Фискальное регулирование это: 2.3 Налоговый механизм и его элементы

2.3 Налоговый механизм и его элементы

2.3 Налоговый механизм и его элементы

Налоговая политика реализуется через налоговый механизм.

Налоговый механизм — это совокупность способов и правил налоговых отношений, с помощью которых обеспечиваются достижения целей налоговой политики.

Внутреннее содержание налоговой политики формируется в соответствии с сущностью налогов, паритетом двух функций: фискальной и регулирующей, предполагающих равновесие между общегосударственными, корпоративными и личными интересами.

Элементы налогового механизма — планирование, регулирование, контроль.

Налоговое планирование — экономически обоснованная система прогнозов налоговых поступлений с учетом реальных экономических условий. В зависимости от периода различают планирование:

• оперативное;
• текущее;
• долгосрочное;
• стратегическое.

Основная задача налогового планирования — обеспечить качественные и количественные показатели программ социально-экономического развития страны на базе действующих налоговых законов.

На государственном уровне роль налогового планирования определяет анализ поступления налогов, тенденций и факторов роста налогооблагаемой базы и на этой основе — расчет объемов налоговых поступлений в бюджеты.

Налоговое регулирование — система экономических мер оперативного вмешательства в ход воспроизводственных процессов.

Принципы налогового регулирования:

• экономическая обоснованность;
• финансовая целесообразность;
• сбалансированность интересов.

Основные задачи налогового регулирования — создать общий налоговый климат для внутренней и внешней деятельности организаций, обеспечить преференциальные налоговые условия для стимулирования приоритетных отраслевых и региональных направлений движения капитала.

Налоговое регулирование осуществляется разными способами и методами:

• способы — льготы и санкции;
• методы — инвестиционный налоговый кредит, отсрочка, рассрочка, трансферты и др.

Важное средство осуществления политики государства в области регулирования доходов — налоговая ставка. Она определяет процент налоговой базы или ее части, денежная оценка которой является величиной налога. Изменяя ее, правительство может, не изменяя всего массива налогового законодательства, а лишь корректируя установленные станки, проводить налоговое регулирование.

Существенный эффект налоговой политики достигается за счет дифференциации налоговых ставок для некоторых категорий налогоплательщиков в отдельных регионах, отдельных отраслей и организаций. Ставка налога обеспечивает относительную мобильность финансового законодательства, позволяет правительству быстро и эффективно сменить приоритеты в политике регулирования доходов. Роль налоговой ставки для осуществления государственной политики состоит в возможности использования разных ставок налогов: пропорциональных, прогрессивных и регрессивных. Особое значение имеют прогрессивные и регрессивные ставки, с помощью которых регулируется не только уровень доходов разных категорий налогоплательщиков, но и формирование доходов бюджетов разных уровней.

Благодаря налоговым ставкам централизованная единая налоговая система имеет достаточную гибкость, что обеспечивается ежегодным уточнением ставок налогов и приведением налоговой политики в соответствие реальной экономической конъюнктуре.

Наряду с налоговой ставкой эффективным средством реализации налоговой политики служат налоговые льготы. Это связано с тем, что физическим и юридическим лицам, отвечающим установленным требованиям, может быть предоставлено полное или частичное освобождение от налогообложения.

Налоговые льготы, применяемые в мировой практике налогообложения, трудно систематизировать, поскольку они могут быть установлены в любых случаях, когда есть заинтересованность государства в развитии предпринимательской деятельности и оно готово стимулировать или, наоборот, не стимулировать определенные отрасли экономики, регионы, виды предпринимательской деятельности.

Предоставляя налогоплательщикам те или иные налоговые льготы, государство прежде всего активизирует воздействие налогового регулятора на экономические процессы. Формы и способы предоставления льгот в любом государстве постоянно развиваются. К наиболее типичным формам налоговых льгот относятся, в частности:

• полное или частичное освобождение прибыли, дохода или другого объекта от налогообложения;
• отнесение убытков на доходы будущих периодов;
• применение уменьшенной налоговой ставки;
• освобождение от налога (полное или частичное) определенного вида деятельности или дохода от такой деятельности;
• освобождение от налога отдельных социальных групп;
• отсрочка или рассрочка налоговых платежей.

Чаще всего объектом налогового стимулирования становится инвестиционная деятельность. Во многих государствах (в России — до 2002 г.) полностью или частично освобождается от налогообложении прибыль, направляемая на эти цели.

С помощью налоговых льгот во многих странах поощряются создание малых предприятий, привлечение иностранного капитала, научно-технические разработки, имеющие фундаментальное значение для дальнейшего развития экономики, экологические Проекты; стимулируется создание новых высокотехнологичных импортозамещающих производств, способствующих выпуску конкурентоспособной продукции для мирового рынка. Применение отдельных налоговых льгот преследует цель смягчить последствия экономических и финансовых кризисов. Для поощрения концентрации капитала, обновления производственных фондов, стимулирования внешнеэкономической деятельности государство использует такие виды налоговой льготы, как отсрочка платежа или освобождение от уплаты налога.

При взимании налога на доходы или прибыль в ряде стран практикуется отнесение убытков текущего года на прибыль либо на доходы следующего года или следующих лет. В некоторых странах осуществляется налогообложение консолидированных налогоплательщиков, что позволяет в рамках их баланса производить взаимозачет убытков и прибылей. Нередко используются налоговые скидки в виде возврата корпорациям налогов, ранее уплаченных государству, налоговые льготы первым покупателям новых выпусков акций компаний и др. В ряде зарубежных стран предоставляются льготы в зависимости от формы собственности. Например, зачастую объекты, находящиеся в государственной собственности, освобождаются от уплаты земельного налога, устанавливается льготное налогообложение прибыли государственной корпорации. Иногда налоговые льготы предоставляются в зависимости от гражданства в целях стимулирования иностранных инвестиций.

К важному элементу налогового механизма относятся налоговые санкции. Они, с одной стороны, служат в руках государства инструментом, с помощью которого обеспечивается безусловное выполнение налогоплательщиком налоговых обязательств, с другой стороны, нацеливают налогоплательщика на использование более эффективных форм хозяйствования. Налоговые санкции представляют собой косвенную форму использования налогового механизма, они непосредственно не воздействуют на эффективность хозяйствования. Кроме того, их действенность определяется эффективностью работы контролирующих органов.

Принципиальные подходы к регулированию налоговых правоотношений во многих странах определяются основным налоговым законом — Налоговым кодексом.

Конечная цель налогового регулирования — уравновесить интересы трех субъектов: государства, хозяйствующих субъектов и граждан.

Налоговый контроль — комплекс мероприятий по анализу причин отклонений от запланированной величины налоговых  поступлений в целях принятия решений о проведении корректирующих мероприятий в области налогообложения, направленных на приближение фактического исполнения к запланированному. Правильно сформированная налоговая политика и достаточно отлаженный налоговый механизм, учитывающий требования к его построению и функционированию, — это необходимое условие эффективного налогообложения.

5. Основные направления бюджетной политики / КонсультантПлюс

Все намеченные в программе преобразования должны быть увязаны со среднесрочными параметрами государственного бюджета.

Исходя из этого, основной целью бюджетной политики является обеспечение условий для устойчивого экономического роста на основе повышения эффективности участия государства в перераспределении финансовых ресурсов в экономике.

Основными задачами бюджетной политики в среднесрочной перспективе являются:

повышение устойчивости бюджетной системы, снижение ее зависимости от внешнеэкономической конъюнктуры;

обеспечение достаточного для поддержания среднесрочной финансовой стабильности профицита государственного бюджета;

усиление роли налогово — бюджетной политики в качестве инструмента, направленного на стимулирование инвестиционной активности;

повышение качества управления государственными активами и пассивами; совершенствование управления государственным долгом;

совершенствование бюджетного процесса и упорядочение бюджетных процедур, в том числе:

обеспечение прозрачности процедур выработки и реализации бюджетной политики, делающей ее открытой и понятной;

обеспечение единства и взаимоувязанности бюджетного процесса и бюджетных процедур на всех уровнях бюджетной системы;

повышение качества планирования, исполнения бюджета и обеспечение их соответствия обязательствам, принятым на всех уровнях бюджетной системы;

уточнение разграничения расходных полномочий между различными уровнями бюджетной системы;

реорганизация системы государственных и муниципальных унитарных, казенных предприятий и бюджетных учреждений с целью снижения стоимости и повышения качества предоставления государственных и муниципальных услуг населению.

Основные направления бюджетной политики:

1. Создание эффективной системы управления и регулирования государственных финансов. Это, прежде всего, предполагает:

внедрение механизма учета всех обязательств, принимаемых бюджетами всех уровней и государственными внебюджетными фондами;

разработка и введение в действие процедур определения порядка и направлений расходования дополнительных доходов бюджета, поступивших в связи с благоприятной внешнеэкономической конъюнктурой;

завершение процесса инвентаризации активов и пассивов государственного сектора и подготовка к переводу бюджетной отчетности с кассового метода на метод начислений;

выработка критериев финансирования обязательств, принятых до 1 января 2001 года.

2. Совершенствование бюджетной политики в области доходов, включающее:

обеспечение эффективного функционирования налоговой системы;

повышение эффективности управления государственным имуществом;

оптимизация доходов от внешнеэкономической деятельности.

В среднесрочной перспективе будет продолжена работа по унификации таможенного тарифа, сокращению таможенных льгот, гармонизации таможенных процедур, направленных на повышение прозрачности внешнеэкономических операций. В целях совершенствования фискальной и регулирующей функции таможенной системы планируется последовательное снижение средневзвешенной и максимальной импортной пошлины, укрупнение товарных групп, будет усилен таможенный контроль.

3. Формирование эффективной системы бюджетных расходов, ориентированной на стимулирование экономического роста и обеспечение эффективного использования бюджетных средств.

Основные принципы бюджетной политики в области расходов в среднесрочной перспективе включают:

осуществление комплекса мер по обеспечению полного финансирования обязательств, принятых на себя государственными органами власти, а также органами местного самоуправления;

ориентацию бюджетных расходов на достижение конечных социально — экономических результатов;

приоритет среднесрочного бюджетного планирования, отражающего стратегические направления экономической политики;

конкурсные принципы распределения бюджетных ресурсов, совершенствование системы государственных закупок, обеспечивающей реальный конкурентный режим при размещении заказов на производство товаров и услуг для государственных нужд;

открытость и общедоступность информации по осуществлению расходных операций на всех уровнях бюджетной системы;

определение объема расходов государственного бюджета исходя из реализации приоритетов социально — экономической политики, создания условий для инвестиционной и инновационной деятельности, формирования других необходимых предпосылок устойчивого развития страны;

соответствие четким критериям эффективности;

использование программно — целевых принципов при планировании и исполнении бюджета.

Бюджетная политика в области государственных расходов будет связана со снижением доли непроцентных расходов в ВВП и сохранением ее на уровне не выше 12 процентов ВВП в части федерального бюджета при росте непроцентных расходов в реальном выражении, а также с замещением неэффективных бюджетных субсидий и дотаций адресными расходами на базовые социальные услуги и развитие инфраструктуры.

Бюджетная политика в области расходов будет осуществляться по следующим направлениям:

1) обеспечение проведения структурных реформ по следующим направлениям:

а) социальная сфера, в том числе:

обеспечение доступности для всех граждан базовых социальных услуг, прежде всего образования и здравоохранения;

сокращение социального неравенства на основе перераспределения социальных расходов государства в пользу самых уязвимых групп населения при одновременном снижении помощи обеспеченным семьям;

увеличение финансирования науки при приоритетной поддержке фундаментальных исследований.

В решении этих задач бюджетная политика будет исходить из необходимости обеспечения финансовой и социальной стабильности в стране и ориентироваться на приоритетность отраслей социального блока, создание социально — экономических условий для обеспечения реализации конституционных прав граждан;

б) судебная система, в том числе:

увеличение численности и улучшение материальной обеспеченности судей;

улучшение материально — технической базы судебной системы;

в) национальная оборона.

Финансовые аспекты проведения военной реформы будут отражать, в первую очередь, приоритетное финансирование расходов на оборонные научно — исследовательские и опытно — конструкторские разработки. Предстоит продолжить реструктуризацию военно — промышленного комплекса при сохранении финансирования наиболее ценных его элементов, включая процесс разработки новейших образцов оружия как основу модернизации Вооруженных Сил Российской Федерации;

2) совершенствование структуры бюджетных обязательств, сокращение избыточных, в большинстве случаев нефинансируемых обязательств;

3) повышение эффективности использования бюджетных средств, в том числе:

сокращение до минимума или ликвидация низкоэффективных и неэффективных государственных расходов по всем отраслям бюджетного сектора;

оптимизация расходов по всем отраслям бюджетного сектора;

реформирование системы государственных и муниципальных унитарных, казенных предприятий и бюджетных учреждений.

4. Совершенствование бюджетного процесса и упорядочение бюджетных процедур, в том числе:

совершенствование отчетности и обеспечение прозрачности бюджетов и бюджетных процедур, обязательная публикация бюджетной отчетности в соответствии с разделами бюджетной классификации на всех уровнях бюджетной системы;

установление объективных ориентиров для определения ассигнований, в частности, переход к нормативам минимально необходимого финансирования предоставления государственных и муниципальных услуг от нормативов содержания сети учреждений социальной сферы, а в дальнейшем и по иным видам бюджетных расходов; введение принципа подушевого финансирования;

перевод на казначейскую систему исполнения бюджетов всех уровней, совершенствование механизмов казначейского исполнения и контроля за расходованием средств;

урегулирование и сокращение имеющейся бюджетной дебиторской и кредиторской задолженности.

5. Переход к активному управлению государственным долгом для обеспечения безусловного выполнения долговых обязательств. Это предполагает:

выработку процедур анализа и минимизации процентных и валютных рисков;

утверждение программы мероприятий по улучшению имиджа Российской Федерации в качестве заемщика на международных рынках.

Управление государственным долгом предполагает снижение долгового бремени, сокращение расходов на его погашение и обслуживание, оптимизацию рисков, связанных со структурой государственного долга.

В среднесрочной перспективе будет продолжена политика сокращения привлечения связанных кредитов.

Что такое Таможенно-тарифное регулирование. ВЭД Глоссарий — онлайн словарь основных таможенных понятий

метод государственного регулирования внешней торговли товарами, осуществляемый путем применения ввозных и вывозных таможенных пошлин.

Таможенно-тарифное регулирование внешнеторговой деятельности, наряду с нетарифным регулированием, является методом государственного воздействия на международную торговлю и выполняет две важнейшие функции:

• протекционистскую. Установление ввозных пошлин делает местных производителей более конкурентоспособными, так как стоимость импортируемой продукции повышается.
• фискальную. Уплаченные пошлины пополняют бюджет страны.

Таможенно-тарифное регулирование основано на установлении ставок таможенных пошлин, и состоит из следующих взаимосвязанных элементов:

1. Таможенный тариф — свод ставок пошлин. На территории ЕАЭС действует Единый таможенный тариф (ЕТТ ЕАЭС).
2. Товарная номенклатура внешнеторговой деятельности — кодифицированный классификатор продукции, позволяющий однозначно соотнести наименование товара с десятизначным кодом. Именно в соответствии с кодом ТН ВЭД, а не наименованием, определяется размер ставки пошлины. На территории ЕАЭС действует единая Номенклатура.
3. Таможенная процедура, включающая декларирование и оформление продукции, пересекающей границу.

Все элементы таможенно-тарифного регулирования в эпоху глобализации мировой экономики унифицируются международными договорами, такими как Конвенция о Гармонизированной системе описания и кодирования продукции, и контролируются международными институтами, такими как Всемирная торговая организация (ВТО).

Фискальное регулирование национальной экономики

Под фискальной (налоговой) политикой государства понимается постоянное вмешательство государства в экономические процессы и явления с целью регулирования их протекания. Это совокупность мероприятий в сфере налогообложения, направленных на формирование доходной части государственного бюджета, повышение эффективности функционирования всей национальной экономики, обеспечение экономического роста, занятости населения.

Фискальная политика — совокупность финансовых мероприятий государства по регулированию правительственных расходов и доходов для достижения определенных социально-экономических целей.

Инструментарий фискальной политики включает: манипуляцию различными видами налогов и налоговых ставок, кроме того, трансфертные платежи и другие виды государственных расходов. Важнейшим комплексным инструментом является государственный бюджет, объединяющий налоги и расходы в единый механизм.

Фискальная политика как способ финансового регулирования экономики осуществляется с помощью мощных рычагов — налогообложения и государственных расходов. В связи с этим проводятся два вида фискальной политики: дискреционная и встроенных стабилизаторов.

При дискреционной политике государство сознательно регулирует налогообложение и бюджетные расходы для улучшения экономического положения страны. Это регулирование различно на разных фазах экономического цикла. Так, во время кризиса (спада производства) государство увеличивает свои расходы, снижает налоги, что способствует расширению покупательского спроса. При подъеме производства, сопровождающемся инфляцией, государство сдерживает деловую активность (уменьшает свои расходы, увеличивает налоги).

Фискальная политика, основанная на встроенных (автоматических) стабилизаторах (регуляторах), использует такой механизм, который без участия государства устраняет неблагоприятное положение на разных фазах экономического цикла (в него входят налоговые поступления и социальные выплаты). Так, на фазе подъема экономики, когда растут доходы предприятий и работников благодаря прогрессивному налогообложению, еще быстрее увеличиваются суммы налогов. Одновременно уменьшается безработица и улучшается положение малообеспеченных семей, вследствие чего уменьшаются выплаты пособий по безработице и ряд социальных выплат. На фазе кризиса суммы налоговых поступлений автоматически уменьшаются, а социальные выплаты возрастают. В результате возрастает покупательная способность населения, что способствует выходу из кризиса.

Поможем написать любую работу на аналогичную тему

Получить выполненную работу или консультацию специалиста по вашему учебному проекту

Узнать стоимость

Европе пора менять экономические стимулы

Пожалуй, первое, на что обращаешь внимание, направляясь из Парижа к замкам Луары по автомагистрали А10 L’Aquitaine, – это бесподобные пейзажи Иль-де-Франс, Луаре́ и Турени. Рощи и виноградники, разноцветные посадки цветов, поля пшеницы и рапса выглядят словно иллюстрации к сказке Шарля Перро «Кот в сапогах». Вот только современный маркиз Карабас – это уже не бедный сын мельника, а состоятельная европейская бюрократия, ведущая себя на чужих полях вполне по-хозяйски: фискальные стимулы и субсидии на одни сельхозкультуры и запретительные налоги и квоты на другие действуют на фермеров намного убедительнее, чем слова находчивого Кота.

Именно регуляторные правила, нормы и стимулы во многом определяют поведение агробизнеса и, соответственно, пейзажи на полях. Особенно это заметно во Франции, где сельское хозяйство традиционно протежируется государством, что дает определенные преимущества французским фермерам в рамках всего Евросоюза.

Другой пример – Германия, поддерживающая своих автопроизводителей субсидиями для граждан на покупку новых машин, субсидированием технологических разработок и даже лоббированием отсрочки принятия новых жестких норм по выбросам СО2. В разгар европейского долгового кризиса 2011 г. Берлин выступал резко против сокращения избыточный мощностей в автомобилестроении.

Евробюрократия может быть весьма эффективна в отдельных отраслях и видах деятельности, но она отнюдь не всесильна в вопросах общеэкономического роста и в бюджетно-денежной сфере. Финансовые возможности отдельных государств ЕС ограничены ключевым соглашением союза – Пактом стабильности и роста 1997 г., определяющим параметры бюджетной и налоговой политики (предельная величина госдолга – 60% ВВП, максимальный дефицит бюджета – 3% ВВП).

Для выполнения требований пакта национальные экономики должны расти не менее чем на 5% в год, но уже почти два последних десятилетия ЕС в целом не демонстрировал таких темпов роста ВВП. Поэтому нарушения финансовой дисциплины многими странами носят хронический характер, а европейский кризис 2010-2012 гг. лишь усугубил ситуацию с ростом долгов и бюджетными дефицитами. Как следствие – многочисленные попытки реформировать или ослабить требования пакта и двойные стандарты при применении санкций за нарушение бюджетной дисциплины по отношению к ведущим и «второстепенным» странам ЕС.

Инертность евробюрократии, структурные проблемы и негибкость фискальных правил ограничили возможности европейских стран по стимулированию своих экономик в кризис и затруднили проведение стабилизационных антициклических мероприятий. Пакт стабильности и роста оказался под огнем критики со стороны как политиков, так и экономистов, поскольку в кризис полностью перестал соответствовать своему названию, а механизмы финансовой стабилизации под эгидой Еврокомисии оказались неэффективны.

Поэтому неудивительно, что среди возможных путей выхода из рецессии предпочтение было отдано монетарным стимулам Европейского центробанка, что помогло стабилизировать ситуацию в целом и предотвратить волну суверенных дефолтов и корпоративных банкротств. Но монетарная политика, идея которой заключается в управлении денежным предложением и процентными ставками, эффективно работает лишь на ограниченном интервале порядка 3-4 лет – столько требуется банковским системам для восстановления финансовой стабильности и формирования кредитных ресурсов. Но краткосрочность действия монетарных механизмов как раз и объясняет, почему одной только денежно-кредитной политикой невозможно запустить экономический рост и почему, несмотря на нулевые и даже отрицательные процентные ставки и значительную денежную эмиссию, еврозоне никак не удается справиться с рецессионными рисками в экономике и перейти к устойчивому росту.

Сейчас функционеры, экономисты и эксперты вновь вспомнили о потенциальных возможностях фискальной политики, призывают отказаться жесткой бюджетной экономии и начать стимулировать экономику, увеличивая госрасходы.

Возможно ли сделать бюджетно-налоговую политику основой стабильности и роста?

Да, безусловно, если принять во внимание тот факт, что экономика не может быстро восстановиться из-за слабого потребительского спроса, а фискальная политика – это как раз инструмент регулирования деловой активности, совокупного спроса и общих расходов. Вспомним немецкий автопром или французский АПК.

Управляя доходами и расходами бюджета через налоги, трансферты и госзаказы, можно сглаживать циклические колебания экономики и влиять на совокупный спрос как напрямую, так и косвенно через рост располагаемых доходов компаний и домохозяйств.

Субсидии производителям помогают увеличивать выпуск продукции, а снижение налоговой нагрузки на население увеличивает его платежеспособность, что при одновременном применении формирует необходимые условия для роста ВВП. Более того, фискальные меры обладают мультипликативным эффектом, а последующий рост экономики приводит к увеличению налоговых поступлений. Важно лишь определить оптимальные ставки налогов и проводить адаптивную дискреционную налоговую политику.

В октябре 2016 г. министр финансов Германии Вольганг Шойбле заявил, что монетарная политика достигла пределов эффективности, а еще раньше председатель Еврокомиссии Жан-Клод Юнкер представил план по стимулированию инвестиций и роста, а также новые директивы и принципы фискальной гибкости в отношении ряда положений Пакта стабильности и роста.

Озвученные Еврокомиссией принципы касаются трех вопросов – структурных реформ, инвестиций и циклических условий. Смысл в том, что фискальные требования пакта для той или иной страны могут быть ослаблены, лимиты по дефициту бюджета расширены, а на текущие нарушения в Брюсселе «закроют глаза», если государство идет на значительные структурные реформы, которые могут дать положительный эффект для экономики и бюджетных поступлений в будущем. Стратегические инвестиции в инфраструктуру и образование будут исключены из расчета дефицита бюджета и уровня госдолга. Фискальные корректировки для каждой страны должны быть отрегулированы в зависимости от текущих экономических циклов и ожидаемых темпов роста.

Определенными препятствиями на пути реализации этих мер могут стать финансовые и трансграничные проблемы, вызванные наплывом беженцев, не учитывавшиеся при создании нового фискального плана, а также обычные для ЕС риски национального эгоизма и протекционизма отдельных стран. Но альтернатив у активной и даже агрессивной бюджетной политики у ЕС уже нет, поскольку ЕЦБ сделал все, что мог, и затягивание с фискальными мерами вновь повысит риск рецессии. К тому же бюджетные расходы могут наконец вывести еврозону из дефляции, чего не получается сделать мерами денежно-кредитной политики. И даже выход Великобритании из ЕС может пойти на пользу экономике континентальной Европы с точки зрения повышения роли Брюсселя и усиления наднационального регулирования.

Можно сколько угодно критиковать евробюрократию и размышлять о скором крахе ЕС, но экономический потенциал европейских стран никуда не денется. При разумной и гибкой фискальной политике ЕС вполне может выйти на устойчивую траекторию роста к концу следующего года.

Почему бы и нам не обратить внимание на эти процессы и идеи?

Мнения экспертов банков, инвестиционных и финансовых компаний, представленные в этой рубрике, могут не совпадать с мнением редакции и не являются офертой или рекомендацией к покупке или продаже каких-либо активов

Налоговое Управление США, его миссия и законные полномочия

Налоговое управление США

Налоговое управление США (IRS) – это управление, входящее в состав Министерства финансов США и одна из наиболее эффективных в мире организаций по управлению в области налогообложения. В 2019 финансовом году Налоговое управление США собрало доходы в размере свыше 3,56 триллионов долларов и обработало свыше 253 миллионов налоговых деклараций.

---

Миссия Налогового управления США

Предоставлять налогоплательщикам США высочайшее качество услуг, помогая им понять и выполнить свои обязанности по уплате налогов, а также применять налоговое законодательство честно и справедливо для всех.

Mиссия описывает нашу роль и ожидания общественности, связанные с выполнением нами этой роли.

• В Соединенных Штатах Конгресс принимает законы и требует от налогоплательщиков соблюдения этиx законов.
• Роль налогоплательщика заключается в понимании и выполнении своих обязательств по уплате налогов.
• Роль Налогового управления США заключается в том, чтобы помочь соблюдению налогового законодательства большинством законопослушных налогоплательщиков и обеспечить уплату налогов, справедливо причитающихся с того меньшинства налогоплательщиков, которое не желает соблюдать закон.

---

Законные полномочия

Налоговое управление США создано для выполнения обязанностей, возложенных на министра финансов согласно разделу 7801 Закона США о налогообложении. Министру предоставлены все полномочия по соблюдению законов о налогообложении и контролю за их исполнением, а также полномочия по созданию Налогового управления США для контроля за соблюдением этих законов. Налоговое управление США было создано на основе этого законодательного гранта.

Раздел 7803 Налогового кодекса предусматривает назначение назначение Директора Налогового управления США для организации исполнения и применения законов о налогообложении.

---

Адрес главного офиса:

Internal Revenue Service
1111 Constitution Ave., NW
Washington, DC 20224

формы, методы. Автоматическая и дискреционная бюджетно-налоговая политика.

Бюджетно-налоговая политика — политика государства в области налогообложения и государственных расходов, направленная по замыслу на поддержание высокого уровня занятости, стабильной экономики, роста ВНП.

Бюджетно-налоговая политика является частью финансовой политики — совокупности финансовых мероприятий, осуществляемых правительственными органами через звенья и элементы финансовой системы. Финансовая политика включает фискальную (в области налогообложения и регулирования структуры государственных расходов с целью воздействовать на экономику), бюджетную (в области регулирования бюджета) политику и финансовые программы.

Дискреционная фискальная политика — это сознательное манипулирование налогами и расходами, или активная фискальная политика.

Автоматическая фискальная политика — это пассивная фискальная политика, при которой необходимые изменения в уровнях государственных расходов и налогов вводятся автоматически.

И дискреционная, и автоматическая фискальная политика играют важную роль в стабилизационных мероприятиях государства, однако ни та, ни другая не являются панацеей от всех экономических бед. Что касается автоматической политики, то присущие ей встроенные стабилизаторы могут лишь ограничить размах и глубину колебаний экономического цикла, но полностью устранить эти колебания они не в состоянии.

Еще больше проблем возникает при проведении дискреционной фискальной политики. К ним можно отнести:

• наличие временного лага между принятием решений и их воздействием на экономику;

• административные задержки.

Мeтoды бюджeтнo-нaлoгoвoй пoлитики рaзличaются в зaвисимoсти oт тoгo, кaкaя цeль признaeтся глaвнoй: стaбилизaция в крaткoсрoчнoм пeриoдe или дoстижeниe мaкрoэкoнoмичeскoгo рaвнoвeсия в дoлгoсрoчнoм пeриoдe для сoздaния услoвий экoнoмичeскoгo рoстa.

Инструмeнты бюджeтнo-нaлoгoвoй политики могут испoльзoвaться для стaбилизaции экoнoмики нa рaзныx фaзax экoнoмичeскoгo циклa. В зaвисимoсти oт фaзы циклa, в кoтoрoй нaxoдится экoнoмикa, выдeляют стимулирующую и сдeрживaющую бюджeтнo-нaлoгoвую пoлитику. Инструментами фискальной политики выступают расходы и доходы государственного бюджета, а именно: 1) государственные закупки; 2) налоги; 3) трансферты.

Стимулирующaя бюджeтнo-нaлoгoвaя пoлитикa (фискaльнaя экспансия) в крaткoсрoчнoм пeриoдe имeeт свoeй цeлью прeoдoлeниe цикличeскoгo спaдa экoнoмики и прeдпoлaгaeт увeличeниe гoсудaрствeнныx рaсxoдoв, снижeниe нaлoгoв или кoмбинирoвaниe этиx мeр.

В дoлгoсрoчнoм пeриoдe снижeниe нaлoгoв мoжeт привeсти к рaсширeнию фaктoрoв прoизвoдствa и стимулирoвaнию экoнoмичeскoгo рoстa. Oсущeствлeниe этиx цeлeй связaнo с прoвeдeниeм нaлoгoвoй рeфoрмы и oптимизaциeй структуры гoсудaрствeнныx рaсxoдoв.

Сдeрживaющaя бюджeтнo-нaлoгoвaя пoлитикa (фискaльнaя рестрикция) прeдпoлaгaeт снижeниe гoсудaрствeнныx рaсxoдoв, увeличeниe нaлoгoв или кoмбинирoвaниe этиx мeр с цeлью oгрaничeния цикличeскoгo пoдъeмa экoнoмики. В крaткoсрoчнoм пeриoдe эти мeры пoзвoляют снизить инфляцию сo стoрoны спрoсa. В дoлгoсрoчнoй пeрспeктивe oнa мoжeт привeсти к спaду прoизвoдствa и рaзвeртывaнию мexaнизмa стaгфляции.

Что такое фискальная политика? Как это используется и эффекты

Фискальная политика — это средство, с помощью которого правительство регулирует уровень своих расходов и налоговые ставки, чтобы контролировать и влиять на экономику страны. Это родственная стратегия денежно-кредитной политики, посредством которой центральный банк влияет на денежную массу страны. Эти две политики используются в различных комбинациях для достижения экономических целей страны. Вот посмотрите, как работает налогово-бюджетная политика, как ее нужно контролировать и как ее реализация может повлиять на разных людей в экономике.

До Великой депрессии, которая длилась с 29 октября 1929 года и до начала вступления Америки во Вторую мировую войну, правительство подходило к экономике как невмешательство. После Второй мировой войны было определено, что правительство должно играть активную роль в экономике, чтобы регулировать безработицу, деловые циклы, инфляцию и стоимость денег. Используя сочетание денежно-кредитной и фискальной политики (в зависимости от политической ориентации и философии тех, кто находится у власти в конкретный момент, одна политика может преобладать над другой), правительства могут контролировать экономические явления.

Ключевые выводы

• Фискальная политика — это средство, с помощью которого правительство регулирует уровень своих расходов и налоговые ставки, чтобы контролировать и влиять на экономику страны.
• Это родственная стратегия денежно-кредитной политики, посредством которой центральный банк влияет на денежную массу страны.
• Используя сочетание денежно-кредитной и фискальной политики, правительства могут контролировать экономические явления.

Как работает налогово-бюджетная политика

Фискальная политика основана на теориях британского экономиста Джона Мейнарда Кейнса.Эта теория, также известная как кейнсианская экономика, в основном утверждает, что правительства могут влиять на уровень макроэкономической производительности, увеличивая или уменьшая уровни налогов и государственных расходов. Это влияние, в свою очередь, сдерживает инфляцию (обычно считается здоровой, когда она составляет от 2% до 3%), увеличивает занятость и поддерживает здоровую стоимость денег. Фискальная политика играет очень важную роль в управлении экономикой страны. Например, в 2012 году многие опасались, что фискальный обрыв, одновременное повышение налоговых ставок и сокращение государственных расходов, которое должно произойти в январе 2013 года, отправят США.С. Экономика снова в рецессии. Конгресс США избежал этой проблемы, приняв 1 января 2013 года Акт об освобождении американских налогоплательщиков от 2012 года.

Закон о балансе

Идея состоит в том, чтобы найти баланс между налоговыми ставками и государственными расходами. Например, стимулирование стагнирующей экономики путем увеличения расходов или снижения налогов, также известное как экспансионистская фискальная политика, чревато повышением инфляции. Это связано с тем, что увеличение количества денег в экономике, сопровождаемое увеличением потребительского спроса, может привести к снижению стоимости денег, а это означает, что потребуется больше денег, чтобы купить то, что не изменилось в стоимости.

Допустим, экономика замедлилась. Уровень безработицы растет, потребительские расходы снижаются, а предприятия не получают значительной прибыли. Правительство может принять решение подпитывать двигатель экономики за счет снижения налогообложения, что дает потребителям больше денег на траты, одновременно увеличивая государственные расходы в виде покупки услуг на рынке (таких как строительство дорог или школ). Оплачивая такие услуги, государство создает рабочие места и зарплаты, которые, в свою очередь, закачиваются в экономику.Вливание денег в экономику за счет снижения налогов и увеличения государственных расходов также известно как «заправка насоса». Тем временем общий уровень безработицы снизится.

Чем больше денег в экономике и чем меньше налогов, тем выше потребительский спрос на товары и услуги. Это, в свою очередь, возрождает бизнес и превращает цикл из застойного в активный.

Однако, если этот процесс не контролируется, рост экономической производительности может выйти за очень тонкую грань и привести к слишком большому количеству денег на рынке.Этот избыток предложения снижает стоимость денег, одновременно повышая цены (из-за увеличения спроса на потребительские товары). Следовательно, инфляция превышает разумный уровень.

По этой причине корректировка экономики с помощью одной только фискальной политики может быть трудным, если не невероятным, средством достижения экономических целей.

Если не проводить тщательного наблюдения, грань между производительной экономикой и экономикой, пораженной инфляцией, может быть легко стерта.

Когда нужно обуздать экономику

Когда инфляция слишком высока, экономике может потребоваться замедление.В такой ситуации правительство может использовать фискальную политику для увеличения налогов, чтобы высасывать деньги из экономики. Налогово-бюджетная политика может также диктовать сокращение государственных расходов и, таким образом, уменьшение количества денег в обращении. Конечно, возможными негативными последствиями такой политики в долгосрочной перспективе могут стать вялость экономики и высокий уровень безработицы. Тем не менее, этот процесс продолжается, поскольку правительство использует свою налогово-бюджетную политику для корректировки уровней расходов и налогообложения с целью выравнивания деловых циклов.

Кто влияет на фискальную политику?

К сожалению, последствия любой фискальной политики не одинаковы для всех. В зависимости от политической ориентации и целей политиков снижение налогов может затронуть только средний класс, который обычно является крупнейшей экономической группой. Во времена экономического спада и повышения налогов именно этой группе, возможно, придется платить больше налогов, чем более богатому высшему классу.

Точно так же, когда правительство решает скорректировать свои расходы, его политика может затронуть только определенную группу людей.Например, решение построить новый мост даст работу и дополнительный доход сотням строителей. С другой стороны, решение потратить деньги на постройку нового космического челнока выгодно лишь небольшому специализированному пулу экспертов, который мало что сделает для увеличения совокупного уровня занятости.

При этом рынки также реагируют на фискальную политику. Акции выросли 21 декабря 2017 года, впервые за три дня после принятия администрацией Трампа 1 доллара.5 триллионов налогов в США, Закон о сокращении налогов и занятости. Промышленный индекс Доу-Джонса вырос на 99 пунктов или 0,4%, индекс S&P 500 вырос на 0,25%, а индекс Nasdaq Composite вырос на 0,14%.

Прогнозируется, что в результате пересмотра налогов федеральный дефицит увеличится на сотни миллиардов долларов — а возможно, и на 2 триллиона долларов — в течение следующих 10 лет. Оценки варьируются в зависимости от предположений о том, какой экономический рост будет стимулировать закон. Закон снижает ставки корпоративного налога на постоянной основе за счет введения единой ставки корпоративного налога в размере 21% и отмены альтернативного минимального корпоративного налога.

Закон также сохраняет нынешнюю структуру семи категорий индивидуального подоходного налога, но в большинстве случаев снижает ставки: максимальная ставка снижается с 39,6% до 37%, в то время как шкала 33% падает до 32%, шкала 28% — до 24. %, от 25% до 22% и от 15% до 12%. Самая низкая планка остается на уровне 10%, и планка 35% также не изменилась. Срок действия этих изменений истекает после 2025 года.

Итог

Одно из самых больших препятствий, с которыми сталкиваются политики, — это решить, какое участие правительство должно иметь в экономике.Действительно, на протяжении многих лет правительство имело различную степень вмешательства. Но по большей части признается, что степень участия правительства необходима для поддержания динамичной экономики, от которой зависит экономическое благополучие населения.

Определение фискальной политики: типы, плюсы и минусы

Что такое фискальная политика?

Под фискальной политикой понимается использование государственных расходов и налоговой политики для воздействия на экономические условия, особенно макроэкономические условия, включая совокупный спрос на товары и услуги, занятость, инфляцию и экономический рост.

Ключевые выводы

• Под налогово-бюджетной политикой понимается использование государственных расходов и налоговой политики для воздействия на экономические условия.
• Налогово-бюджетная политика в значительной степени основана на идеях Джона Мейнарда Кейнса, который утверждал, что правительства могут стабилизировать деловой цикл и регулировать объемы производства.
• Во время рецессии правительство может использовать экспансионистскую фискальную политику путем снижения налоговых ставок для увеличения совокупного спроса и стимулирования экономического роста.
• Перед лицом растущей инфляции и других симптомов экспансии правительство может проводить сдерживающую фискальную политику.

Понимание фискальной политики

Налогово-бюджетная политика в значительной степени основана на идеях британского экономиста Джона Мейнарда Кейнса (1883-1946), который утверждал, что экономический спад вызван недостаточностью компонентов совокупного спроса, связанных с расходами на потребление и инвестициями в бизнес. Кейнс считал, что правительства могут стабилизировать деловой цикл и регулировать объемы производства путем корректировки политики расходов и налогообложения, чтобы восполнить дефицит частного сектора.Его теории были разработаны в ответ на Великую депрессию, которая бросила вызов предположениям классической экономической теории о том, что экономические колебания самокорректируются. Идеи Кейнса были очень влиятельными и привели к Новому курсу в США, который включал огромные расходы на проекты общественных работ и программы социального обеспечения.

В кейнсианской экономике совокупный спрос или расходы — это то, что движет производительностью и ростом экономики. Совокупный спрос состоит из потребительских расходов, инвестиций в бизнес, чистых государственных расходов и чистого экспорта.По мнению кейнсианских экономистов, компоненты совокупного спроса частного сектора слишком изменчивы и слишком зависят от психологических и эмоциональных факторов, чтобы поддерживать устойчивый рост экономики.

Пессимизм, страх и неуверенность среди потребителей и предприятий могут привести к экономическим спадам и депрессиям, а чрезмерное изобилие в хорошие времена может привести к перегреву экономики и инфляции. Однако, согласно кейнсианцам, государственным налогообложением и расходами можно рационально управлять и использовать их для противодействия чрезмерным и недостаткам потребления и инвестиционных расходов частного сектора в целях стабилизации экономики.

Когда расходы частного сектора снижаются, правительство может тратить больше и / или платить меньше налогов, чтобы напрямую увеличить совокупный спрос. Когда частный сектор чрезмерно оптимистичен и тратит слишком много, слишком быстро на потребление и новые инвестиционные проекты, правительство может тратить меньше и / или больше платить налоги, чтобы снизить совокупный спрос.

Это означает, что для стабилизации экономики правительству следует иметь большой дефицит бюджета во время экономических спадов и поддерживать профицит бюджета, когда экономика растет.Они известны как экспансионистская или сдерживающая фискальная политика соответственно.

Политика расширения

Чтобы проиллюстрировать, как правительство может использовать фискальную политику для воздействия на экономику, рассмотрим экономику, которая переживает рецессию. Правительство может предоставить скидки на налоговые стимулы для увеличения совокупного спроса и стимулирования экономического роста.

Логика этого подхода заключается в том, что, когда люди платят более низкие налоги, у них появляется больше денег, которые они могут потратить или инвестировать, что способствует более высокому спросу.Этот спрос побуждает фирмы нанимать больше, снижая безработицу и более яростно конкурировать за рабочую силу. В свою очередь, это способствует повышению заработной платы и дает потребителям больше доходов, которые они могут тратить и инвестировать. Это благотворный цикл или цикл положительной обратной связи.

Вместо того, чтобы снижать налоги, правительство может стремиться к экономическому росту за счет увеличения расходов (без соответствующего повышения налогов). Например, строительство большего количества автомагистралей могло бы увеличить занятость, стимулировать спрос и рост.

Экспансионистская фискальная политика обычно характеризуется дефицитными расходами, когда государственные расходы превышают поступления от налогов и других источников. На практике дефицитные расходы, как правило, являются результатом сочетания снижения налогов и увеличения расходов.

Fast Fact

Пионер налоговой политики Джон Мейнард Кейнс утверждал, что страны могут использовать политику расходов / налогообложения для стабилизации делового цикла и регулирования экономического производства.

Недостатки расширения

Растущий дефицит относится к числу жалоб на экспансионистскую фискальную политику, при этом критики жалуются, что поток государственных красных чернил может сказаться на экономическом росте и, в конечном итоге, создать необходимость в разрушительной жесткой экономии.Многие экономисты просто оспаривают эффективность экспансионистской фискальной политики, утверждая, что государственные расходы слишком легко вытесняют инвестиции частного сектора.

Экспансионистская политика также популярна — до опасной степени, говорят некоторые экономисты. Отменить налогово-бюджетные стимулы сложно с политической точки зрения. Независимо от того, имеет ли это желаемый макроэкономический эффект или нет, избирателям нравятся низкие налоги и государственные расходы. Из-за политических стимулов, с которыми сталкиваются политики, наблюдается тенденция к последовательному уклону от более или менее постоянных дефицитных расходов, которые могут быть частично рационализированы как «полезные для экономики».

В конце концов, экономический рост может выйти из-под контроля — рост заработной платы приведет к инфляции и начнут формироваться пузыри активов. Высокая инфляция и риск широко распространенных дефолтов, когда лопаются долговые пузыри, могут серьезно повредить экономике, и этот риск, в свою очередь, заставляет правительства (или их центральные банки) менять курс и пытаться «сжать» экономику.

Контрактная политика

Перед лицом растущей инфляции и других симптомов экспансии правительство может проводить ограничительную фискальную политику, возможно, даже до такой степени, что вызывает кратковременную рецессию, чтобы восстановить баланс экономического цикла.Правительство делает это за счет увеличения налогов, сокращения государственных расходов и сокращения заработной платы или рабочих мест в государственном секторе.

Там, где экспансионистская фискальная политика предполагает дефицит, сдерживающая фискальная политика характеризуется профицитом бюджета. Однако эта политика используется редко, поскольку она крайне непопулярна с политической точки зрения. Таким образом, лица, определяющие государственную политику, сталкиваются с серьезной асимметрией в своих стимулах к проведению экспансионистской или сдерживающей фискальной политики. Вместо этого предпочтительным инструментом сдерживания неустойчивого роста обычно является сдерживающая денежно-кредитная политика или повышение процентных ставок и ограничение предложения денег и кредита для сдерживания инфляции.

Часто задаваемые вопросы

Кто занимается фискальной политикой?

Фискальная политика принимается правительством. Это противоположно денежно-кредитной политике, которая проводится через центральные банки или другой денежно-кредитный орган. В США фискальной политикой руководят как исполнительная, так и законодательная ветви власти. В исполнительной власти две наиболее влиятельные должности в этом отношении принадлежат президенту и министру финансов, хотя современные президенты также часто полагаются на совет экономических советников.В законодательной ветви власти Конгресс США санкционирует налоги, принимает законы и ассигнования на любые меры налогово-бюджетной политики посредством своей «силы кошелька». Этот процесс предполагает участие, обсуждение и одобрение как Палаты представителей, так и Сената.

Каковы основные инструменты фискальной политики?

Инструменты фискальной политики используются правительствами, которые влияют на экономику. К ним в первую очередь относятся изменения уровней налогообложения и государственных расходов.Чтобы стимулировать рост, снижаются налоги и увеличиваются расходы, часто с привлечением займов путем выпуска государственных долговых обязательств. Чтобы поставить заслонки на экономию от перегрева, принимались бы противоположные меры.

Как налоговая политика влияет на людей?

Последствия любой фискальной политики не всегда одинаковы для всех. В зависимости от политической ориентации и целей политиков снижение налогов может затронуть только средний класс, который обычно является крупнейшей экономической группой.Во времена экономического спада и повышения налогов именно этой группе, возможно, придется платить больше налогов, чем более богатому высшему классу. Точно так же, когда правительство решает скорректировать свои расходы, его политика может затронуть только определенную группу людей. Например, решение построить новый мост даст работу и дополнительный доход сотням строителей. С другой стороны, решение потратить деньги на строительство нового космического челнока выгодно только небольшому, специализированному пулу экспертов и фирм, что не принесет значительного увеличения совокупного уровня занятости.

Должно ли государство вмешиваться в экономику?

Одно из самых больших препятствий, с которыми сталкиваются политики, — это решить, в какой степени правительство должно принимать непосредственное участие в экономике и экономической жизни людей. Действительно, в историю Соединенных Штатов со стороны правительства было различное вмешательство. Но по большей части признается, что определенная степень участия государства необходима для поддержания динамичной экономики, от которой зависит экономическое благополучие населения.

Каковы некоторые примеры расширяющей фискальной политики?

Двумя основными примерами экспансионистской фискальной политики являются снижение налогов и увеличение государственных расходов. Обе эти политики предназначены для увеличения совокупного спроса, одновременно способствуя возникновению дефицита или сокращению профицита бюджета. Обычно они используются во время рецессии или в условиях опасений, что кто-то может спровоцировать восстановление или предотвратить рецессию.

Классическая макроэкономика рассматривает налогово-бюджетную политику как эффективную стратегию для использования правительством, чтобы уравновесить естественную депрессию в расходах и экономической активности, которая имеет место во время рецессии.По мере ухудшения условий ведения бизнеса потребители и предприятия сокращают расходы и инвестиции. Это сокращение приводит к дальнейшему ухудшению состояния бизнеса, порождая цикл, из которого может быть трудно выйти.

Индивидуальная реакция на рецессию может ухудшить ее

Эта рациональная реакция на спад на индивидуальном уровне может обострить ситуацию для экономики в целом. Сокращение расходов и экономической активности ведет к уменьшению доходов предприятий, что ведет к росту безработицы и даже снижению расходов и экономической активности.Во время Великой депрессии Джон Мейнард Кейнс был первым, кто определил этот самоусиливающийся отрицательный цикл в своей «Общей теории занятости, процентов и денег» и определил налогово-бюджетную политику как способ сглаживания и предотвращения этих тенденций делового цикла. .

Как государство стимулирует расходы

Правительство пытается преодолеть сокращение спроса, предоставляя гражданам непредвиденную прибыль за счет снижения налогов или увеличения государственных расходов, что создает рабочие места и снижает уровень безработицы.Примером таких усилий является Закон об экономическом стимулировании от 2008 года, в котором правительство пыталось поднять экономику, отправляя налогоплательщикам 600 или 1200 долларов в зависимости от их семейного положения и количества иждивенцев. Общая стоимость составила 152 миллиарда долларов. Консерваторы выступают за снижение налогов за эффективную экспансионистскую фискальную политику, поскольку они меньше верят в правительство и больше верят в рынки.

Либералы, как правило, более уверены в способности правительства разумно тратить и более склонны к государственным расходам как средству экспансионистской фискальной политики.Примером государственных расходов в качестве экспансионистской фискальной политики является Закон о восстановлении и реинвестировании Америки от 2009 года. Эти усилия были предприняты в разгар Великой рецессии и составили 831 миллиард долларов. Большая часть этих расходов была направлена ​​на инфраструктуру, образование и расширение пособие по безработице.

Определение контрактной политики

Что такое ограничительная политика?

Сдерживающая политика — это денежно-кредитная мера, относящаяся либо к сокращению государственных расходов, особенно дефицитных расходов, либо к снижению темпов денежно-кредитной экспансии центральным банком.Это тип макроэкономического инструмента, предназначенный для борьбы с растущей инфляцией или другими экономическими искажениями, создаваемыми центральными банками или вмешательством правительства. Политика сдерживания — это полная противоположность политике экспансии.

Что такое сдерживающая политика?

Ключевые выводы

• Политика сдерживания — это макроэкономические инструменты, разработанные для борьбы с экономическими перекосами, вызванными перегревом экономики.
• Сдерживающая политика направлена ​​на снижение темпов денежно-кредитной экспансии путем введения некоторых ограничений на движение денег в экономике.
• Контрактные полисы обычно выдаются во время экстремальной инфляции или в период роста спекуляций и капиталовложений, подпитываемых предыдущей экспансионистской политикой.

Детальный взгляд на политику сдерживания

Сдерживающая политика направлена ​​на предотвращение потенциальных искажений на рынках капитала. Искажения включают высокую инфляцию из-за увеличения денежной массы, необоснованных цен на активы или эффектов вытеснения, когда скачок процентных ставок приводит к сокращению частных инвестиционных расходов, так что это сдерживает первоначальный рост общих инвестиционных расходов.

Хотя первоначальный эффект сдерживающей политики заключается в сокращении номинального валового внутреннего продукта (ВВП), который определяется как валовой внутренний продукт (ВВП), оцениваемый в текущих рыночных ценах, это часто в конечном итоге приводит к устойчивому экономическому росту и более плавным циклам деловой активности.

Политика сдерживания, в частности, имела место в начале 1980-х годов, когда тогдашний председатель Федеральной резервной системы Пол Волкер наконец положил конец стремительной инфляции 1970-х годов. На пике своего развития в 1981 году целевые процентные ставки по федеральным фондам приближались к 20%.Измеренные уровни инфляции снизились с почти 14% в 1980 году до 3,2% в 1983 году.

Контрактная политика как налогово-бюджетная

Правительства проводят ограничительную фискальную политику, повышая налоги или сокращая государственные расходы. В самой грубой форме эта политика выкачивает деньги из частной экономики в надежде замедлить неустойчивое производство или снизить цены на активы. В наше время повышение уровня налогов редко рассматривается как действенная ограничительная мера.Вместо этого в большинстве случаев ограничительная фискальная политика сводит на нет предыдущую фискальную экспансию за счет сокращения государственных расходов — и даже в этом случае только в целевых секторах.

Если ограничительная политика снижает уровень вытеснения на частных рынках, она может создать стимулирующий эффект за счет роста частной или негосударственной части экономики. Так было во время забытой депрессии 1920–1921 годов и в период сразу после окончания Второй мировой войны, когда скачки экономического роста последовали за массовым сокращением государственных расходов и повышением процентных ставок.

Сдерживающая политика часто связана с денежно-кредитной политикой, когда центральные банки, такие как Федеральная резервная система США, могут проводить политику, повышая процентные ставки.

Сдерживающая политика как денежно-кредитная политика

Сдерживающая денежно-кредитная политика обусловлена ​​повышением различных базовых процентных ставок, контролируемых современными центральными банками, или другими средствами, обеспечивающими рост денежной массы. Цель — снизить инфляцию за счет ограничения количества активных денег, обращающихся в экономике.Он также направлен на подавление неустойчивых спекуляций и капиталовложений, которые могли быть вызваны предыдущей экспансионистской политикой.

В Соединенных Штатах сдерживающая политика обычно осуществляется путем повышения целевой ставки по федеральным фондам, которая представляет собой процентную ставку, которую банки взимают друг с друга в одночасье, чтобы удовлетворить свои резервные требования.

ФРС может также повысить резервные требования для банков-членов в попытке сократить денежную массу или проводить операции на открытом рынке, продавая активы, такие как U.S. Treasuries — крупным инвесторам. Такое большое количество продаж снижает рыночную цену таких активов и увеличивает их доходность, делая их более экономичными для вкладчиков и держателей облигаций.

Пример контрактной политики

Фактический пример сдерживающей политики в действии можно найти не далее чем в 2018 году. Как сообщает Dhaka Tribune , Бангладешский банк объявил о планах ввести сдерживающую денежно-кредитную политику, чтобы контролировать предложение кредитов и инфляцию и, в конечном итоге, поддерживать экономику. стабильность в стране.Поскольку в последующие годы экономическая ситуация изменилась, банк перешел к денежно-кредитной политике, ориентированной на расширение.

Определение строгости

Что такое строгая экономия?

Термин «жесткая экономия» относится к набору экономической политики, которую правительство проводит для контроля долга государственного сектора. Правительства вводят меры жесткой экономии, когда их государственный долг настолько велик, что риск дефолта или неспособности обслуживать требуемые платежи по своим обязательствам становится реальной.

Короче говоря, жесткая экономия помогает восстановить финансовое благополучие правительств. Риск дефолта может быстро выйти из-под контроля, и по мере того, как частное лицо, компания или страна все больше влезает в долги, кредиторы будут взимать более высокую норму прибыли по будущим займам, делая заемщику труднее привлечь капитал.

Ключевые выводы

• Жесткая экономия относится к строгой экономической политике, которую правительство вводит для контроля над растущим государственным долгом, определяемым повышенной бережливостью.
• Существует три основных типа мер жесткой экономии: получение доходов (повышение налогов) для финансирования расходов, повышение налогов при сокращении несущественных государственных функций, а также снижение налогов и сокращение государственных расходов.
• Жесткая экономия вызывает споры, и национальные результаты мер жесткой экономии могут быть более разрушительными, чем если бы они не использовались.
• США, Испания и Греция ввели меры жесткой экономии во время экономической нестабильности.

Как действует экономия

Правительства испытывают финансовую нестабильность, когда их долг превышает размер получаемых доходов, что приводит к значительному бюджетному дефициту.Уровень долга обычно увеличивается при увеличении государственных расходов. Как упоминалось выше, это означает, что существует большая вероятность того, что федеральное правительство не сможет погасить свои долги. Кредиторы, в свою очередь, требуют более высоких процентов, чтобы избежать риска дефолта по этим долгам. Чтобы удовлетворить своих кредиторов и контролировать уровень своей задолженности, им, возможно, придется принять определенные меры.

Жесткая экономия имеет место только тогда, когда этот разрыв — между правительственными поступлениями и государственными расходами — сокращается.Такая ситуация возникает, когда правительства тратят слишком много или когда они берут на себя слишком много долгов. Таким образом, правительству может потребоваться рассмотреть меры жесткой экономии, когда оно должно своим кредиторам больше денег, чем получает в виде доходов. Реализация этих мер помогает вернуть доверие к экономике, помогая восстановить некоторое подобие баланса в государственных бюджетах.

Меры жесткой экономии указывают на то, что правительства готовы предпринять шаги для восстановления некоторой степени финансового благополучия своих бюджетов.В результате кредиторы могут быть готовы снизить процентные ставки по долгу, когда будут приняты меры жесткой экономии. Но на эти ходы могут быть определенные условия.

Например, процентные ставки по греческому долгу упали после его первой помощи. Однако прибыль была ограничена тем, что правительство снизило процентные расходы. Хотя частный сектор не смог получить выгоду, основными бенефициарами более низких ставок являются крупные корпорации. Потребители лишь незначительно выиграли от более низких ставок, но отсутствие устойчивого экономического роста удерживало заимствования на низком уровне, несмотря на более низкие ставки.

Особые соображения

Сокращение государственных расходов — это не просто жесткая экономия. Фактически, правительствам может потребоваться реализовать эти меры в течение определенных циклов экономики.

Например, глобальный экономический спад, начавшийся в 2008 году, привел к сокращению налоговых поступлений многих правительств и выявил то, что некоторые считали неприемлемым уровнем расходов. Некоторые европейские страны, включая Великобританию, Грецию и Испанию, прибегли к жесткой экономии как способу смягчить бюджетные проблемы.

Жесткая экономия стала почти императивом во время глобальной рецессии в Европе, где члены еврозоны не имели возможности покрывать растущие долги путем печатания собственной валюты. Таким образом, по мере увеличения риска дефолта кредиторы оказывали давление на определенные европейские страны, чтобы они агрессивно сокращали расходы.

Типы жесткой экономии

Вообще говоря, существует три основных типа мер жесткой экономии:

• Увеличение доходов за счет повышения налогов. Этот метод часто способствует увеличению государственных расходов. Цель состоит в том, чтобы стимулировать рост за счет расходов и получения выгод за счет налогообложения.
• Модель Ангелы Меркель. Названная в честь канцлера Германии, эта мера направлена ​​на повышение налогов при сокращении несущественных государственных функций.
• Снижение налогов и сокращение государственных расходов. Это предпочтительный метод защитников свободного рынка.

Налоги

Среди экономистов существуют разногласия по поводу влияния налоговой политики на государственный бюджет.Бывший советник Рональда Рейгана, Артур Лаффер, как известно, утверждал, что стратегическое снижение налогов подстегнет экономическую активность, что парадоксальным образом приведет к увеличению доходов.

Тем не менее, большинство экономистов и аналитиков согласны с тем, что повышение налогов приведет к увеличению доходов. Это была тактика, которую избрали многие европейские страны. Например, Греция повысила ставку налога на добавленную стоимость (НДС) до 23% в 2010 году. Правительство повысило ставки налога на прибыль для лиц с высоким уровнем дохода, а также добавило новые налоги на недвижимость.

Сокращение государственных расходов

Противоположная мера жесткой экономии — сокращение государственных расходов.Большинство считает это более эффективным средством сокращения дефицита. Новые налоги означают новые доходы для политиков, которые склонны тратить их на избирателей.

Расходы принимают различные формы, включая гранты, субсидии, перераспределение богатства, программы льгот, оплату государственных услуг, обеспечение национальной обороны, льготы государственным служащим и иностранную помощь. Любое сокращение расходов де-факто является мерой жесткой экономии.

В самом простом случае программа жесткой экономии, которая обычно вводится в действие законодательством, может включать в себя одну или несколько из следующих мер:

• Сокращение или замораживание — без повышения — государственных зарплат и пособий
• Замораживание государственного найма и увольнения государственных служащих
• Временное или постоянное сокращение или упразднение государственных услуг
• Сокращение государственных пенсий и пенсионная реформа
• Процентная ставка по вновь выпущенным государственным ценным бумагам может быть снижена, что сделает эти инвестиции менее привлекательными для инвесторов, но уменьшит государственные процентные обязательства
• Сокращение ранее запланированных программ государственных расходов, таких как строительство и ремонт инфраструктуры, здравоохранение и льготы для ветеранов
• Увеличение налогов, включая налог на прибыль, корпоративный налог, налог на имущество, продажи и налог на прирост капитала
• Снижение или увеличение денежной массы и процентных ставок Федеральной резервной системой в зависимости от обстоятельств для разрешения кризиса.
• Нормирование важнейших товаров, ограничения на поездки, замораживание цен и другие меры экономического контроля, особенно во время войны

Критика строгости

Эффективность жесткой экономии остается предметом острых споров. В то время как сторонники утверждают, что массовый дефицит может задушить экономику в целом, тем самым ограничивая налоговые поступления, противники считают, что государственные программы — единственный способ компенсировать сокращение личного потребления во время рецессии.Многие считают, что сокращение государственных расходов ведет к крупномасштабной безработице. По их мнению, высокие расходы государственного сектора сокращают безработицу и, следовательно, увеличивают число плательщиков подоходного налога.

Хотя меры жесткой экономии могут помочь восстановить финансовое благополучие экономики страны, сокращение государственных расходов может привести к росту безработицы.

Такие экономисты, как Джон Мейнард Кейнс, британский мыслитель, основавший школу кейнсианской экономики, считают, что роль правительства — увеличить расходы во время рецессии, чтобы заменить падающий частный спрос.Логика такова, что если спрос не будет поддерживаться и стабилизироваться правительством, безработица будет продолжать расти, а экономический спад будет продолжаться.

Но меры жесткой экономии противоречат определенным школам экономической мысли, прославившимся со времен Великой депрессии. Во время экономического спада падение частного дохода снижает размер налоговых поступлений, которые генерирует правительство. Точно так же государственная казна пополняется налоговыми поступлениями во время экономического бума. Ирония заключается в том, что государственные расходы, такие как пособия по безработице, нужны больше во время рецессии, чем во время бума.

Примеры жесткой экономии

США

Возможно, наиболее успешная модель жесткой экономии, по крайней мере в ответ на рецессию, произошла в Соединенных Штатах между 1920 и 1921 годами. Уровень безработицы в экономике США подскочил с 4% до почти 12%. Реальный валовой национальный продукт (ВНП ) снизился почти на 20% — больше, чем за любой год во время Великой депрессии или Великой рецессии.

Президент Уоррен Дж. Хардинг ответил сокращением федерального бюджета почти на 50%.Налоговые ставки были снижены для всех групп доходов, а долг упал более чем на 30%. В своей речи в 1920 году Хардинг заявил, что его администрация «предпримет разумную и смелую попытку дефляции и нанесет удар по государственным займам … [и ] будет атаковать дороговизну правительства всеми силами и средствами «.

Греция

В обмен на спасение ЕС и Европейский центральный банк (ЕЦБ) начали программу жесткой экономии, направленную на то, чтобы взять под контроль финансы Греции.Программа сокращала государственные расходы и повышала налоги, часто за счет государственных служащих Греции, и была очень непопулярной. Дефицит Греции резко сократился, но программа жесткой экономии привела к катастрофе с точки зрения оздоровления экономики.

В основном меры жесткой экономии не смогли улучшить финансовую ситуацию в Греции, потому что страна борется с отсутствием совокупного спроса. Совокупный спрос неизбежно сокращается при жесткой экономии. Структурно Греция — это страна малого бизнеса, а не крупных корпораций, поэтому она меньше выигрывает от принципов жесткой экономии, таких как более низкие процентные ставки.Эти небольшие компании не получают выгоды от ослабления валюты, поскольку они не могут стать экспортерами.

В то время как большая часть мира последовала за финансовым кризисом в 2008 году с годами вялого роста и роста цен на активы, Греция погрязла в собственной депрессии. Валовой внутренний продукт (ВВП) Греции в 2010 году составлял 299,36 миллиарда долларов. По данным Организации Объединенных Наций, в 2014 году ее ВВП составлял 235,57 миллиарда долларов. Это ошеломляющее разрушение экономических состояний страны, сродни Великой депрессии в Соединенных Штатах. в 1930-е гг.

Проблемы Греции начались после Великой рецессии, поскольку страна тратила слишком много денег на сбор налогов. Когда финансы страны вышли из-под контроля, а процентные ставки по суверенному долгу резко выросли, страна была вынуждена добиваться спасения или дефолта по своему долгу. Дефолт чреват полномасштабным финансовым кризисом с полным крахом банковской системы. Это также может привести к выходу из евро и Европейского союза.

Фискальная политика: получение и раздача

Финансы и развитие

Марк Хортон и Асмаа Эль-Ганаини

Правительства используют расходные и налоговые полномочия для обеспечения стабильного и устойчивого роста

Идет дождь монет (фото: Мэтт Карди / Getty Images)

Налогово-бюджетная политика — это использование государственных расходов и налогообложения для воздействия на экономику.Правительства обычно используют налогово-бюджетную политику для обеспечения устойчивого и устойчивого роста и сокращения бедности. Роль и цели налогово-бюджетной политики приобрели известность во время недавнего глобального экономического кризиса, когда правительства вмешались, чтобы поддержать финансовые системы, дать импульс росту и смягчить воздействие кризиса на уязвимые группы. В коммюнике по итогам саммита в Лондоне в апреле 2009 года лидеры Группы 20 промышленно развитых стран и стран с формирующимся рынком заявили, что они предпринимают «беспрецедентную и согласованную фискальную экспансию».«Что они имели в виду под фискальной экспансией? И, в более общем плане, как фискальные инструменты могут дать толчок мировой экономике?

Исторически значимость фискальной политики как инструмента политики то увеличивалась, то падала. До 1930 года преобладал подход ограниченного правительства или невмешательства. В условиях краха фондового рынка и Великой депрессии политики настаивали на том, чтобы правительства играли более активную роль в экономике. Совсем недавно страны сократили размер и функции правительства — рынки стали играть более важную роль в распределении товаров и услуг, — но когда мировой финансовый кризис поставил под угрозу мировую рецессию, многие страны вернулись к более активной налогово-бюджетной политике.

Как работает налогово-бюджетная политика?

Когда политики стремятся повлиять на экономику, они имеют в своем распоряжении два основных инструмента — денежно-кредитную политику и фискальную политику. Центральные банки косвенно нацелены на деятельность, влияя на денежную массу посредством корректировки процентных ставок, требований к банковским резервам, а также покупки и продажи государственных ценных бумаг и иностранной валюты. Правительства влияют на экономику, изменяя уровень и типы налогов, размер и структуру расходов, а также степень и форму заимствований.

Правительства прямо и косвенно влияют на то, как ресурсы используются в экономике. Базовое уравнение учета национального дохода, которое измеряет выпуск экономики — или валовой внутренний продукт (ВВП) — в соответствии с расходами, помогает показать, как это происходит:

GDP = C + I + G + NX .

Слева — ВВП — стоимость всех конечных товаров и услуг, произведенных в экономике. Справа показаны источники совокупных расходов или спроса — частное потребление ( C ), частные инвестиции ( I ), закупки товаров и услуг государством ( G ) и экспорт за вычетом импорта (чистый экспорт , NX ).Это уравнение делает очевидным, что правительства влияют на экономическую деятельность ( ВВП ), напрямую контролируя G и косвенно влияя на C , I и NX через изменения в налогах, трансфертах и ​​расходах. Фискальная политика, которая увеличивает совокупный спрос напрямую за счет увеличения государственных расходов, обычно называется экспансионистской или «свободной». Напротив, налогово-бюджетная политика часто считается сдерживающей или «жесткой», если она снижает спрос за счет сокращения расходов.

Помимо предоставления товаров и услуг, таких как общественная безопасность, дороги или начальное образование, цели налогово-бюджетной политики различаются. В краткосрочной перспективе правительства могут сосредоточиться на макроэкономической стабилизации — например, на увеличении расходов или сокращении налогов для стимулирования слабой экономики, или сокращении расходов или повышении налогов для борьбы с растущей инфляцией или для снижения внешней уязвимости. В более долгосрочной перспективе цель может заключаться в стимулировании устойчивого роста или сокращении бедности с помощью действий со стороны предложения для улучшения инфраструктуры или образования.Хотя эти цели широко разделяются в разных странах, их относительная важность различается в зависимости от обстоятельств страны. В краткосрочной перспективе приоритеты могут отражать деловой цикл или реакцию на стихийное бедствие или скачок мировых цен на продукты питания или топливо. В более долгосрочной перспективе движущими силами могут быть уровни развития, демографические данные или наличие природных ресурсов. Стремление сократить бедность может привести к тому, что страны с низким уровнем доходов склонят расходы на первичную медико-санитарную помощь, тогда как в странах с развитой экономикой пенсионные реформы могут быть нацелены на надвигающиеся долгосрочные издержки, связанные со старением населения.В нефтедобывающей стране политики могут стремиться лучше согласовывать налогово-бюджетную политику с более широкими макроэкономическими изменениями путем сдерживания проциклических расходов — как путем ограничения всплесков расходов при повышении цен на нефть, так и путем воздержания от болезненных сокращений при их падении.

Ответ на мировой кризис

Мировой кризис, который возник в результате обвала ипотечного рынка США в 2007 году, является хорошим примером налогово-бюджетной политики. Кризис нанес ущерб экономике по всему миру, из-за трудностей финансового сектора и снижения доверия к частному потреблению, инвестициям и международной торговле (все это влияет на объем производства, ВВП).В ответ правительства попытались повысить активность по двум каналам: автоматические стабилизаторы и бюджетные стимулы, то есть новые дискреционные расходы или снижение налогов. Стабилизаторы вступают в силу при изменении налоговых поступлений и уровней расходов и не зависят от конкретных действий правительства. Они действуют в соответствии с деловым циклом. Например, по мере того, как объем производства замедляется или падает, сумма собираемых налогов снижается, потому что падают корпоративные прибыли и доходы налогоплательщиков, особенно при прогрессивных налоговых структурах, когда лица с более высокими доходами попадают в группу с более высокими налоговыми ставками.Пособия по безработице и другие социальные расходы также должны увеличиваться во время спада. Эти циклические изменения автоматически делают налогово-бюджетную политику расширяющей во время спадов и сдерживающей во время подъемов.

Автоматические стабилизаторы связаны с размером правительства и, как правило, больше в странах с развитой экономикой. Там, где стабилизаторы больше, может быть меньше необходимости в стимулах — снижении налогов, субсидиях или программах общественных работ, — поскольку оба подхода помогают смягчить последствия спада.Действительно, во время недавнего кризиса страны с более крупными стабилизаторами, как правило, меньше прибегали к дискреционным мерам. Кроме того, хотя дискреционные меры могут быть адаптированы к потребностям стабилизации, автоматические стабилизаторы не подвержены задержкам в реализации, как это часто бывает с дискреционными мерами. (Например, может потребоваться время, чтобы спроектировать, получить одобрение и реализовать новые дорожные проекты.) Более того, автоматические стабилизаторы — и их действие — автоматически отключаются по мере улучшения условий.

Стимул может быть трудно спроектировать и реализовать эффективно, и его трудно обратить вспять при изменении условий.Однако во многих странах с низкими доходами и странах с формирующимся рынком институциональные ограничения и узкая налоговая база означают, что стабилизаторы относительно слабы. Даже в странах с более крупными стабилизаторами может возникнуть острая необходимость в компенсации потери экономической активности и веские причины для того, чтобы нацелить ответные меры правительства на кризис на тех, кто больше всего в этом нуждается.

Финансовая способность реагировать

Точный ответ в конечном итоге зависит от фискального пространства, доступного правительству для новых инициатив по расходам или снижения налогов, то есть его доступа к дополнительному финансированию по разумной цене или его способности изменить порядок своих текущих расходов.Некоторые правительства были не в состоянии отреагировать стимулированием, потому что их потенциальные кредиторы полагали, что дополнительные расходы и займы окажут слишком большое давление на инфляцию, валютные резервы или обменный курс или задержат восстановление, забрав слишком много ресурсов у местных частных лиц. сектор (также известный как вытеснение). Кредиторы также могли сомневаться в способности некоторых правительств тратить разумно, отменить меры стимулирования, когда они будут введены в действие, или решить давние опасения по поводу структурных слабостей государственных финансов (например, хронически низких налоговых поступлений из-за плохой налоговой структуры или уклонения от уплаты налогов). , слабый контроль над финансами местных органов власти или государственных предприятий или рост расходов на здравоохранение и старение населения).Для других правительств более серьезные финансовые ограничения потребовали сокращения расходов по мере снижения доходов (функционирование стабилизаторов). В странах с высокой инфляцией или дефицитом счета внешних текущих операций налогово-бюджетные стимулы могут оказаться неэффективными и даже нежелательными.

Размер, время, состав и продолжительность воздействия раздражителя. Политики обычно стремятся адаптировать размер мер стимулирования к своим оценкам размера разрыва выпуска — разницы между ожидаемым объемом производства и тем, каким был бы объем производства, если бы экономика функционировала на полную мощность.Также необходима мера эффективности стимула — или, точнее, того, как он влияет на рост выпуска (также известный как множитель). Мультипликаторы, как правило, больше, если утечка меньше (например, только небольшая часть стимулов сохраняется или тратится на импорт), денежно-кредитные условия являются адаптивными (процентные ставки не повышаются в результате фискальной экспансии и, таким образом, противодействуют ей. эффекты), а финансовое положение страны после стимулирования рассматривается как устойчивое.Мультипликаторы могут быть небольшими или даже отрицательными, если расширение вызывает опасения по поводу устойчивости в ближайшем будущем или в более долгосрочной перспективе, и в этом случае частный сектор, скорее всего, будет противодействовать государственному вмешательству, увеличивая сбережения или даже переводя деньги в офшоры, а не инвестируя или потребляя . Мультипликаторы также, как правило, выше для мер по расходам, чем для снижения налогов или трансфертов, и ниже для малых, открытых экономик (в обоих случаях из-за масштабов утечек). Что касается состава, правительства сталкиваются с компромиссом при выборе между направлением стимулов на бедных, где вероятность полного расходования средств и сильного экономического эффекта выше; финансирование капитальных вложений, которые могут создать рабочие места и способствовать долгосрочному росту; или обеспечение снижения налогов, которое может побудить фирмы нанимать больше рабочих или покупать новое капитальное оборудование.На практике правительства применяют «сбалансированный» подход к мерам во всех этих областях.

Что касается сроков, то для реализации мер по расходам (разработка программы или проекта, закупка, исполнение) часто требуется время, и после принятия меры могут действовать дольше, чем необходимо. Однако, если ожидается, что спад будет продолжительным (как и недавний кризис), опасения по поводу задержек могут быть менее острыми: некоторые правительства подчеркнули важность реализации «готовых к работе» проектов, которые уже прошли проверку и готовы к реализации.По всем этим причинам меры стимулирования должны быть своевременными, целенаправленными и временными — быстро отменяться при улучшении условий.

Аналогичным образом, эффективность и масштаб стабилизаторов могут быть увеличены — например, с помощью более прогрессивной налоговой системы, которая облагает домохозяйства с высокими доходами налогами по более высокой ставке, чем домохозяйства с низкими доходами. Трансферные выплаты также могут быть напрямую связаны с экономическими условиями (например, уровнем безработицы или другими факторами, влияющими на рынок труда). В некоторых странах бюджетные правила направлены на ограничение роста расходов в периоды бума, когда рост доходов — особенно от природных ресурсов — высок, а ограничения кажутся менее обязательными.В других случаях механизмы официального обзора или истечения срока («заката») программ помогают гарантировать, что новые инициативы не переживут свою первоначальную цель. Наконец, среднесрочные рамки со всесторонним охватом и оценкой доходов, расходов, активов и пассивов, а также рисков помогают улучшить разработку политики на протяжении бизнес-цикла.

Большой дефицит и рост государственного долга

Дефицит бюджета и коэффициенты государственного долга (отношение долга к ВВП) во многих странах резко выросли из-за воздействия кризиса на ВВП и налоговые поступления, а также стоимости ответных мер налогово-бюджетной политики на кризис.Поддержка и гарантии финансовому и промышленному секторам усугубили обеспокоенность финансовым здоровьем правительств. Многие страны могут позволить себе иметь умеренный бюджетный дефицит в течение длительных периодов времени, когда внутренние и международные финансовые рынки, а также международные и двусторонние партнеры убеждены в своей способности выполнять настоящие и будущие обязательства. Однако дефицит, который становится слишком большим и сохраняется слишком долго, может подорвать эту уверенность. Осознавая эти риски в условиях нынешнего кризиса, МВФ в конце 2008 и начале 2009 года призвал правительства разработать стратегию налогово-бюджетной политики, состоящую из четырех частей, чтобы обеспечить платежеспособность: стимулы не должны иметь постоянного воздействия на дефицит; среднесрочные рамки должны включать обязательства по корректировке налогово-бюджетной политики после улучшения условий; структурные реформы должны быть определены и реализованы для ускорения роста; и страны, сталкивающиеся с демографическим давлением в среднесрочной и долгосрочной перспективе, должны твердо придерживаться четких стратегий реформирования здравоохранения и пенсионного обеспечения.Даже когда наихудшие последствия кризиса отступают, финансовые проблемы остаются значительными, особенно в странах с развитой экономикой в ​​Европе и Северной Америке, и эта стратегия остается актуальной, как никогда.

Марк Хортон — начальник отдела Департамента Ближнего Востока и Центральной Азии МВФ, а Асмаа Эль-Ганаини — экономист Департамента по финансовым вопросам МВФ.

Фискальная политика США: введение в нашу фискальную политику

Фискальная политика — это то, как правительства корректируют свои уровни расходов и налоговые ставки, чтобы они могли влиять на экономику .Он затрагивает многие слои общества, включая предприятия, домашние хозяйства и инфраструктуру.

Изучите, как фискальная политика развивается в Соединенных Штатах, и откройте для себя некоторые определения того, что это за политика, а также различные подходы, которые использовались исторически. Мы также обсудим, где сейчас находится страна, и как вы можете принять участие и изменить ситуацию к лучшему.

Что такое фискальная политика?

Как гласит идиома, в жизни нет ничего определенного, кроме смерти и налогов.Но хотя налоги определенно неизбежны, на размер налогов, которые платят люди, и на методы, используемые для их взимания, влияет множество различных факторов, которые выходят далеко за рамки контроля граждан. Чтобы лучше это понять, нужно обратить внимание на фискальную политику. Эта концепция кажется эзотерической, но на самом деле она сводится к двум простым вещам, с которыми приходилось сталкиваться каждому, кто когда-либо создавал бюджет: расходам и доходам.

Все экономики — независимо от того, являются ли они местной, государственной или национальной — находятся под влиянием этих двух факторов. Правительства финансируются за счет налогов, которые платят резиденты и компании, расположенные в определенной стране. Когда правительства тратят деньги, они делают это в интересах людей, живущих в управляемой стране.

Фискальная политика — это то, как правительства корректируют уровень своих расходов и налоговые ставки, чтобы влиять на экономику. Он затрагивает многие слои общества, включая предприятия, домашние хозяйства и инфраструктуру.

В большинстве правительств налоги и расходы контролируются законодательными органами, а в Соединенных Штатах этим законодательным органом является Конгресс.Хотя Конгресс принимает окончательные решения о том, кто сколько платит налоги и куда расходуются налоговые поступления, на него влияют особые интересы, лоббисты и политика.

На этой странице исследуйте, как фискальная политика разрабатывается в Соединенных Штатах, и найдите некоторые определения того, что это за политика, а также различные подходы, которые использовались исторически. Мы также обсудим, где сейчас находится страна, и как вы можете принять участие и что-то изменить.

Расширяющая фискальная политика

Эта политика может быть либо экспансионистской, либо противоречивой — иными словами, правительство может либо расширить, либо сократить доступную денежную массу в экономике.Когда правительство использует политику экспансии, оно увеличивает денежную массу в экономике за счет увеличения расходов или снижения налогов.

Цель политики экспансии — стимулировать экономику, которая не растет сама по себе. Теория, лежащая в основе этого, заключается в том, что если правительство будет тратить больше, оно будет вливать больше денег в экономику и, как мы надеемся, стимулировать дополнительные расходы потребителей. Точно так же, если он снизит налоги, потребители будут вкладывать больше денег в экономику, потому что они не тратят эти деньги на налоги.Но есть сложности, связанные как с увеличением расходов и снижением налогов, так и с различными экономическими теориями о том, какие типы расходов и снижения налогов наиболее эффективны для стимулирования стагнирующей или спадающей экономики.

Является ли нынешняя фискальная политика США экспансионистской или противоречивой?

Правительство США проводит политику экспансии с 2009 года. Экспансионистская политика была в значительной степени реакцией на Великую рецессию, которая началась в декабре 2007 года и продлилась до июня 2009 года.Хотя были разные мнения о том, какие факторы были наиболее эффективными, экономисты широко считали фискальный стимул, вызванный увеличением расходов и снижением налогов, основным смягчающим фактором рецессии и стимулом для ускоренного экономического роста, который страна испытала в последующие годы. .

График налогово-бюджетной политики США

До Великой депрессии 1930-х годов правительство США придерживалось невмешательства и невмешательства в налогово-бюджетную политику.Правительство сделало свою долю налогообложения и расходов в течение этого времени, но не было продуманной политики, способной повлиять на экономику. Все изменилось с Великой депрессией и избранием президента Франклина Д. Рузвельта.

Президент Рузвельт и Великая депрессия

Великая депрессия, начавшаяся с краха фондового рынка США в 1929 году, была всемирной экономической депрессией, и ее влияние на экономику США было разрушительным. К 1933 году целых 25% U.Рабочие S. были безработными, и американская общественность надеялась на то, что его правительство сделает что-нибудь, чтобы изменить ситуацию.

Президент Рузвельт был избран руководителем страны в разгар депрессии в 1933 году. Он считал, что роль правительства в федеральной экономической политике должна быть расширена и что использование экспансионистской фискальной политики поможет вывести страну из депрессии. . За первые 100 дней своего правления он реализовал серию проектов под общим названием «Новый курс».Новый курс был экспансионистской политикой, которая включала создание нескольких новых федеральных агентств, надежную программу занятости под названием «Администрация прогресса работ», администрация долины Теннесси и Закон о социальном обеспечении, которая стала одной из крупнейших программ социального обеспечения в стране.

Вторая мировая война

Хотя Новый курс действительно принес некоторое облегчение и существенно реформировал экономику США, он не вывел страну из Великой депрессии, как надеялся Рузвельт.Но дальнейшая экспансионистская фискальная политика, принятая правительством во время Второй мировой войны, сделала. Готовясь вступить в глобальный конфликт, Соединенные Штаты увеличили расходы за счет субсидирования производителей оружия и поставщиков сырья, используемого военными. Затем, после того как США вступили в войну в 1941 году, они продолжили тратить. Увеличение расходов на производство создало повышенный спрос на товары и услуги, а огромное количество людей, занятых в производстве военных материалов, привело к снижению безработицы.

После окончания войны в 1946 году правительство приняло Закон о занятости 1946 года, чтобы не дать экономике снова погрузиться в депрессию. Этот закон, который был подписан президентом Гарри С. Трумэном 20 февраля 1946 года, изначально был создан для обеспечения того, чтобы фискальная политика использовалась для максимального увеличения занятости солдат, вернувшихся с войны. Хотя в последующие годы закон неоднократно пересматривался, его основным результатом стало создание Совета экономических советников, задачей которого было консультировать президента по экономической политике и помогать назначать членов Объединенного экономического комитета.Этот комитет, который до сих пор существует как постоянный комитет Конгресса США, сообщает о текущем экономическом состоянии страны и вносит предложения по его улучшению.

Стагфляция 1970-х и последующие

После Второй мировой войны Соединенные Штаты колебались между дефицитом и профицитом. Затем, в течение 1970-х годов, страна пережила то, что стало известно как стагфляция, медленный рост с быстрым ростом цен. В то время в стране были высокие цены на нефть, инфляция, безработица и рецессия.Традиционная экспансионистская фискальная политика не привела к стимулированию экономики, поэтому правительству пришлось прибегнуть к ряду монетарных политик, которые дали Федеральной резервной системе (организации, которая сегодня способствует оздоровлению экономики США и стабильности финансовой системы США). система) большую роль в создании и реализации фискальной политики в Соединенных Штатах.

Дефицит федерального бюджета продолжал расти, поскольку правительство продолжало проводить экспансионистскую фискальную политику в 1970-х, 1980-х и большей части 1990-х годов.Но в период с 1997 по 2001 год доходы впервые за много лет превысили расходы. В результате в стране наблюдалось профицитное сальдо, а налогово-бюджетная политика была в значительной степени противоречивой. Но в 2001 году ряд событий привел к спаду экономики США, что потребовало еще одного раунда экспансионистской фискальной политики для стимулирования экономики. Эти события включали взрыв пузыря доткомов, теракты 11 сентября 2001 года и увеличение военных расходов, направленных на войны в Ираке и Афганистане.

С декабря 2007 года по июнь 2009 года Соединенные Штаты пережили одну из самых глубоких рецессий со времен Второй мировой войны.С тех пор эту рецессию затмила рецессия, которую мы сейчас переживаем в результате пандемии COVID-19, но она оказала серьезное влияние на экономику США, вызвав глубокое снижение ВВП и серьезную безработицу. Чтобы не дать экономике впасть в депрессию в 2009 году, правительство США приняло обширное налогово-бюджетное законодательство, которое включало снижение налогов и расходов.

Как работает налогово-бюджетная политика?

Расходы и налоги в Соединенных Штатах в значительной степени контролируются Конгрессом, хотя исполнительная власть действительно имеет значительное влияние на фискальную политику, проводимую в конкретной администрации.Давайте посмотрим, как расходы и налогообложение работают в экономике США.

Расходы Конгресса бывают двух разных типов: дискреционные и обязательные. Дискреционные расходы санкционируются Конгрессом посредством ежегодных ассигнований, которые включаются в годовой бюджет. Многие национальные программы и мероприятия, в том числе программы обороны, образования и транспорта, финансируются за счет ассигнований. Дискреционные расходы регулируются правилами и процедурами, которые принимает Конгресс, чтобы гарантировать, что средства распределяются в соответствии с установленными ассигнованиями.Это самый простой способ увеличить расходы, поскольку он не требует специального голосования.

Обязательные или прямые расходы — это расходы на программы социальных выплат и прямые выплаты государственным и местным органам власти, а также людям и предприятиям. Этот тип расходов обычно разрешен законом. Тремя крупнейшими программами социальных выплат в Соединенных Штатах являются Социальное обеспечение, Медикэр и Медикейд, но есть много других более мелких программ, которые также полагаются на обязательные расходы. Некоторые из этих программ остаются в силе на неопределенный срок, а другие привязаны к определенному периоду времени, по истечении которого срок их действия истекает.Чтобы увеличить обязательные расходы за счет увеличения выплат (также называемых трансфертными выплатами), это должно быть принято большинством в 60 голосов в Сенате, что труднее.

Налоги в Соединенных Штатах уплачиваются обычными гражданами через подоходный налог и налог на прирост капитала и корпорациями через корпоративный налог. Федеральный подоходный налог, самый крупный источник дохода для правительства США, делится на несколько налоговых ставок и групп, которые увеличиваются в зависимости от дохода. Правительство ежегодно корректирует налоговые ставки с учетом инфляции.Корпоративный подоходный налог является третьим по величине источником доходов для правительства США после индивидуального подоходного налога и налога на заработную плату. Налоговые ставки определяются налоговой службой.

Фискальная и денежно-кредитная политика

Денежно-кредитная политика — это стратегия, инструменты и средства коммуникации, которые Федеральная резервная система использует для поддержания высокого уровня занятости, стабилизации цен и умеренных процентных ставок. Федеральная резервная система может использовать четыре различных инструмента для достижения своих целей:

• Он может регулировать учетную ставку, процентную ставку по краткосрочным займам, которую резервные банки взимают с коммерческих банков.

• Он может регулировать резервные требования, количество денег, которое резервные банки должны иметь в наличных деньгах.

• Он может манипулировать операциями на открытом рынке, влияя на покупку и продажу государственных ценных бумаг.

• Он может изменить процент по резервам, который представляет собой сумму процентов, выплачиваемых по избыточным резервам в резервных банках.

Денежно-кредитная политика отличается от фискальной, потому что она связана с действиями центральных банков и контролируется Федеральной резервной системой.С другой стороны, фискальная политика связана с налогообложением и расходами, которые контролируются Конгрессом.

Фискальная и экономическая политика

Экономическая политика — это все системы, используемые правительством для налогообложения, бюджетов, денежной массы и процентных ставок. Он также включает занятость, регуляторную политику, торговую политику и политику, влияющую на экономический рост.

Налогово-бюджетная политика — это лишь часть экономической политики, относящаяся исключительно к налоговой и расходной части, контролируемой Конгрессом.На общую экономическую политику, которой руководствуется страна, влияет фискальная часть, но на нее также влияют денежно-кредитная политика и международные институты, такие как Международный валютный фонд и Всемирный банк.

Бюджетные и стимулы

В то время как налогово-бюджетная политика часто действительно стимулирует экономику, политика и стимулирование — это две разные вещи. Стимул — это использование фискальной или денежно-кредитной политики для стимулирования экономики. Денежно-кредитное стимулирование влияет на предложение денег в стране и принимается Федеральной резервной системой.Конгресс вводит бюджетный стимул, который предполагает увеличение расходов и снижение налогов.

Каковы эффекты налогово-бюджетной политики?

Есть прямое влияние на экономику. Когда расходы увеличиваются или снижаются налоги, в экономику вливается больше денег, что может помочь стимулировать рост. Когда расходы уменьшаются, а налоги увеличиваются, это может замедлить рост экономики, которая может расти слишком быстро и вызывать ненужную инфляцию.

Когда правительство увеличивает дискреционные расходы, оно выделяет больше денег на национальные программы и мероприятия в процессе утверждения бюджета, что обеспечивает больше рабочих мест, больше производства и больше расходов на сырье, производство и материалы.Снижение налогов в частном и корпоративном секторах высвобождает больше доходов для физических и юридических лиц, которые они могут тратить на товары и услуги, что также стимулирует экономику.

Снижение государственных расходов замедляет экономический рост, потому что правительство закупает меньше сырья и финансирует меньше крупных инфраструктурных планов и других проектов, которые увеличивают экономику. Снижение налогов снижает размер доходов, которые люди и корпорации должны тратить, что также замедляет экономический рост.

Налогово-бюджетная политика часто является сложной задачей для политиков, и она не всегда дает желаемый эффект. Иногда политика, направленная на стимулирование экономики, может со временем замедлить ее или привести к нежелательным побочным эффектам.

Как фискальная политика влияет на экономику США?

В то время как политика экспансии может помочь стимулировать ослабевшую экономику и не дать ей в краткосрочной перспективе превратиться в депрессию, долгосрочные последствия могут быть пагубными.Со временем политика экспансии может привести к повышению процентных ставок, что может сдерживать инвестиционные расходы. Это также может укрепить доллар США, что может создать торговый дефицит. Кроме того, это может привести к ускорению инфляции.

Напротив, противоречивая политика может замедлить экономику, которая может выйти из-под контроля, и помочь контролировать инфляцию. Со временем противоречивая политика также может помочь в управлении государственным долгом. Однако он также может усугубить последствия рецессии или депрессии.

Фискальная политика США и COVID-19

Пандемия COVID-19 подтолкнула мировую экономику к наихудшей рецессии со времен Второй мировой войны, и экономисты прогнозируют, что в этом году мировая экономика сократится на 5,2%. Из-за этого правительства во всем мире делают все возможное, чтобы стимулировать экономику своих стран с помощью различных пакетов стимулов.

Правительство Соединенных Штатов приняло политику экспансии с агрессивными законодательными мерами, направленными на стимулирование экономики и предотвращение ее падения в более глубокую рецессию или депрессию.Эти действия включают прямые потребительские платежи, безнадежные ссуды малому бизнесу и увеличение пособий для безработных. Все эти действия оказали существенное влияние на экономику США.

Что ты умеешь?

Когда дело доходит до налогово-бюджетной политики, вы можете изменить ситуацию.