Профессиональный инвестор: Что дает статус квалифицированного инвестора

«ПОЛОЖЕНИЕ о квалифицированных инвесторах и ценных бумагах, предназначенных для приобретения только квалифицированными инвесторами» к постановлению Правительства Кыргызской Республики от 28 января 2019 года № 24

		Приложение 1
		(к постановлению Правительства Кыргызской Республики от 28 января 2019 года № 24)

ПОЛОЖЕНИЕ
о квалифицированных инвесторах и ценных бумагах, предназначенных для приобретения только квалифицированными инвесторами

Глава 1. Общие положения

1. Положение о квалифицированных инвесторах и ценных бумагах, предназначенных для приобретения только квалифицированными инвесторами (далее — Положение) устанавливает требования, которым должны соответствовать лица, признаваемые квалифицированными инвесторами на рынке ценных бумаг, а также ограничения на обращение инвестиционных активов, предназначенных только для квалифицированных инвесторов.

2. Присвоение статуса квалифицированного инвестора в соответствии с настоящим Положением не дает лицу, получившему такой статус, никаких преимуществ по сравнению с иными инвесторами и означает признание за ним всех необходимых знаний и компетенций, наличие которых позволяет ему осознанно и с учетом возможных рисков инвестировать свои средства в ценные бумаги, выпускаемые для приобретения только квалифицированными инвесторами.

Глава 2. Порядок признания квалифицированным инвестором

3. Признание лица-нерезидента квалифицированным инвестором на рынке ценных бумаг осуществляется профессиональными участниками рынка ценных бумаг при установлении отношений с инвестором, а также при совершении в интересах инвестора, являющегося клиентом профессионального участника рынка ценных бумаг на дату вступления в силу настоящего Положения, сделки с инвестиционными активами, предназначенными только для квалифицированных инвесторов.

4. Для определения, является ли лицо нерезидентом, профессиональный участник рынка ценных бумаг использует сведения, полученные в ходе идентификации клиента, в порядке исполнения обязанностей по идентификации контрагентов и/или клиентов на основании Закона Кыргызской Республики «О противодействии финансированию террористической деятельности и легализации (отмыванию) преступных доходов».

5. Признание лица-нерезидента квалифицированным инвестором фиксируется профессиональным участником рынка ценных бумаг в виде решения о признании квалифицированным инвестором, которое сохраняется профессиональным участником рынка ценных бумаг вместе с документами и сведениями о клиенте, подлежащими хранению согласно законодательству Кыргызской Республики в сфере рынка ценных бумаг.

6. При наличии хотя бы одного из нижеперечисленных оснований, лицу-резиденту в порядке, установленном настоящим Положением, может быть присвоен статус квалифицированного инвестора:

— наличие лицензии уполномоченного государственного органа Кыргызской Республики на любой вид деятельности в сфере банковской деятельности, рынка ценных бумаг, либо деятельности в сфере страхования;

— наличие высшего экономического образования у физического лица, подтвержденного аттестатом установленного образца, и опыта работы в сферах банковской деятельности, рынка ценных бумаг, либо деятельности в сфере страхования не менее 5 лет;

— общая рыночная или балансовая стоимость ценных бумаг, которыми владеет это лицо, составляет не менее 30000 минимальных расчетных показателей в соответствии с законодательством Кыргызской Республики;

— общая рыночная или балансовая стоимость ценных бумаг, предназначенных для приобретения только квалифицированным инвестором, которыми владеет это лицо, составляет не менее 10000 минимальных расчетных показателей в соответствии с законодательством Кыргызской Республики;

— лицо подписало Согласие с инвестиционной декларацией эмитента, выпускающего ценные бумаги, предназначенные для приобретения только квалифицированными инвесторами (приложение к настоящему Положению), при этом размер средств, который будет вложен данным лицом в приобретение таких ценных бумаг, должен составлять не менее 10000 минимальных расчетных показателей;

— лицо в течение последних и подряд идущих 12-ти месяцев совершило не менее 10-ти сделок с ценными бумагами, при этом общая сумма таких сделок составила не менее 30000 минимальных расчетных показателей, что должно быть подтверждено лицом, зарегистрировавшим такие сделки в установленном порядке, либо брокером, через которого такие сделки осуществлялись.

7. Для определения разового объема денежных средств, передаваемого институциональным или индивидуальным инвестором профессиональному участнику рынка ценных бумаг для совершения сделок, учитывается любая передача денежных средств соответствующего разового объема, осуществленная с момента вступления в силу настоящего Положения.

8. Признание квалифицированным инвестором действует в течение двух лет со дня принятия профессиональным участником рынка ценных бумаг решения о признании квалифицированным инвестором.

Глава 3. Ограничения на обращение ценных бумаг, предназначенных для квалифицированных инвесторов

9. Если нормативным правовым актом Кыргызской Республики, решением о выпуске, условиями публичного предложения или проспектом выпуска ценной бумаги предусмотрено, что ценная бумага предназначена только для квалифицированных инвесторов, профессиональные участники рынка ценных бумаг обязаны обеспечить возможность приобретения такой ценной бумаги исключительно квалифицированными инвесторами.

10. Профессиональный участник рынка ценных бумаг несет ответственность перед инвестором, не являющимся квалифицированным инвестором, за убытки, возникшие у инвестора в результате снижения рыночной стоимости ценной бумаги, предназначенной для квалифицированных инвесторов, приобретенной профессиональным участником рынка ценных бумаг в интересах инвестора, не являющегося квалифицированным инвестором.

Ответственность, предусмотренная настоящим пунктом, не возникает, если профессиональный участник рынка ценных бумаг признал инвестора квалифицированным на основании ложных сведений, сообщенных о себе инвестором или действующим в его интересах другим профессиональным участником рынка ценных бумаг.

11. В случае, если инвестор не является квалифицированным инвестором, либо утратил статус квалифицированного инвестора, профессиональный участник рынка ценных бумаг вправе проводить для такого инвестора с принадлежащими инвестору (или находящимися в доверительном управлении в его пользу) ценными бумагами, предназначенными для квалифицированных инвесторов, только операции по их отчуждению или погашению.

12. Принятие в наследство ценных бумаг, предназначенных для квалифицированных инвесторов, а также их приобретение в результате раздела совместно нажитого имущества при разводе супругов, в результате распределения имущества ликвидируемой организации и при оставлении у себя предмета залога в ходе обращения взыскания на предмет залога, не ограничивается.

 

Приложение к Положению о квалифицированных инвесторах и ценных бумагах, предназначенных для приобретения только квалифицированными инвесторами

СОГЛАСИЕ
с инвестиционной декларацией эмитента, выпускающего ценные бумаги, предназначенные для приобретения только квалифицированными инвесторами

______________________________________________________________________________________________________,

                                        (наименование юридического лица/ФИО физического лица)

в лице

______________________________________________________________________________________________________,

действующего на основании ______________________________________________________________________________,

                                                                          (заполняется только юридическим лицом)

настоящим подтверждаю, что с инвестиционной декларацией

______________________________________________________________________________________________________

______________________________________________________________________________________________________

                                       (указывается наименование эмитента и вид ценных бумаг)

ознакомлен и понимаю, что инвестициям в указанные ценные бумаги сопутствуют риски, оценка которых и

принятие которых является ответственностью нашей компании/моей.

______________________________________________________________________________________________________

                                                                         (зачеркивается ненужное)

Свидетельство о государственной регистрации для юридического лица:

______________________________________________________________________________________________________

                                                                   (серия, дата выдачи, кем выдан)

Паспорт для физического лица:

______________________________________________________________________________________________________

                                                            (серия, номер, дата выдачи, кем выдан)

 

Подпись: __________________________________

Дата: _____________________________________

М. П.

 

Swedbank

Информация, содержащаяся на следующем сайте, предназначена только для предоставления дополнительной информации об Enefit Green AS (далее «Enefit Green»).

Исходя из юридических ограничений информация, опубликованная в этой части сайта, не предназначена или не доступна для определенных лиц. Мы просим вас ознакомиться со следующей информацией и предоставлять приведенное ниже подтверждение каждый раз, когда вы хотите получить доступ к уведомлению на этой части сайта.

Информация, содержащаяся в этой части сайта, не предназначена и не может быть доступна, размещена или иным образом распространена, передана или отправлена в любую юрисдикцию (включая, но не только, Австралию, Канаду, Гонконг, Японию, Новую Зеландию, Сингапур, Южную Африку, Швейцарию или Соединенные Штаты Америки), в которой распространение такой информации было бы незаконным. Лица, заходящие на следующую часть сайта, которые подпадают под действие законов и постановлений такой юрисдикции, должны ознакомиться со всеми такими требованиями и соблюдать любые ограничения, действующие в данной юрисдикции. Невыполнение требований может нарушить законы или постановления о ценных бумагах соответствующей юрисдикции. В той степени, в которой это разрешено действующим законодательством, Enefit Green не несет ответственности за любое нарушение таких ограничений.

Информация, содержащаяся на следующем сайте, не представляет собой и не является частью какого-либо предложения о продаже или подписке на какие-либо ценные бумаги или какого-либо призыва к покупке или подписке на какие-либо ценные бумаги в Соединенных Штатах Америки, а также не является полностью или частично основанием для заключения какого-либо договора или обязательства и не может быть использована в связи с этим. В соответствии с Законом США о ценных бумагах 1933 года с последующими поправками (на английском языке: US Securities Act of 1933) ценные бумаги не могут быть предложены или проданы в Соединенных Штатах Америки без регистрации или без соответствующего исключения. Enefit Green не планирует регистрировать какую-либо часть своих ценных бумаг в Соединенных Штатах Америки или проводить там публичное предложение.

Акции Enefit Green не зарегистрированы и не будут зарегистрированы в соответствии с законами о ценных бумагах, применимыми в Австралии, Канаде, Гонконге, Японии, Новой Зеландии, Сингапуре, Южной Африке, Швейцарии или в любой другой юрисдикции, где это было бы незаконно или где потребовалась бы регистрация или применение других мер, и поэтому акции не могут быть предложены или проданы лицу или на счет такого лица или с целью получения для него прибыли, зарегистрированным адресом которого или его местонахождением или страной гражданства является Австралия, Канада, Гонконг, Япония, Новая Зеландия, Сингапур, Южная Африка, Швейцария или любая другая юрисдикция, в которой это противоречило бы закону или в которой потребовалась бы регистрация или другие действия.

В странах, являющихся договаривающимися сторонами Европейского экономического пространства, за исключением Эстонии, Латвии и Литвы, настоящее уведомление адресовано и направлено только профессиональным инвесторам соответствующей страны (далее «Профессиональный инвестор») в значении статьи 2(e) постановления (ЕС) 2017/1129 (постановление с мерами по реализации, применяемыми соответствующим государством-членом на основании постановления, далее «Проспектное постановление»). Ни в одной стране, являющейся договаривающейся стороной, кроме Эстонии, Латвии и Литвы, лица, кроме Профессиональных Инвесторов, не могут действовать исходя из такой информации или полагаться на нее. Любая инвестиция или инвестиционная деятельность, связанная с настоящей информацией, доступна только Профессиональным Инвесторам, и любое приглашение, предложение или соглашение о покупке, подписке или ином приобретении ценных бумаг в связи с этим будет рассматриваться только в отношении Профессиональных Лиц.

Настоящая информация предназначена для распространения только таким лицам и направлена только на такие лица в Соединенном Королевстве, которые являются Профессиональными инвесторами в значении Проспектного постановления с его последующими поправками, являющимися частью права, сохранённого в соответствии с Законом 2018 г. о выходе Соединeнного Королевства из Европейского союза (далее «Проспектное постановление Соединенного Королевства). Кроме того, настоящая информация является общедоступной и предназначена только для Профессиональных Инвесторов, которые (i) имеют профессиональный опыт инвестирования в значении статьи 19(5) распоряжения (с последующими изменениями) (Financial Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion) Order 2005) Закона о финансовых услугах и рынках 2000 года (финансовый маркетинг) (далее «Распоряжение о финансовом маркетинге») или (ii) которые являются лицами, указанными в статье 49(2) с (а) по (d) Распоряжения о финансовом маркетинге или (iii) лица, которым информация может быть передана законным образом (все такие лица вместе с «Профессиональными Инвесторами» в значении проспектного постановления Соединенного Королевства называются «Причастными лицами»). Лица, не являющиеся Причастными Лицами, не могут действовать или полагаться на эту информацию в Соединенном Королевстве. Любая инвестиция или инвестиционная деятельность, связанная с настоящей информацией, доступна только Причастным Лицам, и любое приглашение, предложение или соглашение о покупке, подписке или ином приобретении ценных бумаг в связи с этим будет рассматриваться только в отношении Причастных Лиц.

Выбирая «Я подтверждаю» ниже, вы подтверждаете, что прочитали и поняли приведенную выше информацию, условия и инструкции и соглашаетесь быть связанными с вышеизложенным, и что вы не являетесь резидентом и не проживаете в США, Австралии, Канаде, Гонконге, Япония, Новая Зеландия, Сингапур, Южная Африка или Швейцария, и что в соответствии с применимым законодательством вы имеете право на доступ к информации, опубликованной на этом сайте.

Я не подтверждаю Я подтверждаю

Работа со специалистом по инвестициям

Вы из тех людей, которые читают как можно больше о потенциальных инвестициях и задают вопросы о них? Если да, возможно, вам не нужен инвестиционный совет.

Но если вы заняты своей работой, детьми или другими обязанностями или чувствуете, что недостаточно знаете об инвестировании самостоятельно, вам может понадобиться помощь.

Брокеры и консультанты по инвестициям предлагают разнообразные услуги по разным ценам. Это платит магазину сравнения.

Вы можете нанять брокера, консультанта по инвестициям или специалиста по финансовому планированию для помощи в принятии инвестиционных решений. Вы также можете получить инвестиционный совет от большинства финансовых учреждений, которые продают инвестиции, включая брокерские конторы, банки, компании взаимных фондов и страховые компании.

Бесплатного обеда не бывает. Инвестиционные консультанты и брокеры не выполняют свои услуги в качестве акта благотворительности. Если они работают на вас, им платят за их усилия. Некоторые из их сборов легче увидеть сразу, чем другие. Но в любом случае вы всегда должны свободно задавать вопросы о том, как и сколько платят вашему консультанту. И если плата указана вам в процентах, убедитесь, что вы понимаете, что это означает в долларах.

Проверьте своего специалиста по инвестициям

Выбор того, стоит ли работать с профессионалом, и решение о том, какой тип лучше для вас, является очень важным решением. Самый важный вопрос, который вы должны рассмотреть, прежде чем нанимать специалиста по инвестициям, заключается в том, зарегистрирован ли человек у нас или в государственном регуляторе ценных бумаг. Инвестировать с кем-то, у кого нет лицензии, действительно рискованно, и мы призываем вас не делать этого. На Investor.gov есть бесплатный и простой инструмент поиска, который позволяет узнать, есть ли у вашего специалиста по инвестициям лицензия и регистрация.

Прочитать сводку взаимоотношений фирмы

Начиная с лета 2020 года, зарегистрированные брокеры-дилеры и зарегистрированные инвестиционные консультанты должны будут предоставлять розничным инвесторам сводку взаимоотношений с клиентами или клиентами (также называемую формой CRS). Сводка взаимоотношений фирмы содержит информацию о:

• типах услуг, предлагаемых фирмой;
• сборы и расходы, которые вам придется оплатить за эти услуги;
• конфликт интересов, который может возникнуть у брокера или консультанта;
• требуемый стандарт поведения, связанный с услугами, предлагаемыми фирмой;
• имеет ли фирма и ее финансовые специалисты подлежащую отчетности юридическую или дисциплинарную историю; и
• ключевой вопрос (начало разговора), который нужно задать своему финансовому специалисту.

В сводке взаимоотношений каждой фирмы используются одинаковые заголовки и порядок тем, чтобы вам было легче сравнивать фирмы. Вы можете найти больше информации об отношениях на сайте Investor.gov/CRS.

Tricky Titles

Если у брокера или консультанта есть инициалы после имени, не думайте, что это делает этого человека более квалифицированным, чем другого. Эти названия не одинаковы и не обязательно означают лучшее обслуживание для вас. На самом деле инициалы могут означать, что советник или брокер может продавать только определенные товары. Проверьте заголовки, чтобы узнать, есть ли ограничения на то, что может продать этот советник или брокер. Например, если кто-то может продавать только фиксированные аннуитеты, он или она может быть склонен рекомендовать их каждому покупателю.

Ознакомьтесь с этим списком от FINRA. Он показывает, как легко можно получить одни учетные данные, а другие — с большим трудом.

Обязательно к прочтению Совет

Если у вас есть брокерский или консультационный счет, немедленно прочитайте каждое заявление — возможно, вам неинтересно читать его, когда рынок падает, но это ваша самая важная защита от несанкционированных транзакций. Если вы не возражаете сразу же после получения уведомления о транзакции, возможно, вы не сможете оспорить ее позже. Вы должны возразить в письменной форме, чтобы лучше защитить свои права. Вот почему важно читать свое заявление и сразу возражать, если что-то не так.

Пожалуйста, используйте меню слева для получения дополнительной информации о брокерах-дилерах и инвестиционных консультантах.

Дополнительная информация

Бюллетень инвестора: Как выбрать специалиста по инвестициям
Обновленный Бюллетень инвестора:  Как проверить своего специалиста по инвестициям
Бюллетень инвестора: Новые правила предоставляют клиентам возможность выбора во всех публичных арбитражных комиссиях
Бюллетень инвестора: Как читать заявления о подтверждении

Регистрация инвестиционного консультанта | Investor.gov

Инвестиционные консультанты могут в первую очередь регулироваться Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC) или одним или несколькими государственными органами по ценным бумагам. В каждом штате есть один орган по регулированию ценных бумаг, но деятельность некоторых инвестиционных консультантов может регулироваться более чем одним штатом. Нелицензированные, незарегистрированные лица совершают большую часть инвестиционного мошенничества в Соединенных Штатах, поэтому вам всегда следует проверять, зарегистрирован ли инвестиционный консультант в SEC или в вашем родном штате, прежде чем принимать решение инвестировать с ними. Чтобы узнать, есть ли у вашего специалиста по инвестициям лицензия и регистрация, вы можете использовать бесплатный инструмент поиска Check Out Your Investment Professional, доступный на Investor.gov.

Иногда полезно знать, какой регулирующий орган является основным регулирующим органом инвестиционного консультанта, например, если у вас есть вопрос о том, какие правила и положения применяются к этому консультанту. Орган, в котором зарегистрирован консультант, будет служить его основным регулирующим органом. Вот несколько общих правил, которые применяются для определения основного регулирующего органа инвестиционного консультанта.

Каково общее правило государственного регулирования по сравнению с регулированием SEC?

Инвестиционных консультантов можно разделить на три категории в зависимости от их регулятивных активов под управлением («RAUM») — специализированного расчета активов, по которым они предоставляют инвестиционные консультации.

• У небольшого консультанта меньше 25 миллионов долларов RAUM.
• Консультант среднего размера имеет от 25 до 100 миллионов долларов RAUM.
• Крупный консультант имеет более 100 млн долларов RAUM.

Как правило, малые и средние консультанты регистрируются и в основном регулируются одним или несколькими государственными органами по ценным бумагам, хотя некоторые федеральные положения о ценных бумагах по-прежнему применяются к зарегистрированным на уровне штата консультантам (например, положения, запрещающие мошенничество). Крупные консультанты зарегистрированы в SEC и в первую очередь подчиняются федеральному регулированию, а не государственному. Тем не менее, инвестиционные консультанты, зарегистрированные SEC, должны соблюдать государственные запреты на противодействие мошенничеству, и штаты могут лицензировать и регистрировать представителей инвестиционных консультантов, зарегистрированных SEC.

Существуют ли исключения из общего правила, основанные на RAUM, упомянутом выше?

Да. В некоторых случаях малому или среднему консультанту может быть разрешено или потребовано зарегистрироваться в SEC, а не в одном или нескольких государственных органах по ценным бумагам. Например:

• Консультанты среднего размера, которые либо не обязаны регистрироваться в качестве консультантов в органе государственной власти по ценным бумагам, либо не подлежат проверке в органах государственной власти по ценным бумагам, по месту нахождения их основного офиса и места деятельности, должны зарегистрироваться в Комиссии по ценным бумагам и биржам.
• Консультанты инвестиционных компаний, зарегистрированных в соответствии с Законом об инвестиционных компаниях 1940 года, должны зарегистрироваться в SEC.
• Консультанты компаний по развитию бизнеса, когда советник имеет не менее 25 миллионов долларов RAUM, должны зарегистрироваться в SEC.
• Некоторые интернет-консультанты, предоставляющие консультации через интерактивный веб-сайт, могут зарегистрироваться в SEC.
• Консультанты с несколькими штатами, которые в противном случае были бы обязаны зарегистрироваться в 15 или более штатах, могут зарегистрироваться в SEC.
• Консультанты по пенсионным вопросам, оказывающие консультационные услуги планам вознаграждений работникам, имеющим активы на сумму не менее 200 миллионов долларов, могут быть зарегистрированы в SEC (даже если сам консультант не управляет этими активами).
• Связанные консультанты , которые контролируют, контролируются или находятся под общим контролем консультанта, зарегистрированного в SEC, могут зарегистрироваться в SEC, но только в том случае, если они имеют один и тот же основной офис и местонахождение.
• Вновь созданные консультанты, которые ожидают получить право на регистрацию SEC в течение 120 дней, могут зарегистрироваться в SEC.
• Не США консультанты , дающие советы гражданам США, должны зарегистрироваться в SEC, если только не предусмотрено освобождение от регистрации SEC (в этом случае на него могут распространяться требования государственной регистрации).

Некоторые консультанты (например, «мультигосударственные консультанты») могут выбирать между SEC и государственной регистрацией.

Как узнать, кто регулирует деятельность моего инвестиционного консультанта?

Подумайте о том, чтобы связаться со своим консультантом по инвестициям, чтобы узнать, кто несет основную ответственность за его регулирование. Вы также можете получить информацию о том, зарегистрирован ли ваш инвестиционный консультант в SEC или государственном органе по ценным бумагам, с помощью бесплатного инструмента поиска Check Out Your Investment Professional на Investor.gov. Мы также можем помочь вам определить статус регистрации вашего инвестиционного консультанта. Позвоните на бесплатную линию помощи инвесторам по телефону 1-800-SEC-0330 или воспользуйтесь онлайн-формой для вопросов.