.Цена будет скорректирована на дату выплаты дивидендов на 4 доллара за акцию до 96 долларов за акцию. В результате реинвестирования будет куплено 4,16 акций; Программы реинвестирования дивидендов допускают частичную покупку акций. Если ничего не изменится, в следующем году у инвестора будет 104,16 акций на сумму 10 416 долларов. Эта сумма может быть повторно инвестирована в другие акции после объявления дивидендов, таким образом увеличивая прибыль, как на сберегательном счете.

Недостатки дивидендной доходности

Хотя высокая дивидендная доходность привлекательна, вполне возможно, что она может происходить за счет потенциального роста компании.Можно предположить, что каждый доллар, который компания выплачивает своим акционерам в качестве дивидендов, — это доллар, который компания не реинвестирует для роста и увеличения прироста капитала. Даже не получая дивидендов, акционеры могут получить более высокую прибыль, если стоимость их акций возрастет, пока они удерживают их в результате роста компании.

Не рекомендуется, чтобы инвесторы оценивали акции только на основании их дивидендной доходности. Данные о дивидендах могут быть устаревшими или основанными на ошибочной информации.Многие компании имеют очень высокую доходность, поскольку их акции падают. Если акции компании достаточно сильно падают, возможно, они уменьшат размер своих дивидендов или вовсе отменит их.

Инвесторы должны проявлять осторожность при оценке компании, которая выглядит проблемной и имеет дивидендную доходность выше среднего. Поскольку цена акции является знаменателем уравнения дивидендной доходности, сильный нисходящий тренд может резко увеличить коэффициент расчета.

Например, производственные и энергетические подразделения General Electric Company (GE) начали отставать с 2015 по 2018 год, и цена акций упала из-за снижения прибыли. Дивидендная доходность подскочила с 3% до более чем 5%, поскольку цена упала.Как вы можете видеть на следующей диаграмме, снижение цены акций и возможное сокращение дивидендов нивелировали любые преимущества высокой дивидендной доходности.

Дивидендная доходность и коэффициент выплаты дивидендов

При сравнении показателей корпоративных дивидендов важно отметить, что дивидендная доходность говорит вам, какова простая норма прибыли в виде денежных дивидендов для акционеров.Однако коэффициент выплаты дивидендов показывает, какая часть чистой прибыли компании выплачивается в виде дивидендов. Хотя дивидендная доходность является более часто используемым термином, многие считают, что коэффициент выплаты дивидендов является лучшим показателем способности компании последовательно распределять дивиденды в будущем. Коэффициент выплаты дивидендов тесно связан с денежным потоком компании.

Дивидендная доходность показывает, сколько компания выплатила дивидендов в течение года. Доходность представлена ​​в процентах, а не в виде фактической суммы в долларах.Это упрощает представление о том, какую прибыль акционер может рассчитывать на вложенный доллар.

Пример дивидендной доходности

Предположим, что акции компании А торгуются по 20 долларов и выплачивают своим акционерам годовые дивиденды в размере 1 доллар на акцию. Предположим, что акции компании B торгуются по 40 долларов, а также выплачивают годовые дивиденды в размере 1 доллара на акцию.

Это означает, что дивидендная доходность компании A составляет 5% (1 доллар / 20 долларов США), в то время как дивидендная доходность компании B составляет всего 2,5% (1 доллар / 40 долларов США).Предполагая, что все остальные факторы эквивалентны, инвестор, желающий использовать свой портфель для увеличения своего дохода, скорее всего, предпочтет компанию A компании B, потому что она имеет двойную дивидендную доходность.

Часто задаваемые вопросы

Что вам говорит дивидендная доходность?

Дивидендная доходность — это финансовый коэффициент, который показывает процент от стоимости акций компании, который она выплачивает в виде дивидендов каждый год. Например, если цена акции компании составляет 20 долларов, а дивиденды выплачиваются в размере 1 доллара.00 в год дивидендная доходность составит 5%. Если дивидендная доходность компании неуклонно растет, это может быть связано с тем, что они увеличивают свои дивиденды, потому что цена их акций снижается, или и то, и другое. В зависимости от обстоятельств это может быть воспринято инвесторами как положительный или отрицательный знак.

Хороша ли высокая дивидендная доходность?

Инвесторы, ориентированные на доходность, обычно ищут компании, предлагающие высокую дивидендную доходность, но важно копнуть глубже, чтобы понять обстоятельства, приводящие к высокой доходности.Один из подходов, используемых инвесторами, состоит в том, чтобы сосредоточиться на компаниях, которые имеют долгую историю поддержания или увеличения своих дивидендов, а также проверять, обладают ли эти компании базовой финансовой устойчивостью, чтобы продолжать выплачивать дивиденды в будущем. Для этого инвесторы могут использовать другие показатели, такие как коэффициент текущей ликвидности и коэффициент выплаты дивидендов.

Почему важна дивидендная доходность?

Некоторые инвесторы, например пенсионеры, сильно зависят от дивидендов в качестве дохода.Для этих инвесторов дивидендная доходность их портфеля может иметь существенное влияние на их личные финансы, поэтому для этих инвесторов очень важно выбирать компании, выплачивающие дивиденды, с долгой репутацией и чистой финансовой устойчивостью. Для других инвесторов дивидендная доходность может быть менее значительной, например, для молодых инвесторов, которые больше заинтересованы в растущих компаниях, которые могут сохранить свои доходы и использовать их для финансирования своего роста.

Что такое дивидендная доходность? | Пестрый дурак

Дивидендная доходность — это годовые дивиденды по акциям, выплачиваемые акционерам, выраженные в процентах от текущей цены акции.Это число говорит вам, что вы можете ожидать в будущем доходе от акции, исходя из цены, по которой вы могли бы купить ее сегодня, при условии, что дивиденды останутся неизменными.

Например, если сегодня акция торгуется по 100 долларов за акцию, а годовой дивиденд компании составляет 5 долларов на акцию, дивидендная доходность составит 5%. Формула рассчитывается следующим образом: годовые дивиденды делятся на цену акции, равную доходности. В этом случае 5 долларов, разделенные на 100 долларов, равняются 5%.

Источник изображения: Getty Images.

Важно понимать, что дивидендная доходность акций может меняться со временем либо в ответ на колебания рынка, либо в результате увеличения или уменьшения дивидендов компанией-эмитентом.Так что доходность не высечена на камне. Это наиболее полезно в качестве метрики, чтобы помочь определить, торгуется ли акция на хорошую оценку, чтобы найти акции, которые соответствуют вашим потребностям в доходе, и чтобы вы знали, что с дивидендами могут возникнуть проблемы.

Расчет дивидендной доходности от квартальных или ежемесячных дивидендов

Большинство акций выплачивают дивиденды ежеквартально, некоторые — ежемесячно, а некоторые — раз в полгода или ежегодно. Чтобы определить дивидендную доходность акций, вам необходимо пересчитать дивиденды в год, умножив сумму разовой выплаты на количество выплат в год: четыре для акций с ежеквартальной выплатой и 12 для ежемесячных дивидендов.

Если вы хотите получать дивиденды как можно чаще, идеально подходят акции с ежемесячной выплатой. Большинство (хотя и не все) ежемесячных плательщиков являются REIT или инвестиционными фондами недвижимости. Эта категория компаний имеет некоторые налоговые льготы, которые позволяют им — на самом деле, требуют , а для выплаты дивидендов выше среднего.

Одним из самых популярных является Realty Income (NYSE: O), который мы можем использовать в качестве примера. На момент написания этой статьи (июнь 2020 г.) самый последний дивиденд составлял 0 долларов.234 за акцию, а цена акции составила 58,45 доллара. Воспользуемся формулой из предыдущего раздела для определения дивидендной доходности.

Ежемесячный дивиденд в размере 0,234 доллара США умноженный на 12 равняется годовому дивиденду в размере 2,81 доллара США (с округлением в большую сторону). Дивиденды в размере 2,81 доллара, разделенные на цену акции в 58,45 доллара, равняются дивидендной доходности 4,8%.

Если вы рассчитываете доходность акции, будьте осторожны: не просто предполагайте, что следующая выплата дивидендов будет равна последней. Иногда компании выплачивают специальные дивиденды, и дивиденды также могут быть сокращены.Найдите время, чтобы изучить компанию и убедиться, что дивидендный доход, который, по вашему мнению, будет выплачиваться за акцию, соответствует действительности.

Дивидендная доходность, показанная на многих популярных финансовых сайтах, также может вводить в заблуждение. Эти сайты часто сообщают о скользящей дивидендной доходности, а иногда по-прежнему показывают неточную доходность даже после того, как компания объявила о сокращении дивидендов. Другими словами, найдите время, чтобы убедиться, что дивиденды точны, прежде чем покупать акции на основе доходности, которую вы видите на веб-сайте.

Общий доход

Дивиденды — это одна составляющая общей нормы доходности акции, а другая — изменение цены акции. Например, если описанная выше акция стоимостью 100 долларов США выросла в цене на 10 долларов за год, вы получили 10% прироста плюс 5% дивидендной доходности. Таким образом, общая доходность составляет 15%. Если вы инвестируете на длительный срок, обязательно учитывайте не только доходность, но и общую потенциальную доходность акций.

Урок здесь в том, что, в зависимости от ваших инвестиционных целей, вы можете пропустить лучшие дивидендные акции, если слишком внимательно сосредотачиваетесь только на дивидендной доходности.Например, предположим, что вы купили Welltower (NYSE: WELL) в начале 2017 года вместо CareTrust REIT (NASDAQ: CTRE), потому что дивидендная доходность Welltower составляла 5,2% по сравнению с чуть менее 4,5% для CareTrust.

С тех пор CareTrust доказала свою эффективность вложения средств, обеспечив 31% общей прибыли по сравнению с 11,4% общих убытков для Welltower:

CTRE Данные общей доходной цены по YCharts.

Если посмотреть не только на дивидендную доходность основного бизнеса, то превосходный баланс CareTrust и лучшие перспективы роста (он намного меньше, чем у Welltower) помогли сделать его более выгодным вложением в целом.

Не только доходность

При покупке акций с дивидендами важно помнить, что сама по себе высокая дивидендная доходность не делает акцию отличным вложением. Напротив, доходность, которая кажется слишком хорошей, чтобы быть правдой, вполне могла быть. Перед покупкой акций, приносящих дивиденды, вам следует учесть несколько вещей, в том числе (но не ограничиваясь ими):

  1. Рост дивидендов: Имеет ли компания большой опыт увеличения прибыли, а затем вознаграждения инвесторов регулярным увеличением дивидендов? Хорошей отправной точкой является Dividend Aristocrats, группа из акций S&P 500 , которые увеличивали свои дивиденды не менее 25 лет подряд.
  2. Финансовая устойчивость: Имеет ли компания разумную долговую нагрузку с учетом ее отрасли и кредитного рейтинга инвестиционного уровня? Достаточно ли у него денежных средств и оборотных средств, чтобы пережить неожиданное изменение в экономике или спад в своей отрасли?
  3. Стабильность дивидендов: Имеется ли запас прочности между тем, сколько он зарабатывает и сколько он выплачивает в виде дивидендов? Коэффициент выплат , который представляет собой процент прибыли, которую компания тратит на дивиденды, является полезным способом измерения этого.Эту метрику лучше всего использовать в течение длительного периода, а не только одного квартала или даже года, и ее можно дополнить коэффициентом выплат наличными, поскольку существует множество неденежных расходов, которые могут повлиять на чистую прибыль компании в соответствии с общепринятыми принципами бухгалтерского учета. (GAAP).
  4. Конкурентные преимущества: Как компания постоянно побеждает своих конкурентов или сдерживает их? Ценовое преимущество, сетевые эффекты и бренд, за который люди будут платить больше, — вот некоторые примеры устойчивых конкурентных преимуществ.
  5. Перспективы роста: Находится ли компания в быстрорастущей отрасли или спрос на ее продукты или услуги сокращается? Даже самой лучшей компании в отрасли, находящейся в упадке, будет труднее поддерживать, не говоря уже о росте, дивиденды с течением времени.
  6. Дивидендные ловушки: Какова дивидендная доходность по сравнению с конкурентами или аналогами? Высокая урожайность — это неплохо, но в некоторых случаях является признаком неприятностей. Некоторые отрасли, как правило, платят высокую доходность, включая REIT (как описано выше), а также коммунальные услуги, нефтепереработчики и операторы трубопроводов, которые могут иметь низкие перспективы роста.Но если дивидендная доходность акции намного выше, чем у ее ближайших конкурентов, это может указывать на ловушку дивидендной доходности, то есть компания, доходность которой выглядит высокой, потому что цена акции упала с хорошей вероятностью того, что дивидендные выплаты будут порезаться.

лучших дивидендных акций для покупки и удержания в 2021 году

Обновлено: 22 июля 2021 г., 17:46

Дивидендные акции могут обеспечить инвесторам предсказуемый доход, а также долгосрочный потенциал роста.Однако не все дивидендные акции — отличные инвестиции, и многие инвесторы не знают, с чего начать поиск.

Имея это в виду, вот список акций, приносящих дивиденды, которые вы, возможно, захотите рассмотреть. Ниже нашего списка акций мы даем вам знания, необходимые для самостоятельного выбора акций с отличными дивидендами. Получите краткое изложение наиболее важных моментов, на которые следует обратить внимание при оценке дивидендных компаний.

Источник изображения: Пестрый дурак

Five Dividend Aristocrats для покупки

Индекс Dividend Aristocrats, который поддерживается S&P Indices, — отличное место для начала.Это совокупность нескольких компаний, которые увеличивали свои дивиденды не менее 25 лет подряд. Это означает, что каждая компания в индексе успешно обеспечивала инвесторам повышение не только в хорошие времена на рынке, но и во время более волатильных спадов, таких как крах доткомов в начале 2000-х годов, финансовый кризис 2008-2009 годов и пандемия COVID-19. Они могут быть более безопасным вложением, чем обыкновенные акции, приносящие дивиденды.

Вот пять великих компаний из этого индекса, чтобы начать поиск, перечисленные в произвольном порядке, а затем подробные сведения о каждой компании:

  1. Procter & Gamble (NYSE: PG): Производитель потребительских товаров Procter & Gamble увеличился дивиденды за 64 года подряд.Он владеет впечатляющим портфелем брендов потребительских товаров, включая Pampers, Downy, Tide, Charmin, Gillette, Head & Shoulders и Crest, и это лишь некоторые из них. Эти бренды не только дают Procter & Gamble ценовую власть над конкурентами, но и большинство их продуктов являются товарами, которые нужны людям независимо от того, что происходит в экономике.
  2. Coca-Cola (NYSE: KO): гигант по производству напитков приносил фантастические дивиденды в течение нескольких поколений и увеличивал свои дивиденды в течение 59 лет подряд.Хотя сладкие безалкогольные напитки действительно могут находиться на ранних стадиях медленного, долгосрочного спада, важно понимать, что кока-кола — это гораздо больше. Например, Coca-Cola является материнской компанией, производящей воду в бутылках Dasani и Smartwater, соки Minute Maid, соки Simply (например, Simply Orange), Honest Tea, Powerade, Vitaminwater и другие.
  3. Доход от недвижимости (NYSE: O): Это инвестиционный фонд недвижимости, или REIT, который в основном инвестирует в торговую недвижимость с одним арендатором.Большинство арендаторов управляют устойчивыми к рецессии предприятиями, такими как аптеки, долларовые магазины и мини-маркеты, и все они подписывают долгосрочные договоры аренды с постепенным повышением арендной платы. Realty Income — один из новых членов Dividend Aristocrats, присоединившийся к Индекс в январе 2020 года по достижении 25 лет подряд дивидендов увеличивается. Обратите внимание, что компания не пропускала ежемесячных рассылок среди инвесторов более 50 лет.
  4. Johnson & Johnson (NYSE: JNJ): Как и Procter & Gamble, Johnson & Johnson владеет портфелем превосходных брендов, которые производят товары, которые нужны людям, в частности, товары для здравоохранения.В дополнение к брендам Band-Aid, Neutrogena, Tylenol, Zyrtec, Benadryl и Johnson (среди прочих), Johnson & Johnson имеет обширные и стабильно прибыльные операции в области фармацевтики и медицинского оборудования, сочетание которых позволило компании увеличить дивиденды почти 58 лет подряд.
  5. Target (NYSE: TGT): Возможно, вы заметили здесь общую тему — Target продает товары, которые нужны людям. Он проделал отличную работу по росту своих онлайн-продаж и многоканальных продаж (например, предлагая самовывоз), и хотя продажи в некоторых из его отделов, таких как электроника, могут пострадать в период рецессии, это, как правило, хорошо изолированный бизнес. в тяжелые времена, поэтому инвесторы получают 49 лет подряд повышения дивидендов.
Вы знали…

Dividend Aristocrats — часто отличные компании, но вы также можете найти большие доходные вложения и в других местах.

Еще четыре лучшие дивидендные акции для покупки

Дивидендные аристократы — не единственное место, куда можно заглянуть. Многие отличные компании просто не выплачивают дивиденды (или не торгуются на бирже) достаточно долго, чтобы быть включенными в индекс, хотя они все еще могут делать отличные долгосрочные дивидендные инвестиции.

Вот список дивидендных акций с такими характеристиками, как отличные бренды, база лояльных клиентов и благоприятные демографические тенденции, на которые также стоит обратить внимание. Ниже приведены подробные сведения о каждой компании.

  1. Verizon (NYSE: VZ): Verizon получает доход от своих клиентов в области беспроводной связи и высокоскоростного Интернета, а тот факт, что у нее значительно меньше долгов, чем у других компаний в отрасли, привлекает многих инвесторов.Verizon также больше сосредоточен на своем основном бизнесе и должен стать одним из крупнейших бенефициаров перехода на мобильные технологии 5G.
  2. Microsoft (NASDAQ: MSFT): как одна из крупнейших компаний в мире, Microsoft неуклонно наращивает объемы продаж, и особенно привлекательной особенностью для инвесторов, инвестирующих в дивиденды, является ее ориентация на повторяющиеся источники дохода или источники дохода на основе подписки. У компании солидный баланс с большим объемом денежных средств, чем долга, и очень низким коэффициентом выплат, что оставляет массу возможностей для увеличения дивидендов.Учитывая 19-летнюю серию увеличения дивидендов, мы не удивимся, если Microsoft скоро присоединится к клубу Dividend Aristocrats.
  3. Apple (NASDAQ: AAPL): Технологический гигант Apple выплачивает дивиденды всего несколько лет назад, что понятно, учитывая быстрый рост, который он наблюдал в первые годы выпуска iPhone и iPad. Компании склонны реинвестировать прибыль в бизнес, находясь в «режиме роста». Несмотря на это, у Apple есть невероятно лояльная клиентская база, и, поскольку ее устройства спроектированы так, чтобы хорошо работать друг с другом, у компании есть хорошая технологическая экосистема, которая должна поддерживать высокие доходы.Кроме того, быстрорастущий бизнес Apple по предоставлению услуг по подписке предоставляет все больший источник регулярных доходов.
  4. Welltower (NYSE: WELL): Фонд инвестиций в недвижимость (REIT), ориентированный на объекты здравоохранения (особенно жилье для престарелых), Welltower должен извлечь выгоду из долгосрочной демографической тенденции, поскольку старшие возрастные группы населения США постепенно становятся намного больше в течение следующих нескольких десятилетий.

На что обращать внимание на дивидендные акции

Как мы и обещали ранее в этой статье, мы собираемся дать вам инструменты, необходимые для самостоятельного поиска дивидендных акций.

Если вы новичок в инвестировании в дивиденды, неплохо было бы ознакомиться с тем, что такое дивидендные акции и почему они могут делать отличные инвестиции.

После того, как вы получите четкое представление о том, как работают дивиденды, несколько ключевых концепций помогут вам найти отличные дивидендные акции для вашего портфеля.

  • Коэффициент выплат: Коэффициент выплаты акций — это сумма денег, которую она выплачивает в виде дивидендов на акцию, деленная на ее прибыль на акцию.Другими словами, это говорит вам, какой процент от прибыли акция выплачивает акционерам. Достаточно низкий коэффициент выплат (скажем, 60% или меньше) является хорошим признаком того, что дивиденды стабильны.
  • История повышения: Это очень хороший знак, когда компания год за годом увеличивает дивиденды, особенно когда она может продолжать делать это во время рецессий и других сложных экономических времен, таких как пандемия COVID-19.
  • Устойчивый рост выручки и прибыли: При поиске лучших дивидендных акций для долгосрочного владения сделайте упор на стабильность в компаниях, которые вы рассматриваете.Неустойчивый доход (в один год он растет, в следующий — падает) и совокупная прибыль могут быть признаками проблем.
  • Долговечные конкурентные преимущества: Это, пожалуй, самая важная особенность, на которую нужно обращать внимание. Устойчивое конкурентное преимущество может проявляться в нескольких формах, таких как запатентованная технология, высокие барьеры для входа, высокие затраты на переключение клиентов или мощный бренд, и это лишь некоторые из них.
  • Высокая доходность: Это последнее место в списке неспроста. Очевидно, что высокая урожайность предпочтительнее низкой, но только при соблюдении остальных четырех критериев.Высокие дивиденды настолько сильны, насколько силен бизнес, который их поддерживает, поэтому сравнивая дивидендную доходность после , вы убедитесь, что бизнес здоров, а выплаты стабильны.

Дивидендные акции — это долгосрочные инвестиции

Конечно, даже самые солидные дивидендные акции могут испытывать значительную волатильность в течение коротких периодов времени. Просто существует слишком много рыночных сил, которые могут двигать их вверх или вниз в течение нескольких дней или недель, многие из которых не имеют ничего общего с самим основным бизнесом.

Таким образом, хотя перечисленные выше компании должны делать большие долгосрочные дивидендные инвестиции, не стоит слишком беспокоиться о ежедневных движениях цен. Вместо этого сосредоточьтесь на поиске компаний с отличным бизнесом, стабильными потоками доходов и (желательно) хорошими результатами по выплате дивидендов, и в долгосрочной перспективе все само собой позаботится.

Как работают дивиденды?

Дивиденды выплачиваются, когда компания отправляет деньги (или, очень редко, акции) своим акционерам.Когда компания доходит до того, что стабильно зарабатывает больше, чем руководство может эффективно реинвестировать в бизнес, установление дивидендной политики и отправка этой сверхприбыли обратно инвесторам становится разумным шагом.

Что такое дивидендные аристократы?

A Dividend Aristocrat — это компания из списка S&P 500, которая выплачивает и увеличивает свои базовые дивиденды каждый год в течение как минимум 25 лет подряд.

Что такое дивидендная доходность?

Дивидендная доходность — это годовые дивиденды по акциям, выплачиваемые акционерам, выраженные в процентах от текущей цены акции.Это число говорит вам, что вы можете ожидать в будущем доходе от акций, исходя из цены, по которой вы могли бы купить их сегодня, при условии, что дивиденды останутся неизменными.

Последние статьи

3 компании продвигаются вперед с роботакси, поскольку Tesla задерживает

Стремление к автономному вождению — это гораздо больше, чем гонка в одной компании.

Лу Уайтман, Рич Смит и Джон Роузвеар | 24 июля 2021 г.

2 акции для покупки с дивидендами более 3%

Эти компании выплачивают большие дивиденды и имеют большой потенциал прироста капитала.

Кейт Нунан | 24 июля 2021 г.

Почему новая портативная консоль Steam может стать победой для Microsoft

Steam Deck — это больше, чем кажется на первый взгляд.Вот как это может повлиять на конкурентов.

Тейлор Велдон | 24 июля 2021 г.

Лучшие дивиденды: ExxonMobil против Clearway Energy

Будущее за возобновляемыми источниками энергии, но ископаемое топливо остается доминирующим источником энергии. Следует ли инвесторам дивидендов сосредоточиться на будущем или настоящем?

Джейсон Холл | 24 июля 2021 г.

Аттракционы Диснея станут популярными аттракционами

Новый сериал Disney + и фильм выйдут в кинотеатры на следующей неделе, а тематический парк разместится впереди и в центре.

Рик Мунарриз | 23 июля 2021 г.

Являются ли акции Cintas разумной покупкой для возобновления продаж?

рабочих из США возвращаются к работе на объекте — и снова в своей рабочей форме. Но не слишком ли оптимистичны цены на эту большую компанию по аренде униформы?

Ли Самаха | 23 июля 2021 г.

Получил 500 долларов? 2 акции Dirt-Cheap, которые стоит купить прямо сейчас

Эти ведущие компании имеют конкурентные преимущества в области производства электромобилей и потокового видео.

Will Ebiefung | 23 июля 2021 г.

AT&T; (T) Расшифровка телефонной звонки за 2 квартал 2021 г.
Отчет о прибылях и убытках

T за период, заканчивающийся 30 июня 2021 г.

Пестрый дурак расшифровывает | 22 июля 2021 г.

Вот почему инвесторы должны считать «Черную вдову» огромным успехом для Disney

Этот фильм стал большим прорывом, добавив кассовые сборы к доходам от потоковой передачи.

Джон Кваст, Тоби Борделон и Брайан Уизерс | 22 июля 2021 г.

Почему я покупаю больше акций Disney

Лучшее еще впереди для Диснея.

Трэвис Хойум | 22 июля 2021 г.

Что такое дивиденды и как они работают?

Дивиденды — это выплаты, которые компания делает для распределения прибыли со своими акционерами.Им платят на регулярной основе, и они являются одним из способов, с помощью которых инвесторы получают доход от вложения в акции.

Но не все акции приносят дивиденды — если вы заинтересованы в инвестировании в качестве дивидендов, вам нужно будет специально выбирать дивидендные акции.

Как работают дивиденды по акциям?

Дивиденды выплачиваются на акцию — если вы владеете 30 акциями компании и эта компания выплачивает 2 доллара в виде годовых дивидендов наличными, вы будете получать 60 долларов в год.

Виды дивидендов

Обычно дивиденды выплачиваются по обыкновенным акциям компании.Компания может выплатить своим акционерам несколько типов дивидендов.

  • Денежные дивиденды. Самый распространенный вид дивидендов. Компании обычно выплачивают их наличными непосредственно на брокерский счет акционера.

  • Дивиденды по акциям. Вместо того, чтобы платить наличными, компании также могут платить инвесторам дополнительными акциями.

  • Программы реинвестирования дивидендов (DRIP). Инвесторы в DRIP могут реинвестировать полученные дивиденды обратно в акции компании, часто с дисконтом.

  • Специальные дивиденды. Эти дивиденды выплачиваются по всем обыкновенным акциям компании, но не повторяются, как обычные дивиденды. Компания часто выплачивает специальные дивиденды для распределения прибыли, накопленной за несколько лет и не нуждающейся в немедленной помощи.

  • Привилегированные дивиденды. Выплаты владельцам привилегированных акций. Привилегированные акции — это тип акций, которые функционируют не столько как акции, сколько как облигации. Дивиденды обычно выплачиваются ежеквартально, но, в отличие от дивидендов по обыкновенным акциям, дивиденды по привилегированным акциям обычно фиксированные.

Как часто выплачиваются дивиденды?

В США компании обычно выплачивают дивиденды ежеквартально, хотя некоторые платят ежемесячно или раз в полгода. Совет директоров компании должен утверждать каждый дивиденд. Затем компания объявит, когда будут выплачены дивиденды, размер дивидендов и дату экс-дивидендов.

«Инвесторы должны владеть акциями до экс-дивидендной даты, чтобы получить дивиденды».

Дата экс-дивидендов

Дата экс-дивидендов чрезвычайно важна для инвесторов: инвесторы должны владеть акциями к этой дате, чтобы получить дивиденды.Инвесторы, купившие акции после экс-дивидендной даты, не будут иметь права на получение дивидендов. Инвесторы, которые продают акции после экс-дивидендной даты, по-прежнему имеют право на получение дивидендов, потому что они владели акциями на экс-дивидендную дату.

Зачем покупать дивидендные акции?

Акции, по которым выплачиваются дивиденды, могут обеспечить стабильный и растущий поток доходов. Инвесторы обычно предпочитают вкладывать средства в компании, которые предлагают дивиденды, которые увеличиваются из года в год, что помогает опередить инфляцию.

Дивиденды с большей вероятностью будут выплачиваться солидными компаниями, которым больше не нужно реинвестировать столько денег обратно в свой бизнес. Быстрорастущие компании, такие как технологические или биотехнологические компании, редко выплачивают дивиденды, потому что им необходимо реинвестировать прибыль в расширение этого роста.

Самые надежные американские компании демонстрируют рост дивидендов — без каких-либо сокращений — на протяжении десятилетий. Дивиденды по обыкновенным акциям не гарантированы. Однако, как только компания устанавливает или увеличивает дивиденды, инвесторы ожидают, что они сохранятся даже в трудные времена.Поскольку дивиденды считаются показателем финансового благополучия компании, инвесторы часто обесценивают акции, если думают, что дивиденды будут уменьшены, что снижает цену акций.

Примеры компаний, выплачивающих дивиденды, включают Exxon, Target, Apple, CVS, Disney, American Electric Power и Principal Financial Group.

Одно примечание: инвесторы, которые не хотят исследовать и выбирать отдельные дивидендные акции для инвестирования, могут быть заинтересованы в дивидендных паевых инвестиционных фондах и дивидендных биржевых фондах (ETF).Эти фонды владеют множеством дивидендных акций в рамках одной инвестиции и распределяют дивиденды между инвесторами из этих вложений.

Как оценить дивиденды

Инвестор может использовать разные методы, чтобы узнать больше о дивидендах компании и сравнить их с аналогичными компаниями.

Дивиденды на акцию (DPS)

Как упоминалось выше, компании, которые могут увеличивать дивиденды из года в год, пользуются спросом. Расчет дивидендов на акцию (DPS) показывает размер дивидендов, распределяемых компанией на каждую акцию в течение определенного периода времени.Отслеживание DPS компании позволяет инвестору видеть, какие компании могут со временем увеличить свои дивиденды.

Дивидендная доходность

Финансовые веб-сайты или онлайн-брокерские платформы сообщают о дивидендной доходности компании, которая является мерой годового дивиденда компании, деленного на цену акций на определенную дату.

Дивидендная доходность выравнивает игровое поле и позволяет более точно сравнивать дивидендные акции: акция стоимостью 10 долларов, выплачивающая 0,10 доллара ежеквартально (0.40 на акцию в год) имеет такую ​​же доходность, как и акция стоимостью 100 долларов, выплачивающая 1 доллар ежеквартально (4 доллара в год). В обоих случаях доходность составляет 4%.

Доходность и цена акции обратно пропорциональны: когда одна растет, другая падает. Итак, дивидендная доходность акций может увеличиться двумя способами:

  • Компания может увеличить свои дивиденды. Акция стоимостью 100 долларов с дивидендом в 4 доллара может увеличить дивиденды на 10%, в результате чего годовая выплата повысится до 4,40 доллара на акцию. Если цена акции не изменится, доходность составит 4.4%.

  • Цена акций может снизиться, а дивиденды останутся неизменными. Эта акция за 100 долларов с дивидендом в 4 доллара может упасть до 90 долларов за акцию. С теми же дивидендами в размере 4 долларов доходность составила бы чуть более 4,4%.

Для большинства акций хорошим практическим правилом является тщательный анализ всего, что выше 4% доходности, поскольку это может указывать на неприемлемость выплаты дивидендов.

Однако есть некоторые исключения из этого правила 4% — в частности, секторы акций, которые были созданы для выплаты дивидендов, включая инвестиционные фонды недвижимости.Для REIT нет ничего необычного в том, что безопасная доходность составляет от 5% до 6%, и при этом сохраняется потенциал роста.

Коэффициент выплаты дивидендов

Консультанты говорят, что один из самых быстрых способов измерить безопасность дивидендов — это проверить коэффициент выплат или долю чистой прибыли, которая идет на выплату дивидендов. Если компания выплачивает 100% или более своей прибыли, с дивидендами могут возникнуть проблемы. В более тяжелые времена прибыль может упасть слишком низко, чтобы покрыть дивиденды. Как правило, инвесторы ищут коэффициенты выплат, которые составляют 80% или ниже.Как и дивидендная доходность акций, коэффициент выплат компании будет указан на веб-сайтах финансовых или онлайн-брокеров.

Раскрытие информации: на момент первоначальной публикации автор не занимал никаких позиций в вышеупомянутых ценных бумагах.

25 ETF с высокими дивидендами и как в них инвестировать

Инвесторы, ищущие регулярный доход, часто полагаются на дивидендные акции. Но более простой способ использовать акции, которые производят регулярные выплаты, — это покупать дивидендные биржевые фонды.

Как и многое в мире ETF, дивидендные ETF предлагают простое и понятное решение для получения доступа к определенной инвестиционной нише — в данном случае, к акциям, которые выплачивают регулярные дивиденды.Вы можете использовать эти дивиденды в качестве дохода или реинвестировать их обратно в фонд. (См. Этот учебник о том, как работают дивиденды.)

Как и паевой инвестиционный фонд, дивидендный ETF может содержать набор акций, которые предлагают широкий рыночный доступ или ориентированы на определенные сектора в зависимости от отрасли, размера компании или региона. Дивидендные ETF, как и все ETF, торгуются как акции в течение всего рыночного дня, тогда как паевые инвестиционные фонды торгуются после каждого закрытия рынка.

Список 25 лучших ETF с высокими дивидендами

Ниже приведен список из 25 ETF с высокими дивидендами, отсортированный по дивидендной доходности.

Global X SuperDividend ETF

iShares 905 905 905 Global ETF

Global X Emerging Markets Dividend

Global X SuperDividend US ETF

Global X MSCI SuperDividend EAFE ETF

0 905 905 905 9905 905 905 Wisdom Fund , текущие данные за апрель 907 , 2021.

Как инвестировать в дивидендные ETF

Дивидендный ETF обычно включает в себя десятки, если не сотни, дивидендных акций. Это мгновенно обеспечивает диверсификацию, что означает большую безопасность ваших выплат.Даже если несколько акций фонда сократят свои дивиденды, влияние на общие дивиденды фонда будет минимальным. Безопасная выплата должна быть вашим главным соображением при покупке любых дивидендных инвестиций.

Вот как купить ETF на дивидендные акции:

1. Найдите широко диверсифицированный ETF на дивиденды. Обычно дивидендные ETF можно найти, выполнив поиск на веб-сайте вашего брокера. (Нет брокера? Вот как открыть брокерский счет.)

Вероятно, самый безопасный выбор — это недорогой фонд, который выбирает дивидендные акции из фондового индекса S&P 500.Это предлагает широко диверсифицированный пакет ведущих компаний США.

2. Проанализируйте ETF. Убедитесь, что ETF инвестируется в акции (также называемые акциями), а не в облигации. Вам также необходимо проверить следующее:

  • Дивидендная доходность. Это сумма, которую компания выплачивает в виде дивидендов каждый год по отношению к цене ее акций, и обычно выражается в процентах.

  • Доходность за 5 лет. Как правило, чем выше, тем лучше.

  • Коэффициент затрат.Это годовой сбор ETF, выплачиваемый из ваших инвестиций в фонд. Ищите коэффициент расходов ниже 0,50%, но чем ниже, тем лучше.

  • Сток размер. Дивидендные ETF можно инвестировать в компании с большой, средней или малой капитализацией (называемые большой, средней и малой капитализацией). Большие крышки, как правило, самые безопасные, а маленькие — самые рискованные.

3. Купить ETF. Вы можете покупать ETF, как если бы вы покупали акции, через онлайн-брокера.Хороший подход — покупать их регулярно, чтобы воспользоваться усреднением долларовой стоимости.

Подробнее о секторальных ETF:

Раскрытие информации: на момент публикации автор не занимал никаких позиций в вышеупомянутых ценных бумагах.

Morningstar Review 2021 — NerdWallet

Итог: Morningstar Premium предлагает розничным инвесторам доступ к надежным инструментам исследования, анализа и создания портфеля за 199 долларов в год (169 долларов для читателей NerdWallet). Бесплатная 14-дневная пробная версия позволяет потенциальным клиентам ознакомиться с услугой.

First Trust Dow Jones Global Select Dividend Index Fund

iShares International Select Dividend ETF

SPDR S&P Global Dividend ETF 0511

iShares Asia / Pacific Dividend ETF

First Trust S&P International Dividend Aristocrats ETF

WBI 905 905 905 High Dividend Factor Power Factor WMC International Dividend ETF

First Trust Stoxx European Select Dividend Index Fund

Invesco High Yield Equity Dividend Achievers

905 905 ETF

Международный фонд высоких дивидендов WisdomTree

SPDR S&P Дивиденды на развивающихся рынках nd

First Trust Morningstar Dividend Leaders Index Fund

Xtrackers MSCI EAFE High Dividend Yield Equity ETF

905 9905

Xtrackers MSCI All World ex U.S. High Dividend Yield Equity ETF

WisdomTree US High Dividend Fund

Invesco S&P Ultra Dividend Revenue000 ETF

907

Плата: 14-дневная бесплатная пробная версия; затем 199 долларов в год.

Промоакция: подписка составляет всего 169 долларов для читателей NerdWallet (скидка 30 долларов)

Платная подписка после этого, подробности см. на сайте Morningstar.com.

Профи

  • Доступ к выбору инвестиций мирового класса, исследованиям, анализу и данным.

  • Простой в навигации интерфейс с некоторыми параметрами настройки.

Минусы

  • Некоторые рейтинги смотрят только назад на прошлую производительность.

  • Инструменты Screener могут быть немного запутанными и неуклюжими.

Полный обзор

Исследования, опыт, анализ и инструменты Morningstar пользуются доверием крупнейших инвестиционных фирм в мире, и эта же информация доступна розничным инвесторам через Morningstar Premium. При цене 199 долларов в год (169 долларов для читателей NerdWallet) это не для невнимательных инвесторов, настроенных и забытых.Но если вы готовы начать выбирать свои собственные акции, паевые инвестиционные фонды и биржевые фонды, хотите управлять своим портфелем и определять возможности диверсификации, Morningstar Premium может быть выгодным вложением.

Morningstar начала предоставлять свой рейтинг Morningstar для паевых инвестиционных фондов в 1985 году, и с тех пор постоянно добавляла новые функции и улучшения, кульминацией которых стало предложение Morningstar Premium, доступное сегодня. В то время как Morningstar Basic действительно предлагает ограниченный доступ к некоторым средствам проверки и инструментам управления портфелем, отчеты аналитиков, Top Investment Picks и полный набор инструментов управления инвестициями, предлагаемые через Morningstar Premium, понравятся инвесторам, активно управляющим своими собственными портфелями.

Чтобы прояснить, Morningstar не является брокерской компанией. Это независимый источник объективных исследований, анализа, комментариев и идей, который помогает инвесторам принимать самые разные решения — от выбора отдельных инвестиций до распределения активов. Хотя есть некоторое совпадение между исследовательскими и аналитическими брокерскими услугами и услугами Morningstar (и действительно, многие брокерские компании делают исследования Morningstar и других поставщиков доступными для владельцев счетов), глубина и широта премиальных услуг Morningstar является сильным дополнением, помогающим инвесторам уверенно принимать решения.

Morningstar Premium лучше всего подходит для:

Кратко о Morningstar Premium

  • 199 долларов в год за премиум (169 долларов для читателей NerdWallet) с 14-дневной бесплатной пробной версией.

Рейтинги, рейтинги, выбор, анализ, исследования, комментарии, отслеживание инвестиций

Типы ценных бумаг 905, исследованные акции

облигации, паевые инвестиционные фонды

Читатели NerdWallet платят всего 169 долларов (скидка 30 долларов).

Возможности Morningstar Premium, о которых вы должны знать

Рейтинги Morningstar: звездная рейтинговая система Morningstar широко используется, чтобы помочь инвесторам выбрать среди тысяч доступных паевых инвестиционных фондов. Рейтинг от 1 до 5 основан на исторической доходности фонда с поправкой на риск и определяется исключительно математическими измерениями, а не человеческими аналитиками.

Формула сложна, но достаточно сказать, что это надежный способ определить, насколько хорошо фонд работал исторически, учитывая уровень риска, который берут на себя инвесторы при его покупке.Фонды делятся на категории, и рейтинг 5 звезд представляет 10% лучших фондов в этой категории с самой высокой доходностью с поправкой на риск. Следующие 22,5% средств в этой категории получают 4 звезды, следующие 35% получают 3 звезды и так далее.

Хотя этот рейтинг — отличное место для начала вашего исследования, важно отметить, что эти рейтинги ориентированы на прошлое, и прошлые результаты никогда не являются гарантией будущего успеха.

Мнения и выбор аналитиков: именно здесь премиум-предложение Morningstar действительно превосходит бесплатное предложение.Более 150 независимых, непредвзятых аналитиков предоставляют комментарии и аналитические данные о паевых инвестиционных фондах, акциях и ETF.

Сюда входят качественные и дальновидные рейтинги аналитиков, дающие фондам рейтинг «Золотой», «Серебряный», «Бронзовый», «Нейтральный» и «Негативный». Чем выше рейтинг, тем больше аналитик полагает, что фонд будет лучше всех в течение рыночного цикла. Более низкие рейтинги «Нейтральный» и «Негативный» показывают, что аналитику не хватает уверенности в отношении фонда. Сюда также входят обзоры лучших инвестиций аналитиков с разбивкой по типу инвестиций и финансовым целям.

Отслеживание инвестиций: Менеджер портфеля Morningstar поможет вам правильно диверсифицировать свои активы, оценить распределение активов и веса секторов, а также отслеживать ваши финансовые цели. Премиум-участники также имеют полный доступ к Portfolio X-Ray, который включает в себя десяток инструментов, которые помогут вам сосредоточиться на распределении и уровне диверсификации, которые подходят именно вам.

Скринеры: просматривайте тысячи акций, ETF и паевых инвестиционных фондов, чтобы найти инвестиции, которые соответствуют вашим конкретным критериям. Вы также можете сохранить критерии отбора, чтобы в следующий раз найти эти инвестиции всего несколькими щелчками мыши.Однако, если все, что вы надеетесь получить от Morningstar Premium, — это его инструменты для проверки, подписка может быть не для вас; многие крупные онлайн-брокеры имеют столь же надежные инструменты проверки.

Подходит ли вам Morningstar Premium?

Если вы активно управляете своим собственным портфелем, исследования, анализ, идеи и комментарии Morningstar могут помочь вам обрести уверенность в выборе инвестиций, настройке распределения активов и обеспечении диверсификации. Это также отличный способ узнать об инвестициях и управлении портфелем, если вы планируете пойти по пути DIY и еще не начали.

Однако всегда разумно учитывать рентабельность инвестиций. Ожидаете ли вы, что инвестиционные решения, которые вы примете на основе информации Morningstar, компенсируют годовые затраты? Если это так, Morningstar может быть для вас чрезвычайно ценным инструментом, особенно с учетом того, что ваш инвестиционный баланс со временем растет. Но если вы вкладываете только небольшие суммы денег (сохраняя небольшую потенциальную прибыль), затраты могут не окупиться.

Хотите надежное вложение? Рассмотрите эти варианты с низким уровнем риска

Когда рынки становятся волатильными, безопасные инвестиции часто получают момент под солнцем — и не зря.Депозитные счета, застрахованные FDIC, и другие инвестиции с низким уровнем риска могут помочь осторожным инвесторам бороться с инфляцией, сохраняя при этом свои сбережения в безопасности.

Однако помните: низкий риск обычно означает низкую доходность, а это означает, что эти учетные записи имеют наибольший смысл, когда вы инвестируете в краткосрочной перспективе и, возможно, в ближайшее время вам может потребоваться снять деньги. (Наш полный список вариантов инвестирования охватывает более долгосрочные и более рискованные инвестиции.)

Если вы инвестируете на долгосрочную перспективу — подумайте о целях на пять или более лет вперед — недорогие инвестиции в акционерный капитал, такие как индексные фонды, часто являются лучшим выбором. .(Если вы не знаете, почему это так, прочтите о различиях между краткосрочными и долгосрочными инвестиционными целями.) их риски практически отсутствуют. Но их доходность также очень низка по сравнению с долгосрочной доходностью, которую вы можете получить, инвестируя в фондовый рынок.

Счета денежного рынка

Какие они? По сути, это сберегательные счета, но они позволяют вам тратить деньги непосредственно со счета (в отличие от сберегательного счета) с ограниченным количеством транзакций в месяц.

Что в них безопасного? Эти счета поддерживаются Федеральной корпорацией страхования депозитов (FDIC), которая гарантирует вклады до 250 000 долларов США на одно учреждение на одного инвестора.

Где я могу его получить? Большинство банков предлагают счета на денежном рынке, но средний показатель APY по стране на FDIC в настоящее время составляет всего 0,08% (эта ставка является переменной и может меняться). Однако многие онлайн-банки предлагают значительно более высокие ставки.

Онлайн высокодоходные сберегательные счета

Какие они? Они принципиально похожи на типичные сберегательные счета, но, работая строго онлайн, этим банкам не нужно тратить деньги на обычные операции.В свою очередь, они передают вам эти сбережения в виде более высоких APY.

Что в них безопасного? Хотя они не принадлежат традиционным обычным банкам, эти счета по-прежнему застрахованы FDIC.

Где я могу его получить? Все делается онлайн, от выбора банка до регистрации и перевода в него денег.

Кассовые счета

Что это такое? Природа этих счетов немного различается между поставщиками сегодня, но большинство этих продуктов ведут себя аналогично онлайн-сберегательным счетам.В последнее время они стали более популярными среди онлайн-брокеров и роботов-консультантов, в основном потому, что они позволяют своим клиентам беспрепятственно переводить деньги на инвестиционный счет и обратно.

Что в них безопасного? Счета для управления денежными средствами предлагаются небанковскими финансовыми учреждениями, но благодаря партнерству с банками они по-прежнему поддерживаются Федеральной корпорацией страхования депозитов.

Где я могу его получить? У онлайн-брокера или робо-консультанта.

Депозитные сертификаты (CD)

Что это такое? Банки предлагают компакт-диски, потому что они дают им заранее определенную сумму наличных на определенный период времени, которую они могут использовать для ссуды другим клиентам или инвестирования.Чтобы побудить вас открыть компакт-диск, они часто предлагают более высокие ставки, чем сберегательные счета. Обратная сторона? Если вам нужно получить доступ к наличным на вашем компакт-диске, вы столкнетесь с штрафом за досрочное снятие, который часто состоит из процентов за несколько месяцев.

Что в них безопасного? С их помощью вы помещаете свои деньги на счет, застрахованный FDIC, на определенный период, в течение которого вы получите гарантированную процентную ставку.

Где я могу его получить? Большинство банков предлагают компакт-диски; однако в онлайн-банках доходность, как правило, намного выше по тем же причинам, которые указаны выше.

Казначейские билеты, векселя и облигации

Что это такое? Когда вы покупаете казначейские векселя, векселя и облигации, вы, по сути, даете ссуду правительству, и оно регулярно выплачивает вам проценты по этой ссуде. Если вы держите ее в течение всего периода, вам также вернется номинальная стоимость облигации.

Самая большая разница между векселями, векселями и облигациями заключается в том, как долго государство хранит ваши деньги и ваша процентная ставка.

  • Векселя окупаются в течение года.

  • Облигации подлежат погашению через 2, 3, 5, 7 или 10 лет.

  • Облигации подлежат погашению через 20 или 30 лет.

Что в них безопасного? Казначейские ценные бумаги (векселя, банкноты и облигации) обеспечены «полной верой и кредитом правительства США». Приобретая их в Казначействе, вы получаете все обещанные вам регулярные процентные выплаты, пока вы владеете облигацией, плюс номинальная стоимость облигации, если вы держите ее до погашения.

В качестве альтернативы, вы также можете продать свою облигацию, если хотите, хотя вы потеряете процентные платежи, которые у вас были бы до наступления срока ее погашения.

Реклама

Сборы

9 0,15% за 9000 год (приблизительно)

Инвестиции с фиксированной ставкой и низким риском потери основной суммы

В отличие от описанных выше вариантов, есть некоторые риски, которые следует учитывать при каждом из следующих: но они по-прежнему относятся к менее рискованной стороне инвестиционного спектра.

Для этих инвестиций вам также понадобится онлайн-брокер. Во-первых, узнайте, как выбрать лучший для вас. Затем, когда у вас есть брокерский счет, вы можете использовать его средство проверки инвестиций, чтобы помочь вам сделать покупки для любого из вложений, указанных ниже.

Корпоративные облигации

Что это такое? Как и государственные облигации, корпоративные облигации похожи на небольшую ссуду от вас, но в данном случае конкретной компании. Самый безопасный способ купить облигации и извлечь из них выгоду — это выявить стабильные компании с длительным опытом выплаты долгов держателям облигаций.

Microsoft и Johnson & Johnson, например, являются двумя компаниями с самым высоким рейтингом в мире, и вероятность их дефолта очень мала. Когда вы покупаете облигацию с фиксированной процентной ставкой у качественной компании и планируете держать ее до наступления срока погашения, это обычно считается безопасным вложением средств.

Текущая доходность: от 3% до 4% за последние 10 лет на основе средней доходности корпоративных облигаций Moody’s Daily с рейтингом AAA.

Что в них безопасного? Корпоративные облигации поставляются с обещанием компании-эмитента: выплатить вам фиксированную процентную ставку в течение определенного периода времени и выплатить основную сумму в конце этого периода.Как правило, более длительные периоды приносят более высокую доходность.

В чем риск? Если компания, выпускающая облигацию, объявляет о банкротстве, она может не выплатить вам свой долг, что означает, что ваш фиксированный доход исчезнет. Но для сильных, устоявшихся компаний этот риск может быть относительно низким.

Где я могу его получить? У онлайн-брокера.

Привилегированные акции

Что это такое? Владение акциями компании, предлагающими владельцу фиксированные выплаты.

Текущая доходность: Зависит от компании.

Что в них безопасного? Подобно облигациям, привилегированные акции предлагают фиксированный доход, который часто выплачивается инвесторам ежеквартально. Например, если цена акции составляет 100 долларов, а годовой дивиденд составляет 5 долларов, дивидендная доходность составляет 5%.

При использовании наиболее привилегированных акций вы получите дивиденды по той же ставке, которую обещали при их покупке, даже если рыночная стоимость акций упадет. В этом отличие от дивидендов по обыкновенным акциям, которые основаны на колебаниях стоимости акций и не являются фиксированными.Ознакомьтесь с нашим руководством по привилегированным акциям, чтобы получить более подробное представление об этих инвестиционных инструментах.

В чем риск? Выплата дивидендов остается на усмотрение каждой компании, и они могут отказаться от выплат в периоды жесткой экономии — хотя большинство компаний очень стараются избежать этого, потому что это рассматривается как сигнал бедствия для бизнеса. Если компания обанкротится, держатели облигаций получают деньги раньше держателей привилегированных акций.

Также стоит отметить: рыночная стоимость привилегированных акций имеет тенденцию расти медленнее, чем обыкновенные акции той же компании.Как и в случае с облигациями, на стоимость привилегированных акций наиболее сильно влияют колебания процентных ставок, а не показатели компании.

Где я могу его получить? У онлайн-брокера.

Инвестиции с умеренным риском

Не впечатлены вышеуказанной доходностью и готовы взять на себя немного больший риск для более высокой потенциальной доходности? Изучите варианты ниже. Хотя они сопряжены с некоторым риском потери основной суммы, они также предлагают гораздо более высокую потенциальную доходность, чем перечисленные выше инвестиции, а их долгосрочные риски — особенно в случае паевых инвестиционных фондов — часто относительно низки.

Обыкновенные акции с выплатой дивидендов

Что это такое? Владение акциями компании, которая регулярно выплачивает владельцам часть прибыли компании.

Что в них безопасного? Когда компании предлагают акции с выплатой дивидендов, они платят вам определенную сумму на регулярной основе в зависимости от того, сколько акций у вас есть, как в примере с привилегированными акциями выше. Обычно он выплачивается наличными ежеквартально или ежемесячно.

В чем риск? Те же риски инвестирования в любые акции применимы и к акциям с дивидендами.Когда цена обыкновенных акций падает, сумма, которую вы получите в виде дивидендов, тоже может упасть — и это в дополнение к деньгам, которые вы теряете, если вам в конечном итоге придется продать акции по меньшей цене, чем вы их купили.

Компании не имеют юридических обязательств по выплате дивидендов держателям обыкновенных акций, и это не гарантированный доход, как по государственной облигации. Если компания объявляет о банкротстве, дивиденды по обыкновенным акциям занимают последнее место в списке, подлежащем выплате, после держателей облигаций и держателей привилегированных акций.

Где я могу его получить? У онлайн-брокера.

Паевые инвестиционные фонды

Что это такое? Одна инвестиция, которая дает инвесторам доступ к нескольким активам.

Что в них безопасного? В паевых инвестиционных фондах вы покупаете не отдельную инвестицию, а целую корзину инвестиций. Эти пакеты могут включать акции различных компаний, государственные или корпоративные облигации, товары или комбинацию инвестиций. Покупка акций паевых инвестиционных фондов может помочь вам быстро создать должным образом диверсифицированный портфель, в отличие от крупных инвестиций в отдельные компании.

Многие из перечисленных выше инвестиций можно найти в разных фондах. Фонды дивидендов состоят из акций с высокими и надежными дивидендами, фонды облигаций состоят из различных облигаций и так далее. Опять же, цель здесь — диверсификация и распределение вашего риска.

В чем риск? Как и отдельные акции, паевые инвестиционные фонды могут резко упасть в краткосрочной перспективе. Эти инвестиционные инструменты лучше подходят для долгосрочных инвесторов, которые готовы пережить неизбежные взлеты и падения рынка в обмен на более сильные долгосрочные перспективы роста.

Некоторые паевые инвестиционные фонды активно управляются, что приводит к более высоким комиссиям. В долгосрочной перспективе эти более высокие сборы могут существенно повлиять на вашу прибыль. Ключом к повышению ваших шансов на более высокую прибыль является поиск недорогих, пассивно управляемых фондов с низкими коэффициентами расходов.

Если вы новичок в этих инструментах, подумайте о том, чтобы узнать больше о паевых инвестиционных фондах.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.