Денежный мультипликатор. Как работает банковская система?
08.08.2017 5 978 7 Время на чтение: 11 мин.
Рейтинг:
Приветствую вас на Финансовом гении! Сегодня я раскрою вам очень интересный термин — денежный мультипликатор или банковский мультипликатор, и на элементарном примере покажу, как работает банковская система, в основе которой он лежит. Думаю, что эта тема достаточно важная, поскольку объясняет всю суть кредитной банковской системы. И надеюсь, что у меня получится объяснить ее на простом и доступном примере. Итак, с самого начала.
Содержание:
- Что такое банковский мультипликатор?
- Как работает банковская система? Денежный мультипликатор на примере
Что такое банковский мультипликатор?
Совсем немного сухой теории. В экономике есть два важных понятия: денежная база и денежная масса.
Денежная база — это сумма средств, которыми изначально располагает Центральный банк государства. Если очень грубо — это сколько денег «напечатали». Именно денежная база служит основой для создания денежной массы.
Денежная масса — это общая сумма наличных и безналичных средств, находящихся в обращении в государстве.
Со временем, даже при неизменной денежной базе, денежная масса имеет свойство разрастаться. Происходит это как раз за счет действия денежного мультипликатора.
Денежный (банковский) мультипликатор — это коэффициент, показывающий соотношение денежной массы к денежной базе.
Значение банковского мультипликатора, как правило, больше 1, и фактически оно показывает, как быстро растет денежная масса в государстве.
В свою очередь, это оказывает влияние и на инфляцию, и на многие другие экономические показатели.
Как работает банковская система? Денежный мультипликатор на примере
А теперь давайте рассмотрим работу банковского мультипликатора на упрощенном примере. Представьте себе минигосударство, в котором живут 2 человека: Петя и Вася, и их обслуживает один банк.
Этот банк изначально эмитировал 1000 неких денежных единиц и выдал по 500 Пете и Васе на жизнь. И вот живут они, создали свою миниэкономику в государстве: Петя занимается животноводством, а Вася — растениеводством, каждый производит свою продукцию, а затем продают ее друг-другу. Между ними происходит приблизительно равный товарно-денежный обмен, каждого из них это устраивает, у каждого есть все необходимое для нормальной жизни. И этих 500 ден. ед., которые есть у каждого, им полностью хватает на свое жизнеобеспечение.
И вот в один прекрасный день Петя, прогуливаясь по берегу океана, находит там выброшенный на берег айфон.
Герметично упакованный, в рабочем состоянии. Открывает его, включает, дико радуется такой находке и делится этой радостью с Васей. Васе тоже безумно нравится находка Пети, он очень хочет этот айфон себе, и потому изъявляет огромное желание купить его.
Петя понимает, что айфон — очень ценная вещь, и оценивает ее в 500 ден. ед. «Давай!», — говорит он Васе, — «Платишь мне все свои деньги, и он твой!».
У Васи только 500 ден. ед., но ему очень хочется айфон. Поэтому он говорит Пете: «Хорошо, я согласен!», отдает Пете имеющиеся 500 ден.ед. в качестве оплаты и радостно получает айфон.
Петя получает деньги, для него они «лишние», то есть, свободные. И он решает положить их на вклад в банке, чтобы приумножить, ведь зачем деньгам пролеживать без дела. И договаривается с банком, что через месяц тот отдаст ему не 500, а 550 ден. ед.
Тем временем, Вася начинает думать, а на что ему жить, ведь айфон его не прокормит. С этим вопросом он обращается в банк, и банк с радостью предлагает Васе взять кредит 500 ден.
ед. (те деньги, которые он принял на вклад от Пети), с расчетом, что Вася через месяц отдаст ему 600. Пете ничего не остается, и он соглашается.
Уже в этот момент включается денежный мультипликатор. Смотрите: изначально было всего 1000 ден. ед. Теперь у Пети есть 500, у Васи — 500, но только у Васи долг перед банком 600, а у банка долг перед Петей 550. То есть, денежная база осталась прежней (1000), а денежная масса (помним, что это как наличные деньги, так и безналичные, на счетах) увеличилась на 150 ден. ед. и составила 1150 ден. ед.
Банковский мультипликатор равен 1150/1000 = 1,15 раз или прирост на 15%.
Вася радостно приходит к Пете, отдает ему оставшуюся часть оплаты и получает айфон. У Пети образуется еще 500 свободных денежных единиц, которые он также может положить в банк под проценты. А вот у Васи… А у Васи теперь, во-первых, вообще нет денег на жизнь, во-вторых, есть долг перед банком 600 ден. ед., но зато есть айфон. Вася попал в т.н. кредитную яму.
Как будут развиваться события дальше — предугадать сложно.
Возможно, Вася возьмет еще один кредит, чтобы с него жить и гасить предыдущий, или пролонгирует действующий. Если, конечно, Петя пролонгирует свой вклад. И так снова и снова… Вася будет наращивать свой долг, Петя — свое благосостояние, а банк будет зарабатывать на этом, выступая посредником.
Возможно, Вася займет деньги у Пети, тоже не просто так, а под проценты. Возможно, Вася решит, что погорячился с покупкой, и предложит Пете обратно выкупить у него айфон, но Петя уже даст за него меньшую сумму. Так или иначе, банковская система запущена, и денежный мультипликатор теперь постоянно будет расти. И начальная денежная база в 1000 ден.ед. будет постоянно наращиваться, и со временем увеличится во много раз.
Банковский мультипликатор: выводы
Надеюсь, что история про банк, Петю и Васю получилась не очень запутанной (она и так упрощена до невозможности), и вы поняли, как работает банковская система, как образуется денежный мультипликатор. Ну а теперь я хочу сделать ряд выводов из этой поучительной истории, и прошу обратить на них серьезное внимание.
- Когда работает кредитная банковская система, денежная масса в стране всегда растет.
- Ссудный процент, банковский мультипликатор — это, по сути, деньги из воздуха. Банки зарабатывают на финансовом посредничестве.
- Финансовое состояние людей, изначально находящихся в равных условиях, может существенно измениться под воздействием банковской системы, причем, в любую сторону.
- Тот, кто будет накапливать и приумножать деньги, будет улучшать свое финансовое состояние, а тот, кто будет брать потребительские кредиты — ухудшать.
- Бездумно пользуясь услугами кредитования, можно легко и быстро оказаться в финансовой яме, выбраться из которой существенно сложнее, чем в нее попасть.
- Не нужно потреблять то, на что не заработал.
- Кредитуя неплатежеспособных клиентов, банк рискует.
- Банковская система, тем не менее, способствует развитию экономики, увеличивая товарооборот в государстве.
- Денежная масса при неизменной денежной базе может вырасти многократно под воздействием банковского мультипликатора.
Теперь вы имеете представление о том, что такое денежный (банковский) мультипликатор, как он работает. Я привел вам свои выводы, вы можете согласиться с ними, или сделать свои. Как всегда, я буду рад услышать ваше мнение в комментариях.
Если вы считаете эту (или любую другую) статью сайта полезной — поделитесь ссылкой в социальных сетях. Чем больше среди нас будет финансово грамотных людей — тем лучше. До новых встреч на Финансовом гении!
Оценить:
Денежный мультипликатор — Энциклопедия по экономике
Во взаимной связи реального и номинального секторов увеличивается относительная значимость номинального сектора. Основными параметрами (параметрами порядка) становятся, помимо величины реального совокупного дохода на душу населения, величины процентной ставки, денежного мультипликатора и обменного курса. Общее равновесие экономики становится зависящим не только от того, что происходит на рынках существующих капиталов, товаров и услуг (в том числе услуг труда), но и в значительной степени от того, что происходит на рынках будущих товаров, услуг и капиталов.
[c.26] Денежный рынок в макроэкономике. Деньги и их функции. Предложение денег. Факторы, определяющие предложение денег. Денежные агрегаты и их виды. Сущность денежной базы. Структура денежного обращения. Участники денежного рынка. Модели денежного обращения. Спрос на деньги сущность, виды, факторы. Банковский и денежный мультипликаторы и их макроэкономическое значение. Равновесие на денежном рынке. [c.119]
[c.47] Коэффициент 1/г получил в теории денежного обращения название денежный мультипликатор, а количество наличных денег, первоначально поступивших в банковскую систему, — базовые деньги или денежная база. [c.455] Денежный мультипликатор (т) — коэффициент, который служит мерой увеличения денежной массы в результате безналичной эмиссии (банковской эмиссии). Он показывает, во сколько раз денежная масса больше величины наличных денег в банковской системе. [c.455]
Статистический анализ денежного мультипликатора и скорости [c.467]
Предложение денег в современном мире определяется, как правило, величиной безналичной эмиссии. Размеры этой эмиссии зависят не только от размеров денежной базы, но и от уровня развития и условий функционирования коммерческих банков, т.е. от способности банковской системы к расширению поступающих в нее средств. Показателем, характеризующим эту способность банковской системы, является денежный мультипликатор. Статистическое изучение этого показателя, т.
Денежный мультипликатор показывает, во сколько раз суммарное количество депозитов в банковской системе больше количества первоначально поступивших в систему базовых денег, и равен [c.467]
В зависимости от способа исчисления денежной массы, денежной базы и нормы резервирования существует несколько подходов к исчислению величины денежного мультипликатора, каждый из которых отражает различные стороны мультипликационного эффекта и позволяет исследовать факторы, влияющие на его динамику. [c.467]
Величина денежного мультипликатора, как тождественно равная обратной ей величине, равна [c.468]
Если банковской системы не существует, то наличность — единственная форма существования денег. В этом случае мультипликативного эффекта не существует, а т- является нижней границей величины денежного мультипликатора.
Присутствие депозитов увеличивает денежный мультипликатор до некоторой величины между 1 и 1/г. Однако он никогда не бывает равен 1/г, так как в системе всегда присутствуют наличные деньги.
[c.469]Если в качестве денежной базы принять величину наличных денег, то денежный мультипликатор может рассматриваться как один из способов определения скорости обращения (оборачиваемости) наличных денег и мера эффективности их использования в экономической системе. [c.469]
На основе фактического значения средней нормы резервирования можно определить фактическое значение денежного мультипликатора как обратную по отношению к норме резервирования величину [c.470]
Этот подход к исчислению денежного мультипликатора позволяет выявить степень влияния на динамику мультипликативного эффекта изменения норм резервирования и структуры вкладов [c.470]
Теоретически значение денежного мультипликатора, равное величине обратной ставке обязательных резервов, — это предельное (максимально возможное) его значение при условии, что наличные деньги в системе отсутствуют.
Величина денежного мультипликатора, рассчитанная по этой формуле, чаще используется для контроля и сопоставления с величиной денежного мультипликатора, полученного в результате деления денежной массы на денежную базу, что позволяет выявить внутреннюю природу мультипликативного эффекта и факторы его изменения. [c.470]
Мультипликационный эффект является важным фактором, влияющим на инфляцию. При контроле ЦБ РФ над денежной базой цены могут стремительно расти из-за увеличения денежного мультипликатора, даже в случае постоянства нормы обязательных резервов. Его изменение зависит от конъюнктуры, сезона, структуры депозитов, для которых могут быть установлены разные требования к величине обязательных резервов. На значение денежного мультипликатора через величину резервов могут оказывать воздействие и внеэкономические факторы банки могут как превышать норму обязательных резервов, так и не выполнять установленных требований. [c.470]
Денежные средства, которые банки добровольно хранят в форме избыточных резервов, уменьшают мультипликативное расширение депозитов.
Помимо этого вкладчики могут принять решение о превращении своих депозитов в наличные деньги, что окажет воздействие как на общее количество резервов банковской системы, так и на значение денежного мультипликатора.
[c.471]
Сопоставление и анализ величины денежного мультипликатора, рассчитанного с использованием различной статистической информации, позволяют выявить диспропорции в экономической системе и выработать направления их устранения. [c.471]
Перечислите способы исчисления денежного мультипликатора. [c.489]
Каковы факторы изменения денежного мультипликатора [c.490]
Если норма обязательных резервов составляет 100%, то чему равна величина денежного мультипликатора [c.491]
На основе следующих данных об усредненных денежных показателях в России (млрд руб ) вычислите величину денежного мультипликатора, используя а) данные таблицы б) норму обязательных резервов, установленную ЦБ РФ 20% [c.492]
Денежный мультипликатор — коэффициент, который служит мерой увеличения денежной массы в результате безналичной эмиссии (банковской эмиссии).
[c.730]
Простейший депозитный [денежный) мультипликатор [c.359]
В данном примере денежный мультипликатор был равен 10 1/0,10 = 10. [c.360]
По этой формуле рассчитывается максимальная величина, на которую могут измениться объем депозитов и денежная масса вследствие изменения резервов, или максимальные депозитный и денежный мультипликаторы. Эта формула описывает весьма упрощенную ситуацию, в которой существуют только трансакционные депозиты с определенной требуемой нормой резервного покрытия, клиенты банка не снимают наличность со счетов, а банковские избыточные резервы всегда равны нулю. В действительности требуемая норма резервного покрытия для различных трансакционных депозитов далеко не одна и та же. Например, в апреле 1992 г. требуемая норма резервного покрытия для первых 42,2 млн. долл. на текущих счетах для всех банков была 3% 10-процентная ставка применялась ко всем депозитам сверх этой суммы. [c.360]
К тому же банки могут хранить избыточные резервы, даже если они не приносят дохода в виде процентов.
Более того, когда небанковский сектор захочет снять определенную гумму наличности с банковских счетов, величина денежного мультипликатора изменится. Теперь мы приступим к рассмотрению общего денежного и кредитного мультипликаторов, которые учитывают вышеперечисленные факторы.
[c.360]
В действительности некоторые из допущений, которые мы использовали при выведении максимального денежного мультипликатора, редко имеют место на практике. Банки все [c.360]
Напомним, что денежный мультипликатор в предыдущем примере был равен просто ld = 1/0,10 =10, поскольку мы не брали в расчет утечку наличности и возможность избыточных резервов, т. е. е и с равны нулю. На практике же часто это не так (хотя величина е обычно меньше 0,05, как в нашем примере). Поэтому на практике депозитный мультипликатор в общем намного меньше максимального мультипликатора (1/ d). [c.364]
Расчет. нежного мультипликатора Теперь можно рассчитать общий денежный мультипликатор, более приемлемый на практике для банковской системы.
Таким образом, общий денежный мультипликатор равен (1 + )/(d + е + с). [c.365]
В нашем примере с = 0,25, d = 0,10 и е = 0,05. Следовательно, общий денежный мультипликатор для гипотетической экономики равен (1 + 0,25)/(0,10 + 0,05 + + 0,25) = 1,25/0,40 =3,125. [c.365]
Модель денежного мультипликатора Теперь мы установили, что на практике изменение денежной массы будет равно [c.365]
Уравнение (14-18) показывает, что фактическая денежная масса (М) равна произведению денежного мультипликатора на денежную базу (MB), которая в свою очередь равна суммарным резервам банков (ТУ ) плюс наличность (С), или общему предложению денег со стороны государства. [c.365]
Эта модель хороша по двум причинам. Во-первых, она проста для понимания, если вы усвоите вывод уравнения (14-18), а у вас будет возможность получить такого рода практические навыки, выполнив задания в конце главы.
Исходя из изложенных подходов для построения в регионализированных моделях денежно-кредитных блоков, необходимо достоверно оценить приведенные в уравнениях переменные, а также их компоненты. Кроме собственно денежных агрегатов, сюда относятся более сложные в исчислении показатели. Это относится, прежде всего, к таким показателям, как региональная денежная база (Н), внерегиональный компонент денежной базы (Н ), сальдо платежного баланса (DZ), k — региональный денежный мультипликатор. [c.133]
Региональный денежный мультипликатор (k) представляет собой коэффициент, характеризующий изменение предложение денег в регионе под влиянием денежной базы региона, внерегиональных компонентов денежной базы и сальдо платежного баланса. [c.134]
Росту денежной массы способствует денежный мультипликатор (от лат. multipli ator — умножающий), возникающий с развитием кредитной системы (в условиях двух и более уровней).
Суть его в том, что денежная масса в обороте увеличивается в результате расширения кредитных операций банков со своими клиентами за счет получения средств из централизованного резерва Банка России, образованного из обязательных отчислений банков. Теоретически коэффициент мультипликации равен величине обратной ставки обязательных резервов, установленной Банком России для банков страны. Он рассчитывается за определенный период времени, обычно за год, и характеризует, насколько увеличится денежная масса в обороте за этот период. Банк России, управляя денежным мультипликатором, осуществляет денежно-кредитное регулирование в стране.
[c.37]
Статистика денежного обращения включает следующие показатели показатель общей массы денег в обращении, денежные агрегаты, денежную базу, денежный мультипликатор, показатели ку-пюрного строения денежной массы, оценку скорости обращения денег (показатели количества оборотов, совершаемых за год денежной массой, и продолжительности одного оборота денежной массы), а также показатели безналичного платежного оборота.
[c.22]
Экономисты называют уравнение (14-18) моделью денежного мультипликатора (money multiplier model) определения денежной массы в экономике. Если бы мы знали точные значения с, d и е в будущем, то в принципе могли бы использовать [c.365]
Денежный мультипликатор: определение и примеры
Что, если я скажу вам, что вы можете волшебным образом увеличить предложение денег в 10 раз, просто сделав депозит на свой сберегательный счет? Вы мне поверите? Ну, вы должны, потому что наша денежная система построена на этой концепции. С технической точки зрения это не настоящая магия, а просто базовая математика и важное требование банковской системы, но это все равно довольно круто. Хотите знать, как это работает? Продолжайте читать…
Определение денежного множителя
Чтобы понять, что такое денежный мультипликатор, мы должны сначала понять два основных способа, которыми экономисты измеряют деньги в экономике:
- Денежная база — сумма денег в обращении плюс резервы, хранящиеся в банках;
- Денежная масса — сумма чековых или почти чековых банковских депозитов плюс деньги в обращении.
Наглядное представление см. на рис. 1.
Думайте о денежной базе как об общей сумме физических денег, имеющихся в экономике — наличных в обращении плюс банковские резервы, а о денежной массе — как о сумме наличных денег в обращении плюс все банковские депозиты в экономике, как показано на рисунке 1. Если они кажутся слишком похожими, чтобы различить их, продолжайте читать.
Теперь, когда мы определили денежную массу и денежную базу, мы можем дать техническое определение денежного мультипликатора.
Денежный мультипликатор представляет собой отношение денежной массы к денежной базе
Формула денежного мультипликатора
Формула денежного мультипликатора выглядит следующим образом: в банковской системе на каждый доллар увеличения денежной базы.
Возможно, вам все еще интересно, чем отличаются денежная база и денежная масса. Чтобы лучше понять это, нам нужно также поговорить о ключевом понятии банковского дела, называемом коэффициентом резервирования.
Денежный мультипликатор и коэффициент резервирования
Чтобы полностью понять концепцию денежного мультипликатора, нам сначала необходимо понять ключевое понятие банковского дела, называемое коэффициентом резервирования. Думайте о коэффициенте резервирования как о соотношении или процентах денежных депозитов, которые банк должен держать в своих резервах или в своем хранилище в любой момент времени.
Например, если страна А решает, что все банки в стране должны придерживаться коэффициента резервирования 1/10 или 10%, то на каждые 100 долларов, внесенные в банк, этот банк должен будет удерживать только 10 долларов с этого депозита. в его запасах или в его хранилище.
Коэффициент резервирования — это минимальное соотношение или процент депозитов, которые банк должен держать в своих резервах в виде наличных денег.
Теперь вы можете задаться вопросом, почему страна, скажем, страна А, не потребовала бы от своих банков хранить все деньги, которые они получают на депозитах, в своих резервах или хранилищах? Это хороший вопрос.
Причина этого в том, что, вообще говоря, когда люди кладут деньги в банк, они не разворачиваются и не берут их снова на следующий день или на следующей неделе. Большинство людей оставляют эти деньги в банке на какое-то время, чтобы иметь их на черный день или, может быть, на крупную будущую покупку, например, на поездку или машину.
Кроме того, поскольку банк платит небольшие проценты по деньгам, которые люди вкладывают, имеет больше смысла вкладывать их деньги, чем держать их под матрасом. Другими словами, побуждая людей вкладывать свои деньги за счет процентных поступлений, банки фактически создают процесс увеличения денежной массы и облегчения инвестиций.
Уравнение денежного мультипликатора
Теперь, когда мы понимаем, что такое коэффициент резервирования, мы можем предложить другую формулу для расчета денежного мультипликатора:
Наконец-то мы подошли к самой интересной части.
Лучший способ полностью понять, как эти концепции работают вместе для создания денежного мультипликатора, — это рассмотреть числовой пример.
Денежный множитель Пример
Предположим, страна А напечатала 100 долларов и решила отдать их вам. Как сообразительный подающий надежды экономист, вы должны знать, что разумнее всего будет положить эти 100 долларов на свой сберегательный счет, чтобы они могли приносить проценты, пока вы учитесь на степень.
Теперь предположим, что коэффициент резервирования в стране А составляет 10%. Это означает, что ваш банк — Банк 1 — должен будет хранить 10 долларов из вашего 100-долларового депозита в своих резервах в виде наличных.
Однако, как вы думаете, что ваш банк делает с остальными 90 долларами, которые они не обязаны хранить в своих резервах?
Если вы догадались, что Банк 1 ссудит эти 90 долларов кому-то еще, например, физическому или юридическому лицу, то вы угадали правильно!
Кроме того, банк предоставит ссуду в размере 90 долларов и по более высокой процентной ставке, чем та, которую они должны заплатить вам за ваш первоначальный депозит в размере 100 долларов на ваш сберегательный счет, так что банк фактически зарабатывает деньги на этом кредите.
Теперь мы можем определить денежную массу как 100 долларов, состоящую из 90 долларов, находящихся в обращении через кредит Банка 1, плюс 10 долларов, которые Банк 1 имеет в своих резервах.
Теперь давайте обсудим человека, который взял кредит в Банке 1.
Человек, который занимает 90 долларов в Банке 1, затем положит эти 90 долларов в свой банк — Банк 2 — до тех пор, пока они им не понадобятся.
В результате у Банка 2 теперь есть 90 долларов наличными. И что, по-вашему, делает Банк 2 с этими 90 долларами?
Как вы могли догадаться, они поставили 1/10, или 10% от 9 долларов.0 в свои наличные резервы, а остальные ссужать. Поскольку 10% от 90 долларов составляют 9 долларов, банк держит 9 долларов в своих резервах и ссужает оставшиеся 81 доллар.
Если этот процесс будет продолжаться, как это происходит в реальной жизни, вы можете начать видеть, что ваш первоначальный депозит в размере 100 долларов фактически начал увеличивать количество денег, циркулирующих в вашей экономике благодаря банковской системе.
Это то, что экономисты называют созданием денег посредством создания кредита, где кредит определяется как ссуды, которые выдают банки.
Давайте посмотрим на Таблицу 1 ниже, чтобы увидеть, каким будет общее влияние этого процесса, округлив до ближайшего целого доллара для простоты.
Table 1. Money Multiplier Numerical Example — StudySmarter
| Banks | Deposits | Loans | Reserves | Cumulative Deposits |
| 1 | $100 | $90 | $10 | $100 |
| 2 | $90 | $81 | $9 | $190 |
| 3 | $81 | $73 | $8 | $271 |
| 4 | $73 | $66 | $7 | $344 |
| 5 | $66 | $59 | $7 | $410 |
| 6 | $59 | $53 | $6 | $469 |
| 7 | $53 | $48 | $5 | $522 |
| 8 | $48 | $43 | $5 | $570 |
| 9 | $43 | $39 | $4 | $613 |
| 10 | $39 | $35 | $3 | $651 |
. .. | … | … | … | … |
| Total Effect | — | — | — | $1,000 |
We can see что сумма всех депозитов в экономике составляет 1000 долларов.
Поскольку мы определили денежную базу как 100 долларов, денежный мультипликатор можно рассчитать как:
Однако теперь мы также знаем, что денежный мультипликатор можно рассчитать более простым способом, теоретическим сокращением, следующим образом:
Эффект денежного мультипликатора
Эффект денежного мультипликатора заключается в том, что он значительно увеличивает общую сумму денег, имеющихся в экономике, которую экономисты называют денежной массой.
Самое главное, однако, то, что денежный мультипликатор измеряет количество долларов, созданных в банковской системе на каждый доллар, добавленный к денежной базе.
Более того, если вы поднимете эту идею на следующий уровень, вы увидите, что страна А могла бы использовать требуемую норму резервов для увеличения общей денежной массы, если бы захотела.
Например, если в стране А коэффициент текущих резервов составляет 10 %, и она хочет удвоить денежную массу, все, что ей нужно будет сделать, это изменить коэффициент резервирования на 5 % следующим образом:
Итак, Эффект денежного мультипликатора заключается в увеличении денежной массы в экономике.
Но почему увеличение денежной массы в экономике так важно?
Увеличение денежной массы с помощью денежного мультипликатора важно, потому что, когда экономика получает вливание денег через кредиты, эти деньги идут на потребительские покупки и инвестиции в бизнес. Это хорошие вещи, когда речь идет о стимулировании положительных изменений в валовом внутреннем продукте экономики — ключевом показателе того, насколько хорошо экономика и ее люди работают.
Факторы, влияющие на денежный мультипликатор
Давайте поговорим о факторах, которые могут повлиять на денежный мультипликатор в реальной жизни.
Если каждый возьмет свои деньги и положит их на свой сберегательный счет, эффект умножения будет в полной мере!
Однако в жизни так не бывает.
Например, предположим, что кто-то берет свои деньги, кладет часть из них на свой сберегательный счет, но решает купить книгу в местном книжном магазине на остаток. В этой ситуации очень вероятно, что им придется заплатить какой-либо налог на свою покупку, и эти деньги не пойдут на сберегательный счет.
В другом примере возможно, что вместо покупки книги в книжном магазине человек может купить в Интернете что-то, что было произведено в другой стране. В этом случае деньги на эту покупку уйдут из страны, а значит и из экономики вообще.
Еще одним фактором, влияющим на денежный мультипликатор, является тот простой факт, что некоторым людям нравится держать определенную сумму наличными на руках и никогда не вкладывать ее и даже не тратить.
Наконец, еще одним фактором, влияющим на денежный мультипликатор, является желание банка иметь избыточные резервы или резервы, превышающие требуемый коэффициентом резервирования. Зачем банку держать избыточные резервы? Банки, как правило, держат избыточные резервы, чтобы учесть возможность увеличения коэффициента резервирования, защитить себя от безнадежных кредитов или обеспечить буфер на случай значительного снятия наличных клиентами.
Итак, как видно из этих примеров, на действие денежного мультипликатора в реальной жизни влияет ряд возможных факторов.
Денежный мультипликатор — основные выводы
- Денежный мультипликатор представляет собой отношение денежной массы к денежной базе.
- Денежная база представляет собой сумму денег в обращении плюс резервы, хранящиеся в банках.
- Деньги Предложение представляет собой сумму чековых или почти чековых банковских депозитов плюс деньги в обращении.
- Денежный мультипликатор показывает нам общее количество долларов, созданных в банковской системе при каждом увеличении денежной базы на 1 доллар.
- Коэффициент резервирования — это минимальное соотношение или процент депозитов, которые банк обязан хранить в своих резервах в виде наличных денег.
- Формула денежного мультипликатора:
- Увеличение денежной массы за счет денежного мультипликатора имеет значение, потому что, когда вливание денег в виде кредитов стимулирует потребительские покупки и инвестиции в бизнес, это приводит к положительным изменениям в валовом внутреннем продукте экономики – ключевому показателю того, насколько хорошо экономика, и ее люди, делают.
- На денежный мультипликатор могут влиять такие факторы, как налоги, иностранные покупки, наличные деньги и избыточные резервы
Формула денежного мультипликатора – значение, уравнение, пример и часто задаваемые вопросы создания кредитов в экономике называется денежным мультипликатором и основан на банковской системе с частичным резервированием.
Иногда его также называют денежным мультипликатором. Он определяется как максимальный предел, до которого влияет денежная масса при изменении суммы депонированных денег. Этот эффект денежного мультипликатора чаще всего наблюдается в коммерческих банках, поскольку они принимают депозиты, и через некоторое время они сохраняют деньги в качестве резерва, чтобы влить ликвидность в экономику, они начинают распределять деньги в виде кредитов.
Коэффициент резервирования представляет собой общую сумму денег для снятия средств клиентами, которую коммерческие банки должны хранить в своих резервах.
Он также известен как коэффициент денежных резервов или коэффициент обязательных резервов.
Денежный мультипликатор — Формула
Эффект денежного мультипликатора выражается в математических терминах как-
Денежный мультипликатор=\[\frac{1}{r}\]
где представлен коэффициент обязательных резервов или коэффициент резервов наличности на r, который описывается как минимальное соотношение, которое по закону требуется коммерческим банкам экономики, чтобы держать депозит при себе. Это также относится к центральному банку Индии, которым является RBI.
The deposit creation by a commercial bank
Money Multiplier- Example
| | Deposits | Loans | Cash Reserves (LRR=0.2) |
Начальный раунд | рупий. | рупий. 90 | рупий. 10 |
Раунд 1 | рупий. 90 | рупий. 81 | рупий. 9 |
Раунд 2 | рупий. 81 | рупий. 72,9 | рупий. 8.1 |
Раунд 3 | рупий. 72,9 | рупий. 65,7 | рупий. 7.2 |
Раунд 4 | рупий. 65,7 | рупий. 59,2 | рупий. 6,5 |
Раунд 5 | рупий. 59,2 | рупий. 53,3 | рупий. 5,9 |
Всего | рупий. | рупий. 900 | рупий. 100 |
100До тех пор, пока общая сумма депозитов не станет равной рупиям. 1000, общая сумма выданных кредитов становится 900, а общий денежный резерв становится равным рупиям. 100, раунды, следующие за раундом 5, будут продолжены таким же образом.
Подробнее о формуле денежного мультипликатора
Денежная масса создается банками за счет депозитов, которые они получают, и хранения определенной суммы в качестве резервов, а оставшаяся часть используется для целей кредитования. Денежный мультипликатор простыми словами считается наибольшей суммой денег, которую можно создать с помощью такого рода банковских операций. В этой статье мы узнаем об этой концепции. Мы изучим формулу кредитного мультипликатора или формулу депозитного мультипликатора, ее пример и т. д., что поможет нам четко понять эту концепцию, которая играет большую роль в денежно-кредитной политике Центрального банка или, можно сказать, в банковской системе экономики.
.
Денежный мультипликатор
Денежный мультипликатор — это понятие, которое измеряет количество денег, созданных банками с помощью депозитов, после исключения из депозитов суммы, установленной для резервов. Он сообщает максимальное количество раз, когда сумма будет увеличена по отношению к данному изменению депозитов. Денежный мультипликатор находится в обратной зависимости от коэффициента обязательных резервов (LRR). LRR относится к количеству депозитов, которые банки должны постоянно держать при себе в качестве резервов, чтобы справиться с неопределенностями, а также для поддержания доверия населения. Существует два типа резервов, которые банки обязаны поддерживать:
Коэффициент резервов наличности (CRR), резервы, которые банки должны поддерживать в центральном банке.
Норматив нормативной ликвидности (SLR), который показывает количество резервов, которые банки обязаны поддерживать в виде ликвидных активов у себя.
Простая формула денежного мультипликатора работает как отличный инструмент в денежной экономике для Центрального банка, чтобы контролировать создание денег, потому что она работает как формула общей денежной массы, которая используется для расчета денежной массы.
Формула денежного множителя
Денежный множитель = \[\frac{\text{1}}{\text {Коэффициент резервов}}\]
Денежный множитель = 1 ÷ LRR
Где LRR = обязательные резервные требования
Уравнение денежного мультипликатора
Денежный мультипликатор =\[\frac{\Delta \text{ В общей денежной массе}}{\Delta \text{ В денежной базе}}\]
Также известна как формула кредитного мультипликатора . Чем выше LRR, тем ниже денежный мультипликатор, потому что коммерческим банкам придется поддерживать более крупные резервы, из-за которых будет меньше суммы, доступной для кредитования населения.
Пример
Предположим, что в банк внесен первоначальный депозит в размере 10 000 фунтов стерлингов. Коэффициент обязательных резервов (LRR), который должны поддерживать коммерческие банки, составляет 20%. Все платежи и депозиты осуществляются через банк. Банки сохраняют только минимальный остаток LRR, а остальные деньги ссужают населению.
Решение: Формула денежного множителя = 1÷ LRR
Денежный множитель = 1÷20%
Денежный множитель = (1÷0,20) * 100
Денежный множитель = 5 умножить на
Это показывает, что первоначальный депозит в размере 10 000 рупий будет увеличен в 5 раз без учета резервов.
The following table will explain the process:
| | Deposits | Loans | LRR @20% |
Initial Deposit | 10 000 | 8 000 | 2,000 |
1st | 8,000 | 6,400 | 1,600 |
2nd | 6,400 | 5,120 | 1,280 |
3rd | 5,120 | 4,096 | 1,024 |
4th | 4,096 | 3,276. | 819.20 |
5th | 3,276.8 | 2,621.44 | 655.36 |
— | — | — | — |
— | — | — | — |
Всего | 50 000 | 40 000 | 10 000 |