Кредитное плечо. Вред и польза
Что такое плечо на бирже? Этo инcтpумeнт мapжинaльнoй тopгoвли, пoзвoляющий учacтнику pынкa иcпoльзoвaть зaeмныe cpeдcтвa для увeличeния paзмepa oперaции и прибыли, нe имeя дocтaтoчнoгo для этoгo кaпитaлa.
Пo aнaлoгии c физичecким зaкoнoм pычaгoв, плечо в инвестициях позволяет «поднять» сумму большую в десятки, a тo и сотни раз , чeм тpeйдep смог бы сделать это своими средствами.
Koгдa нeльзя B книгe Aлeкcaндpа Гepчикa и Taтьяны Лукaшeвич «Биpжeвoй Гpaaль или пpиключeния тpeйдepa Буpaтинo» кpeдитнoe плeчo на бирже oпиcaнo кaк кopoмыcлo, кoтopoe пoмoгaeт унecти бoльшee кoличecтвo вeдep.
Ho чeм бoльшe вeдep вы вoзьмeтecь нести, тeм бoльшe будeт лужa, в кoтopую вы cядeтe, ecли кopoмыcлo будeт иcпoльзoвaнo нeпpaвильнo. He cтoит пытаться унести больше, чeм вы мoжeте. Нужнo тpeзвo оценивать cвoи вoзмoжнocти.
Торговля через плечо — плюсы и минусы
Плюсы | Минусы | |
1. | Можно торговать с небольшим депозитом. До появления кредитных плечей на биржах торговлю могли себе позволить только достаточно богатые люди. | В случае убыточных сделок потери будут весьма тяжелыми |
2. | Торговля через плечо позволяет зарабатывать крупные суммы за сравнительно быстрый срок. | Чем бы ни обернулась сделка — в любом случае это брокерское плечо надо возвращать. |
3. | Кредитное плечо от брокера, как правило, бывает беспроцентным. А значит, у брокера нет интереса на вас заработать путем предоставления кредита. И вы возвращаете ту сумму, что и заняли. | Перед тем, как предоставить вам высокое кредитное плечо, брокер потребует вашего согласия выполнить определенные условия. Если вы не сможете выполнить транзакцию в необходимом размере, по запросу брокера ваш портфель могут автоматически ликвидировать в его пользу. И ваши позиции, которые потенциально несут вам большую прибыль, могут закрыться раньше времени. |
4. | Вы зарабатываете большие деньги меньшими усилиями с помощью удвоения ставок — со сотней долларов на депозите вы реально можете заработать от 100 000 долларов благодаря высокому кредитному плечу. |
Глaвнoe, чтo cлeдуeт уяcнить тpeйдepу пepeд тeм, кaк бpaть плeчo брокера — этo тo, чтo oн будeт тopгoвaть нa зaлoгoвыe cpeдcтвa, тo ecть нa зaeмныe дeньги. Пpи удaчнoм иcxoдe cдeлки мoжнo пoлучить в paзы бoльшe, oднaкo пpи oтpицaтeльнoм пoтepи будут измepятьcя в тoй жe пpoпopции. A займ — oн и ecть зaйм. Бepeшь чужиe дeньги, a oтдaeшь cвoи.
Пpoблeмa зaключaeтcя в тoм, чтo в cилу cвoeй пcиxoлoгии, люди вocпpинимaют кpeдитнoe плeчo кaк peaльныe дeньги, кoтopыe им дaли в пoльзoвaниe. A тут eщe и coблaзнитeльныe пpeдлoжeниe бpoкepcкиx кoмпaний нa 500, 700 и 1000-кpaтныe плечи.
Heкoтopыe тpeйдepы, нe paзoбpaвшиcь в cути, cчитaют, чтo мoгут вложить $100 и поднять $100000.
.
Пoчeму такая торговля с плечом нe сpaбoтaeт?
Aлeкcaндp Гepчик пpишeл нa aмepикaнcкий pынoк 20 лeт нaзaд, имeя нa cчeту вceгo $400. Ecли бы фиpмa, в кoтopую oн уcтpoилcя, нe дaлa бы eму кpeдитнoe плeчo, тo oн пoпpocту нe cтaл бы тpeйдepoм.
He пoнacлышкe знaя, чтo зaeмныe дeньги пoгубили мнoжecтвo тpeйдepoв, Гepчик, oднaкo, нe oтгoвapивaeт бpaть пoдoбныe плeчи, нo кaтeгopичecки нacтaивaeт нa зoлoтoм пpaвилe:
«Фoкуcиpoвaтьcя в первую oчepeдь нужнo нe нa плeчax, a нa мaни-мeнeджмeнтe и coблюдeнии pиcкoв».
Pиcк нужнo пpocчитывaть тoлькo oтнocитeльнo дeпoзита!
Пpи тopгoвлe зaлoгoвыми фьючepcaми нa aмepикaнcкoм pынкe cчитaeтcя нopмaльнoй paбoтa c плeчaми 100:1, и вышe.
Для фьючepca eвpo, нaпpимep, пpи cтoимocти кoнтpaктa $100 тысяч, и зaлoгoвoй cуммe $500, плечо будeт cocтaвлять 200:1.
Дaвaйтe пpeдпoлoжим, чтo вы взяли тaкoe кредитное плечо на бирже и выставили pиcк 1% oт дeпoзитa ($5). Движeниe инcтpумeнтa нa aмepикaнcкoм pынкe мoжeт cocтaвлять 1% зa oдин дeнь. Bыxoдит, чтo ecли вы пoзвoляeтe cдeлкe идти пpoтив ceбя пpи тaкoм плeчe, тo дaжe пpи движeнии инcтpумeнтa в 0,5% вы пoтepяeтe дeпoзит зa oдин дeнь. A нa poccийcкoм рынкe мнoгиe инcтpумeнты xoдят пo 2-2,5% в дeнь. He гoвopя ужe пpo Фopeкc.
Кoгдa мoжнo использовать кредитное плечо на бирже
- Koгдa у вac вeликoлeпнaя cтaтиcтикa. Нaпpимep, ecли вaшa peaльнaя cтaтиcтикa coдepжит 70% пoлoжитeльныx cдeлoк, соoтнoшeниe риск/прибыль 5:1. Ecли эти цифpы cтaбильны — мoжнo дaжe увeличивaть кpeдитнoe плeчo.
- Koгдa у вac мaлeнькaя суммa дeпoзитa, и вaм нужнo eгo paзoгнaть.
Eщe oдин пpимep c цифрами. Ecли тopгoвaть дeпoзит нa $500 и использовать плeчo 10:1, тo у вac в упpaвлeнии будeт $5000. Дaжe ecли зapaбaтывaть 10% в мecяц, сильнo нe paзгoнишьcя. Потому чтo нaдo учитывaть, чтo у вac ecть нecгopaeмaя суммa в $500, oтнocитeльнo кoтopoй и вeдутcя вce тopги, тo ecть мaкcимaльный pиcк кoтopый мoжeтe ceбe пoзвoлить этo $50 в дeнь.
Pиcк вceгдa бepeтcя OT ДEПOЗИTA, oт cуммы, кoтopую пoзвoлeнo пoтepять зa oдин paбoчий дeнь. Kaк тoлькo вы тepяeтe дeпoзит — вac выбивaeт из cдeлки.
Pиcк oт плеча — этo пpямoй путь к пoтepe дeнeг, кoтopыx у вac нeт. A этo, coглacитecь, oчeнь нeпpиятнaя cитуaция.
Как использовать кредитное плечо на бирже
Рассчитывайте все риски, отталкиваясь от размера своего депозита, но не в коем случае не от заемных денег.
Начинайте с небольшого плеча — чтобы не рисковать всеми деньгами сразу.
Независимо от размеров плеча не рискуйте в одной операции всем депозитом — на нее должно приходиться не больше 2% от собственных средств.
И ради бога, на забывайте ставить стопы!
Резюме
Теперь вы понимаете, что такое кредитное плечо. Чем оно выше, тем больше у него сходства с обоюдоострым мечом — вместе с ростом шансов на большую прибыль возрастают и риски остаться без штанов. Поэтому используйте его с умом и не перегибайте палку. Вернее, коромысло.
Подробнее обучаем этому здесь
Научиться адекватно оценивать свои возможности, просчитывать риски и торговать без убытка можно, подписавшись на 5 бесплатных уроков “ФОРМУЛА БЕЗУБЫТОЧНОГО ТРЕЙДИНГА ОТ АЛЕКСАНДРА ГЕРЧИКА”.
Результаты в трейдинге индивидуальны и зависят от опыта и личной дисциплины. Улучшить свои навыки и дисциплину можно на нашем Дистанционном Курсе: «Трейдинг от А до Я за 60 дней»
Подписывайся на рассылку!
которую можно будет настраивать из личного кабинета
Что такое плечо в трейдинге
Здравствуйте дорогие мои читатели! Заметила — многие новички интересуются у меня вопросами: «Что такое плечо в трейдинге? Увеличивается риск или нет?». Новички мало в этом разбираются, поэтому говорить об этой стоит отдельной статьи. Рассмотрим на моем опыте и практике.
Краткое определение
Под понятием “кредитное плечо” подразумеваются кредитные средства, которые вправе предоставить брокер для осуществления торгов. Необходимо помнить – плечо разнообразное. Простым примером является 1:25, 1:50, 1:200, 1:400, 1:800.
Спрашивают, что означает соотношение 1:50? Ответ прост – соотношение собственных средств к кредитным. Простыми словами брокер предоставляет кредитные средства суммой в 50 раз больше, нежели Ваш депозит.
Какое плечо предоставит брокер?
На моей практике, скажу честно, встречала брокеров, которые предоставляли плечо в трейдинге соотношении 1:200, 1:1000. Но такое соотношение при небольшом депозите. При больших суммах соотношение может варьироваться 1:50, 1:20, но не больше 1:100.
К примеру, брокер может предоставить плечо в трейдинге соотношением 1:1000. При наличии депозита 10 долларов — открыть сделку с максимальной суммой 10 тысяч долларов. Неплохо – правда?
Как может повлиять на результат
Рассмотрим примеры. Некоторые будут с использованием плеча, а некоторые нет.
Приобретаю акции, не только о рынке Форекс, из темы Фьючерсов.
1 пример. Без использования плеча
Представим ситуацию, был открытый брокерский счет, который, соответственно, пополнила на 100 долларов. Приобрела акции, цена которых составляет именно 10 долларов. Несложно произвести расчет — за 10 таких акций мне потребуется 100 долларов.
2 Пример. Брокерская помощь
Продолжим разбирать с первым примером. Что делать в ситуации, когда нет уверенности в сделке?
На депозите прежние 100 долларов. Дополнительно есть рычаг — соотношение 1:100.
Это означает – автоматическое открытие сделки больше своего депозита в 100 раз. Теперь сравним первый пример и этот. В первом варианте покупается 10 акций, а плечо в трейдинге позволяет приобрести 100 акций. Можно говорить — прибыль вырастет существенно.
Не стоит забывать – при использовании плеча можно быстро увеличить прибыль, и быстро стать банкротом!
3 пример.
Мы купили 10 акций по цене 10 долларов за одну. Если так произойдет, акции упадут на 1 доллар за единицу – потеря составит 10 долларов. Соответственно депозит уменьшиться до 90 долларов.
4 пример. Брокерская помощь
Плечо в трейдинге составляет 1:100. Мы смогли приобрести 100 акций по 10$ за единицу. Падение составит 1$ — с легкостью сливается депозит. Страшно представить о минусе.
Контроль. Риски
По последнему примеру потеряла депозит, с учетом небольшого падения цены (всего лишь 1$). Так осуществлять торги нельзя – не разумно. Но как минимизировать риски?
Достаточно не открывать такие сделки, где следует задействовать весь свой капитал. С учетом, что плечо в трейдинге немалое, не нужно использовать полностью. Основное внимание ложиться на формирование ТС и безукоризненного следования ей. Уверена, система не будет рекомендовать торговать максимумом.
Плечо и маржа (залог)
Перед открытием и поддержкой позиции, резервируется залог. Под этим подразумеваются средства, подлежащие блокировке. Простыми словами — страховка на предмет возможной убыточной сделки.
Если говорить о размере – чем больше брокерская помощь, тем меньше залог предоставляется для сделки.
Рассмотрим простой пример: Капитал составляет 100$. Плечо в трейдинге составляет 1:500. Посчитаем — евро вскоре возрастет, покупаем его по соотношению 1 евро = 1,341$. Соответственно за 100 евро нужно отдать 134,1$. Совершать сделку без помощи брокера — потребуется сумма размером 134,1$. С брокером размер меняется обратно в 500 раз – 134.1/500 = 0,268 сумма, которая заморозится на случай убыточной сделки — неплохо.
Заключение
Смогла рассказать вам подробно о понятии плечо в трейдинге, надеюсь, поможет читателям разобраться в этом понятии.
Основными моментами, которые нужно учитывать – всегда учитывать всевозможные риски, взвешено принимать решения и никогда не торговать максимумом. Только тогда добиваться неплохих результатов.
Рекомендую к прочтению книги:
«Трейдеры – миллионеры». Автор: Борис Шлоссберг
«Японские свечи. Метод анализа акций, фьючерсов». Автор: Г. Морисс
Книжки занимательные, легки для восприятия. Занимают достойное место у профессионалов и новичков. Так сказать – своего рода Библии молодых трейдеров, которые всегда рядом.
- 5
- 4
- 3
- 2
- 1
Кредитное плечо в маржинальной торговле на бирже
Биржевым новичкам часто кажется, что чем большее плечо они задействуют, тем большую прибыль смогут получить, но такое заключение неверно. Если у трейдера есть прибыльная торговая система и при этом он торгует без плеча, то, задействуя и последовательно увеличивая плечо, он увидит очень интересный эффект. Сначала используемое плечо будет увеличивать прибыль трейдера, причём это увеличение может быть ощутимым. И чем большее плечо трейдер будет использовать, тем большую прибыль будет получать. Так будет происходить до определённого момента. Значение плеча, с превышением которого перестает расти доход, называется оптимальным и обозначается как Lopt.
Исходя из названия данного параметра, можно сделать вывод, что плечо Lopt лучше всего подходит для торговой стратегии трейдера. Но что же будет, если трейдер продолжит увеличивать плечо дальше? При таком увеличении прибыль начнёт не увеличиваться, а снижаться при, казалось бы, верных действиях к её максимизации. И чем больше трейдер будет увеличивать плечо после оптимального значения, тем меньше прибыли будет приносить его торговая система. Мало того, при дальнейшем увеличении плеча прибыль от изначально доходной торговли сменится на убыток. То значение плеча, при котором его дальнейшее увеличение заставит систему приносить потери, называется максимальным плечом, Lmax. Получается, что плечо может абсолютно по-разному влиять на одну и ту же торговую систему, как увеличивая прибыль от торговли, так и снижая прибыльность торговой системы. Но возникает вопрос — почему это происходит, в чём заключается столь неоднозначное влияние плеча?
Дело в том, что любой торговый метод, помимо прибыльных сделок, предполагает и какое-то количество убыточных. Теперь представим, что трейдер входит в сделку без плеча на 10% своего депозита и получает 10% по сделке, что, в свою очередь, приносит плюс 1% от объёма депозита трейдера. Если бы трейдер торговал с первым плечом, то такая сделка принесла бы ему 2%, если с десятым — 10% и так далее, что кажется весьма заманчивым.
Но на эту ситуацию следует посмотреть и с другой стороны. Если трейдер торгует без плеча и входит на 10% депозита в сделку, но получает не прибыль, а убыток в размере, допустим, 5% от сделки, то есть 0,5% от размера капитала. Это кажется комфортным значением. Но если бы трейдер использовал плечо, его убыток возрастал бы кратно. Так, при задействовании первого плеча убыток составил бы 1%, что тоже находится в диапазоне приемлемых значений. Но если трейдер использовал бы двадцатое плечо, то убыток в 0,5% по сделке принес бы ему уже минус 10% от его капитала. А теперь представим, что трейдер совершил при использовании данного плеча серию из пяти убыточных сделок, то есть потерял 50% своего капитала.
Здесь начинает проявляться ещё один эффект. Если у трейдера осталась лишь половина исходного капитала, чтобы вернуться к безубыточному значению, ему необходимо заработать уже не 50%, а 100% от своих активов, что является более сложной задачей. Получается, что плечо способно приносить значимые потери при череде убыточных сделок, нивелировать отрицательный эффект которых — непростая задача при использовании непомерно высокого плеча.
Грамота трейдера: Маржинальное плечо
Маржинальное плечо – это предоставление брокером дополнительного капитала трейдеру для совершения операций на финансовых рынках.
Маржинальное плечо известно также как «кредитное плечо» и «финансовый рычаг» (leverage).
Зачем брокер дает трейдеру свой капитал?
Рассмотрим на примерах.
Пример 1. Трейдинг без маржинального плеча
Допустим, у трейдера на аккаунте 10,000 USD. Трейдер планирует открыть позицию Long по паре EUR/USD на все свои средства. EUR/USD котируется по 1.23. Таким образом, трейдер может купить 8,130.08 EUR.
10,000 / 1.23 = 8,130.08
Предположим, стоимость евро по отношению к доллару США выросла на 1 цент — до 1.24. Тогда трейдер получает прибыль по своей позиции в размере 81.31 USD.
8,130.08 * 1.24 – 10,000 = 81.31
Надо сказать, что взять в прибыль движение в размере 100 пунктов (1 цент) – нечастое явление (подробнее читайте в статье «Какие валютные пары самые волатильные и почему»). Соответственно, полученные на таком крупном движении цены 0.81% от капитала несоизмеримы с затратами.
В затраты входят:
- потраченное время,
- комиссии и спрэды,
- зафиксированные ранее убытки по той же торговой системе,
- упущенные возможности на других валютах (пока работала одна сделка) и др.
Теперь представим, что у трейдера на счете не 10,000, а 100,000. Тогда точно такая же сделка приносит 813.10 USD, в 10 раз больше. Так же работает маржинальное плечо.
Если в условиях торговли у данного брокера указано, что предоставляется плечо 100 к 1, то это значит, что трейдер с аккаунтом в 10,000 может открывать позиции объемом до 1,000,000.
Пример 2. Трейдинг с маржинальным плечом
Предположим, брокер дает плечо 100 к 1 в течение недели и 30 к 1 как плечо выходного дня.
Это значит, что трейдер из примера №1 может открывать позиции объемом до 1,000,000 во все дни, а с 18.00 GMT пятницы – до 300,000 (действует плечо выходного дня).
В таком случае даже использование плеча 10 к 1 означает, что доход от условной сделки мог составить 813.10 USD.
Предупреждаем, однако, что не все так радужно – маржинальная торговля создает для трейдера
Риски маржинальной торговли
Маржинальное плечо существует давно и создано для того, чтобы повысить привлекательность торговли на финансовых рынках. Например, на фондовых биржах США возможность торговать с плечом стала появляться примерно в 1950-х годах (источник: N.Darvas – ‘How I made 2 mln in the stock market’), когда брокер предоставлял плечо в размере 2 к 1, а затем выше.
Финансовый рычаг действительно позволяет заработать больше. Но ровно такой же риск больше потерять. Поэтому трейдер должен использовать плечо предельно осторожно.
Наиболее частая ошибка – использовать плечо полностью. В результате на маленьких движениях цены трейдер теряет огромные проценты от своего капитала либо всю внесенную сумму.
Таким образом, маржинальная торговля увеличивает потенциальный заработок, но настолько же увеличивает потенциальный убыток.
Частые вопросы о маржинальной торговле на MTBankFX
Как работает маржинальное плечо?
Трейдер вносит обеспечение на свой аккаунт, например, 10,000 USD, а брокер предоставляет плечо в размере 100 к 1, т.е. остальные 990,000. Однако эти средства на балансе не отражаются.
1. Можно ли уменьшить маржинальное плечо или отключить?
Можно просто открывать позиции в меньшем размере. Например, задействовав плечо 5 к 1 или 2 к 1 или вовсе не используя его. Для этого аккуратно вычисляйте ваш рабочий лот. Подробно о вычислении объема сделки здесь: часть 1, часть 2, часть 3, часть 4.
2. Почему плечо разное для разных типов инструментов?
Маржинальные требования MTBankFX находятся на странице условий. Самое крупное плечо – для активно торгуемых финансовых инструментов. Это значит, что ликвидности по ним в достатке. По менее популярным инструментам плечо будет ниже.
3. Что такое плечо выходного дня, и почему оно сокращается?
Плечо выходного дня – это мера риск-менеджмента со стороны брокера, который страхует своих клиентов и себя от риска ликвидности. Плечо выходного дня действует с 18.00 GMT в пятницу – т.е. за несколько часов до закрытия торгов.
В это время возможна нехватка ликвидности для совершения сделок и как следствие — проскальзывания. Поэтому плечо уменьшается для сокращения вероятных потерь в связи с проскальзыванием.
При сокращении плеча возможно срабатывание процедуры маржин-кат (процент использования плеча составил 200%), когда система автоматически либо закрывает открытые позиции, либо открывает хеджирующие сделки.
4. Что нужно знать при работе с крупным плечом?
Маржинальное плечо создает возможность увеличения прибыли на небольших движениях цены. Это и привлекает ритейл-трейдеров на форекс. Но точно такой же высокой остается вероятность потери. Поэтому рекомендуется аккуратно вычислять объем сделки и заранее устанавливать приемлемый для себя уровень потери, если позиция закроется по стоп-лоссу. Ссылки на руководство по вычислению объема сделки см. выше.
Автор – Молодяшин Роман, тренер MTBankFX
Кредитное плечо — добро или зло. Россия и мир. JustMedia.ru
Размер кредита: стоит ли гнаться за большими плечами
На бирже и на рынке Форекс кредитное плечо (leverage) — это одно и то же, разница в величине предоставляемого кредита. Так, на внебиржевом валютном рынке стандартное плечо — 1:100, но бывает и 1:200, 1:500, 1:1000. Максимальная величина кредитного плеча на офшорном Forex — 1:2000.
Но нужно ли оно трейдеру? К сожалению, немногие игроки в стремлении быстро разогнать депозит осознают, что большое плечо влечет высокие риски. Как правило, результат противоположен ожиданиям: депо в таком случае не живет дольше недели, максимум — двух.
Возьмем в качестве примера для расчета стандартное кредитное плечо 1:100. Допустим, трейдер хочет открыть сделку 1 лотом по паре EUR/USD, то есть на 100 000 единиц базовой валюты. Ему потребовалось бы иметь в собственном распоряжении довольно приличную сумму в 100 тыс. евро. Работая через брокера, трейдер может воспользоваться заемными средствами. Таким образом, ему будет достаточно иметь в сто раз меньшую сумму (1 000 евро), недостающую часть предоставит брокер под залог средств клиента (маржа). Теперь посчитаем убытки: если цена качнется против трейдера всего на 1 %, в этом случае он целиком теряет депозит, торговля прекращается.
Если говорить о том, какое кредитное плечо лучше на Форексе, то комфортно можно работать с 1:40. Альфа-Форекс и другие лицензированные российские дилеры именно в таком объеме на сегодняшний день предоставляют заемные средства своим клиентам, как того и требует закон РФ. Однако есть трейдеры, утверждающие, что такой мизер им жмет. Но среди тех, кто пользуется маленькими плечами и делает это грамотно, наблюдается интересная закономерность:
· больше процент тех, кто зарабатывает;
· кто теряет деньги, теряет их небыстро, не за один день.
Разумеется, пространство для маневра нужно, особенно тем, кто много лет в трейдинге. Поэтому один из актуальных вопросов: как увеличить плечо?
Что касается биржи, то здесь размер кредита и того меньше — 1:2, 1:3, 1:5, 1:10. И для того, чтобы им воспользоваться, нужно соответствовать определенным критериям: иметь достаточный опыт торговли, определенную сумму на счету либо располагать сертификатами, подтверждающими умение обращаться с деньгами.
Важный момент: кредит брокер дает не бесплатно. Если вы взяли деньги в долг сегодня и сегодня же вернули, то вы ничего не платите. Но если вы держите кредит хотя бы одну ночь, то есть до следующего торгового дня, то начинают начисляться проценты. Поэтому эта история не для долгосрочного инвестора.
Плюсы и минусы торговли с кредитным плечом
Казалось бы, подобная брокерская услуга имеет одни преимущества:
· позволяет заключать крупные сделки и получать неплохую прибыль;
· дает начинающим возможность в короткие сроки увеличить депо в несколько раз;
· открывает доступ к операциям, объемы по которым превышают финансовые возможности.
Но, как уже было обозначено, минусы тоже есть:
· большое кредитное плечо позволяет больше зарабатывать, но и повышает убытки;
· трейдер воспринимает кредит как реальные деньги и не учится управлять капиталом, ориентируясь лишь на размер сделки.
Главное, о чем стоит помнить, — каким бы большим ни был размер предоставляемого брокером кредита, необязательно задействовать его по максимуму.
Правила маржинальной торговли
Напоследок напомним правила эффективной торговли с кредитным плечом:
1. Ориентируйтесь на собственное депо. Рассчитывайте риски, отталкиваясь от имеющихся денег. В этом поможет калькулятор трейдера.
2. Не используйте заемные средства по максимуму.
3. Никогда не торгуйте на весь депозит при любом размере кредита.
4. Ставьте в терминале ограничение убытков (stop loss).
Итак, при грамотном подходе кредитное плечо может быть полезным инструментом. Помните об этом, и да пребудет с вами профит!
Просмотров: 557
Автор: Ульяна Елфимова
Кредитное плечо или левередж — что это такое, как работает кредитное плечо
Каждому, кто хоть раз сталкивался с миром трейдинга и инвестиций, известно понятие маржинальная торговля, торговля с левереджем или торговля с кредитным плечом. Понятия различаются правовыми нюансами, но одинаковые по экономической сути.
Что же это такое? И почему одни считают маржинальную торговлю способом быстро спустить деньги, а другие хорошо зарабатывают? Попробуем разобраться.
Инвестируйте в токенизированные акции, крипту, сырье. Торгуйте с плечом
Что такое кредитное плечо, или левередж?
Биржи — это оптовые рынки денег, акций, сырьевых товаров и других активов. На биржах формируется цена на все известные нам товары, курсы валют и другие финансовые и нефинансовые инструменты.
Долгое время торговлю на мировых финансовых рынках могли себе позволить только очень богатые люди и крупные финансовые институты. Развитие технологий и стремление привлечь больше денег от людей с самыми разными доходами привели к тому, что появились дополнительные инструменты. Они открыли возможность инвестировать, без крупного капитала. Один из таких инструментов — кредитное плечо.
Как мы уже выяснили, биржа — оптовый рынок активов. Здесь всё продается оптом.
Например, вы не можете купить на бирже 1 евро, потому что минимальный размер покупки — 100 000 евро.
По текущему курсу 1 евро стоит $1.18250. Чтобы купить 100 000 евро, вы должны заплатить $118 250.
У вас есть всего $2000, при этом вы считаете, что курс евро к доллару будет расти. Тогда можно воспользоваться левереджем (для сделок с токенами) или кредитным плечом.
Как это работает?
- Вы совершаете сделку на токенизированном рынке евро/доллар и используете для этого левередж 100х. Ваши $2000 «превращаются» в $200 000.
- Теперь ваши $2000 «зарезервированы» (вы не можете ими распоряжаться, словно оставили их в залог) криптобиржей: они в торгах не участвуют.
- Но теперь вы можете совершить сделку на сумму $200 000.
- Если курс евро вырос с 1.18250 до 1.18255, вы зарабатываете $5 (1.18250*100=118 250; 1.18255*100=118 255). Ваши «зарезервированные» средства увеличились до $2005.
- Если курс евро упал на те же 5 пунктов до 1.18245, вы теряете $5, а ваш «зарезервированный» баланс снижается до $1995.
- Если курс евро упадет до 1.16250, на 2000 пунктов, вы потеряете свои средства.
Левередж как инструмент
Кредитное плечо, или левередж — это дополнительный финансовый рычаг. Необходимо уметь пользоваться им осознанно. На разных площадках доступна торговля с плечом от 2х до 500х и выше. Но стоит ли использовать максимальное плечо?
Чем выше плечо, тем быстрее и больше вы получаете прибыль. Или наоборот — несёте убытки.
У вас $1000, вы воспользовались плечом 100х — динамика изменения баланса будет как при управлении $100 000. Изменение цены актива на 1 пункт принесет прибыль или убыток в размере $1, в то время как без плеча изменение цены принесет прибыль или убыток в размере $0,01 (цент). Логичный вывод — искать золотую середину.
По мнению опытных трейдеров, идеальный вариант — левередж до 10х, в отдельных случаях до 20х. Такого рычага достаточно, чтобы получать ощутимую прибыль, но при этом не сильно рисковать капиталом, если вы неправильно спрогнозировали движение цены.
Использовать более высокий левередж (50х, 100х или 500х) можно в том случае, если вы ни на секунду не сомневаетесь в правильности своего анализа.
Использовать левередж выше 20х новичкам не рекомендуется, если только вы не торгуете с очень маленьким капиталом — не жалко потерять.
Сколько можно зарабатывать с левереджем
Сколько можно заработать, торгуя с левереджем 10х? Посчитаем.
- Возьмем биткоин. В период с марта по октябрь 2020 года главная криптовалюта выросла с $4 000 до $13 000.
- Представим, что у вас было $500 и вы решили купить биткоин не используя левередж. Ваша прибыль — $1125.
- Если вы использовали левередж 10х, то купили бы биткоин на сумму в $5000 и получили бы прибыль в размере $11 250.
Получается, что если бы вы купили биткоин на $500 с плечом 100х, то могли бы заработать $112 500?
Да, но не забывайте, что падение цены биткоина всего на $5, до $3995, лишило бы вас ваших $500 ($3995*100=$399 500). А с плечом 10х вы потеряли бы $50 ($3995*10=$39 950).
Поэтому рисковать капиталом, используя максимально большое плечо, не стоит.
Биржам выгодно давать большое кредитное плечо: новички быстро теряют деньги. Отдельные площадки ограничивают риски клиентов.
Например, Currency.com при торговле биткоинами и Ethereu, в обязательном порядке в целях ограничения риска потери капитала предусматривает условие «гарантированного стоп-лосса», предостерегая от чрезмерных убытков, если клиент использует левередж 50х или 100х.
Кстати, торговлю с левереджем вы можете использовать в качестве защиты от ценовых рисков. Например, вы купили токенизированную акцию какой-то компании за $100, ожидая ее дальнейшего роста. В какой-то момент ее цена стала падать. На уровне $95 вы можете совершить сделку на продажу с левереджем 10х, используя всего $20. Если цена упадет до $90, вы потеряете на обесценивании акции $10, но при этом заработаете на продаже с левереджем те же самые $10 и компенсируете потери или, если говорить языком инвестиций, хеджируете ценовой риск.
Регистрируйтесь на Currency.com и инвестируйте в токенизированные акции, крипту, сырье.
Currency.com
На платформе более 1500 активов: криптовалюты, токенизированные акции крупнейших в мире компаний, валюты, ETF, фондовые индексы, валюты и облигации. На бирже доступна как покупка и продажа активов «физически», так и торговля с левереджем до 500х.
Материал не является финансовой консультацией. Инвестиции связаны с риском потери всех инвестиций. Успех прошлых инвестиций не означает успеха в будущем.
Статья от компании ПОДБОР ИНВЕСТ
Для эффективной торговли на рынке Форекс необходим начальный капитал, который позволит совершать операции по покупке и продаже ценных бумаг. Зачастую начинающие трейдеры его не имеют, что ощутимо ограничивает их возможности по совершению сделок. И здесь на помощь приходит брокер, предоставляя трейдеру заем на биржевые операции в размере, который в 5, 10, 20, 100 и более раз превышает собственные средства трейдера.
Воспользовавшись такой услугой, трейдер значительно расширяет свои возможности по совершению сделок. Торговля с помощью таких заемных средств называется маржинальной, а непосредственно сумма открытого займа – маржой. По сути, брокер выдает денежные средства в пользование под залог трейдерского депозита.
Обзор инвестиционных продуктов
Все предложенияКредитное плечо: особенности
При открытии торгового счета трейдер может увидеть, какое кредитное плечо предоставляется брокером. Если в соответствующей графе указано 1:1, то трейдер может воспользоваться исключительно собственными денежными средствами. Например, если указано 1:100, то при наличии на счете депозита в 1000 $, трейдер может совершать сделки на сумму до 100 000 $ – из этой суммы заемные средства брокера будут составлять, соответственно, 99 000 $.
Конечно, такую услугу брокер предоставляет не бесплатно – ежедневно при использовании заемных средств трейдер будет выплачивать комиссию (своп). К тому же, все убыточные сделки в принудительном порядке будут закрываться брокером по Stop Out, уровень которого заранее прописывается в соглашении при заключении договора с брокером.
“Плюсы” использования кредитного плеча
Трейдеры, которые не имеют большого начального капитала, с помощью услуги “кредитное плечо” получают доступ к серьезным сделкам. Для них данный инструмент представляется настоящей палочкой-выручалочкой, которая открывает возможности получения большой прибыли.
Преимущества кредитного плеча:
-
возможность в сжатые сроки приумножить начальный капитал;
-
доступ к совершению крупных операций по купле-продаже ценных бумаг;
-
трейдер может делать ставки, которые находятся за границами его финансовых возможностей.
“Минусы” и подводные камни
“Минусы” использования кредитного плеча:
-
используя большие суммы заемных средств и совершая серьезные сделки, трейдер может не только быстро приумножить депозит, но и так же быстро – получить значительные убытки;
-
начинающие трейдеры, пользуясь большим кредитным плечом, начнут ориентироваться на размер сделки, но не приобретут ценные навыки управления капиталом и прогнозирования.
Подберите лучший инвестиционный продукт за 2 шага
Подбор продуктаВыгодно ли кредитное плечо для инвесторов?
И трейдер, и инвестор совершают операции на Форексе, но придерживаются различных стратегий приумножения капитала. Вот почему инструмент “кредитное плечо” для каждой из этих категорий игроков биржевого рынка будет связан с различными выгодами.
Трейдер проводит сделки купли-продажи ценных бумаг, ориентируясь на краткосрочную перспективу и принимая во внимание колебание цен в течение дня. Инвестор оценивает перспективы акционерных обществ на рынке и стремится комплексно анализировать множество других факторов, опираясь больше на долгосрочные перспективы.
Для сделок на бирже трейдеру необходимо большое кредитное плечо, в противном случае покупка и продажа в краткосрочном периоде не принесет ожидаемых доходов. Инвесторы, покупающие ценные бумаги в расчете получить дивидендную доходность или прибыль с продажи в долгосрочной перспективе, как правило, рассчитывают только на собственные средства. Оплачивать ежедневную комиссию брокеру за пользование займом для многих инвесторов невыгодно.
Как правильно выбрать кредитное плечо?
Обычно брокеры предлагают трейдерам возможность воспользоваться кредитным плечом в диапазоне от 1:25 до 1:500. Есть мнение, что размер кредитного плеча напрямую влияет на величину полученной прибыли, но это не совсем так. От величины плеча будет зависеть только размер маржи, т.е. размера займа на открытую сделку. Чем меньше плечо, тем выше маржинальные требования. И наоборот.
Например, 1:500 – это размер плеча, который позволит одномоментно как поднять большую сумму, так и получить ощутимый минус. При малом плече агрессивная торговля затруднительна.
Выбор кредитного плеча должен зависеть от предпочитаемой трейдерской стратегии. Для некоторых стратегий торговли на Forex (например, для Мартингейла) малое плечо, наоборот, связано с бОльшими рисками.
Выбирая кредитное плечо 1:500 или 1:1000, совсем необязательно тратить все заемные средства. Здесь стоит рассказать о таком понятии как “загрузка депозита”.
Загрузка депозита
Показатель “загрузка депозита” используется трейдерами для оценки уровня опасности торговли. Выражается он в процентах и определяется как частное от деления величины маржи на размер суммы на торговом счету вместе с итогами открытых сделок. При загрузке депозита, равной 100%, трейдер использует полный объем доступных заемных средств, предусмотренных кредитным плечом. Это достаточно опасно, поскольку если открытые сделки окажутся убыточными, загрузка депозита перевалит на 100%.
Значение показателя можно интерпретировать следующим образом:
-
от 30% и выше – агрессивная торговля, при которой трейдер может получить больше прибыли за короткий промежуток времени, но при высоких рисках;
-
10-30% – торговля со средним уровнем рисков;
-
до 10% – проведение сделок с малым уровнем рисков.
Очевидно, что показатель “загрузка депозита” для одних и тех же торговых операций будет различаться при разном плече. Так, например, при плече 1:500 загрузка депозита в 2.5% будет аналогична загрузке 50% при плече 1:20.
Грамотно работая с заемными средствами, опытные трейдеры могут получать внушительный доход даже при небольшом размере собственного капитала. Однако здесь нужно тщательно анализировать ситуацию. Показатель “загрузка депозита” – это хорошая возможность оценить уровень риска и при этом добиться эффективного использования заемных средств.
Торговля с кредитным плечом: плюсы и минусы
Кредитное плечо — один из самых мощных инструментов, которые есть в наборе трейдеров и инвесторов для увеличения прибыли. Но прежде чем мы обсудим, что такое торговля с использованием заемных средств, позвольте мне поделиться цитатой Уоррена Баффета, которая, скорее всего, знакома многим трейдерам на фондовом рынке: «Когда вы объединяете невежество и кредитное плечо, вы получаете довольно интересные результаты».
Причина, по которой эта цитата находит отклик, заключается в том, что в правильных руках торговля с использованием заемных средств может значительно увеличить вашу прибыль, но в чужих руках она может иметь разрушительный эффект не только на ваш денежный поток, но и на вашу психологию.
На фондовом рынке хорошо известно, что чем выше вознаграждение, которое вы ищете, тем выше связанные с ним риски. А торговля с использованием заемных средств, которая используется на валютном рынке или рынке Forex, как это известно, является очень рискованной стратегией, которую следует применять без правильных знаний и опыта, необходимых для работы с максимумами и минимумами, которые распространены в этой форме торговли.
Что такое торговля с использованием кредитного плеча?
Торговля с использованием кредитного плеча, также известная как маржинальная торговля, маржинальное финансирование или маржинальная торговля, позволяет вам открыть торговую позицию у брокера с использованием небольшого капитала, чтобы занять гораздо большую позицию на рынке.
Например, в некоторых странах, если у вас есть 1000 долларов, вы можете использовать свою торговую позицию до 100 и более раз. Итак, если вы используете кредитное плечо 100 к 1, вы рискуете управлять позицией на рынке в 100 000 долларов.
При маржинальной торговле сама маржа обычно выражается в процентах от общего размера позиции. Например, брокеры форекс говорят, что им требуется 1 процент, 0,5 процента или 0,25 процента, что позволяет рассчитать максимальное кредитное плечо, которому вы будете подвергаться при открытии сделки.Таким образом, если вы вложите 1000 долларов и решите открыть позицию с кредитным плечом на 0,5 процента, ваши риски на рынке составят 200000 долларов.
Как видите, не нужно быть гением, чтобы понять, что этот тип торговли потенциально может очень быстро обанкротить вас, если вам не хватает необходимых знаний для управления риском.
Торговля с использованием кредитного плеча стала чрезвычайно привлекательной возможностью для трейдеров и инвесторов, поскольку она позволяет им быстро отслеживать потенциальную прибыль. Но, к сожалению, именно людей с очень небольшим капиталом и знаниями привлекают рынки с высокой долей заемных средств, потому что они верят, что станут намного богаче за более короткий период времени, чем при использовании любого другого метода торговли.Однако на самом деле это далеко не так.
Позвольте мне сказать, что если вы серьезно хотите добиться успеха на фондовом рынке в долгосрочной перспективе, вы должны следовать правилу торговли номер один , которое применяется на любом рынке. Чем выше риск, тем выше уровень знаний и опыта, необходимых для управления риском, что становится еще более важным при торговле продуктами с использованием заемных средств на нестабильном рынке.
Итак, давайте рассмотрим плюсы и минусы включения торговли с использованием заемных средств в вашу общую инвестиционную стратегию.
Узнайте, как превзойти
Управляемые фонды на 20%
Получите книгу бесплатно
(Просто оплатите доставку)
ЗАКАЖИТЕ СЕЙЧАС
Плюсы торговли с кредитным плечом
Как я уже упоминал, одно из преимуществ Торговля с использованием заемных средств заключается в том, что она предоставляет вам доступ к дополнительным средствам, потому что вы занимаетесь деньгами у брокера, чтобы получить больше позиций на рынке, чем в противном случае.
По мере того, как вы открываете большую позицию на рынке, у вас есть возможность увеличить свою прибыль.Например, предположим, что вы решили заключить валютную сделку на валютной паре AUD / USD, потому что считаете, что австралийский доллар упадет в цене по отношению к доллару США. Теперь предположим, что вы решили торговать 500 долларами с маржей 0,5 процента, ваша позиция на рынке составит 100 000 долларов. Итак, теперь вы контролируете сделку на 100000 долларов, используя только 500 долларов своих собственных денег.
Теперь предположим, что вы были правы в своем предположении о падении австралийского доллара, поэтому ваши 100 000 долларов теперь стоят 102 000 долларов.Следовательно, если вы решите выйти из своей позиции, вы заработаете 2000 долларов на инвестиции (без учета затрат), используя 500 долларов своих собственных денег. Это прирост на 400 процентов.
Очевидно, вы видите, что использование кредитного плеча значительно увеличит вашу прибыльность как трейдера.
Однако у истории всегда есть две стороны, и вам нужно учитывать риски, поскольку торговля с использованием заемных средств может довольно быстро иметь неприятные последствия, если вы ошибетесь в своем анализе.
Минусы торговли с использованием заемных средств
Подобно тому, как использование заемных средств может увеличить вашу прибыль, оно также может увеличить ваши убытки.
Давайте продолжим предыдущий сценарий, но предположим, что вместо падения австралийского доллара он растет по отношению к доллару США. Итак, теперь вы обнаруживаете, что ваша открытая позиция составляет 98 000 долларов США или убыток в размере 2 000 долларов США при вашей первоначальной позиции в размере 100 000 долларов США, что означает, что вы упали на 400 процентов.
Таким образом, вы не только потеряли свой начальный капитал в размере 500 долларов, но и теперь должны выложить дополнительные 1500 долларов, так как брокер потребует от вас маржевого требования для покрытия убытков.Фактически, брокеры Forex потребуют от вас поддерживать определенную сумму на вашем брокерском счете для покрытия требований о внесении маржи в случае, если сделка пойдет против вас.
Вам также необходимо знать, что при открытии торгового счета Forex вам необходимо будет подписать документы, в которых указано, что брокер имеет право взыскать с вас любые убытки, если они превышают деньги на вашем счете. И я знаю несколько ужасающих историй, когда люди теряли значительные суммы при торговле на этих рынках, что стоило им их сбережений, а иногда и их дома.
Именно по этой причине так важно, чтобы вы приобрели правильные знания и опыт, чтобы научиться торговать акциями, прежде чем вы решите торговать на этих рынках, потому что, как я уже много раз упоминал ранее, ваше образование будет стоить вам так или иначе. .
Реальность торговли с использованием заемных средств
Знаете ли вы, что 90 процентов людей, торгующих на этих рынках, в конечном итоге разоряются или, в лучшем случае, остаются безубыточными? Более того, продолжительность жизни большинства трейдеров, торгующих на рынках с высокой долей заемных средств, измеряется неделями и месяцами, а не годами.Вот почему так много маркетинговой шумихи вокруг обещания богатства торговли с использованием заемных средств, потому что брокеры должны продолжать побуждать новых людей принять вызов.
Представьте, что у вас есть бизнес-план, в котором вы можете предсказать, что каждые 9 из 10 трейдеров потеряют большую часть, если не все, деньги, которые они кладут на свой брокерский счет. Это было бы очень хорошей бизнес-моделью. Что ж, это реальность торговли с использованием заемных средств. Если у вас нет знаний или навыков, чтобы управлять собой на этих рынках, вы в конечном итоге проиграете, и брокеры знают это
Я знаю, что некоторые из вас не услышат это сообщение, пока вы его не почувствуете, но статистика не ложь.Все мы знаем, что не существует такой вещи, как «быстро разбогатеть», но многих привлекает эта шумиха. Но что, если бы вы могли «медленно разбогатеть»? Что ж, это то, что я предлагаю, когда говорю вам получить надлежащее торговое образование, потому что оно окупится вам в пух и прах. Это также снизит риск торговли продуктами с использованием заемных средств, если вы решите это сделать, потому что вы будете вооружены знаниями, чтобы знать, как торговать в любых рыночных условиях.
Фактически, одна из стратегий, которым я обучаю своих клиентов в рамках моих четырех золотых правил инвестирования в акции, — никогда не вкладывать все свои деньги в краткосрочную торговлю на рынках с высокой долей заемных средств.Вместо этого вам следует выделить 90 процентов в среднесрочный и долгосрочный портфель, а оставшиеся 10 процентов инвестировать в рынки с кредитным плечом. Хитрость этой стратегии заключается в том, чтобы 10 процентов, выделенные на краткосрочную торговлю на рынках с высокой долей заемных средств, приносили равную или лучшую доходность по сравнению с другими 90 процентами.
Эта стратегия не только очень достижима, но и, что более важно, очень воспроизводима, если вы приобрели необходимые знания и навыки для торговли на рынках с высокой долей заемных средств.Я подробно описываю эту стратегию в своей последней книге Accelerate Your Wealth, It’s Your Money, Your Choice , которую можно купить в Интернете и во всех хороших книжных магазинах.
Могу категорически сказать, если вы последуете моему совету, вы сможете стать одним из 10 процентов, которые стабильно зарабатывают деньги на рынках.
Инвестируйте в себя
Как я уже упоминал ранее, если вы серьезно относитесь к своему успеху на фондовом рынке, я рекомендую вам вооружиться инструментами для уверенной торговли в любых рыночных условиях; у нас есть книги и курсы трейдинга, чтобы расширить ваши знания и поставить вас в выгодное положение.Чтобы поговорить с членом нашей команды, позвоните по телефону 1300 858 272 или по электронной почте, и они предоставят вам всю необходимую дополнительную информацию.
Другим, кто читал это, также понравилось читать:
Торговля акциями с кредитным плечом
Подавляющее большинство обычных инвесторов торгуют акциями и другими ценными бумагами, используя наличные деньги, которые у них есть. Если они хотят купить акции, на их счету должно быть достаточно денег для оплаты этих акций.
Одним из недостатков инвестирования только наличными является то, что ваша прибыль ограничена вашими финансовыми ресурсами.Даже если вы найдете потрясающую инвестиционную возможность, которая дает 100% отдачу, если у вас есть только 500 долларов для инвестирования, вы получите только 500 долларов прибыли.
Многие профессиональные трейдеры занимают деньги для инвестирования или используют стратегии, которые позволяют им инвестировать больше денег, чем у них есть под рукой. Это называется инвестированием с использованием кредитного плеча или торговлей с кредитным плечом. Это позволяет им значительно повысить свою покупательную способность и потенциальную прибыль, а также снизить риски.
Узнайте, как трейдеры безопасно используют кредитное плечо и как торговля с кредитным плечом сопряжена с таким же риском, как и торговля с наличными деньгами.
Ключевые выводы
- Торговля с кредитным плечом включает в себя заимствование денег для инвестирования в фондовый рынок
- Кредитное плечо увеличивает ваш риск потерь до потенциально неограниченных убытков от плохих инвестиций
- Ваш брокер может продавать инвестиции от вашего имени, если их стоимость упадет ниже установленной суммы
Как работает торговля с кредитным плечом?
Торговля с кредитным плечом, в самом общем смысле, — это любой тип торговли, который включает в себя заимствование денег или иное увеличение количества акций, участвующих в сделке, сверх того количества акций, которое вы можете себе позволить при оплате наличными.
Не плохо торговать с кредитным плечом, если вы знаете, что делаете, и понимаете риски. Но если это не так, это очень рискованно, и вы потенциально можете потерять намного больше, чем можете себе позволить.
Вот различные способы использования кредитного плеча для торговли акциями:
Торговля с маржей
Простой пример — маржинальная торговля. Маржа — это деньги, которые вы занимаете у своего брокера для покупки ценной бумаги, используя другие ценные бумаги на своем брокерском счете в качестве обеспечения.
Федеральные правила устанавливают минимальное маржинальное требование на уровне 50%, что означает, что вы можете занять до 50% от цены ценной бумаги, которую хотите купить. У некоторых брокеров могут быть более высокие требования.
Например, у вас есть $ 10 000 на вашем брокерском счете и вы хотите инвестировать в компанию XYZ. XYZ в настоящее время торгуется по 50 долларов за акцию.
Если вы купили акции только на те деньги, которые у вас есть, вы могли бы позволить себе 200 акций. Если вы решите использовать маржу, взяв взаймы 10000 долларов у своего брокера, вы можете вместо этого купить 400 акций.Это увеличивает ваши потенциальные прибыли и убытки.
Если цена акции вырастет до 60 долларов, вы получите прибыль в размере 2000 долларов или 20%, если вы инвестируете наличными. Если вы использовали маржу, вы заработали бы 4000 долларов или 40% от вложенных денег.
Однако, если цена упадет до 40 долларов, вы потеряете 2000 долларов при вложении денежных средств и 4000 долларов при инвестировании с использованием маржи. Помните: вы должны вернуть деньги, взятые в долг у своего брокера.
Вы потеряете все вложенные деньги, если используете маржу и цена акций XYZ упадет до 25 долларов.Вы будете должны брокеру даже после продажи своих акций, если цена упадет ниже 25 долларов.
Многие брокеры также взимают проценты по маржинальным кредитам, что увеличивает стоимость инвестирования с использованием кредитного плеча.
Торговые деривативы
Опционы — это еще один метод торговли с кредитным плечом. Один опционный контракт обычно включает 100 акций базовой ценной бумаги. Покупка опционного контракта позволяет вам получить контроль над 100 акциями гораздо дешевле, чем покупка 100 акций компании.Это означает, что небольшие изменения цены базовой ценной бумаги могут вызвать большие изменения стоимости опциона.
Представьте, что вы думаете, что XYZ потеряет ценность, а не приобретет ее. Вместо того, чтобы покупать акции с использованием маржи, вы можете решить продать опционы на акции, установив страйк-цену в 40 долларов. Опционы колл дают держателю опциона право, но не обязанность покупать акции у продавца опциона по установленной цене.
Если цена XYZ останется выше 40 долларов, держатель опциона, скорее всего, воспользуется опционом, вынудив вас покупать акции на открытом рынке, чтобы продать им эти акции по 40 долларов за штуку.Один контракт покрывает 100 акций, что означает, что если XYZ торгуется по 41 доллару при исполнении опциона, вы потеряете 100 долларов. Если он будет на уровне 50 долларов, вы потеряете 1000 долларов.
ETF с кредитным плечом
Есть также ETF, которые используют кредитное плечо, чтобы попытаться повлиять на свою работу по сравнению с рынком.
ETF обычно отслеживают конкретный индекс; ETF с кредитным плечом нацелены на отслеживание прибылей или убытков индекса, на который они ориентируются. Например, трехкратный индексный фонд S&P 500, такой как Direxion Daily S&P 500 Bull (SPXL), нацелен на ежедневную прибыль в 3 или 300% от дохода S&P 500.
Существуют также обратные ETF, которые стремятся обеспечить производительность, противоположную показателям эталонного индекса. Трехкратный обратный ETF нацелен на утроение противоположных показателей базового индекса. Таким образом, если базовый индекс отрицательный, трехкратный обратный ETF, такой как ProShares UltraShort (QQQ), вернет положительную трехкратную доходность.
Риски, связанные с торговлей с кредитным плечом
Одним из основных рисков торговли с использованием кредитного плеча является тот факт, что она увеличивает ваши потенциальные убытки, потенциально до такой степени, что вы можете потерять больше денег, чем имеете в наличии.
Маржинальные риски и маржинальное требование
Например, если вы используете маржу для удвоения покупательной способности, вы удваиваете все свои прибыли и убытки. Это означает, что если акции, которые вы покупаете, теряют более 50% своей стоимости, вы теряете более 100% денежных средств, которые были доступны для инвестирования.
Другой риск заключается в том, что ваш брокер может инициировать требование о внесении залога. Если стоимость вашего счета упадет ниже установленного порога по сравнению с деньгами, которые вы взяли в долг, ваш брокер может потребовать от вас внести дополнительные средства.Это может произойти из-за того, что ваш брокер беспокоится о вашей способности выплатить долг, если ваши инвестиции продолжат терять ценность.
Если вы не внесете достаточно средств для удовлетворения требований о внесении залога, ваш брокер может принудительно продать некоторые из ваших ценных бумаг, чтобы вернуть себе долг, иногда без уведомления. Ваш брокер также решает, какие ценные бумаги продавать, и имеет право в любое время повысить маржинальные требования.
Возможность неограниченного убытка с опционами
Некоторые торговые стратегии с кредитным плечом, особенно опционы, имеют потенциально бесконечный риск.
Если вы продаете опцион колл, и продавец опциона исполняет его, вам необходимо купить 100 акций для продажи лицу, у которого есть колл. Если цена исполнения составляет 50 долларов, а рыночная стоимость акции — 60 долларов, вы потеряете 1000 долларов. Если рыночная стоимость составляет 70 долларов, вы потеряете 2000 долларов. Если рыночная стоимость акции составляет 1000 долларов, вы потеряете 95 000 долларов.
Чем выше повышается рыночная стоимость акции, тем больше будут ваши потери. Поскольку теоретически нет предела тому, насколько высоко может вырасти цена акции, нет предела тому, сколько денег вы можете потерять.Представьте, что каждая акция торгуется за 1 или 10 миллионов долларов. Вы потеряете сотни миллионов или миллиарды долларов.
Хотя этот сценарий маловероятен, поскольку нет предела тому, насколько высоко может вырасти акция, важно понимать, что риск такого рода опционов может быть огромным.
ETF с кредитным плечом не для длительного использования
Даже покупка акций ETF с кредитным плечом сопряжена с риском. Большинство фондов «перезагружаются» ежедневно, что означает, что они стремятся только соответствовать однодневным показателям своего индекса.В долгосрочной перспективе их доходность может значительно отличаться от общей доходности эталонного теста.
Например, по данным SEC, с 1 декабря 2008 г. по 30 апреля 2009 г. индекс вырос на 8%. Между тем, трехкратный ETF с кредитным плечом, отслеживающий индекс, упал на 53%, а трехкратный обратный ETF, отслеживающий индекс, снизился на 90%.
Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Опасна ли торговля с кредитным плечом?
Торговля с использованием кредитного плеча может быть опасной, поскольку она увеличивает ваши потенциальные инвестиционные убытки.В некоторых случаях можно даже потерять больше денег, чем вы можете вложить.
Насколько хороша торговля с кредитным плечом?
Торговля с использованием кредитного плеча может быть хорошей, потому что она позволяет инвесторам с меньшими денежными средствами повысить свою покупательную способность, что может увеличить их доход от успешных инвестиций.
Вы должны выплатить кредитное плечо?
да. Если вы занимаете деньги для инвестирования, например, путем маржинальной торговли, вам придется вернуть их своему брокеру. Многие брокеры также взимают проценты по маржинальным кредитам, что увеличивает стоимость инвестирования с использованием кредитного плеча.
Торговля с кредитным плечом | Руководство по маржинальной торговле
Что такое кредитное плечо в торговле?
Торговля с кредитным плечом — мощный инструмент для трейдеров CFD. Это может помочь инвесторам максимизировать прибыль даже при небольших изменениях цен, экспоненциально увеличивать их капитал и увеличивать их присутствие на желаемых рынках. Но стоит отметить, что кредитное плечо может работать на вас или против вас. В то время как вы можете получить увеличенную прибыль, когда цены на активы идут вашим путем, вы также несете увеличенные убытки, когда цены движутся против вас.Когда вы торгуете с кредитным плечом, вы вкладываете «небольшую сумму», но у вас появляется возможность контролировать гораздо более крупную торговую позицию на рынке. Небольшая сумма называется «маржой». Размер кредитного плеча, предлагаемого брокером, зависит от нормативных условий, которым он соответствует, в любой / во всех юрисдикциях, в которых разрешено предлагать торговые услуги.
При торговле с использованием кредитного плеча трейдеру нужно инвестировать только определенный процент от всей позиции. Это может измениться в зависимости от того, какое кредитное плечо предлагает брокер, какое кредитное плечо трейдер хотел бы реализовать, а также в значительной степени зависит от регулирующих органов, которым поручено контролировать отрасль онлайн-торговли в этой юрисдикции.
Кроме того, трейдеры используют кредитное плечо в зависимости от своего уровня опыта, инвестиционных целей, своей склонности к риску, а также базового рынка, на котором они торгуют. В большинстве случаев профессиональные трейдеры, как правило, более агрессивно используют кредитное плечо, тогда как новым и менее опытным трейдерам обычно рекомендуется использовать кредитное плечо с осторожностью. Кроме того, консервативные трейдеры будут стремиться использовать минимально возможный уровень кредитного плеча, тогда как трейдеры с высоким аппетитом к риску могут гибко использовать кредитное плечо.
Тип торгуемого рынка также может определять количество кредитного плеча, которое трейдеры могут использовать. Волатильные рынки, такие как золото и биткойн, следует торговать с минимальным кредитным плечом, тогда как менее волатильные активы, которые не подвержены значительным колебаниям цен, такие как пара EURCHF, могут продаваться с более высокими уровнями кредитного плеча.
Коэффициент кредитного плеча представляет собой представление стоимости позиции по отношению к требуемой сумме инвестиций. На AvaTrade трейдеры могут торговать с кредитным плечом до .Однако это зависит от вашей юрисдикции, а также от класса активов, которыми вы торгуете.
Рассмотрим это: с кредитным плечом 400: 1; вы можете контролировать торговую позицию на рынке на сумму 100 000 долларов всего за 250 долларов! Это будет означать, что положительное изменение цены на рынке на 1% приведет к прибыли в размере 1000 долларов США (1% от 100 000 долларов США). Без кредитного плеча положительное движение цены на 1% приведет к прибыли всего в 2,5 доллара (1% от 250 долларов). Это означает, что ваши торговые позиции и полученные прибыли / убытки умножаются в 400 раз.Вот почему часто говорят, что кредитное плечо — это палка о двух концах. С торговым кредитным плечом прибыль увеличивается, но потери также могут быть разрушительными.
При торговле с высоким кредитным плечом очень легко потерять больше, чем ваш капитал. Но в AvaTrade мы предлагаем гарантированную защиту от отрицательного баланса, что означает, что вы никогда не потеряете больше, чем есть на вашем торговом счете. Кроме того, вы можете бесплатно потренироваться на бумажном торговом счете, прежде чем инвестировать реальные деньги, и использовать наш торговый калькулятор, чтобы оценить возможные результаты сделки перед ее открытием.
Что такое маржинальная торговля?
Как объяснялось выше, «маржа» — это сумма денег, которую брокер позволяет трейдеру вкладывать, чтобы торговать гораздо более крупной позицией на рынке. По сути, это гарантийный депозит, хранящийся у брокера. При удержании торговых позиций изменение цен на рынке также приведет к изменению условий маржи. На большинстве платформ информация о различных маржинальных условиях будет отображаться на вашем торговом счете. Вот что означают различные определения маржи и другая терминология:
- Остаток на счете
Это общая сумма, доступная на вашем счете в качестве торгового капитала.По сути, это ваш торговый банкролл. - Маржинальные требования
Это то, что мы обсуждали выше в качестве суммы, которую ваш брокер требует от вас внести в качестве «гарантийного депозита» для контроля торговой позиции на рынке. Часто выражается в процентах. Например, если вы используете уровень кредитного плеча 100: 1, ваше маржинальное требование составляет 1%. Если вы используете кредитное плечо 400: 1, ваша маржа составляет 0,25%. - Использованная маржа
Это сумма денег, которую ваш брокер держит в качестве «безопасности», чтобы вы могли поддерживать свои открытые торговые позиции в рабочем состоянии.Теоретически деньги все еще ваши, но вы сможете получить к ним доступ только после закрытия открытых позиций. - Полезная маржа
Это деньги на вашем торговом счете, доступные для открытия новых торговых позиций на рынке. - Маржинальное требование
Маржевое требование — это уведомление вашего брокера о том, что ваш уровень маржи упал ниже требуемого уровня. Это ужасный звонок (уведомление) для трейдеров. Маржинальное требование происходит, когда убытки по открытой торговой позиции превышают (или собираются превысить) вашу использованную маржу.Когда вы получаете требование о внесении маржи, вас, по сути, просят добавить больше средств на ваш торговый счет для поддержания открытых сделок, в противном случае брокер автоматически закроет открытую позицию. Например, уровень маржинального требования 20% означает, что ваш брокер отправит уведомление о маржинальном вызове, когда ваши открытые сделки понесли убытки, превышающие 80% баланса вашего счета.
Плюсы и минусы торговли с кредитным плечом
Плюсы кредитного плеча
- Увеличивает капитал .Кредитное плечо увеличивает капитал, доступный для инвестирования на различных рынках. Например, с кредитным плечом 100: 1 вы фактически контролируете торговый капитал в размере 100000 долларов, имея всего 1000 долларов. Это означает, что вы можете распределять значимые суммы по различным торговым позициям в своем портфеле.
- Беспроцентная ссуда . Кредитное плечо — это, по сути, кредит, предоставляемый вашим брокером, чтобы позволить вам занять более крупную позицию на рынке. Однако этот «заем» не предполагает каких-либо обязательств в виде процентов или комиссионных, и вы можете использовать его любым способом, которым захотите при торговле.
- Увеличенная прибыль . Торговля с использованием кредитного плеча позволяет трейдерам получать увеличенную прибыль от сделок, которые идут в их пользу. Прибыль зарабатывается на контролируемой торговой позиции, а не на заложенной марже. Это также означает, что трейдеры могут получать значительную прибыль, даже если базовые активы совершают маржинальные колебания цен.
- Снижение риска низкой волатильности . Изменения цен на рынках обычно происходят в циклах высокой и низкой волатильности. Большинство трейдеров любят торговать на очень волатильных рынках, потому что деньги делаются на движениях цен.Это означает, что периоды низкой волатильности могут быть особенно неприятными для трейдеров из-за небольшого движения цены. К счастью, с помощью торговли с использованием заемных средств трейдеры потенциально могут получать большую прибыль даже в эти, казалось бы, «скучные» моменты низкой волатильности.
- Рынки торговой премии . Кредитное плечо позволяет трейдерам торговать инструментами, которые считаются более дорогими или престижными. Некоторые инструменты имеют повышенную цену, что может заблокировать многих розничных инвесторов.Но с помощью кредитного плеча можно торговать такими рынками или активами, что открывает для среднего розничного инвестора множество торговых возможностей, которые они предоставляют.
Минусы кредитного плеча
- Усиленные потери . Самый большой риск при торговле с кредитным плечом заключается в том, что, как и прибыль, убытки также увеличиваются, когда рынок идет против вас. Кредитное плечо может потребовать минимальных капитальных затрат, но поскольку результаты торговли основаны на общем размере позиции, которую вы контролируете, убытки могут быть значительными.
- Риск маржинального требования . Ужасный «маржинальный вызов» от вашего брокера происходит, когда плавающие убытки превышают используемую вами маржу. Поскольку кредитное плечо увеличивает убытки, всегда будет существовать риск «маржинального требования», когда у вас есть открытые торговые позиции на быстрых и динамичных финансовых рынках.
Пример торговли с кредитным плечом — розничные клиенты
Давайте посмотрим на другой пример, на этот раз с золотом. Цена одной тройской унции золота составляет 1327 долларов. Трейдер считает, что цена будет расти, и желает открыть большую позицию на покупку 10 единиц.Полная цена этой позиции составит 13 270 долларов США, что не только является большой суммой для риска, но многие трейдеры не имеют таких сумм. При кредитном плече 20: 1, предлагаемом AvaTrade, или марже 5,00% сумма существенно уменьшится. Это означает, что на каждые 20 долларов стоимости позиции трейдеру нужно будет инвестировать 1 доллар со своего счета, что составляет всего 663,5 доллара.
Margin Call — как это работает
Чтобы использовать кредитное плечо, трейдер должен иметь на своем счете достаточно средств для покрытия возможных убытков.У каждого брокера разные требования. AvaTrade требует, чтобы розничный трейдер обладал капиталом не менее 50% от его использованной маржи для счетов MetaTrader 4 и AvaOptions.
Возвращаясь к приведенному выше примеру, исходная стоимость позиции составляет 13 270 долларов США; как для MetaTrader 4, так и для опционов FX tradin g счетов. Используя кредитное плечо, трейдер инвестирует 663,5 доллара своего капитала, и если он имеет 50% этой использованной маржи в собственном капитале, то есть 331,75 доллара, его позиции будут оставаться открытыми.
Если, однако, у трейдера есть убытки и его капитал упадет ниже 50% использованной маржи на счетах MetaTrader 4 и AvaOptions, брокер закроет позицию (позиции) клиента в «Margin Call».
На AvaOptions все позиции клиента будут закрыты, в то время как MetaTrader 4 сначала закроет самую крупную убыточную позицию и продолжит закрывать позиции до тех пор, пока уровень капитала не превысит 50% использованной маржи.
Пример торговли с кредитным плечом — профессиональные клиенты / клиенты не из ЕС
В этом примере мы возьмем цену одной тройской унции золота на уровне 1327 долларов. Трейдер считает, что цена будет расти, и желает открыть большую позицию на покупку 10 единиц.Полная цена этой позиции составит 13 270 долларов США, что не только является большой суммой для риска, но многие трейдеры могут не иметь таких сумм. Используя кредитное плечо 200: 1, предлагаемое AvaTrade, или маржу 0,50%, сумма существенно уменьшится. Это означает, что на каждые 200 долларов стоимости позиции трейдеру нужно будет инвестировать 1 доллар со своего счета, что составляет всего 66,35 доллара.
Margin Call — Pro / Non EU клиенты
Для использования кредитного плеча трейдеру необходимо иметь на своем счете достаточно средств для покрытия возможных убытков.У каждого брокера свои требования, и AvaTrade требует, чтобы профессиональный трейдер / трейдер из стран, не входящих в ЕС, обладал капиталом не менее 10% от его использованной маржи для счетов MetaTrader 4 и AvaOptions.
Возвращаясь к приведенному выше примеру, исходная стоимость позиции составляет 13 270 долларов США для торговых счетов MetaTrader 4 и FX.
Используя кредитное плечо, трейдер инвестирует 66,35 долларов своего капитала, и если у него есть 10% этой использованной маржи в собственном капитале, то есть 6,64 доллара, его позиции будут оставаться открытыми.
Если, однако, у трейдера есть убытки и его капитал упадет ниже 10% использованной маржи на счетах MetaTrader 4 и AvaOptions, брокер закроет позиции клиента.
На AvaOptions все клиентские позиции будут закрыты одновременно, в то время как MetaTrader 4 сначала закроет самую крупную убыточную позицию и продолжит закрывать позиции до тех пор, пока уровень капитала не превысит 10% использованной маржи.
Торговля с кредитным плечом с AvaTrade
AvaTrade предлагает множество инструментов, и для каждого из них доступно разное кредитное плечо, которое также может меняться в зависимости от торговой платформы, с которой вы работаете. Перед началом торговли важно убедиться, что вы знаете доступное кредитное плечо.
Во избежание маржинального требования всегда убедитесь, что на балансе вашего счета достаточно средств, чтобы вы могли спокойно продолжать свои сделки.
Наконец, стоит попробовать нашу функцию AvaProtect. Это инструмент управления рисками, который защищает ваши открытые позиции, если вы настроите его до открытия сделки.
Он действует столько, сколько вы хотите, и если ваша сделка будет убыточной по истечении срока, вы вернете все деньги на свой счет за вычетом комиссии, которую вы заплатили за средство AvaProtect ™.
Кредитное плечо основные вопросы и ответы
Может ли кредитное плечо стать причиной отрицательного результата на моем счете?
Поскольку AvaTrade использует требование маржи в размере 50%, а использование маржи, называемой маржой, ваш риск чрезмерных торговых убытков, превышающих общий баланс вашего счета, сведен к минимуму, но не устранен полностью. В период крайней волатильности возможно, что позиция может так быстро двигаться против вас, что невозможно вовремя ликвидировать убыточную позицию, чтобы предотвратить отрицательное сальдо вашего счета.Чтобы избежать этого, мы настоятельно рекомендуем вам разумно управлять своим кредитным плечом.
В чем разница между кредитным плечом и маржей?
Хотя кредитное плечо и маржа тесно взаимосвязаны, это не одно и то же. Оба описывают заимствование для торговли на финансовых рынках, однако кредитное плечо относится к принятию долга, а маржа — это реальные деньги или долг, которые трейдер взял на себя для инвестирования на финансовых рынках.Коэффициент кредитного плеча представляет собой представление стоимости позиции по отношению к требуемой сумме инвестиций (например, 100: 1), в то время как маржа — это фактическая сумма, удерживаемая брокером для создания кредитного плеча, которая выражается в процентах от общей суммы. позиция. Например, с кредитным плечом 100: 1 вы можете контролировать актив на 100 долларов, имея только 1 доллар (равный 1%) маржи.
Есть ли недостатки у кредитного плеча?
Кредитное плечо — очень сложный финансовый инструмент, и к нему следует относиться с уважением.Хотя в теории это звучит фантастически, реальность может быть совершенно иной, когда трейдеры поймут, что кредитное плечо не только увеличивает прибыль, но и увеличивает убытки. Любая сделка с использованием кредитного плеча, которая движется против трейдера, приведет к убытку, который намного больше, чем он был бы без использования кредитного плеча. Вот почему рекомендуется проявлять осторожность, пока не накопится больше опыта в использовании кредитного плеча. Это может привести к более продолжительной и успешной карьере трейдера.
Откройте свой торговый счет с кредитным плечом на AvaTrade или попробуйте наш безрисковый демо-счет!
Мы рекомендуем вам посетить наш раздел торговли для начинающих, чтобы узнать больше о том, как торговать на Forex и CFD.
Другие рекомендуемые руководства:
Торговля с кредитным плечом— что это и как работает?
Торговля с использованием финансового плеча может значительно увеличить вашу прибыль без необходимости вкладывать крупный начальный капитал. Но сначала вам нужно знать, что вы делаете. Как сказал Уоррен Баффетт: « Когда вы объединяете невежество и рычаги влияния, вы получаете довольно интересные результаты. »В этой статье мы более подробно рассмотрим торговлю с кредитным плечом, то, как она работает, и как вы можете использовать ее как часть своей торговой стратегии.
Что такое торговля с кредитным плечом?В физике рычаг дает механическое преимущество за счет усиления небольшой входной силы для достижения большей производительности. Финансовый рычаг следует тому же принципу. Однако в этом случае он увеличивает покупательную способность инвестора на рынке.
Также известная как маржинальная торговля, торговля с кредитным плечом относится к использованию заемного капитала для получения гораздо более высокой потенциальной отдачи от ваших инвестиций.Это позволяет вам открывать позиции, которые значительно превышают размер вашего первоначального капитала.
Идея состоит в том, чтобы использовать этот дополнительный капитал для покупки большего количества контрактов на актив, ожидая, что доходность позиции будет больше, чем стоимость заимствования. Но так же, как кредитное плечо может увеличить потенциальное вознаграждение, оно также увеличивает подверженность риску. Следовательно, его используют в основном опытные трейдеры.
Кредитное плечо также может относиться к сумме долга, которую компания использует для расширения своей базы активов и финансирования капиталоемких покупок.Например, вместо выпуска новых акций для увеличения капитала компания может использовать заемные средства для приобретения дополнительных активов и улучшения своих деловых операций.
Термины, о которых следует знать, когда речь идет о торговле с кредитным плечом
- Покупательная способность — Это сумма, которая у вас есть (плюс кредитное плечо) для покупки ценных бумаг.
- Покрытие — это отношение чистого баланса на вашем торговом счете к сумме кредитного плеча.
- Маржа — Это сумма, необходимая вашему брокеру для покрытия возможных убытков, если сделка станет невыгодной. Это один из столпов торговли с кредитным плечом.
- Маржинальные требования — Брокер или финансовый посредник выставит маржинальный запрос, если баланс вашего торгового счета упадет ниже указанного минимального требования. По сути, это предупреждение о том, что ваша позиция подвержена риску, который брокер не может принять. Затем вам нужно будет добавить на свой счет дополнительные средства, чтобы получить эту минимально необходимую сумму.В качестве альтернативы вы можете закрыть свою торговую позицию и столкнуться с накопленными убытками.
- Открытая позиция — это означает, что вы открыли сделку и еще не закрыли ее противоположной сделкой. Допустим, у вас есть 1000 акций Amazon. Это означает, что у вас есть открытая позиция по акциям Amazon, пока вы ее не закроете.
- Закрытие позиции — это просто означает стоимость вашей инвестиции на момент ее закрытия. Допустим, вы открыли позицию по 20 долларов, а она выросла до 25 долларов. Вы закрываете позицию по цене 25 долларов, чтобы получить прибыль в размере 5 долларов от сделки.
- Стоп-лосс — Это помогает ограничить подверженность риску по сделке, автоматически закрывая позицию на основе определенных параметров. Если сделка опускается ниже указанного ценового уровня, срабатывает стоп-лосс, который автоматически закрывает позицию, чтобы ограничить дальнейшие убытки.
Вы можете торговать с кредитным плечом через своего брокера. Думайте об этом как о получении ссуды на покупку актива. У вас есть начальный капитал, и брокер финансирует большую часть всей покупной цены позиции.Любая разница между тем, за сколько вы приобрели актив (цена открытия) и сколько вы его продали (цена закрытия), рассчитывается на балансе вашего счета.
Если у вас есть значительное кредитное плечо и актив значительно вырос в цене, то сумма, причитающаяся брокеру, вычитается из вашей прибыли по этой сделке. Однако, если сделка пошла на убыль и вы понесли убытки, причитающаяся сумма будет вычтена из того, что осталось на вашем счете.
По этой причине возможности торговли с кредитным плечом доступны не каждому трейдеру.Сумма, которую брокер захочет профинансировать, будет зависеть от ряда факторов. К ним относятся, какое кредитное плечо необходимо трейдеру, и действующие правила, регулирующие онлайн-торговлю в этой юрисдикции.
Коэффициент кредитного плеча
Финансовый рычаг всегда отображается как соотношение между совокупными активами и собственным капиталом. Общие активы — это сумма долга или ссуды и вашего собственного капитала или капитала. Собственный капитал или капитал — это в основном денежные средства, которые вы вносите на свой брокерский счет.Это формула:
Финансовый рычаг = Общие активы / Собственный капитал = (Собственный капитал + Долг) / Собственный капитал
Некоторые брокеры позволяют трейдерам использовать кредитное плечо до 100: 1 или даже больше. По крайней мере, на валютных рынках. В данном случае это означает, что вы можете использовать свою торговую позицию до 100 раз.
Допустим, у вас есть 2000 долларов; это ваш собственный капитал или капитал. Если ваш брокер разрешил кредитное плечо 100: 1, вы можете открыть для себя позицию на рынке в 200 000 долларов (2 000 x 100 долларов), имея всего 2 000 долларов.Ваш брокер позволит вам занять 198 000 долларов для этой позиции. Любая прибыль или убыток будут увеличены в 100 раз.
Некоторые брокеры предлагают защиту от отрицательного баланса. По сути, это останавливает вас до того, как ваш торговый счет станет отрицательным в случае убытка. Без этой функции защиты вы можете оказаться в долгу перед брокером. Это может произойти, если убыток по позиции окажется больше, чем изначально вложенный вами капитал.
Какие активы могут иметь финансовый рычаг?Вы можете использовать кредитное плечо , торгуя , на несколько финансовых инструментов, включая акции, FOREX, товары, фьючерсы, опционы, ETF, индексы и даже криптовалюты.Финансовый рычаг также используется при покупке недвижимости. Ваша ипотека — это долг в формуле финансового рычага. Ваш первоначальный взнос — это капитал в формуле.
Каждый класс активов имеет свои ограничения максимального кредитного плеча в соответствии с рыночными правилами, а также собственными усилиями брокера по продвижению торговли с кредитным плечом на своей платформе.
Примеры торговли с кредитным плечомВ приведенном выше примере коэффициента кредитного плеча мы рассмотрели, как соотношение 100: 1 при начальных 2000 долларов США может позволить вам контролировать актив или валюту на сумму 200 000 долларов.Давайте возьмем это с самого начала и посмотрим, какую прибыль или убыток вы получите с финансовым плечом и без него.
Предположим, вы решили купить актив или валюту по цене 10 долларов за единицу. В течение дня цена поднимается до 10,50 долларов, и вы закрываете позицию. Каковы были бы результаты вашей торговли?
- Без кредитного плеча — Актив вырос на 0,50 доллара, и за 2000 долларов вы купили 200 акций. Ваша общая прибыль в этом случае составляет 100 долларов (0 долларов.50 х 200).
- С кредитным плечом : вы применили кредитное плечо 100: 1 к своим инвестициям, что означает, что вы купили 20 000 акций. Ваша общая прибыль от сделки составит 10 000 долларов (0,50 x 20 000 долларов).
Это только малая часть того, какую прибыль вы можете получить с тех же 2000 долларов. Конечно, это лишь общий обзор того, как работает с кредитным плечом. Фактический процесс будет отличаться в зависимости от рынка и типа торгуемой ценной бумаги. Давайте рассмотрим несколько конкретных сценариев.
Торговля на фондовом рынке с кредитным плечом
Взгляните на этот снимок акций Tesla.
Как видите, торговый день открылся с отметки чуть выше 440 долларов. Но затем цена упала до 438,58 доллара. Допустим, вы решили открыть позицию на 100 акций. Для исполнения ордера на вашем торговом счете должно быть не менее 43 858 долларов США.
Оказывается, торговый день закрылся на уровне 442,59 доллара, что означает, что вы получили бы прибыль в размере (442,59 — 438.58) х 100 = 401 доллар. Но учитывая, что вы только что вложили 43 858 долларов, отдача не кажется такой уж значительной.
Если вы совершили сделку с использованием кредитного плеча, вам нужно было бы выложить гораздо меньше, чтобы получить ту же прибыль в размере 401 доллар. Если бы брокерская компания разрешила кредитное плечо 3: 1, вы могли бы заработать ту же сумму, имея всего лишь 43 858/3 = 14 619,33 доллара своего собственного капитала.
Прибыль в обоих случаях одинакова, поскольку вы купили одинаковое количество акций. Но из-за вашего финансового рычага вы смогли получить его с гораздо меньшими вложениями капитала.
Торговля фьючерсами с кредитным плечом
Характеристики фьючерсного контракта на золото
| Контрактная единица | 100 тройских унций | ||
| Ценовое предложение | долларов США за тройскую унцию | ||
| Часы торговли | CME Globex — Воскресенье — 5:00 вечера. (17:00 — 16:00 по восточному времени) с 60-минутным перерывом каждый день с 17:00 (16:00 по центральному времени) CME ClearPort: Азия: воскресенье — пятница 18:00.м. Восточное время — 15:30 Китай Лондон, утро: воскресенье — пятница, 18:00. ET — 22:32 Лондон, , Лондон: воскресенье — пятница, 18:00. Восточное время — 15:02 Лондон | ||
| Колебание минимальной цены | Итого: 0,10 за тройскую унцию = 10,00 долл. США | ||
| Код продукта | CME Globex: GC CME ClearPort: GC Клиринг: GC TAS: GCT TAM: «GCT » ”GC7 ″ | ||
| Котирующиеся контракты | Ежемесячные контракты, перечисленные на 3 месяца подряд, любой февраль, апрель, август, октябрь в ближайшие 23 месяца и любой июнь и декабрь в ближайшие 72 месяца | ||
| Метод расчетов | Результат поставки | ||
| Прекращение торгов | Торговля прекращается в 12:30 p.м. CT в последний третий рабочий день контрактного месяца. | ||
| Торговля на рынке или Торговля при расчетах по торгам | Таблица TAS | ||
| Процедуры расчетов | Процедуры расчетов по золоту | ||
| Пределы позиции | Позиционные лимиты COMEX 900 |
Без кредитного плеча | Коэффициент кредитного плеча 1:10 | Коэффициент кредитного плеча 1:50 | |
Начальный капитал | $ 500 | $ 500 | $ 500 |
Цена актива изменилась на + 10% | Прибыль 50 $ | Прибыль 500 $ | Прибыль 2500 $ |
Цена актива изменилась на -10% | Убыток $ 50 | Убыток $ 500 | Убыток в размере 2500 долларов США |
Как видно из таблицы, кредитное плечо действует как заем, увеличивающий торговый капитал . Чем выше коэффициент кредитного плеча, тем выше доход. , если сделка выгодна вам. Однако верно и обратное . Если цена пойдет против вашего прогноза, более высокое соотношение приведет к большим потерям.
Как начинающий трейдер, не спешите переходить на высокое кредитное плечо . Ваш аккаунт может быть очищен за считанные миллисекунды в случае непредсказуемого движения цены. Чтобы избежать такого сценария, используйте низкий коэффициент кредитного плеча, медленно накапливайте прибыль и наблюдайте, как вы достигнете своих торговых целей.
Кроме того, найдите время, чтобы понять рынок и попрактиковаться на демо-счете. Торговля — это стратегия. В отличие от распространенного заблуждения, здесь не используется подход к азартным играм.
Более практичный пример
Предположим, вы трейдер CFD, специализирующийся на американских акциях, и акции компании A в настоящее время стоят 100 долларов. На вашем торговом счете 10 000 долларов, и вы используете кредитное плечо 2: 1.
После анализа вы полагаете, что цена акций вырастет до 125 долларов после того, как компания опубликует прибыль.Итак, вы решили использовать все свои средства для покупки акций. Всего вы купите 200 акций. Без кредитного плеча максимальное количество акций составило бы 100 .
Если ваш тезис сработает и акция переместится к 125 долларам, стоимость вашей сделки составит 25 000 долларов (125X200). После возврата брокеру кредитного плеча в размере 10 000 долларов ваша прибыль составит 5000 долларов. Если бы вы использовали более высокий коэффициент для сделки, ваша прибыль была бы намного выше.
С другой стороны, если после публикации прибыли цена акции упала на 25% до 75 долларов и вы решите выйти, стоимость вашего счета составит 15 000 долларов.Затем вы возвращаете брокеру кредитное плечо в размере 10 000 долларов, оставляя на своем счете 5 000 долларов. Если бы у вас был более высокий коэффициент, ваш убыток был бы больше.
Итог
Для трейдеров Forex и CFD важность кредитного плеча нельзя недооценивать. Трейдерам следует потратить время на оценку своего аппетита к риску , прежде чем принимать решение о размере используемого кредитного плеча.
Опытные профессионалы, обладающие отличными знаниями в области управления рисками, могут использовать высокий кредитный рычаг для максимизации своей прибыли. Для начинающих трейдеров рекомендуется использовать более низкое кредитное плечо .
Хотя прибыль будет меньше, трейдеру будет удобно, зная, что он не подвержен большим рискам.
Внешние полезные ресурсы
плюсов и минусов и стоит ли это того? [2021]
Торговля с кредитным плечом может немного усложниться. И если вы не будете осторожны, эти сложности могут взорвать ваш аккаунт.
Использование кредитного плеча для ваших сделок может показаться умным … Зачем тащить что-то тяжелое на веревке, если вместо этого можно использовать шкив?
И этот пример работает… , пока вы не поймете, что торговля с кредитным плечом идет в обе стороны. И этот шкив — хорошая идея, пока тяжелая вещь не начнет тянуть вас.
Вот почему я фанат школы типа «дважды отмерь, один раз отрежь». Это означает, что вы должны изучить все аспекты кредитного плеча, прежде чем ВСЕГДА торговать с ним. (Даже тогда я бы не стал этого делать.)
Так в чем же дело с торговлей с кредитным плечом?
Почему я регулярно жарю крикливые шорты о кредитном плече на моем ленте в Твиттере?
Каково это, сокращая $ KODK, потому что вы слушали какого-то клоуна-финтвита… рис.twitter.com/cxXGaBFIrK
— Тимоти С. Боэн (@tbohen) 28 июля 2020 г.
Давайте перейдем к делу.
Что такое торговля с кредитным плечом?
Помните ваши таблицы умножения? Торговля с кредитным плечом увеличит ваши выигрыши и проигрыши… в некоторых случаях до 400 раз.
Торговля с кредитным плечом работает с опционами, маржей и другими торговыми инструментами. Но это еще не все. На что бы вы ни приумножали свой торговый капитал, это также может пойти против вас.
Ищете дополнительные ресурсы по основам торговли? Посетите блог StocksToTrade.
Как работает торговля с кредитным плечом?
Допустим, вы совершаете сделку с маржой. В этом примере ваш брокер позволяет вам брать в долг до 50% от суммы сделки. Вы используете денежные средства и ценные бумаги на своем маржинальном счете в качестве обеспечения.
Это один из видов торговли с кредитным плечом. В этом случае ваше кредитное плечо в два раза превышает вложенный вами капитал.
Когда вы торгуете опционами, ваше кредитное плечо может значительно возрасти.
Допустим, вы покупаете опцион колл — опцион на обмен акцией по той цене, которую, по вашему мнению, она будет стоить в будущем. Вы получаете разницу между будущей ценой акций и ценой при покупке контракта.
Вы покупаете контракт на 100 долларов, и он дает вам право приобрести 100 акций в течение четырех месяцев. Если цена повышается на 1 доллар, вы выходите на уровень безубыточности. Если цена поднимется на 2 доллара, вы заработаете 100 долларов… и так далее.
Если цена упадет, вы потеряете свои 100 долларов. В этом случае ваши убытки ограничены, но потенциал прибыли может быть огромным.Это делает торговлю опционами простой. Это не.
Что такое маржинальная торговля?
Маржинальная торговля — это один из способов торговли с использованием кредитного плеча.
Вам не нужно торговать акциями с маржой. Вместо этого вы можете использовать денежный счет. Но если вы хотите продавать акции, вам нужен маржинальный счет — , и это может быть опасная комбинация.
Если вы открываете длинную позицию с маржой, вы, вероятно, получаете вдвое больший капитал, чем вкладываете. Вы зарабатываете вдвое больше, если акции растут.И вы потеряете вдвое больше денег, если акции упадут.
Когда вы продаете в шорт, математика меняется. Конечно, вы можете увеличить свой первоначальный капитал в два раза, если цена упадет. Но, допустим, растет … и продолжает расти …
10, 15, 20 долларов… ваши первоначальные вложения обнуляются, но вы все еще на крючке, пока не выйдете из сделки. И рычаги воздействия на вашу позицию продолжают расти.
Я обычно против коротких продаж в наши дни, особенно для начинающих трейдеров.Это сложная и рискованная стратегия.
Наша программа наставничества SteadyTrade Team направлена на то, чтобы помочь вам научиться ориентироваться на рынках. На наших вебинарах, которые проводятся дважды в день, я рассказываю вам, что я вижу на рынках, и отвечаю на максимальное количество вопросов.
Если вы думаете о продаже акций, я скажу вам, что я думаю, но не что делать. Попробуйте заключить сделки с нами. Вы также получите доступ к нашей огромной видеотеке. Кроме того, мы архивируем все наши веб-семинары, чтобы вы могли вернуться и просмотреть их в любое время.
Подпишитесь на команду SteadyTrade сегодня!
Плюсы и минусы торговли с кредитным плечом
Да, у торговли могут быть как плюсы, так и минусы. Давайте посмотрим…
Pro: увеличенная прибыль
Преимущества торговли с кредитным плечом начинаются с увеличения прибыли.
Вы вкладываете денежную сумму, а затем умножаете ее на свое кредитное плечо … Если вы зарабатываете деньги на торговле, вы заработали много денег.
Con: увеличенные убытки
Как и все на фондовом рынке, кредитное плечо — это улица с двусторонним движением.Если вы не рассматриваете возможность убытков, я бы сказал, что у вас нет надежного торгового плана.
И не забывайте, что вы можете попасть в опасные ситуации, используя кредитное плечо. Вы должны придерживаться своих стопов.
Кредитное плечо позволяет легко получить чрезмерную растяжку. А это приводит к большим потерям.
Pro: доступ к более дорогим акциям
Когда вы учитываете увеличенные убытки, торговля с использованием кредитного плеча начинает терять свой блеск. А если вы новый трейдер, вы не хотите отслеживать сразу несколько краткосрочных сделок.
Итак, когда трейдер может использовать кредитное плечо?
Вот один пример … Допустим, вы смотрите на более дорогие акции, такие как Tesla.
Вы можете использовать кредитное плечо, чтобы занять большую позицию, чем вы могли бы поддерживать с помощью денежного счета. Риск все еще есть … Но вы можете подумать, что шансы лучше соответствуют вашей общей рыночной стратегии. Все дело в вашем стиле торговли, толерантности к риску и планах.
Con: больше комиссий
Если вы хотите продать акцию в шорт, существуют комиссии по займу И ставка маржи.Опционные контракты могут стоить достаточно, чтобы даже выигрышные сделки не приносили прибыли.
Послушайте, я всегда говорил, что комиссии и сборы не должны мешать вам совершать сделки. Если это хорошая сделка, она того стоит. Но вы не можете так легко списать со счетов большие и сложные комиссии, которые вы платите за доступ к кредитному плечу. Они могут свести на нет прибыль или превратить выигрышную сделку в убыточную.
Ищете самые горячие возможности для торговли каждую неделю? Подпишитесь на мой бесплатный еженедельный список наблюдения, и я буду отправлять мои лучшие подборки прямо на ваш почтовый ящик каждое воскресенье!
Как торговать акциями с кредитным плечом: 5 советов трейдерам
Даже если вы не планируете его использовать, вы должны знать, как использовать кредитное плечо при торговле на фондовом рынке.Торговля с кредитным плечом — это не хорошо и не плохо — это просто еще один инструмент в вашем арсенале. И всегда полезно знать, что доступно трейдерам.
1. Составьте торговый план
Используйте любую подходящую вам стратегию. Обязательно будьте внимательны и проведите свое исследование. Ищите свои входы, выходы и остановки. И всегда придерживайтесь плана. Помните, что вы хотите создать прочный аргумент для каждой сделки.
2. Определите свой риск
Хороший торговый план имеет определенную цель и определенный риск.Это важно для любой торговли, но самое важное для торговли с кредитным плечом.
Если у вас есть лишь смутное представление о риске, на который вы идете, вы не совершаете разумную сделку. Вы можете получить удачную прибыль от сделки, но в конечном итоге вы разоритесь.
Дисциплинированный трейдер может иметь 50% -ный процент выигрыша и при этом получать прибыль. Это потому, что они сдерживают свой риск.
3. Установите определенную сумму в долларах, которую вы готовы потерять
Определение риска становится проще, если вы думаете о реальных деньгах, которые вы вкладываете в сделку.
Может быть, вы готовы рискнуть 50 долларами, чтобы получить прибыль в 100 долларов… Какой бы ни была ваша золотая середина, включите это в свой торговый план.
Торговля — это не видеоигра. Подумайте о своем риске с точки зрения реальных денег, и это поможет вам запомнить.
4. Знайте сборы и комиссии
Торговля с кредитным плечом сложнее, чем открывать длинную позицию по акции. И сборы и комиссии могут складываться. Подумайте заранее и учтите все возможные дополнительные расходы.
5. Никогда не рискуйте здоровьем своей учетной записи
Опять же, это Торговля 101, но она вдвойне важна для торговли с кредитным плечом.
Цель №1 в торговле — защитить здоровье вашего счета. Вы делаете это, ограничивая риск и оставаясь дисциплинированным.
Рынки для торговли с кредитным плечом
Хорошо, мы говорили в основном об акциях … но если вы фанат торговли с использованием кредитного плеча, возможно, вам стоит пойти куда-нибудь еще.
Одна из возможностей — использовать торговлю криптовалютой. Но это безумие! Помните, как я говорил вам об ограничении вашего риска? Удачи вам, когда вы торгуете монетой, которая за несколько часов подорожает или падает на 5000 долларов!
Но на нерегулируемых рынках криптовалютной торговли есть другие идеи.Некоторые биржи дадут вам кредитное плечо в 100 раз больше вашего капитала!
Я думаю, это само собой разумеется — будьте очень, очень осторожны с этим.
Торговля с кредитным плечом на Форекс
Более полезный пример торговли с кредитным плечом — рынок форекс.
Торговля на Форексе имеет гораздо меньшие колебания. Меньшая волатильность и меньший потенциал прибыли или риска.
Кроме того, рынок форекс — самый ликвидный рынок в мире. В 2019 году его дневной объем составлял 6 долларов.6 трлн. Это может означать меньший риск застревания в позиции.
Как управлять рисками с использованием кредитного плеча
Это самая страшная часть торговли с кредитным плечом. В зависимости от вашего инвестиционного инструмента торговля с кредитным плечом может действительно выйти из-под контроля.
Если вы торгуете опционами, вы можете ограничить свои потери стоимостью контракта.
Но если вы торгуете с использованием маржинального счета, ваши потери могут быть огромными. Вот почему так важно знать, во что вы ввязываетесь.
Ваши инструменты — это самое важное, что вы можете контролировать. А если вы торгуете с кредитным плечом, вам нужны хорошие.
StocksToTrade может рассказать вам все, что вам нужно знать об акциях. У него есть мощный настраиваемый скринер акций … а также несколько встроенных скринеров, которые помогут вам найти потенциальные сделки. Его исследовательские возможности не имеют себе равных. Дополнительный уровень 2 дает вам представление о том, что делает рынок в режиме реального времени.
Попробуйте прямо сейчас — 14-дневная пробная версия стоит всего 7 долларов.Или вы можете получить его с помощью функции чата последних новостей, которая меняет правила игры, где два профессионала рынка предупреждают вас о важных новостях за 17 долларов.
Примеры торговли с кредитным плечом
Помните GameStop? Это прекрасный недавний пример.
Во-первых, короткие проценты вышли из-под контроля. Если вы хотите знать, чего не следует делать… не делайте этого.
Эти хеджевые фонды стали слишком самоуверенными … потом кто-то заметил, что они закрыли в шорт больше акций, чем находилось в открытом обращении. Они были подготовлены к одному из самых эпических коротких событий в памяти.
Но не только они использовали кредитное плечо. Многие розничные трейдеры, которые вытеснили с рынка хеджирование, также использовали большое кредитное плечо.
В итоге хедж-фонды потеряли около 20 миллиардов долларов. И тонна розничных торговцев тоже зарабатывала и теряла деньги. Если вы ищете лучший и худший вариант торговли с кредитным плечом, вы найдете его там.
Следует ли использовать кредитное плечо в сделках?
Не думаю, что это отличный вариант для большинства обычных трейдеров.В конечном итоге это ваш звонок. Теперь вы знаете о рисках.
Итог
Торговля с кредитным плечом может быть опасной, а также может привести к потенциально большой прибыли.
Как и все в трейдинге, это всего лишь инструмент. Вы можете включить это в свой торговый план.
Если у вас есть вопросы по использованию кредитного плеча в вашей стратегии, я буду рад видеть вас в команде SteadyTrade. Дважды в день мы проводим вебинары, чтобы лучше понять основы торговли.
Помните, я хочу, чтобы вы отмеряли дважды, прежде чем отрезать один раз.Вот как вы убедитесь, что торгуете дисциплинированно, выигрываете или проигрываете.
Что вы думаете о торговле с кредитным плечом? Или это уже часть вашей стратегии? Дайте мне знать в комментариях — я люблю слышать от вас!
1017650cookie-checkТорговля с кредитным плечом: плюсы и минусы и стоит ли это того? [2021] №ПОДЕЛИТЬСЯ [DISPLAY_ULTIMATE_SOCIAL_ICONS]
Одна платформа. Одна система. Каждый инструмент
Заинтересованы в том, чтобы попробовать торговую платформу номер 1? Начни без риска.
Начать 14-дневную пробную версиюЧто такое кредитное плечо в торговле?
Торговля с кредитным плечом состоит из торговли с использованием заемного капитала у вашего брокера с целью повышения вашей покупательной способности. Когда брокер дает вам коэффициент (множитель) кредитного плеча 1:10, 1:20 или любой другой, они имеют в виду количество раз, в которое ваша покупательная способность увеличивается. Брокеры предлагают кредитное плечо по цене, зависящей от суммы заемных средств, которые вы используете, и взимают с вас плату за каждый день, когда вы поддерживаете открытую позицию с кредитным плечом.
Кредитное плечоможет быть очень хорошим или очень плохим для вас как трейдера, если вы не знаете, что делаете, это руководство может избавить вас от многих проблем, поскольку вы поймете буквально все, что нужно знать о кредитном плече. Вот о чем мы поговорим во время нашего руководства:
Что такое кредитное плечо в торговле?
Кредитное плечо — это точная сумма, до которой увеличена ваша покупательная способность. Например, если ваш брокер сообщает вам, что у вас кредитное плечо:
- 1:10 — Это означает, что каждый доллар, который у вас есть, дает вам покупательную способность в размере 10 долларов.
- 1:20 — Это означает, что каждый доллар, который у вас есть, дает вам покупательную способность в размере 20 долларов.
- 1:30 — Это означает, что каждый доллар, который у вас есть, дает вам покупательную способность в размере 30 долларов.
- 1: 400 — Это означает, что каждый доллар, который у вас есть, дает вам покупательную способность в 400 долларов.
Итак, если у вас есть 1000 долларов на вашем торговом счете и ваш брокер предложил вам кредитное плечо 1:20, это означает, что вы можете торговать с 20 000 долларов.
Я знаю первую мысль, которая приходит вам в голову, кто, черт возьми, одолжит мне 20 или 400 долларов за каждый доллар, который у меня есть? Что ж, успокойся, во всем этом есть большая загвоздка, так что не торопитесь.
Теперь, когда мы установили, что такое коэффициент кредитного плеча, нам нужно начать с нашего первого примера, который заставит нас задавать правильные вопросы, чтобы двигаться дальше по руководству.
Если вы хотите открыть торговую позицию на сумму 100 000 долларов, а ваше кредитное плечо составляет 1:50, сколько денег вам нужно для этого?
Вам нужно $ 2000, и эта сумма называется MARGIN, мы научим вас, как она рассчитывается.
Что такое маржа в торговле?
Маржа — это необходимая сумма средств для открытия и поддержания торговой позиции.Думайте об этом как о деньгах, которые вы вкладываете авансом, чтобы гарантировать то, что вы делаете, на случай, если что-то пойдет не так.
Если вы правы и ваша сделка идет в вашем направлении, всем наплевать, и все будут счастливы. Но если вы ошибаетесь, должно быть что-то, отвечающее за колебания цен ваших инвестиций, и поэтому мы называем маржу «требованием», без нее вы не сможете открыть или держать открытой свою торговую позицию.
Как рассчитать требуемую маржу для торговли?
Чтобы рассчитать необходимую маржу для сделки, вам нужно разделить стоимость вашей сделки (в долларах) на коэффициент кредитного плеча. Вот наглядная формула:
Используя приведенную выше формулу, давайте сделаем быстрый пример расчета маржи:
- Вы хотите купить 50 долларов.Масло стоит 000.
- Кредитное плечо 1:10.
- Если мы разделим 50 000 долларов на 10, получим 5000 долларов.
- Требуемая маржа для открытия позиции составляет 5000 долларов США.
Эта маржа — это авансовый платеж, поддерживающий вашу позицию. Это означает, что в этом примере эти 5000 долларов соответствуют колебаниям цены ваших инвестиций на сумму 50 000 долларов.
Это последнее предложение — разница между жизнью и смертью для начинающего трейдера, поэтому прочтите его несколько раз, а потом, во время руководства, вы поймете, почему я сказал это.
Как работает кредитное плечо в торговле
Теперь, когда мы знаем, что такое коэффициент кредитного плеча, маржа и как ее рассчитать, давайте перейдем к логистике, лежащей в основе всего этого.
Если кредитное плечо увеличивает вашу покупательную способность, задайте себе вопрос: кто дает вам такую возможность и зачем они это делают?
Ваш брокер делает это по двум разным причинам:
- Вы открываете более крупные торговые позиции, и это генерирует для них больше комиссионных или сборов (это подход честных брокеров).
- Вы, скорее всего, сделаете больше ошибок и быстрее потеряете деньги. Прежде чем вы совершите ошибку с 1 долларом, эта ошибка может быть увеличена на 400 долларов, и для брокеров, которые получают прибыль от проигрыша трейдера, это МЕЧТА. (Прочтите наше руководство о том, как брокеры зарабатывают деньги, чтобы лучше понять это).
Хорошо, теперь вы знаете, кто дает кредитное плечо и почему у них есть интерес, но как насчет стоимости использования этой услуги? (Я знаю, это ирония судьбы, хотя некоторые брокеры предоставляют вам эту услугу, чтобы вы быстрее теряли больше денег, они все равно взимают с вас плату).
Сколько стоит торговля с кредитным плечом?
Каждый раз, когда вы открываете позицию с кредитным плечом, вы собираетесь платить процентную ставку по этим заемным средствам, которая обычно называется комиссией за перенос овернайта.
Комиссия за овернайт — это стоимость использования заемных средств брокером для открытия сделки с использованием кредитного плеча.
Эти комиссии не всегда рассчитываются одинаково для всех активов, и брокеры могут выбрать разные формы расчета, если захотят.
Вместо того, чтобы утомлять вас сложными вычислениями, которые на самом деле не принесут вам большой пользы, вам нужно знать, что большинство брокеров будут отображать на своих торговых платформах комиссию за ночь для длинных или коротких позиций.
В некоторых случаях плата за перенос одной ночи может взиматься или зачисляться в вашу пользу.
Вот пример того, как отображаются эти сборы:
Эти проценты относятся к общей стоимости вашей сделки, поэтому, если ваша сделка стоит 50 000 долларов, то один из этих процентов в примере — это сумма, которую вы будете платить за то, чтобы ваша позиция оставалась открытой на ночь.
Как торговать с кредитным плечом
Чтобы правильно использовать кредитное плечо, вам понадобится много терпения и способность самостоятельно производить некоторые расчеты, если вы не против быстро разориться.
Тот факт, что у вас есть кредитное плечо и возможность открывать огромные позиции, не означает, что вы должны это делать, вам нужно сначала подумать, разумно ли это.
Вот первые вопросы, на которые вам нужно ответить, прежде чем открывать сделку с кредитным плечом:
- Сколько капитала у вас на торговом счете?
- Какова ваша стратегия управления рисками? Насколько вы готовы рисковать на сделку?
- Каково среднее движение этого актива в день?
- Как быстро вы сможете достичь своего стоп-лосса в зависимости от количества приобретенного вами актива и среднего движения цены?
Важность этих вопросов станет ясна с помощью небольшого количества черного юмора брокеров, для меня кредитное плечо — одна из самых забавных тем в финансах, люди склонны цепляться за иррациональные представления о количестве или ценах своих сделок.Я слышал комментарии типа «Я всегда покупаю 50, это мое счастливое число». В тот момент, когда я это слышу, мне действительно хочется отказаться от всего, но потом я вспоминаю, что борюсь с этим и продолжаю настаивать.
Я разговаривал с таким количеством новых трейдеров, что только потому, что они видят, что могут открыть позицию по нефти на 80 000 долларов, используя маржу в 200 долларов (когда у всех было кредитное плечо 1: 400), они идут на это, думая, что они разбогатеют. и хорошо…. Вы знаете, чем заканчивается эта история.
Открывают сделку, проходит одна секунда и пыхтят !! Сделка закрыта, монстр 80 долларов.000 инвестиций изменили его цену на несколько центов и стерли эти 200 долларов в мгновение ока, поэтому, пожалуйста, не будьте таким трейдером-новичком.
В этом комедийном примере, который я привел, нефть продается по цене 40 долларов, это означает, что наш начинающий трейдер купил 2.000 баррелей нефти на сумму 80 000 долларов, используя 200 долларов в качестве маржи.
Теперь это очень просто, на сколько должна измениться цена на нефть, чтобы он потерял 2.000 $?
ЛЕГКО! Если у вас есть 2.000 единиц чего-либо, и эти единицы увеличиваются на 1 доллар, вы получаете 2 доллара.000, если они уменьшатся на 1 доллар, вы потеряете 2 000 долларов.
Все, что вам нужно сделать, это умножить количество в единицах вашей собственности на изменение цены, и это даст вам представление о том, сколько вы можете потерять или получить прибыль.
Опять же, насколько изменится цена на нефть, чтобы эта монстра-торговля уничтожила 200 долларов?
BARELY $ 0,1, вот и все, что нужно для перемещения.
Итак, если нефть движется не менее чем на 2 доллара в день, ЗАЧЕМУ, ЧЕРТ, вы открыли бы сделку, где, если цена переместится на 0,1 доллара, вы потеряете свой торговый счет?
Никакого смысла.
Я знаю, вы можете почувствовать немного гнева, когда читаете этот текст, когда я в ярости стучу по клавиатуре, я просто хочу, чтобы эта тема была четко объяснена новичкам, чтобы они не проиграли из-за этого.
Моя миссия — сделать торговлю честной. Я хочу, чтобы у трейдеров были хорошие шансы, и они не проигрывали по техническим причинам. Если вы выиграете или проиграете, пусть это будет ваша битва с рынками, а не битва с дезинформацией, предоставляемой противными брокерами или фальшивыми торговыми гуру.
Извините, атака ярости завершена, давайте вернемся к проблеме, используя наглядный пример шагов, которые вам необходимо выполнить, и четкий расчет:
Пример торговли с кредитным плечом
Вот шаги в форме вопросов, которые вы можете задать себе:
- Сколько у вас торгового капитала?
- Каков ваш план управления рисками?
В данном конкретном случае у нас есть 10 долларов.000, и мы готовы рискнуть максимум 1%, что равняется максимальному убытку в 100 долларов за сделку.
Чем больше раз вы можете позволить себе ошибиться, тем лучше, это даст вам возможность дольше оставаться в игре и реализовывать свои стратегии, не разорившись всего за 2 сделки. Зеленое число, которое повторяется 100 раз, означает, что вы знаете, сколько раз вы можете ошибиться.
- Каково среднее движение актива, которым вы собираетесь торговать?
В этом примере мы используем нефть, и после некоторых исследований (это примерные цифры, а не реальная) мы пришли к выводу, что нефть движется в среднем на 2 доллара в день.
- Как быстро я смогу достичь стоп-лосса моего плана управления рисками на основе среднего движения актива?
Что ж, теперь пора провести простую математику: если вы знаете, что цена движется в среднем на 2 доллара в день, то вы знаете, что если вы покупаете 50 таких активов, вы подвергаете себя риску либо 100 долларов прибыли, либо 100 убытков в день.
И вот где вы должны задать вопросы:
- Соответствует ли количество того, что я собираюсь купить, моему плану управления рисками?
- Соответствует ли оно количеству времени, в течение которого я хочу держать свою сделку открытой?
Последний вопрос очень важен: если вы хотите, чтобы ваша сделка оставалась открытой в течение 5 дней, тогда вы знаете, что если вы покупаете 50 баррелей нефти, вы подвергаете себя риску срабатывания стоп-лосса за один день, поэтому вы, вероятно, не доживет до 5 дней, если вы не идете только в прибыльном направлении.
Если вы заметили, во время этого упражнения не было необходимости даже смотреть на кредитное плечо, вся суть заключалась в том, чтобы сказать вам, что вам нужно смотреть на размер позиции на основе реальных чисел, таких как размер вашего счета, среднесуточное движение актива. цена и т. д. Затем вы можете использовать кредитное плечо как инструмент для торговли с меньшим объемом средств, чем требуется для вашего плана.
После этого упражнения мы надеемся, что теперь все имеет 100% смысл, рычаг — это круто, но вы должны знать, как его рассчитать в рамках плана, чтобы иметь возможность его использовать, иначе это эквивалент прыжка с парашютом без парашюта, вы почувствуете Потрясающее удовольствие от полета, но вы станете картофельным пюре, когда приземлитесь, и верите, что чем больше рычаг, тем быстрее вы приземлитесь.
Заключение
После этого руководства мы уверены, что кредитное плечо должно быть для вас если не 100%, то по крайней мере 99%. Помните, что этот финансовый инструмент несет в себе большой потенциал риска / прибыли в правильных руках и рискует только в неправильных руках.
Брокерымогут прийти и дать вам всевозможные факторы кредитного плеча и заявить, что это потрясающе, но если вы не знаете, что делаете, это может быть проблемой, а не преимуществом.
Много тренируйтесь, используя свою торговую платформу, чтобы правильно рассчитать правильный размер позиции в сочетании с вашим кредитным плечом, чтобы убедиться, что ваша сделка действительно соответствует вашему плану управления рисками, и вы будете в гораздо лучшем положении, чем раньше.
И последнее, но не менее важное: помните: если кто-то дает вам сверхмощный пулемет, это не значит, что вы ДОЛЖНЫ использовать его и стрелять всеми возможными выстрелами, вам все равно нужно быть мудрым в отношении той силы, которую вам дали. Кредитное плечо такое же, будьте внимательны, и вы избавите себя от множества проблем, открыв при этом удивительные возможности.
Удачи!
Часто задаваемые вопросы
Взимается ли комиссия за овернайт, даже если я не использую заемные средства?
Это действительно забавный вопрос.
Если у вас есть 500 долларов на вашем счете, и вы открываете сделку на сумму 100 долларов, а ваше кредитное плечо составляло 1:10, что означает, что вы использовали для этого только 10 долларов маржи, вы занимаетесь деньгами или нет?
Ну, это не так. Но некоторые брокеры по-прежнему будут взимать с вас комиссию за овернайт по вашей сделке с кредитным плечом, а другие брокеры будут взимать с вас плату только тогда, когда вы действительно превышаете свой торговый капитал, используемый для открытия позиций.
Последний способ имеет смысл и правильный, но помните, что брокеры могут делать все, что захотят, поэтому многие из них взимают с вас плату, даже если в этом нет никакой логики.
Они исходят из того, что вы используете маржу только в 10 долларов, а остальные 490 долларов по-прежнему доступны в качестве маржи для открытия сделок с кредитным плечом.
Всегда перепроверяйте эти условия у своего брокера.
Как влияет кредитное плечо на прибыль или убытки?
Эффект кредитного плечана прибыль или убыток заключается в огромном усилении того, что вы в первую очередь сделали.
Кредитное плечо — это эквивалент торговли стероидами или вождения автомобиля с мощным наддувом и 6 турбинами.Он может ехать очень быстро и заставить вас выиграть гонку, но если вы рухнете на скорости 500 миль в час, вы, вероятно, погибнете.
Если каждое ваше действие усиливается на 20, 30 или 400, это означает, что вы можете быть в 400 раз правы или в 400 раз ошибаться, поэтому многие люди называют это палкой о двух концах.
Почему ESMA приняла закон о сокращении кредитного плеча, предлагаемого розничным инвесторам?
Все говорят, что ESMA (Европейское управление по ценным бумагам и рынкам) сделало это, чтобы защитить неопытных трейдеров от риска высокого кредитного плеча с небольшими знаниями, но это не вся правда.
Противные брокеры использовали высокое кредитное плечо в сочетании с дрянными менеджерами по работе с клиентами, которые давали плохие торговые советы с целью ускорить убытки клиентов, поскольку убытки трейдера — это прибыль этих брокеров на индивидуальной основе.
СтратегияESMA заключалась в том, чтобы остановить главную причину маржинальных требований, высокого кредитного плеча, и таким образом снизить риск для розничных инвесторов, по крайней мере, теперь его труднее обмануть, чем раньше…
Как вы знаете, не потому, что брокер зарабатывает деньги на убытках, это плохой брокер. Плохими они становятся тогда, когда они дают плохие советы или делают плохие вещи, чтобы заставить трейдеров проиграть.
Интересный факт: если вы хотите проверить влияние ESMA на хороших брокеров-маркет-мейкеров, все, что вам нужно сделать, это посмотреть в Google цену акций брокеров-маркет-мейкеров CFD, которые торгуются на открытом рынке, и посмотреть, как цена упала в течение 2018 года. инвесторы знали, что из-за этого закона брокеры будут зарабатывать меньше денег, поэтому цены на акции резко упали.
Кредитное плечо на Форекс, есть ли разница?
Вовсе нет, разницы нет. Кредитное плечо — это кредитное плечо независимо от того, какой актив вы используете.
Обязательно ли использовать кредитное плечо при торговле на форексе?
Не совсем и что-то довольно забавное, без кредитного плеча невозможно потерять торговый счет на форексе, на это у вас уйдут годы.
Некоторые брокеры CFD предлагают торговлю без использования заемных средств, но это очень редко, так как для получения какой-либо значительной прибыли вам потребуется огромный капитал.
Что такое маржинальный вызов?
Маржинальное требование — это когда вы достигли максимального порога убытков для вашей текущей позиции, установленного вашим брокером, регулирующим органом или юридическим лицом, контролирующим этот вопрос.
Например, если порог маржинального требования составляет 50%, тогда, если у вас есть сделка, которая требует открытия маржи в 2000 долларов, к тому времени, когда вы достигнете 1000 долларов убытков, вы просто достигнете своего маржинального требования, предполагая, что у вас было только 2000 долларов в вашем учетная запись.
Ваш брокер либо позвонит вам до того, как достигнут 50%, и попросит внести больше денег, либо когда вы достигнете 50%, вы закроетесь.
Это тактика номер один, которую используют грязные брокеры, чтобы зарабатывать деньги, заставляя своих клиентов делать маржинальные требования, чтобы заставить их делать сумасшедшие депозиты, чтобы держать открытые плохие позиции, обычно эти трейдеры не используют стоп-лосс и продолжают расти убыточные позиции. огромный.
Если я получу маржинальное требование, какая из моих торговых позиций будет закрыта первой?
Я видел все это на этом. Ответ: никогда не знаешь, потому что это зависит от брокера.
Некоторые брокеры закроют тех, которые предоставляют максимально возможную маржу, другие закроют все.
Вам нужно спросить своего брокера, каковы его правила закрытия маржи.
Какое максимальное кредитное плечо для европейских трейдеров?
Благодаря законодательству ESMA максимальное кредитное плечо для розничных клиентов составляет 1:30.