Во что вложиться: Куда инвестировать в 2021 году: 5 перспективных вариантов :: Новости :: РБК Инвестиции

Онлайн казино и финансовые пирамиды

Если прислушаться к советам экспертов России куда вложить деньги в 2021 году, то можно понять, что самые ненадежные инвестиционные инструменты – это различные финансовые пирамиды и онлайн-казино.

Наверняка многие из вас видели в интернете рекламу, призывающую вложить деньги в онлайн-казино. Для этого достаточно зарегистрироваться на специализированном сайте, сделать ставку и ставить до тех пор, пока не проиграете все деньги. Но некоторые «специалисты» умеют выигрывать даже в онлайн-казино. Дело в том, что они играют не более 2-5 минут. В этот период казино позволяет обыграть себя, чтобы подогреть азарт игрока. Если играть дольше, вы сразу начнете проигрывать. Но и такой подход не всегда гарантирует хороший выигрыш. Азартные игры – это не самый надежный способ заработка поэтому, если у вас есть какие сбережения лучше поищите, куда выгодно вложить деньги в 2021 году под проценты, чтобы гарантированно получить хотя бы небольшую прибыль.

Пирамиды

Еще один рискованный вариант, куда инвестировать деньги в 2021 году – это высокодоходные инвестиционные программы. Это очень распространенная мошенническая схема, известная многим нашим соотечественникам еще со времен МММ. Ежемесячная доходность таких программ составляет 15–100%. Вы будете получать выплаты до тех пор, пока будут приходить новые инвесторы. Когда их поток по каким-то причинам иссякнет, вы потеряете все свои деньги, поскольку деньги, полученные организаторами, никуда не вкладывают, чтобы они работали. Как уже говорилось выше, прибыль выплачивается с денег новых инвесторов. Когда выплат становится больше, чем поступлений, хайп закрывается, а вкладчики, которые зашли в пирамиду самыми последними не получают ни копейки и, конечно же, теряют свои деньги. Некоторые инвесторы научились работать с хайпами и получают с них неплохой доход. Но, если вы никогда не сталкивались с таким инвестиционным инструментом, лучше поищите другой способ, куда вложить деньги в 2021 году.

Выводы

Если вам не подходит ни один из предложенных нами способов, куда инвестировать деньги в 2021 году, потратьте их на обучение. Знания – это актив, который никогда не падает в цене и всегда пользуется большим спросом. Учитесь, развивайтесь и вам обязательно улыбнется удача.

Экономика США. Часть 2 — во что стоит вложиться

Еще один обзор на тему экономики США, на этот раз с точки зрения инвестиций.

В прошлом обзоре мы рассмотрели ситуацию в американской экономике и дальнейших перспективах Штатов. Этот обзор посвящен идеям на рынке США с учетом макроэкономической ситуации, в зависимости от горизонта инвестиций.

Источник: fidelity.com

«Вековой» (Secular)

Название условное. Речь идет о периоде в 10–30 лет. Это, как поговаривал Баффет, инвестиции длиною в жизнь. «Оракул из Омахи» смотрит в будущее и пытается найти те индустриальные тренды, которые будут перспективными на протяжении декады и более. Затем он терпеливо ждет, когда прогноз сбудется, принеся значительные плоды.

Как показывает история США, в «вековом» периоде фондовый рынок склонен расти. С точки зрения теории финансов, котировки акций, как правило, закладывают будущие прибыли. При этом прибыли не могут сокращаться бесконечно, устойчиво убыточные предприятия банкротятся. Им на смену приходят более эффективные, отсюда и рост рынка в крайне длительной перспективе.

Инвестировать в широкий американский рынок позволят бумаги ETF на S&P 500. Индекс включает акции примерно 500 крупнейших публично торгуемых корпораций США. Кажется, что их не так много по сравнению с около 5 тыс. акций, обращающихся на американском рынке. Однако эти 500 предприятий формируют около 80% совокупной капитализации фондового рынка США. SPDR S&P 500 ETF (SPY) является наиболее торгуемым ETF на рынке США.

Читайте также: «Вся правда об S&P 500: для чего он нужен и как на нем заработать»

График индекса S&P 500 за 10 лет, таймфрейм месячный

В разные периоды — появляются новые драйверы, прорывные технологии и бизнес-модели, а значит и лидеры роста. В последнее десятилетие главенствуют высокие технологии. Вспомним Amazon или Facebook.

График технологичного индекса Nasdaq 100 за 10 лет, таймфрейм месячный

Задача инвестора, нацеленного на столь длительный горизонт, не пропустить новые тренды. Совет тут может быть один — расширяйте кругозор, держите в фокусе последние тенденции. В этом плане стоит обратить внимание на те направления, которые вам близки или касаются вашей профессиональной деятельности или хобби.

Важно отделять действительно серьезные инновации от банальных модных фишек. Иногда все очевидно, иногда компания долго остается убыточной, а потом «выстреливает». К нынешним мега-трендам можно отнести роботизацию и прочие технологии искусственного интеллекта, интернет вещей, big data, геймификацию, виртуальную реальность. В оценке ситуации стоит полагаться на всесторонний анализ, личный опыт, полезно знакомится и с мнениями аналитиков.

Не стоит сбрасывать со счетов и дивидендные выплаты. Дивиденды, особенно реинвестированные, зачастую являются важным источником доходов долгосрочного инвестора. Ярким примером является индекс S&P 500 Total Return, который за 20 лет прибавил около 300%, по сравнению с +175% стандартного S&P 500.

Среди интересных «дивидендных аристократов» отмечу AbbVie, PepsiCo и General Dynamics. «Дивидендные аристократы» увеличивают выплаты более 25 подряд. С точки зрения сигнальной теории такие компании с большей долей вероятности продолжат увеличивать выплаты, так как если снизят дивиденды, то очень разочаруют инвесторов.

AbbVie (ABBV) — биофармацевтическая компания, увеличивающая выплаты 48 лет подряд. AbbVie владеет сильной линейкой лекарств, находящихся в процессе разработки и испытаний, включая сегмент онкологии. Покупка производителя ботокса Allergan также поможет AbbVie диверсифицировать бизнес. Согласно прогнозу Refinitiv, на ближайшую пятилетку предполагается 4,8% прирост прибыли на акцию среднем в год. Дивидендная доходность бумаг — 5% годовых. Помимо выплаты дивидендов, компания часто прибегает к байбекам.

PepsiCo (PEP) — увеличивала дивидендные выплаты 47 лет подряд. По сравнению с Coca-Cola обладает более диверсифицированной линейкой продуктов. Компания имеет значительный потенциал на развивающихся рынках, включая Китай, Индию и Латинскую Америку. Дивидендная доходность бумаг — 3,1% годовых. Согласно прогнозу Refinitiv, на ближайшую пятилетку предполагается 7,8% прирост прибыли на акцию среднем в год, по сравнению с +12% у Coca-Cola. Долговая нагрузка Pepsi достаточно высокая: соотношение Долг/ Собственный капитал составляет 331%, учитывая, что умеренным значением считается не более 70–80%. Показатель Чистый долг / EBITDA при этом составляет невысокие 2,4.

General Dynamics (GD) — один из крупнейших в мире производителей военной и аэрокосмической техники, который увеличивал выплаты 28 лет подряд. General Dynamics — пятый по объему контрактов поставщик для американского оборонного комплекса, включая субмарины. Несмотря на периодическую смену приоритетов США во внешней политике, заказы Белого дома на «оборонку» с каждым годом растут. Дивидендная доходность бумаг — 4,1% годовых. Уровень выплат из чистой прибыли составляет умеренные 34%.

Kimberly-Clark (KMB) — одна из лидирующих компаний в сфере производства продуктов личной и профессиональной гигиены, включая подгузники и бумажные полотенца. Kimberly-Clark выплачивает дивиденды на протяжении 86 лет, увеличивала выплаты 48 лет подряд. Компания испытывает серьезную конкуренцию со стороны Procter&Gamble. В целом ее бизнес достаточно устойчив к смене ситуации в экономике, так KBM производит товары первой необходимости, спрос на которые слабо эластичен по доходам. Прогноз Refinitiv предполагает 4%-е увеличение EPS среднем в год в ближайшую пятилетку.

Как купить дивидендные акции

Бизнес-циклы (Business Cycle)

Тут речь идет о разрезе в 1-10 лет. Полный цикл охватывает три периода: возрождение, экспансию и сокращение экономики. Речь также идет о четырех этапах: раннем, среднем, позднем и рецессии. Каждый этап может охватывает по нескольку лет, в разных стадиях наиболее актуальны те или иные сектора, циклические или защитные бумаги.

В рамках индекса S&P 500 принято выделять 11 секторов. Различные сектора ведут себя по-разному на разных стадиях бизнес-цикла, а также по-разному реагируют на повышение ставок ФРС.

В текущих условиях лучше избегать дивидендных сегментов — телекомов (в их традиционном понимании), энергетики и REITs. При этом стоит обратить внимание на сегмент здравоохранения и банковские акции. Лично я бы не сбрасывала дивидендные истории со счетов в качестве источника условно постоянного притока доходов. Нужно просто следить за качеством дивидендной политики, более внимательно относится к точкам входа в позиции.

Источник: fidelity.com

В каждом секторе есть лидеры и аутсайдеры. Выбираем первых, ловим вторых по низам или вообще избегаем. Оценка бизнес-цикла — это скорее общий ориентир, помогающий в стратегическом планировании портфеля. Также он полезен для определения доля «кэша» в портфеле.

Нынешняя стадия бизнес-цикла особенная по двум причинам: коронакризис и выборы американского президента, прошедшие в ноябре. Экономика США восстанавливается, рецессия первой половины 2020 г. года оказалась короткой по историческим меркам. Базовый прогноз — умеренно позитивный. Ожидается весеннее ускорение экономики. В марте предполагается согласование нового пакета фискального стимулирования. Предварительная сумма — $1,9 трлн, хотя республиканцы настаивают на $600 млрд.

Джо Байден с большей вероятностью урегулирует торговые и политические разногласия с Китаем. На рынок КНР приходится значительная доля выручки и производственные цепочки американского автопрома, многих технологичных и индустриальных компаний. Вполне вероятно прекращение нападок на китайские IT-компании. Помимо этого, Байден намерен реализовать программу инфраструктурных расходов с фокусом на «зеленые» технологии.

Читайте также: «Экономика США. Вышли из коронакризиса. Что дальше?»

Исходя из этого, стоит обратить внимание на следующие бумаги.

Micron Technology (MU) — американская корпорация, известная своей полупроводниковой продукцией, основную часть которой составляют чипы памяти DRAM и NAND. Micron развивает новые технологии — 3D NAND, NOR Technologies and 3D Xpoint Memory. Решения в области 5G связи, автомобилей-беспилотников, искусственного интеллекта начали становиться источником доходов, менее зависимым от бизнес-цикла на рынке полупроводников. $7 млрд кэша и эквивалентов на счетах компании позволят ей проводить дружественную политику в отношении акционеров. На ближайшие 12 месяцев прогноз Refinitiv предполагает 96% прирост прибыли на акцию, на ближайшие 5 лет — 18,4% среднем в год. Медианный таргет аналитиков на 12 мес. — $96. Котировка на пятницу — $88.

NextEra Energy (NEE) — крупнейшая электроэнергетическая компания в США. Компания заключила долгосрочные контракты на поставку энергии другим энергопредприятиям и конечным пользователям. Это способствует получению ей стабильных источников доходов. NextEra активно инвестирует в возобновляемую энергетику, включая солнечные и ветряные технологии. Компания надеется, что эти вложения позволят ей в ближайшие годы генерировать стабильные доходы. На ближайшую пятилетку прогноз Refinitiv предполагает 8,6% прирост прибыли на акцию (EPS) среднем в год при медиане в +4,4% по группе сопоставимых компаний. NextEra Energy не только «история роста», но и «история дохода» с дивидендной доходностью 1,9% годовых. Медианный таргет аналитиков на 12 мес. — $90. Котировка на пятницу — $83.

Alibaba (BABA) — эпидемия коронавируса позитивно сказалась на онлайн-продажах, а также увеличила интерес к облачным сервисам. Компания контролирует 56% рынка электронной коммерции в КНР. В декабре компания объявила об увеличении программы обратного выкупа акций до $10 млрд с ранее планировавшихся $6 млрд. Buyback будет проводиться в течение двухлетнего периода до конца 2022 г. На ближайшие 12 месяцев прогноз Refinitiv предполагает 25,4% прирост прибыли на акцию. Медианный таргет аналитиков на 12 мес. — $326. Котировка на пятницу — $268.

Читайте также: «Китайские бумаги. 4 фаворита на американских площадках»

На фоне минимальных по историческим меркам процентных ставок американский рынок недвижимости заметно восстановился. Исходя из этого, можно обратить внимание на бумаги фондов недвижимости — REITs. Они подобны акциям и позволяют зарабатывать на дивидендах. Интересные REITs — Realty Income, Public Storage, Weyerhaeuser, Equinix.

Читайте подробности: «REITs. На какие бумаги стоит обратить внимание»

Читайте лучшие материалы по американскому рынку на канале BCS USA в Telegram. Здесь вы найдете обзоры по рынку, идеи для инвестиций, различные исследования, познавательные диаграммы.

Тактический (Tactical)

Речь идет о горизонте в 1-12 месяцев. Здесь стоит задумываться о покупках на привлекательных уровнях или, напротив, разгрузке портфеля на максимумах. Инвестирование с таким фокусом становится более активным. В условиях роста волатильности операции могут происходить даже чаще.

Уоррен Баффет призывал присматриваться к великим компаниям, но по разумной цене. Фокус — на фундаментальных показателях, потенциальных катализаторах и рисках. Оптимальные точки для входа в позицию поможет определить технический анализ.

Вне зависимости от инвестиционного горизонта полезно пересматривать портфель в обозначенный заранее период и в случае необходимости ребалансировывать. Речь может идти о месяце, квартале, годе. Подобный подход позволит избавиться от бумаг, достигших целевых уровней, или ставших бесперспективными.

Одновременно появятся возможности для включения новых интересных акций в портфель. В любом случае, необходимо иметь подушку безопасности в виде запаса денежных средств, чтобы покупать по низам. Не стоит сбрасывать со счетов и открытие коротких позиций.

На портале БКС Экспресс мы регулярно публикуем инвестиционные рекомендации и другие полезные материалы, как по российскому рынку, так и по американскому.

Начать инвестировать

БКС Мир инвестиций

Куда вложить деньги? Куда инвестировать деньги в Украине?

Не будем делать вид, будто ситуация на рынке Украины безоблачна – да, он не в лучшей форме, и инвестору следует действовать взвешенно. Однако любые риски можно если не просчитать с точностью, то с большой долей вероятности спрогнозировать. 

Сегодня разбираемся, куда вложить деньги в Украине, какие правила инвестор должен взять на вооружение в условиях современного украинского рынка и как диверсифицировать риски. Зачем инвестировать в украинский рынок? Затем же, зачем и в любые другие рынки: сохранить и приумножить средства.

Когда и как начать инвестировать в Украине?

Не ранее чем вы обеспечите себе финансовую подушку хотя бы на три месяца, а лучше – на полгода. И для инвестирования желательно иметь полностью свободные средства. На то есть ряд причин. 

В любой сфере есть процессы, которые прогнозированию не поддаются, и даже самые надежные мировые компании временами терпят крах и подводят инвесторов. На украинских рынках ситуация нестабильна, и если вдруг наступит период спада или события станут развиваться по худшему сценарию – у инвестора должны остаться средства к существованию. Другими словами, финансовая подушка – это первое правило диверсификации рисков.

Во-вторых, жизнь столь же непредсказуема, могут возникнуть ситуации, требующие незапланированных трат: стихийное бедствие, болезнь, которая коснулась жизни инвестора или его близких, вынуждают подтянуть активы для решения проблем. И если окажется, что активы вложены в проекты, из которых их нельзя быстро изъять, возникнет двойственная и неприятная ситуация.

Поэтому сначала – финансовая подушка и свободные средства, потом – инвестирование.

Правила безопасного инвестирования

Два важных принципа уже описаны выше, зафиксируем их еще раз и подробней рассмотрим другие.

1. Создать подушку безопасности на три-шесть месяцев или более долгий срок.
2. Выделить свободные средства для инвестирования. Это не означает, что суммы должны быть большими, нет ничего неловкого или предосудительного в том, чтобы начинать с малого. Никогда не вкладывайте последние деньги, но и не следует читать слово «свободные» как «лишние». Лишних средств нет ни у кого, и если ожидать их появления, то можно так никогда и не начать инвестировать.
3. Определить финансовые цели и сроки их реализации. Это сразу обрисует круг направлений для инвестирования, которые стоит рассматривать. Имеет смысл горизонт планирования от трех лет, если только вы не собираетесь вложиться в акции с целью заработка на курсовой разнице или в другой подобный инструмент.
4. Не обращать внимания на официальные данные об инфляции, ориентироваться на действительный рост цен.
5. Погрузиться в тему. Нужно не просто вести учет доходов и расходов, а понимать, что именно происходит с вашими деньгами в каждый момент времени и как меняются перспективы рынков, в которые вы инвестируете. Полезно окружить себя людьми, которые действуют на тех же рынках, всё время быть в курсе повестки дня, хорошо разобраться в инструментах, прежде чем воспользоваться ими. Если не готовы погружаться в тему самостоятельно – подыщите управляющего или рассматривайте инвестиционные проекты с доверительным управлением.
6. Не использовать инструменты, которые вам не подходят. Может быть, у других людей получилось очень много заработать с их помощью, но вы не повторите этот успех, если вам с этим инструментом некомфортно. Если вас, например, не устраивает темп работы с ним или вы всё время думаете о слишком высоком риске, или в него нужно вложить больше, чем вы можете себе позволить – просто не используйте этот финансовый инструмент. Ищите «свой» и развивайтесь как инвестор в тех направлениях, которыми вам интересно заниматься. Уверенность – очень важный фактор для успешного инвестирования.
7. Диверсифицировать риски. Азбучная истина, но нелишним будет повторить еще раз: не держите все средства в одном проекте, распределяйте их между разными направлениями. Крупных рисков желательно избегать, с непроверенными способами инвестирования – не связываться, даже если ваш брокер их очень-очень рекомендует. Разве что у вас есть не свободные, а именно лишние средства, которыми вы готовы рискнуть и потеря которых не «выбьет» вас из игры.

Далее рассмотрим, куда именно вкладываются инвесторы в Украине, какие перспективы у вложений разных видов, на какие имеет смысл обратить внимание.

Куда вложить деньги в Украине

1. Акции, облигации

Облигации внутреннего государственного займа (ОВГЗ) ― самый надежный вариант инвестиций. Возврат денег гарантирован государством. На данный момент ОВГЗ приносят 9% годовых в гривне и 4% годовых в долл. США. Прибыль фиксированная, выплачивается регулярно. По завершению действия договора инвестор получает свой вклад обратно. 

Корпоративные облигации работают по такому же способу (заранее известная процентная ставка, постоянные выплаты), но считаются менее безопасными активами. Все потому, что в данном случае эмитентом выступает не государство, а компания. Правда, прибыль по корпоративным облигациям выше, чем по ОВГЗ.

Получать доход от акций можно двумя способами: через дивиденды или выбрав спекулятивный вариант ― покупка с целью перепродажи по более высокой цене. В первом случае инвестор выбирает ценные бумаги предприятий, которые дают самые высокие и регулярные дивиденды. Во втором ― ищет самые перспективные (недооцененные активы), вкладывается в них и продает как только цена поднимется.

1. Депозиты

Остаются в числе популярнейших направлений для сохранения средств, поскольку сумма вложений может быть минимальной, а процент по вкладу позволяет и немного преумножить сбережения. В начале 2019 года Национальный банк Украины опубликовал отчет (https://bank.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=85761675&cat_id=55838), в котором говорится, что депозитный гривневый портфель в 2018 году был выше, чем в докризисный уровень. Почти 270 миллиардов гривен от частных вкладчиков хранилось на тот момент на счетах в национальной валюте.

Если решите сохранять средства на депозите – имейте в виду, что по результатам 2018 года гривневые вклады показали существенно больший рост, чем валютные, и не в последнюю очередь благодаря куда более высоким процентам по вкладам. Кроме того, гривневый депозит просто легче закрыть в том случае, если вам срочно потребуются деньги, или рынок начнет «трясти».

Минус в том, что с учетом реальной инфляции это откровенно слабый инвестиционный инструмент, в то же время нельзя сказать, что он будет лишним в портфеле.

1. Драгметаллы

Можно назвать это направление нишевым: в Украине не так много инвесторов, которые стремятся скорее сохранить, чем приумножить средства, рассматривая при этом горизонт в 10-15 лет.

Тем не менее золото – верный и вечный способ сохранения средств. И драгметаллы – надежный актив, дорожающий год от года, даже если в краткосрочной перспективе бывают и спады.

Порог вхождения на рынок – очень доступный, можно купить слиток весом от 1 грамма. Минусы – ряд специфических аспектов хранения драгметаллов и высокий средний спред между стоимостью покупки и продажи этого актива.

Графика: изменение цены золота с 1800 до 2020 гг. 

https://bigkitty.ru/wp-content/uploads/2018/01/f_149.jpg

1. ПАММ- или ПИФ-счета

Это вариант доверительного управления: инвестор вкладывает средства, трейдер торгует на бирже. Такими счетами может управлять организация или один человек, средства на счет могут вносить все желающие, а прибыль распределяют между всеми инвесторами пропорционально вкладу.

Вариант с достаточно высоким риском, который, однако, не требует от инвестора никакого участия. В зависимости от стратегии это вложение может давать впечатляющий доход в районе 150% годовых у агрессивных и высокорискованных ПАММ-счетов. У консервативных ежемесячная прибыль составляет около 5%. Порог вхождения – невысокий, сумма вложений может быть небольшой.

1. Недвижимость

Вариант для тех, кто хочет за свои средства приобретать в собственность реальный актив. В зависимости от желаний инвестора, недвижимость в будущем можно перепродать или сдать в аренду, а можно не покупать готовую, а построить собственную, если инвестор располагает достаточными для этого средствами.

На этом направлении выгодным, хотя и рискованным может стать вложение в недостроенный объект. В таком случае нужно очень хорошо проанализировать и сам объект, и историю застройщика, привлечь юристов к изучению договора. А в отдельных случаях можно перепродавать такие объекты даже до ввода в эксплуатацию.

Данный вид инвестирования требует сумм от $10000 для жилых объектов, от 35 тысяч – для коммерческих, которые как объект инвестирования прибыльнее жилых, их рентабельность может достигать 8-12% в год.

1. Бизнес

С учетом ситуации на рынке Украины, инвесторы охотно выбирают консервативный путь: вложить средства в уже работающий малый или средний бизнес с понятными перспективами.

Если правильно выбрать направление и конкретный проект, то можно получить до 35% доходности, а начальный уровень инвестиций – от нескольких тысяч гривен.

Высокодоходные направления в Украине: ритейл, IT, дистанционное обучение, сфера услуг и доставки.

Однако на этом направлении имеются специфические риски, и это не только очевидные вещи вроде невыполнения обязательств контрагентами – это еще сезонные, экономические, политические и другие риски. Делая выбор вложиться в бизнес, инвестор должен выбирать сферы, в которых разбирается и сможет просчитать то, что не видно ни по каким документам.

1. Стартапы

Довольно шаткий инвестиционный инструмент в сегодняшних реалиях отечественного рынка, но он имеет смысл, если найдется проект в области, в которой хорошо разбираетесь. Если вы ознакомитесь с бизнес-планом и убедитесь: идея перспективна, команда мотивирована, планы и цели стартапа амбициозны и реализуемы – почему нет? Есть примеры стартапов, в том числе отечественных, которые «взлетели» и стали лидерами рынка, попутно озолотив своих инвесторов.

И всё же стоит помнить, что на каждый «взлетевший» стартап есть сотни провалившихся, о которых никто не знает. Потому этот инструмент подходит инвесторам, которые готовы идти на риск и ищут перспективные направления для вложений. Потребуется еще готовность глубоко погрузиться в тему: многие достойные начинания проваливаются не потому, что плохи сами по себе, а потому что у команды не хватает опыта, чтобы «вытащить» их.

Разумеется, это не исчерпывающий перечень, есть и другие направления для инвестирований: например, сайты, произведения искусства. Мы же рассмотрели классический набор, в той или иной мере доступный начинающему инвестору.

Если вы решили начать инвестировать, подготовьте подушку безопасности на 3-6 месяцев. Оставшиеся деньги можно вкладывать в разные финансовые инструменты. Изучите тему, например, на профильных курсах, и выберите направления, в которые будете инвестировать. Если это ценные бумаги, то можно пройти курс “Биржевой университет” от трейдеров компании Фридом Финанс Украина. С составлением инвестиционного портфеля поможет персональный консультант компании. Вы можете прислушиваться к рекомендациям экспертов, чтобы делать выгодные инвестиции. 

Мои 3 любимые акции прямо сейчас

Участие в The Motley Fool дает мне невероятную привилегию: я трачу большую часть своего времени на изучение и анализ множества крутых компаний. Но временами это похоже на информационную перегрузку.

Для иллюстрации рассмотрим, что The Wilshire 5000 Total Market Index предназначен для отслеживания всех публично торгуемых компаний США. По последним подсчетам, в списке было более 3400 акций, что показывает, сколько существует вариантов инвестирования — и их еще тысячи, если посмотреть на международный рынок.

Я не просматривал все 3400 акций США и, вероятно, никогда не буду. Но из отслеживаемых мной акций Airbnb (NASDAQ: ABNB), Peloton Interactive (NASDAQ: PTON) и Pinterest (NYSE: PINS) на данный момент являются моими тремя любимыми инвестициями. Вот почему.

Источник изображения: Airbnb.

1. Airbnb: инвестиции в новую экономику

Вы видели недавнюю рекламу Airbnb? Текущая рекламная кампания компании на самом деле не нацелена на путешественников.Скорее, кампания носит название Made Posts by Hosts, и направлена ​​на привлечение на платформу новых хостов (людей, предлагающих свои помещения в качестве краткосрочной аренды). В недавнем интервью CNBC генеральный директор Брайан Чески сказал: «Чтобы удовлетворить спрос в ближайшие годы, нам понадобится еще миллиона хостов» [курсив добавлен]. Это в дополнение к колоссальным 4 миллионам хостов, которые у него уже есть.

До кампании Made Posts by Hosts я никогда не видел рекламы Airbnb.Но это потому, что Airbnb не проводил масштабной рекламы более пяти лет. Это может показаться странным для такой растущей акции, как Airbnb, но помните, что компании не нужно направлять бизнес на свою платформу с помощью маркетинга. Согласно документам, поданным при публичном размещении, 91% гостей Airbnb зашли органически в течение первых девяти месяцев 2020 года.

Различные опросы показывают, что по мере распространения вакцины против коронавируса люди намереваются путешествовать как минимум столько же, сколько они делали до пандемии.Некоторые даже планируют больше путешествовать, чтобы наверстать упущенное. Airbnb — это передовая платформа, о чем свидетельствует ее органический трафик, поэтому мне нравятся шансы компании на привлечение большей части этого потенциала роста возобновляемой экономики. И по мере того, как руководство сосредотачивает свое внимание на привлечении новых хостов, мне нравятся его шансы на получение достаточного долгосрочного предложения для удовлетворения растущего спроса.

Обычно я не инвестирую в компании IPO на раннем этапе, потому что они могут быть нестабильными. Действительно, есть причина, по которой акции Airbnb могут быть нестабильными в 2021 году.Почти 80% акций принадлежат инсайдерам и не могут быть проданы до тех пор, пока 13 мая компания не сообщит о прибыли за первый квартал 2021 года. По истечении этого периода блокировки акции могут упасть, поскольку инсайдеры, наконец, смогут продавать.

Значит риск есть. Но Airbnb все еще находится в начальной стадии своего роста. А 2021 год обещает стать годом грандиозного возвращения. По этим причинам сейчас это все еще одна из моих любимых акций.

Источник изображения: Peloton Interactive.

2. Peloton: удивительная стоимость

Еще одна из моих любимых акций — компания Peloton Interactive, занимающаяся домашним фитнесом. Некоторые инвесторы смотрят на его соотношение цены и продаж, равное 10, и говорят, что это слишком много для экспериментов с оборудованием. Но я считаю, что звездные исторические темпы роста Peloton придают этим акциям удивительную долгосрочную стоимость по сегодняшней цене (около 100 долларов за акцию).

С момента своего основания в 2012 году компания Peloton увеличивала выручку примерно на 100% среднегодовыми темпами роста (CAGR).Не ждите, что рост будет продолжаться такими удивительными темпами вечно. Тем не менее, руководство прогнозирует, что в 2021 финансовом году выручка составит более 4 миллиардов долларов, что на 123% больше, чем в 2020 финансовом году, так что это пока не замедляется.

Давайте предположим, что Peloton будет расти всего на 25% в год в течение следующих пяти финансовых лет, что является безумно резким падением по сравнению с его историческими темпами. При таких темпах акции торгуются в три раза ниже потенциальных продаж в 2026 финансовом году. Это чрезвычайно разумно для этой компании, особенно с учетом того, что выручка от ее услуг по подписке продолжает расти, а маржа прибыли в этом сегменте продолжает расти.Будет ли он расти на 25% в год? Не имею представления. Я говорю об этом только для того, чтобы сказать следующее: оценивайте стоимость акций в контексте роста их доходов.

Кроме того, я считаю, что приобретение Peloton компании Precor за 420 миллионов долларов в декабре 2020 года станет потенциальным катализатором роста. Оборудование Peloton используется дома, в то время как Precor продается коммерческим клиентам, например, в спортзалах и отелях. Таким образом, это приобретение расширяет клиентскую базу Peloton, обеспечивая потенциал роста. Но это приобретение может также повысить ценность предложения для клиентов Peloton, позволяя им входить в свои учетные записи и продолжать свои упражнения в коммерческих помещениях вдали от дома.

Если вы посмотрите на акции сегодня, Peloton может показаться переоцененной. Но я рекомендую покупать и держать в долгосрочном плане. Используя этот инвестиционный менталитет и учитывая направление и скорость роста Peloton, акции сегодня предлагают удивительную ценность.

Источник изображения: Getty Images.

3. Pinterest: Эта история разыгрывается идеально

Более года назад я купил акции Pinterest с простой диссертацией. Я считал, что компания готова к росту числа пользователей из-за ее отличия от других платформ.Социальные сети могут быть источником напряженности, но Pinterest избегает таких вещей, как политика, позволяя пользователям сосредоточиться на поиске изображений, которые вдохновляют. И по мере того, как компания увеличивала свою базу пользователей, я также полагал, что монетизация будет расти, поскольку рекламодатели будут стремиться извлечь выгоду из этой аудитории. Пока что этот тезис полностью реализуется.

Pinterest только что сообщил о результатах за первый квартал 2021 года, показав рост выручки по сравнению с аналогичным периодом прошлого года на 78%. Во втором квартале ожидается рост выручки на 105%. Его выручка растет так быстро по простой причине: растет число пользователей, и эти пользователи лучше монетизируются.Платформа Pinterest теперь имеет почти 500 миллионов активных пользователей в месяц по всему миру, а ее глобальный квартальный средний доход на пользователя вырос на 34% в первом квартале до 1,04 доллара.

На первый взгляд, история может разворачиваться даже лучше, чем думает большинство инвесторов. Международный рост для Pinterest сейчас в огне. Международный доход составляет менее 20% от общего дохода компании, поэтому многие могут не обращать на это внимания. Но его международная база пользователей растет быстрее, чем у США.S. (37% против 9%), а международная монетизация также растет гораздо быстрее (91% против 50%). Благодаря этому международная выручка выросла с 13% в прошлом году до почти 20% от общей суммы в первом квартале.

Если эти тенденции сохранятся, международная выручка может стать важной частью истории Pinterest в короткие сроки. Я надеюсь, что так и будет. Компания прилагает все усилия, чтобы обучить зарубежных рекламодателей тому, как лучше всего использовать платформу. И это только начало монетизировать аудиторию в Латинской Америке.Короче говоря, результаты первого квартала подтверждают мой долгосрочный тезис об акциях Pinterest, и именно поэтому сейчас это одна из моих любимых акций.

Наконец, хотя мне нравятся Airbnb и Peloton, Pinterest может быть моим фаворитом из трех на данный момент. Но цена акций выросла более чем на 250% в 2020 году, быстро превратившись в один из моих крупнейших холдингов. Поскольку у меня уже есть много, я не хочу добавлять больше — я верю в создание диверсифицированного портфеля, независимо от того, насколько сильны мои убеждения в компании.Тем не менее, у Pinterest все хорошо, и цена акций упала почти на 30% с 52-недельных максимумов. Поэтому, если это не ваша акция, сейчас отличное время, чтобы еще раз взглянуть на нее.

Эта статья представляет собой мнение автора, который может не согласиться с «официальной» рекомендательной позицией премиальной консультационной службы Motley Fool. Мы пестрые! Ставка под сомнение по поводу инвестиционного тезиса — даже нашего собственного — помогает нам всем критически относиться к инвестированию и принимать решения, которые помогают нам стать умнее, счастливее и богаче.

Инвестирование в этот ETF прямо сейчас может сделать вас пенсионером-миллионером

В течение 20 лет мы наблюдали, как участники игрового шоу изо всех сил пытаются ответить на все 14 вопросов телешоу « Кто хочет стать миллионером» . За это время победителями вышли всего 12 игроков. Вы можете попробовать свои силы в Millionaire для быстрых результатов, но инвестирование в торгуемые на бирже фонды (ETF) — более надежный метод увеличения вашей чистой стоимости.

Один перспективный ETF, который следует рассмотреть для вашего пенсионного портфеля, — это iShares ESG Aware MSCI USA ETF (NASDAQ: ESGU).

Почему ETF?

Как ETF, так и паевые инвестиционные фонды дают вам быстрый доступ к диверсифицированному портфелю. Выберите фонд с широким рынком, и одна акция распределяет ваш риск между сотнями различных акций. Такая диверсификация будет означать меньшую волатильность по сравнению с владением горсткой отдельных компаний.

Источник изображения: Getty Images.

ETF есть дополнительные преимущества перед паевыми фондами. Для начала вы можете купить одну акцию ETF, в то время как некоторые паевые инвестиционные фонды имеют минимальный порог инвестирования, который может составлять несколько тысяч долларов.

ETF также могут быть более эффективными с точки зрения налогообложения. Можно получать налогооблагаемую прибыль от прироста капитала в паевые инвестиционные фонды без продажи акций, но это обычно не относится к ETF. Пока вы держите свои акции, вы не должны получать никакого прироста капитала. Обратите внимание, что как ETF, так и паевые инвестиционные фонды могут приносить налогооблагаемый доход в виде дивидендов.

Почему ESG ETF?

ESG означает окружающая среда, социальная сфера и управление. Фонд ESG формирует свой портфель с компаниями, которые привержены устойчивой деловой практике в этих трех областях. Примеры корпоративных инициатив ESG включают:

• Окружающая среда: Экологические инициативы сосредоточены на потреблении природных ресурсов и управлении отходами. Производитель iPhone Apple (NASDAQ: AAPL) использует 100% возобновляемые источники энергии для питания своих магазинов, офисов и центров обработки данных.Компания также активно сокращает потребление воды и выбросы углерода.
• Социальные: Социальные вопросы включают влияние на общество, безопасность на рабочем месте, а также вовлеченность сотрудников, разнообразие и обучение. Одна из социальных программ Amazon (NASDAQ: AMZN) — это выделение 700 миллионов долларов на обучение и развитие 100 000 сотрудников к 2025 году.
• Управление: Управление касается независимости и структуры совета директоров, а также оплаты труда руководителей, прозрачности отчетности и политической деятельности.Совет директоров производителя микросхем NVIDIA (NASDAQ: NVDA) состоит из 11 независимых членов из 12. 18% независимых членов — женщины, а 25% всех членов совета — недопредставленные меньшинства. Члены Совета избираются сроком на один год и проходят ежегодную аттестацию.

Многие программы ESG обеспечивают долгосрочную отдачу в виде более низких затрат на электроэнергию, более низкой текучести кадров или более ответственного вознаграждения руководителей. Но это не означает, что компании ESG жертвуют производительностью в ближайшем будущем.Это фундаментальный аспект инвестирования в ESG — надежные ESG-компании сегодня удовлетворяют финансовые и технические требования инвестора, даже если они стремятся к более устойчивому будущему.

Это одна из причин, по которой использование ESG хорошо вписывается в вашу долгосрочную пенсионную стратегию. Вы, вероятно, будете держать активы на своем пенсионном счете через несколько десятилетий в будущем; имеет смысл владеть компаниями с дальновидным подходом.

Номера на iShares ESG Aware

iShares ESG Aware MSCI USA ETF отслеживает индекс MSCI USA Extended ESG.В индекс входят 347 американских компаний с большой и средней капитализацией, которые демонстрируют положительные показатели ESG. Топ-холдинги — это в основном те же технологические компании, которые вы увидите в индексных фондах S&P 500 : Apple, Microsoft (NASDAQ: MSFT), Amazon, Alphabet (NASDAQ: GOOG) и Facebook (NASDAQ: FB).

Этот фонд имитирует характеристики риска и доходности более широкого рынка, что делает его своего рода точкой входа для новых инвесторов ESG. Однако проверка ESG менее строгая по сравнению с другими фондами ESG.Например, в указателе просматриваются пять спорных видов деловой активности, включая табак, огнестрельное оружие и энергетический уголь. Но другой фонд iShares, ESG Advanced MSCI USA ETF (NASDAQ: USXF), отслеживает индекс, который проверяет 14 спорных действий.

iShares ESG ETF — также молодой фонд, запущенный в 2016 году. Средняя годовая доходность с момента создания составляет 17,86%, а коэффициент расходов фонда составляет 0,15%. Чистые активы составляют 16 миллиардов долларов.

Путь на миллион долларов

В будущем маловероятно, что этот фонд продолжит поддерживать темпы роста, близкие к 18%, в течение длительного периода.Если предположить, что средний темп роста составит от 7% до 8%, ежемесячный взнос от 500 до 600 долларов даст вам 1 миллион долларов через 35 лет.

35-летний график явно не сравнится с выигрышем в 1 миллион долларов во время 30-минутного телешоу. Но сбережения и инвестирование имеют более предсказуемый результат, чем Millionaire , особенно в долгосрочной перспективе. Замечательно знать, что вы можете попасть в клуб миллионеров, не рискуя и даже не позвонив другу.

Эта статья представляет собой мнение автора, который может не согласиться с «официальной» рекомендательной позицией премиальной консультационной службы Motley Fool.Мы пестрые! Ставка под сомнение по поводу инвестиционного тезиса — даже нашего собственного — помогает нам всем критически относиться к инвестированию и принимать решения, которые помогают нам стать умнее, счастливее и богаче.

3 акции, которые я полностью ожидаю удвоения или более в течение следующих 5 лет

Как и любой другой инвестор, когда я покупаю акцию, я ищу, чтобы она поднялась выше. Однако я не могу знать с абсолютной уверенностью, что это произойдет.И всегда остается только гадать, насколько или как быстро увеличится запас.

Однако для одних акций делать прогнозы легче, чем для других. Когда данная акция имеет огромные перспективы роста и привлекательную рыночную капитализацию, я больше уверен, что она может принести большую прибыль в течение относительно короткого периода. Вот три акции, отвечающие этим двум критериям, и я полностью ожидаю, что они вырастут вдвое или более в течение следующих пяти лет.

Источник изображения: Getty Images.

DermTech

DermTech (NASDAQ: DMTK) может отпугнуть некоторых инвесторов из-за своей волатильности.К концу февраля акции здравоохранения выросли на 145% с начала года, но большая часть этих прибылей упала. На мой взгляд, лучше игнорировать краткосрочную волатильность и сосредоточиться на долгосрочных перспективах DermTech.

Компания продает два геномных теста для обнаружения меланомы под названием Pigmented Lesion Assay (PLA) и PLAPlus. С помощью этих тестов на подозрительный участок кожи накладывается лейкопластырь. Затем пластырь удаляется и отправляется в лабораторию DermTech для генетического анализа.

DermTech в 17 раз реже пропускают диагноз меланомы, чем текущий метод получения биопсии ткани и ее отправки в лабораторию для гистологического анализа.Стоимость теста геномики кожи PLA также почти на 25% ниже, чем при нынешнем подходе.

Для DermTech это еще только начало. Пока не все страховщики покрывают тесты компании. Многие дерматологи не знакомы с этими тестами. DermTech также все еще разрабатывает аналогичные тесты для других видов рака кожи.

Но я предсказываю, что значительно увеличится охват плательщиками и популярность дерматологами, а также успех компании в запуске новых продуктов в течение следующих нескольких лет.Учитывая, что рыночная капитализация DermTech в настоящее время составляет около 1,2 миллиарда долларов, я думаю, что у этих акций есть отличный шанс удвоиться и, возможно, обеспечить гораздо более высокую доходность.

Etsy

The Motley Fool недавно раскрыл 20 наиболее популярных среди них акций и фондов, которые могут принести инвесторам большие доходы в течение следующих пяти лет. Etsy (NASDAQ: ETSY) занимает второе место в списке самых маленьких акций с рыночной капитализацией около 25 миллиардов долларов. Я также очень уверен в потенциале Etsy.

Я не сомневаюсь, что в ближайшие несколько лет объем покупок в Интернете будет расти. Я думаю, что Etsy будет расти даже быстрее, чем рынок электронной коммерции в целом. Так было и в 2020 году, когда валовые продажи товаров Etsy росли в 2,5 раза быстрее, чем показатели индустрии электронной коммерции Бюро переписи населения США.

На мой взгляд, есть одна основная причина, по которой эта тенденция, вероятно, сохранится: уникальность Etsy. На платформе компании представлено множество уникальных изделий ручной работы, которые вы просто не найдете больше нигде.Это различие помогло сделать Etsy четвертым по величине сайтом электронной коммерции в США по количеству посещений в месяц.

Etsy может реально удвоиться, если сосредоточится только на рынке стоимостью 100 миллиардов долларов для того, что она называет «специальными» продуктами. Однако компания также нацелена на более широкий рынок электронной коммерции, который намного больше. Я надеюсь, что Etsy продолжит увеличивать долю рынка и предоставит инвесторам, которые покупают и держат акции, огромную прибыль в течение следующих нескольких лет.

Gores Holdings VI

Обычно я не фанат акций компании по приобретению специального назначения (SPAC).Однако Gores Holdings VI (NASDAQ: GHVI) является исключением. Мне очень нравятся перспективы компании, с которой этот SPAC планирует вскоре объединиться — Matterport.

Matterport является лидером в создании трехмерных «цифровых двойников» зданий. Он создал самую большую в мире библиотеку этих 3D-моделей с более чем 10 миллиардами квадратных футов оцифрованного пространства. Matterport получает доход в основном за счет модели «программное обеспечение как услуга».

По оценкам компании, ее общий адресный рынок составляет около 240 миллиардов долларов.Возможности для его технологий включают управление помещениями, ценообразование на страхование, дизайн интерьера и маркетинг недвижимости.

Gores Holdings VI и Matterport ожидают, что после завершения слияния объединенная компания будет иметь рыночную капитализацию около 2,9 млрд долларов. Это может показаться завышенной оценкой, учитывая, что продажи Matterport в прошлом году составили всего 86 миллионов долларов. Однако компания считает, что к 2025 году она сможет произвести почти в шесть раз больше. Если она даже приблизится к этой цели, акции SPAC должны легко удвоиться или больше в течение следующих пяти лет.

Эта статья представляет собой мнение автора, который может не согласиться с «официальной» рекомендательной позицией премиальной консультационной службы Motley Fool. Мы пестрые! Ставка под сомнение по поводу инвестиционного тезиса — даже нашего собственного — помогает нам всем критически относиться к инвестированию и принимать решения, которые помогают нам стать умнее, счастливее и богаче.

3 акции роста, которые сделают вас богаче в мае (и позже)

За последние 12 лет растущие акции сделали большую часть тяжелой работы для основных индексов фондового рынка — и не без оснований.Исторически низкие процентные ставки по кредитам побуждали быстрорастущие предприятия брать дешевые займы, чтобы нанимать, внедрять инновации и приобретать другие предприятия.

Дело в том, что динамика, которая способствовала росту акций, не изменилась. Во всяком случае, тезис только усилился. Федеральная резервная система удвоила ставки, сохраняя неизменными ставки по кредитам как минимум до 2022 года, и Вашингтон, похоже, стремится принять дополнительные пакеты стимулов на триллион долларов.

С учетом вышесказанного, акции роста все еще могут быть вашим билетом к богатству.Если вы станете вашим главным союзником, то следующие три акции роста могут сделать вас намного богаче в мае и в последующий период.

Источник изображения: Getty Images.

Pinterest

На прошлой неделе перспективный сайт социальных сетей Pinterest (NYSE: PINS) опубликовал операционные результаты за первый квартал, которые были незамедлительно сведены на нет. Это падение, мои друзья-инвесторы, — отличная возможность для терпеливых людей, ищущих роста.

Несварение у инвесторов на Уолл-стрит вызвали не столько результаты компании за первый квартал, сколько умеренные ожидания роста ежемесячных активных пользователей (MAU) на предстоящий квартал.Согласно компании, «мы ожидаем, что глобальные MAU будут расти в среднем подростковом возрасте, а MAU в США останутся примерно на одном уровне в годовом исчислении».

Хотя более медленный рост пользователей — далеко не идеальный вариант для компании, занимающейся социальными сетями, рассмотрим условия, при которых Pinterest пережил резкий рост. На год люди застряли в своих домах из-за пандемии коронавируса. Это привело к тому, что рост активных пользователей сайта превысил средние исторические показатели. В прошлом году чистый рост MAU составил 37%, тогда как в период с 2017 по 2019 год он составлял в среднем 30%.В рекомендациях Pinterest мы наблюдаем не столько слабость, сколько возврат к историческим темпам роста пользователей.

Одним из наиболее заметных драйверов роста Pinterest в этом десятилетии будет получение дополнительных доходов от рекламы от международных пользователей. Из 111 миллионов чистых MAU, полученных в первом квартале 2021 года по сравнению с кварталом предыдущего года, 103 миллиона поступили из-за пределов США. Хотя средний доход на пользователя (ARPU) в экс-США. на рынках значительно ниже, чем в США.С., Сила Pinterest в цифрах должна позволить его международному ARPU увеличиться в несколько раз в этом десятилетии. Для сравнения, международный ARPU подскочил на 91% в первом квартале по сравнению с предыдущим годом.

Точно так же, мы только находимся на раннем этапе развития Pinterest, чтобы поиграть мускулами электронной коммерции. Благодаря тому, что база пользователей приближается к полумиллиарда человек, которые совершенно готовы делиться тем, что их интересует, места и услуги, Pinterest имеет идеальный пул мотивированных / целевых потребителей, ожидающих торговцев.По мере того, как компания инвестирует в удобство использования своей платформы электронной коммерции, рекламные доллары от продавцов должны расти.

Источник изображения: Getty Images.

Harvest Здоровье и отдых

Еще одна динамично развивающаяся компания, которая может значительно обогатить долгосрочных инвесторов в мае и в будущем, — это американская компания по продаже марихуаны с малой капитализацией Harvest Health & Recreation (OTC: HRVSF).

Откровенно говоря (видите, что я там делал?), Я не всегда был самым большим поклонником Harvest Health.Это связано с тем, что в 2019 году компания была слишком усердна со своими амбициями по расширению. Подобно тому, как канадские запасы марихуаны чрезмерно расширились, сделав приобретения по завышенным ценам в 2018 и 2019 годах, Harvest Health организовала ряд сделок, которые позволили бы ей составить конкуренцию Curaleaf в качестве производителя. розничный продавец. Проблема заключалась в том, что у Harvest Health не было финансовых ресурсов для такого активного расширения.

Мое мнение об Harvest Health изменилось по двум причинам. Во-первых, руководство признало свои ошибки и сократило расширение до приемлемых с финансовой точки зрения темпов.Она прекратила два крупных приобретения, привлекла капитал за счет финансирования сделок купли-продажи, пополнила свой баланс соглашениями о продаже с обратной арендой и продала непрофильные активы, такие как культивация и розничные активы в Арканзасе. Сегодня Harvest Health управляет 37 розничными точками на пяти основных рынках (Аризона, Калифорния, Флорида, Мэриленд и Пенсильвания).

Вторая причина для восторга от Harvest Health & Recreation — это домашний рынок в Аризоне. В ноябре прошлого года Аризона была частью зеленой волны легализации.Благодаря Prop 207 марихуана для взрослых теперь продается на законных основаниях. К 2024 году Аризона должна стать одним из примерно дюжины штатов США, приносящих 1 миллиард долларов или более ежегодных продаж марихуаны, и ни одна сеть каннабиса не имеет большего присутствия в штате Гранд-Каньон, чем Harvest Health (15 магазинов).

После существенного удвоения своих чистых продаж в 2020 году до 231,5 миллиона долларов, Harvest Health прогнозирует выручку на 2021 год в размере около 380 миллионов долларов. К 2022 году продажи должны снова более чем удвоиться по сравнению с уровнем 2020 года. При этом прибыль компании до вычета процентов, налогов, износа и амортизации (EBITDA) улучшается.Harvest Health может даже получить свою первую годовую прибыль в этом году. Вот что делает это потенциально интересным вложением.

Источник изображения: Getty Images.

Амазонка

Хотя я не получу баллов за оригинальность, гигант электронной коммерции Amazon (NASDAQ: AMZN) обладает всеми характеристиками покупок по принципу «фунт-стол» среди растущих акций.

Большинство людей хорошо знакомы с онлайн-рынком Amazon. Это было место назначения до пандемии, и это стало гораздо более важным во время пандемии, особенно когда люди не выходили из дома.В отчете eMarketer за март 2020 года прогнозируется, что в 2021 году Amazon вырастет на 100 базисных пунктов доли рынка онлайн-торговли, увеличив свою общую долю до 39,7%. Это 0,40 доллара на каждый доллар, потраченный в Интернете на маршрутизацию через Amazon.

Что еще лучше, так это то, как компания превратила свой розничный успех в более высокую маржу. Хотя традиционная розничная наценка очень мала, Amazon удалось зарегистрировать более 200 миллионов человек по всему миру для членства в Prime. Сборы, которые компания взимает с Prime, помогают ей подорвать цены для обычных розничных продавцов.Это также побуждает членов Prime тратить больше, сохраняя при этом их сосредоточенность на высокоприбыльных продуктах и ​​услугах Amazon.

Amazon также превратился в гигант облачной инфраструктуры. Amazon Web Services (AWS) вырос на 30% в прошлом году и зарегистрировал рост продаж на 32% в первом квартале 2021 года. Маржа облачных сервисов намного привлекательнее, чем розничная, а это означает, что по мере роста доли AWS в общих продажах, денежный поток компании должен стремительно расти.

Самое безумное то, что даже с учетом нового максимума акций Amazon они потенциально дешевле, чем когда-либо.Видите ли, Amazon заканчивала каждый год 2010-х годов с коэффициентом, кратным денежному потоку от 23 до 37. Если учесть, что денежный поток, который Уолл-стрит ожидает в 2024 году, превышает 286 долларов на акцию, то мультипликатор Amazon к денежному потоку примерно в 12 абсурден дешевый. Вот почему в мае и в дальнейшем Amazon — это обычная покупка за фунт со стола.

Эта статья представляет собой мнение автора, который может не согласиться с «официальной» рекомендательной позицией премиальной консультационной службы Motley Fool.Мы пестрые! Ставка под сомнение по поводу инвестиционного тезиса — даже нашего собственного — помогает нам всем критически относиться к инвестированию и принимать решения, которые помогают нам стать умнее, счастливее и богаче.

Забудьте о Dogecoin: эти технологические акции лучше покупать прямо сейчас

Криптовалюты в последнее время вызвали много заголовков. У этих цифровых активов нет бизнес-планов и они не приносят денежной прибыли, как это делают обычные предприятия, что делает невозможным определение справедливой стоимости для них.Но не нужно много новостей, чтобы быстро поднять некоторые криптовалюты. Криптовалюта на тему мемов Dogecoin (CRYPTO: DOGE), например, выросла почти в сто раз в 2021 году, с менее чем полпенни до примерно 0,42 доллара за токен.

Многие владельцы Dogecoin видят в токене простой способ быстро разбогатеть. Это больше похоже на азартные игры, чем на инвестирование, тем более, что Dogecoin сопряжен с некоторыми уникальными рыночными рисками. В частности, лидер сектора Биткойн (CRYPTO: BTC) никогда не будет иметь на рынке более 21 миллиона токенов, а занявший второе место Ethereum (CRYPTO: ETH) ограничивает годовую генерацию на уровне 18 миллионов токенов.Dogecoin не имеет таких ограничений, и на сегодняшний день в обращении находится 129 миллиардов токенов.

Неудивительно, что криптовалюты привлекают, в частности, молодых людей. Они рассматривают цифровые активы как способ быстро разбогатеть, что на самом деле не более чем азартные игры. Это может плохо кончиться для беззаботных спекулянтов, учитывая изменчивый и непредсказуемый характер даже самых крупных и серьезных криптовалют.

Вы можете лучше. В долгосрочной перспективе фондовый рынок был отличным инструментом для создания устойчивого богатства.Забудьте о глупом меме криптовалюты Dogecoin и внимательно посмотрите на эти многообещающие быстрорастущие компании. Они могут сделать вас богатым со временем, как и криптовалюты, и вы потеряете меньше сна из-за акций.

Поверьте, вы не хотите вкладывать свои сбережения в Dogecoin. Источник изображения: Getty Images.

Снова в лабораторию Dolby

Я уверен, что вы знаете название Dolby Labs (NYSE: DLB). Эта компания была лидером в области аудио- и видеотехнологий на протяжении десятилетий, и это наследие продолжается и сегодня.Большие объемы бытовой электроники, такой как телевизоры, телеприставки и игровые приставки, поставляются с поддержкой технологий Dolby Atmos и Dolby Vision. Каждая единица этих поставок переводится в лицензионные платежи Dolby Labs.

Пандемия COVID-19 принесла Dolby как пользу, так и вред. Портфель технологий и оборудования для кинематографических впечатлений получил незначительные заказы из-за ограничений и отсутствия поддержки студией для новых фильмов для киноэкрана.В то же время поставки домашних развлечений резко выросли в 2020 году, особенно в праздничные дни.

Растущий интерес к высококачественным медиа заметен в финансовых результатах Dolby. Продажи в первом квартале выросли на 34% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, достигнув 390 миллионов долларов. Скорректированная прибыль выросла с 0,64 доллара до 1,48 доллара на акцию. Средний аналитик согласился бы с прибылью около 1,04 доллара на акцию при продажах около 345 миллионов долларов.

По мере того, как Dolby расширяет свои технологические решения и расширяет свои доступные рынки, по одному устройству за раз, я бы предпочел владеть этим запасом, чем ведром токенов Dogecoin.

Источник изображения: Getty Images.

Кольцо

RingCentral (NYSE: RNG) — лидер на рынке унифицированных коммуникаций как услуги, предоставляющий облачные решения для голосовой и видеосвязи для компаний любого размера и уровня. Деловые успехи RingCentral серьезно пострадали от политики пандемии работы на дому, и мы надеемся превратить это временное преимущество в долговременную тенденцию роста.

«Наш технологический ров в сочетании с дифференцированным распределением и нашими уникальными партнерскими отношениями позволяет нам добиться долгосрочного устойчивого роста», — сказал финансовый директор Митеш Дхрув в февральском отчете о прибылях и убытках.«Мы уверены в нашей способности преуспеть на этом адресном рынке с оборотом более 50 миллиардов долларов и считаем, что 2021 год может стать очень захватывающим годом для RingCentral».

Позвольте мне объяснить, насколько велика возможность роста. Как сказал Друв, объем продаж в секторе UCaaS превышает 50 миллиардов долларов в год. В прошлом году доля RingCentral в этом пироге доходов составила всего 1,2 миллиарда долларов. Поскольку компания борется за большую долю, сам рынок должен расти в ближайшие годы. Голосовые и видеозвонки на базе облака никуда не денутся, и мы говорим об известном провайдере первоклассных технологий для этих услуг.

Это еще одна технологическая акция, которая выглядит лучше, чем рискованная криптовалюта Dogecoin.

Эта статья представляет собой мнение автора, который может не согласиться с «официальной» рекомендательной позицией премиальной консультационной службы Motley Fool. Мы пестрые! Ставка под сомнение по поводу инвестиционного тезиса — даже нашего собственного — помогает нам всем критически относиться к инвестированию и принимать решения, которые помогают нам стать умнее, счастливее и богаче.

Вот популярная акция Robinhood Penny, которую вы захотите видеть на своем радаре

Мне нравятся некоторые из 100 самых популярных акций Robinhood. В моем инвестиционном портфеле даже более десятка из них — все они являются акциями с большой капитализацией или крупными биржевыми фондами (ETF).

Несмотря на то, что инвесторы на торговой платформе широко используют несколько пенсовых акций, я обычно избегаю таких акций, потому что они обычно слишком спекулятивны.Однако это не означает, что при действительно низких ценах на акции нет каких-то интригующих возможностей. Вот популярная акция Robinhood, которую вы захотите видеть на своем радаре.

Источник изображения: Getty Images.

Лучший вид биотехнологии на клинической стадии

Tonix Pharmaceuticals Holding (NASDAQ: TNXP) едва входит в самый популярный список Robinhood, в настоящее время занимая последнее место в топ-100. Большинство инвесторов, вероятно, никогда не слышали о Tonix, но у компании есть интересная история.

Есть три широкие категории биотехнологий: коммерческая стадия, клиническая стадия и доклиническая стадия. Тоникс относится к средней группе. И это, пожалуй, лучший вид биотехнологии на клинической стадии.

Чем раньше будут разрабатываться кандидаты на клиническую стадию биотехнологии, тем выше риск. У Tonix уже есть программа на поздних стадиях тестирования с неопиоидным болеутоляющим TNX-102 SL. Более того, компания объявила о положительных результатах одного исследования фазы 3 экспериментальной терапии при лечении фибромиалгии в декабре 2020 года.

Tonix планирует сообщить промежуточные результаты второго позднего исследования TNX-102 SL в лечении фибромиалгии в третьем квартале этого года и основные результаты в четвертом квартале. Если все пойдет хорошо, компания, скорее всего, подаст на одобрение регулирующих органов США в 2022 году.

Многие биотехнологические компании с многообещающими программами на поздних стадиях имеют заоблачные оценки. Однако рыночная капитализация Tonix по-прежнему составляет менее 400 миллионов долларов. Некоторые биотехнологии на клинической стадии также являются пони с одним трюком и единственным кандидатом на клинические испытания.В портфель Tonix входит еще один экспериментальный препарат, который проходит клинические испытания, и в этом году планируется провести еще одну программу клинических испытаний. Он также нацелен на несколько других неврологических показаний для TNX-102 SL.

Пара интригующих «лотерейных билетов»

Tonix, специализирующихся на заболеваниях центральной нервной системы, было бы достаточно, чтобы привлечь внимание инвесторов. Тем не менее, у компании также есть пара интригующих «лотерейных билетов», которые могут окупиться эффектно.

В марте компания Tonix объявила о положительных предварительных результатах доклинических испытаний по оценке кандидата на вакцину против COVID-19 TNX-1800 на нечеловеческих приматах. Безусловно, от доклинических испытаний до потенциального появления на рынке новой вакцины COVID-19 предстоит пройти долгий путь. И этот рынок уже становится переполненным.

Что интересно в TNX-1800, так это то, что это однократная вакцина, которая может обеспечить длительный иммунитет. Он использует живую модифицированную вакцину против вируса оспы, которая предназначена для экспрессии белка-шипа, обнаруженного на поверхности SARS-CoV-2, коронавируса, вызывающего COVID-19.

Да, Tonix в лучшем случае опоздает на вечеринку, даже если все идет хорошо с его разработкой TNX-1800. Тем не менее, по крайней мере возможно, что компания сможет занять позицию на мировом рынке вакцин против COVID-19, если TNX-1800 оправдает ожидания.

Кроме того, Tonix недавно заключила сделку с OyaGen по лицензии TNX-3500, экспериментального противовирусного препарата, который может лечить COVID-19 и другие вирусные инфекции. Эта новость вызвала скачок цен на акции Tonix из-за волнения инвесторов по поводу потенциала TNX-3500.При прямом сравнении с Gilead Sciences ‘Veklury (ремдесивир) TNX-3500 оказался примерно в 65 раз более эффективным в подавлении вируса SARS-CoV-2.

По-прежнему рискованно

Хотя я думаю, что Tonix обладает некоторыми характеристиками, присущими лучшим биотехнологическим продуктам клинической стадии, это все же довольно рискованно. Нет никакой гарантии, что его главный кандидат получит одобрение регулирующих органов или коммерческий успех, даже если это произойдет. Шансы на то, что программы Tonix COVID-19 позволят инвесторам выиграть биотехнологический джекпот, еще выше.

Я не думаю, что Tonix — это тот вид акций, которые на данный момент было бы удобно покупать большинству инвесторов. Но если на вашем радаре есть копейки, я думаю, Тоникс — это то, что вам нужно.

Эта статья представляет собой мнение автора, который может не согласиться с «официальной» рекомендательной позицией премиальной консультационной службы Motley Fool. Мы пестрые! Ставка под сомнение по поводу инвестиционного тезиса — даже нашего собственного — помогает нам всем критически относиться к инвестированию и принимать решения, которые помогают нам стать умнее, счастливее и богаче.

2 акции FAANG, которые стоит покупать и 1 избегать в мае

Большую часть последнего десятилетия фондовый рынок был в огне. За прошедшие 10 лет знаковые Dow Jones Industrial Average , контрольные S&P 500 и технологически зависимые Nasdaq Composite показали соответственно 166%, 209% и 390%.

Однако значительная часть этой прибыли пришлась на акции FAANG.

Источник изображения: Getty Images.

Под FAANG я имею в виду:

За исключением Facebook, который стал публичным в 2012 году, скользящая доходность за 10 лет для этих компаний составляет:

• Facebook: 762%
• Яблоко: 967%
• Amazon: 1,670%
• Netflix: 1,430%
• Алфавит: 780%

Представьте себе, что у вас самая слабая лошадь из группы (Alphabet), и вы все равно получаете в среднем 24% в годовом исчислении в течение десятилетия.Это более чем в три раза превышает историческую среднегодовую доходность индекса S&P 500.

В то время как акции FAANG долгое время были не чем иным, как неудержимым, некоторые из них выглядят более привлекательными в движении вперед, чем другие. По мере того, как мы стремительно приближаемся к маю, две акции FAANG предлагают привлекательные предложения, а другая выглядит как компания, которой пока следует избегать.

Источник изображения: Facebook.

Первая покупка акций FAANG: Facebook

Начнем с того, что гигант социальных сетей Facebook в своих операционных результатах за первый квартал ясно дал понять, что это лучшая цена среди FAANG.

Одноименный сайт компании принес 2,85 миллиарда активных пользователей в месяц (MAU) в течение первого квартала, при этом Instagram и WhatsApp также набрали в сумме 600 миллионов уникальных MAU. Вместе это 3,45 миллиарда MAU. Чтобы поместить это в некоторый контекст, 44% населения мира посещали активы, принадлежащие Facebook, по крайней мере, один раз в месяц в первом квартале. Широта аудитории Facebook, а также данные, которые он может предоставить для таргетинга, делают его бесспорным местом для рекламодателей. После роста доходов от рекламы на 21% в 2020 году — во время худшего за последние десятилетия экономического спада — доходы от рекламы выросли на 46% в первом квартале.

А вот что самое интересное: из 25,4 миллиарда долларов дохода от рекламы, полученного в течение первого квартала, большая часть поступила от одноименного сайта и Instagram. На данный момент ни Facebook Messenger, ни WhatsApp не получили значимого дохода. Это означает, что Facebook растет на 20-25% ежегодно, и только половина его основных активов вносит значительный вклад. Представьте, насколько стабильной будет прибыль и денежный поток, когда WhatsApp и Facebook Messenger будут монетизированы.

Также не упускайте из виду вспомогательные каналы продаж.В частности, категория Facebook «Другое», в которой, помимо прочего, находятся устройства виртуальной реальности Oculus, в первом квартале продемонстрировала рост выручки на 146% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до 732 миллионов долларов.

Дело в следующем: Facebook можно купить примерно в 22 раза больше, чем в следующем году, но он продолжает расти на 20% и более каждый год. Это неслыханно дешево для такой быстрорастущей компании.

Источник изображения: Amazon.

Вторая акция FAANG для покупки: Amazon

Еще одна акция FAANG, которая продемонстрировала, что покупка не вызывает затруднений, — это гигант электронной коммерции Amazon.Как и Facebook, Amazon опубликовал на прошлой неделе свои последние квартальные результаты.

Общей темой среди акций FAANG является доминирование в отрасли. В то время как Facebook владеет четырьмя из шести самых посещаемых социальных сайтов в мире, Amazon контролирует около 39,7% всей доли онлайн-рынка в США, согласно отчету eMarketer за март 2020 года. Другими словами, примерно 0,40 доллара из каждого доллара, потраченного в Интернете в Соединенных Штатах, проходит через Amazon. Это примерно на 33 процентных пункта выше, чем у ближайшего конкурента.

По общему признанию, розничная наценка не так уж и велика. В дополнение к этому, Amazon зарегистрировал в Prime более 200 миллионов человек по всему миру. Сборы, которые Amazon взимает с Prime, помогают компании снизить цены для обычных розничных продавцов. Кроме того, платящие участники имеют склонность тратить больше в экосистеме Amazon, а также сохранять лояльность к ее продуктам и услугам. Ежегодный доход от услуг по подписке превышает 30 миллиардов долларов.

Однако настоящей звездой здесь является сегмент облачной инфраструктуры Amazon Web Services (AWS).Продажи AWS резко выросли на 30% за полный 2020 год и выросли еще на 32% в первом квартале 2021 года по сравнению с предыдущим годом. Поскольку облачная маржа значительно выше розничной, доля AWS в общем объеме продаж приведет к резкому увеличению денежного потока Amazon.

Amazon недешев по традиционным показателям, но исторически недорого с учетом прогнозируемого денежного потока. Amazon заканчивала каждый год 2010-х годов с коэффициентом отношения цены к денежному потоку в диапазоне от 23 до 37.Согласно консенсусной оценке денежного потока Уолл-стрит на 2024 год, Amazon оценивается только в 12 раз больше, чем денежный поток. Это делает ее кричащей покупкой и хорошей ставкой на то, чтобы обогнать Apple как крупнейшую в мире публичную компанию.

Источник изображения: Getty Images.

Акции FAANG, которых следует избегать: Netflix

С другой стороны, я бы посоветовал поставщику потокового контента Netflix избегать акций FAANG в мае (и в дальнейшем).

Очевидно, что компания не может вырасти до рыночной капитализации в 226 миллиардов долларов, не сделав что-то правильно.Netflix проделал исключительно хорошую работу по наращиванию своей внутренней и международной абонентской базы до и во время пандемии. Это также улучшило лояльность существующих подписчиков за счет создания множества оригинальных программ.

Однако Netflix столкнется с тремя довольно серьезными препятствиями в 2021 году и в последующий период.

Во-первых, он, вероятно, будет бороться с более медленным ростом подписчиков, поскольку развитые страны, такие как США, выйдут из пандемии. Когда год назад действовали ограничения, люди выстраивались в очередь, чтобы подписаться на Netflix, чтобы скоротать время.Поскольку развитые страны активно проводят кампании вакцинации от коронавируса, выйти из дома сейчас в центре внимания сотен миллионов потребителей. Это приводит к замедлению роста числа подписчиков для компании.

Во-вторых, конкуренция продолжает расти в отрасли с относительно низким входным барьером. Уолт Дисней Стриминговый сервис , Disney +, с момента запуска до более чем 100 миллионов подписчиков прошел всего за 16 месяцев. Для сравнения, Netflix закончил первый квартал с 208 миллионами платных подписок.Не исключено, что Disney + в конечном итоге догонит Netflix в столбце подписчиков. Взгляните на YouTube от Alphabet, который приносит такой же годовой доход, как и Netflix, и у вас есть рецепт более медленного роста по мере роста конкуренции.

В-третьих, Netflix постоянно сжигал деньги до 2020 года. Я всегда считал, что лучший способ измерить стоимость акций FAANG — это изучить их мультипликаторы денежного потока. Это хорошо работает с Facebook, Apple, Amazon и Alphabet.Однако это не работает с Netflix. Это связано с тем, что Netflix вкладывает много денег в международную экспансию, и в 2019 году у нее был отрицательный денежный поток.