Коэффициент рентабельности производства формула: формула расчета показателей и коэффициентов для бизнеса и продукции

Коэффициенты рентабельности предприятия

Рассмотрим наиболее популярные и важные коэффициенты рентабельности. Коэффициенты рентабельности используются для оценки эффективности (доходности) нашего предприятия или для оценки прибыльности от инвестирования денежных средств в другие предприятия. Рассматриваемые финансовые коэффициенты широко используются в практике предприятий различных отраслей и форм деятельности. По сравнению с другими финансовыми коэффициентами — коэффициенты рентабельности является наиболее важными, т.к. отражают эффективность деятельности предприятия, выраженную в ее прибыльности.

Абсолютно все финансовые коэффициенты рентабельности рассчитываются по одному принципу:

Пройдите наш авторский курс по выбору акций на фондовом рынке → обучающий курс

Рентабельность(X)= Прибыль / X

Рентабельность показателя (Х) равняется Прибыль делится на количественное значение этого показателя. Прибыль берется различная: прибыль до налогообложения, чистая прибыль, валовая прибыль. Тем не менее, суть от этого не изменяется.

Ниже описаны основные коэффициенты рентабельности, которые используются в финансовом анализе предприятия.

Пройдите наш авторский курс по выбору акций на фондовом рынке → обучающий курс

Коэффициенты рентабельности предприятия

Коэффициент общей рентабельности

Пожалуй, один из наиболее распространенных финансовых коэффициентов из группу Рентабельность. Рассчитывается он как отношение Прибыли до налогообложения к Выручке от продаж. Чем больше значение коэффициента, тем более эффективны продажи у предприятия. Формула расчета коэффициента общей рентабельности представлена ниже.

Rобщая = Прибыль до налогообложения / Выручка от продаж

Рентабельность оборотных активов

Рентабельность оборотных активов рассчитывается через отношение чистой прибыли (прибыль минус налоги) к оборотным активам. Коэффициент показывает возможности предприятия в генерации достаточного объема прибыли по отношению к оборотным активам. Чем больше финансовый коэффициент, тем более эффективно используются оборотные активы. Формула расчета рентабельности оборотных активов представлена ниже.

Rоб.а= Чистая прибыль / Оборотные активы

Рентабельность активов предприятия

Рентабельность активов предприятия (ROA) рассчитывается через деление чистой прибыли предприятия к его активам. Коэффициент показывает эффективность использования активов предприятия. Чем выше его значение, тем эффективность, соответственно, выше. Формула расчета коэффициента представлена ниже.

Rакт = Чистая прибыль / Активы предприятия

Рентабельность производства

Рентабельность производства определяется через отношение валовой прибыли к себестоимости продукции. Данный коэффициент рентабельности показывает эффективность производства. Формула расчета представлена ниже.

Rпроизв = Валовая прибыль / Себестоимость продукции

Подписывайтесь на рассылку по экспресс методам финансового анализа предприятия.

Автор: Жданов Василий, к.э.н.

Оцените качество статьи. Нам важно ваше мнение:

Рентабельность продукции формула \ Акты, образцы, формы, договоры \ Консультант Плюс

]]>

Подборка наиболее важных документов по запросу Рентабельность продукции формула (нормативно–правовые акты, формы, статьи, консультации экспертов и многое другое).

Статьи, комментарии, ответы на вопросы: Рентабельность продукции формула Открыть документ в вашей системе КонсультантПлюс:
Статья: Законодательство о ценообразовании в сфере государственного оборонного заказа: итоги систематизации нормативных правовых актов Правительства Российской Федерации
(Свининых Е.А.)
(«Право в Вооруженных Силах», 2018, N 4)Как и ранее, головной исполнитель государственного контракта (потенциальный головной исполнитель при определении прогнозной цены на продукцию) вправе ходатайствовать о повышении порога своей максимальной прибыли. Для этого требуется обосновать необходимость направления части прибыли от поставки продукции на развитие производства для эффективного выполнения государственных контрактов (контрактов) на поставку продукции. В случае признания обоснования надлежащим размер рентабельности (прибыли) определяется по формуле «25 + 1»: плановая рентабельность (прибыль) в части, определяемой при расчетах цены на продукцию исходя из плановых собственных затрат организации на поставку (включая производство) указанной продукции, устанавливается в размере до 25% этих затрат, а размер плановой рентабельности (прибыли) в части, определяемой при расчетах цены на продукцию исходя из привнесенных затрат, не может превышать 1% этих затрат.

Открыть документ в вашей системе КонсультантПлюс:
Статья: Значения показателей для планирования выездной проверки обновлены
(Орлова О.Е.)
(«Аптека: бухгалтерский учет и налогообложение», 2020, N 7)Рентабельность проданных товаров (продукции, работ, услуг) — соотношение между величиной сальдированного финансового результата (прибыль минус убыток) от продажи товаров (продукции, работ, услуг) и себестоимостью проданных товаров (продукции, работ, услуг) с учетом коммерческих и управленческих расходов. В том случае, если получен убыток от продажи товаров (продукции, работ, услуг), имеет место убыточность.

Нормативные акты: Рентабельность продукции формула

Показатель рентабельности производственных фондов: определение, нормативное значение, формула

← Вернуться в Финансовый словарь

Определение:

Рентабельность фондов производства отличается от рентабельности активов тем, что здесь в расчет принимаются только такие активы, которые используются в производстве. Сюда можно отнести основные фонды, вовлеченные в производство, запасы и т.д. Коэффициент измеряется в процентах, его получают, деля чистую прибыль на среднегодовую сумму активов производства, и умножают на 100%. Этот индикатор показывает, насколько эффективно налажено производство в организации.

Нормативное значение:

Для любой организации желателен высокий показатель коэффициента, который будет обозначать, что верное использование активов, которое приносит хороший доход. Однако показатель нужно сравнивать с конкурентами.

Как решить проблему при показателе коэффициента вне нормативных пределов?

Когда уровень загруженности производственного оборудования дает возможность реализовать его часть, не задействованных в производстве, и в скором времени не нужных, это стоит сделать. Также стоит оптимизировать структуру запасов или реализовать лишние. В будущем стоит поддерживать небольшой уровень запасов, способный обеспечить производство товаров без остановок.

Формула для расчета:

Рентабельность производственных фондов = Выручка (убыток) / Среднегодовая сумма основных средств и запасов * 100 %

КУБ – самый простой и удобный способ вести финансовую аналитику

С КУБом вы узнаете:

• Куда уходят ваши деньги.
• Как снизить расходы без потерь.
• Сколько вы заработали в прошлом месяце.
• Что приносит вам прибыль, а что убытки.
• Насколько эффективны ваши сотрудники.
• Какие из ваших клиентов самые надежные.

Нужна помощь по заполнению документов или консультация?

Получите помощь экспертов бухгалтеров по подготовке документов

НАПИШИТЕ ЭКСПЕРТУ

Загрузка…

Формулы показателей рентабельности | Бизнес в России с нуля!

Рентабельность

Иногда нужно оценить экономическую эффективность. Вид данной оценки называется рентабельностью.

Рентабельность необходима каждому предприятию, так как именно она помогает удостовериться в том, что все ресурсы используются по максимуму и закупка новой продукции не несет убытки для организации, а помогает усиливать его экономику и увеличивать производство.

 

Теоретические основы понятия рентабельности организации

Если рассматривать рентабельность в общем смысле, то можно сказать о ней лишь то, что данное и измерение позволяет устанавливать прибыль предприятия и его убытки.

То есть в зависимости от коэффициента рентабельности можно определить, насколько хорошо работает организация. Например, рентабельное производство не несет убытков. Нерентабельное же наоборот – не приносит прибыли.

Так что если вы собираетесь открывать свою фирму или же уже имеете свой бизнес, озаботьтесь вопросом рентабельности, так как учет данного нюанса поможет существенно сократить убытки и сделать ваше дело более прибыльным.

Показатели рентабельности

Рентабельность бывает разной. Она может оценивать не только все предприятие, но и отдельные его аспекты, такие как персонал, его средства, продукцию и т. д.

Так что нерентабельное производство в одной сфере может компенсироваться рентабельностью с другой стороны и в итоге приходить к равновесию.

Коэффициент общей рентабельности

Для начала, если вас заинтересовала рентабельность вашего производства, лучше всего отследить его обую рентабельность, так как это сразу позволит определить, насколько прибыльной является данная организация.

Общая рентабельность – самый распространенный коэффициент и его значением интересуется каждый владелец собственного предприятия.

Вычислить такой коэффициент довольно просто, нужно лишь поделить всю прибыль или же убыток без налогообложений (ПР) на выручку (В), умноженную на 100%.

Рентабельность реализованной продукции

После общей рентабельности переходя к рентабельности проданной продукции. Это помогает более точно определить будущее направление организации.

Такую рентабельность можно вычислить поделив прибыль или убыток от продаж (А) на выручку (В) умноженную на 100%.

Этот показатель необязательно рассчитывать в целом, можно посчитать и для каждой реализуемой продукции, чтобы получить более точный коэффициент.

Рентабельность основных средств

Для того чтобы определить насколько нужны вложения в ту или иную сферу для продвижения вашей организации достаточно вычислить рентабельность всех средств, вливаемых в них.

Для этого достаточно поделить прибыли или убыток (А) на капитал (Коп), умноженный на 100%. Также есть вторая разновидность формулы, она уже выглядит как деленая валовая прибыль на капитал, умноженный на 100%.

Формула выбирается не рандомно, а в зависимости от цели вычисления и анализа рентабельности. Также существуют и другие разновидности подсчета рентабельности активов, которые могут осуществить бухгалтеры предприятия.

Рентабельность персонала

Оценивать экономическую устойчивость организации, можно и обратив внимание на персонал. Рентабельность персонала позволит оценить, насколько хорошо используются трудовые вложения компании и нужно ли в них что-то изменять.

Посчитать данную рентабельность можно по специальной формуле, поделив общую прибыль фирмы (Общ) на среднюю численность всего задействованного персонала (Кол).

Такая рентабельность позволит определить не только экономическое состояние организации, но и возможность вливания дополнительных активов на ее развитие, что может быть весьма полезно.

Коэффициент базовой прибыльности активов

Активы предприятия всегда нужны, однако, следует заметить, что вливание средств в них стоит регулировать правильно, следовательно стоит подсчитывать рентабельность активов вместе с общей рентабельностью предприятия.

Данный коэффициент можно вычислить по формуле, выражающей отношение прибыли (ПР) к величине всех вместе взятых активов организации (Акт).

Рентабельность активов (ROA)

Рентабельность базовой прибыльности активов отличается от рентабельности обычных активов, так что для того, чтобы более точно оценивать экономическую устойчивость своего предприятия, стоит обратить внимание и на этот коэффициент, который можно вычислить поделив чистую прибыль на среднюю сумму активов помноженных на 100%.

Рентабельность собственного капитала (ROE)

Данная рентабельность вычисляется при отношении чистой прибыли (ЧПР) к собственному капиталу (СК), помноженному на 100%.

Рентабельность инвестированного, перманентного капитала (ROIC)

Этот коэффициент вычисляется по простой формуле, как и все остальные коэффициенты, относящиеся к рентабельности, достаточно вычислить отношение операционной прибыли (с вычетом налогов) (ОПП) к среднему капиталу за весь год (СРК).

Рентабельность задействованного капитала (собственный капитал + долгосрочные займы) (ROCE)

Данную рентабельность так же называют прибылью на инвестированный капитал, посчитать которую можно вычислив отношение прибыли (без учета процентов и налогов) (ПР) к задействованному капиталу (КОП).

Рентабельность суммарных активов (ROTA)

Рентабельность суммарных активов позволяет учесть, насколько экономически выгодны все активы.

Вычисляется такая рентабельность по формуле, характеризующей отношение прибыли (с вычетом налогов и процентов) (ПР) к активам предприятия (АП).

Рентабельность активов бизнеса (ROBA)

Это коэффициент рентабельности вычисляется отношением операционной прибыли (ОП) к сумме основных средств (СУМ) и требований к оборотному капиталу (ОБК).

ROBA = ОП/(СУМ+ОБК)

Рентабельность чистых активов (RONA)

Формула, характеризующая рентабельность чистых активов выражается как отношение чистой прибыли отчетного периода (ЧП) к сумме основных средств (ОС) и чистого оборотного капитала (ЧОК).

RONA = ЧП/(ОС+ЧОК)

Рентабельность производства

Для того чтобы вычислить рентабельность производства, достаточно поделить балансовую прибыль (БП) на сумму среднегодовой стоимости основных фондов (СФ) с величиной оборотных средств (ОС).

Рентабельность наценки

Данная формула выглядит как отношение разности продажной цены компании (ПЦ) и себестоимости продукции (СП) к себестоимости продукции (СП).

Рентабельность подрядных услуг

Вычисляется данное значение с помощью отношения между разницей затрат предоставленных подрядчиком работ (ПЗ) и затрат в случае их отсутствия (ОЗ) к случаю выполнения предложенных услуг (У).

Коэффициенты рентабельности

Итак, если вы решили определить финансовые показатели вашей компании, то коэффициент рентабельности будет отличной возможностью выполнить это точно и качественно.

А благодаря тому, что можно использовать не только общий коэффициент рентабельности, но и вычислять по определенным аспектам, выполнение экономического плана можно сделать максимально эффективным.

Пример расчета рентабельности предприятия

Расчет рентабельности – несложное занятие, однако подходить к этому следует со всей серьезностью, потому приведем достоверный пример расчета, к примеру, внеоборотных активов.

Бухгалтерский учет содержит в себе все внеоборотные активы, которые можно при необходимости там посмотреть. Нам же нужно взять сумму начальных и конечных внеоборотных активов, а затем поделить их на два.

А для получения конечной рентабельности нужно вычислить отношение прибыли от реализации к полученному результату и умножить все это на 100%.

Анализ рентабельности предприятия

Рентабельность предприятия нужно вычислять регулярно для того, чтобы быть полностью уверенным в экономической эффективности самой организации и в том, что она постоянно приносит прибыль, а не убытки.

Для анализа рентабельности достаточно применить общеустановленную формулу: отношение балансовой прибыли к сумме среднего значения стоимости внеоборотных активов со средним значением стоимости оборотных активов. Все показания должны быть сняты в период отчетности.

Анализ рентабельности на примере

Если вы не уверены в том, сможете ли самостоятельно рассчитать рентабельность своего предприятия, всегда можно использовать для этого профессионала.

Он сможет рассказать вам общую концепцию рентабельности и нерентабельности организации, а также достоверно показать это на примере, чтобы в следующий раз вы смогли выполнить данную операцию самостоятельно.

Однако следует заметить, что данную операцию должен быть в состоянии проделывать каждый бухгалтер.

И если вы понимаете, что ваш работник не разбирается в данной сфере и не может предоставить вам значения рентабельности вашего предприятия, скорее всего, вам нужно искать более квалифицированного специалиста, который сможет выполнить данную задачу самостоятельно.

формула расчета, пример применения, определение по балансу

Для координации работы предприятия необходимо ежеквартально оценивать рентабельность производства. Формула помогает бухгалтеру свести по балансу соотношение затрат и прибыли фирмы для дальнейшей оценки деятельности на рынке.

Определение понятия

Рентабельность производства

Рентабельность производства – это один из базовых показателей для организации работы предприятия. С его помощью определяют степень развития бизнеса, в целом, эффективность методики, подходов, команды, продаж и т.п.

Определить степень эффективности помогает специально разработанная формула. По результатам исчислений видно, прогрессирует ли предприятие, остается на прежнем уровне или теряет прежние обороты.

Формула подходит для предприятий любого направления, независимо от сферы деятельности и специфики организации рабочего процесса или отдела продаж. Вычисления отображают концепцию бизнеса в целом, позволяя проследить динамику соотношения затрат и прибыли фирмы за определенный период.

Сфера применения

Рентабельность производства: где применяется?

Прибыль, объемы продаж и конечная выручка – абсолютные показатели, уникальные для каждой отдельной компании. Истинное положение определенной фирмы на рынке показывает её коэффициент полезного действия (КПД).

Рентабельность производства – формула расчета, которая позволяет получить цифровой показатель, не привязанный к конкретной деятельности фирмы. Это помогает стандартизировать предприятия различного объема продаж и направлений для общего анализа. Это свойство применяют для анализа конкурентоспособности фирмы как в определенном сегменте, так и на рынке целиком.

Результаты анализа на основе формулы рентабельности, показывают устойчивость конкретного бизнеса к колебаниям рынка, эффективность развития, прирост за выбранным бухгалтером или маркетологом период.

Концепция рентабельности демонстрирует, сколько центов дохода приходится на 1 вложенный доллар в развитие бизнеса. Расчет универсален для всех валют, но показывает, какая доля прибыли приходится в одной единице валюты общей прибыли от продаж. Показатель рентабельности измеряется в процентах, отображая состояние эффективности компании.

Формула

Перед подсчетами ознакомьтесь с основными разновидностями показателей рентабельности:

1. Инвестиций – ROI
2. Продаж/продукции – ROS/ROTR
3. Активов – ROA
4. Персонала – ROL
5. Себестоимости – ROTC

Универсальная для всех приведенных разновидностей формула:

(ВИД ПРИБЫЛИ/ ПОКАЗАТЕЛЬ РАССЧЕТА РЕНТАБЕЛЬНОСТИ)* 100% = RO

Числитель (вид прибыли) – подставляется значение прибыли, по которой проводится анализ, в зависимости от типа реализуемой продукции и продаж (прибыль от продаж, валовая, чистая, операционная и т.п.). Цифры для исчислений необходимо брать в финансовом отчете за интересующий вас период (месяц, квартал, год и т.п.). Второе название документа – «О прибылях и убытках».

Знаменатель (показатель расчета рентабельности) – также отображает цифры из финансового отчета, за основу берутся графы, которые нужно проанализировать (себестоимость, инвестиции и т.д.). Пример: показатель объема продаж за определенный период в отчете находится под графой ROTR, его и необходимо подставить в знаменатель формулы, чтобы узнать эффективность продаж. Чтобы определить размер выручки, произведите вычисления по формуле: P*Q = TR. P – цена, а Q – объемы продаж.

Пример расчета

Пример расчета рентабельности

Определение эффективности компании – рентабельность производства. Формула расчета по балансу включает в себя несколько операций. Рассмотрим на примере:

Компания выручила 100 млн. долларов за год реализации продукции. За тот же период было потрачено:

• Оплату труда персоналу – 25 млн. долларов,
• Производственные затраты – 10 млн. долларов,
• Издержки – 20 млн. долларов,
• Накладные расходы – 5 млн. долларов.

Подставим значения в формулу:

• ((100-60)/(25+10+20+5))*100 = 66.6%

Альтернатива подсчета: сравнить рыночную себестоимость компании с годовой выручкой. Разница составляет объем прибыли в денежном эквиваленте.

Пример: рыночная стоимость составляет 500 тыс. долларов, а годовая выручка – 1,5 млн. долларов. Соответственно, прибыль компании составляет 1 млн. долларов. На основе этих данных, подставляйте цифры в таблицу.

Формула рентабельности – своеобразный способ узнать КПД компании, проанализировать соотношение затрат к чистой прибыли. Подход позволяет отслеживать динамику развития компании и корректировать бизнес-план.

Заметили ошибку? Выделите ее и нажмите Ctrl+Enter, чтобы сообщить нам.

Понятие рентабельность как показатель деятельности любого предприятия

При анализе эффективности работы предприятия зачастую используют показатель рентабельности. Рентабельностью называют относительный показатель экономической деятельности компании, фирмы, предприятия. Этим определением комплексно отражается степень использования трудовых, материальных и денежных ресурсов. Показатель коэффициента рентабельности рассчитывают как отношение дохода к активам либо потокам, которые ее формируют.

Общий смысл рентабельности таков: производство и дальнейшая реализация какого-либо продукта приносит фирме прибыль. Если речь идет о нерентабельном производстве, то имеется в виду, что оно не приносит прибыли. Также есть смысл в отрицательной рентабельности – это работа в убыток.

Какие бывают показатели рентабельности?

Уровень рентабельного производства продукции определяется при помощи показателей – коэффициентов. Условно их разделяют на два подвида: рентабельность активов и рентабельность продаж. Рассмотрим характеристики каждого подробнее.

Рентабельность продаж

К рентабельности продаж относят коэффициент рентабельности, показывающий некую долю прибыли к каждому заработанному рублю. Формула таких расчетов следующая: отношение чистой прибыли (сумма после выплаты всех налогов) за период к объему продаж, выраженному в деньгах, за такой же период.

Рентабельность продаж – индикатор ценовой политики предприятия, возможность контроля за издержками. Различные конкурентные стратегии и продуктовые линейки влекут разнообразие в значении рентабельности предприятий и компаний. Кроме вышеизложенного, есть и другие варианты расчета рентабельности продаж, где используются только показатели прибыли фирмы, к примеру:

• рентабельность продаж EBIT (это показатель величины прибыли от продаж до полной уплаты налогов на каждый рубль выручки),
• рентабельность продаж (чистая прибыль на каждый рубль выручки от продаж),
• получаемая прибыль от продаж на каждый рубль, который вложен в производство и последующую реализацию продукции.

Рентабельность активов

Коэффициентом рентабельности активов показывает, насколько способны активы компании приносить прибыль, то есть какую прибыль можно получить на каждый вложенный рубль в имущество организации. Таким образом, рентабельность активов – показатель общей прибыли и эффективности работы компании или предприятия.

Как рассчитать рентабельность активов? Так как этот показатель характеризует степень эффективного использования имущества, принадлежащего предприятию, то определяться он должен в процентах и рассчитывается как соотношение прибыли либо убытка и всех активам предприятия. При расчете такого показателя необходимо учитывать:

• собственные активы,
• привлеченные активы,
• кредиты,
• дебиторская задолженность и др.

Как рассчитать рентабельность производства?

Рентабельностью производства называют важнейший показатель, который определяет эффективность работы фирмы, предприятия, организации. Уровень рентабельности определяет формула, которая поможет увеличить прогресс развития прибыли предприятия. В любой сфере производства рентабельность рассчитывают по формуле, которая отражает основную концепцию и показывает соотношение прибыли к сумме средств, затраченной на получение этой прибыли.

Формула расчета производства выглядит так:

РП=П:ЗП*100

что означает:

• РП – рентабельность производства,
• ЗП – затраты производства,
• П – прибыль, которая рассчитывается из объема производства.

Есть некоторое ограничение, которое показывает, что соотноситься могут только показатели, соответствующие друг другу. Значит это то, что при этом учитывают затраты, которые были расходованы на получение конкретной прибыли.

Аналогичным образом определяют и рентабельность проданной продукции, в таком случае в расчет берут показатели тех расходов, которые были списаны на реализацию и уменьшили прибыль и доход от реализации.

До момента расчета рентабельности производства формула суммирует все осуществленные затраты во время производства. Существует еще одно правило: рентабельность производства специалисты высчитывают от нетто до брутто (до налогообложения или после него).

С помощью указанной формулы может высчитываться рентабельность не только всего предприятия, но и отдельных цехов и участков выпускаемой продукции.

Собственный капитал – важный финансовый показатель отдачи для инвесторов.

Рентабельностью собственного капитала называют показатель чистой прибыли для сравнения с собственным капиталом предприятия либо организации. Это весьма важный финансовый показатель отдачи для инвесторов, собственников бизнеса. Показывает эффективность использования вложенного в дело капитала.

В отличие от показателя “рентабельность активов” данные этого показателя показывают эффект от использования не всего капитала предприятия, а только его части, какая принадлежит владельцам предприятия.

Формула, при помощи которой можно вычислить рентабельность собственного капитала выглядит так:

РСП=ЧП:СК*100

что означает:

• РСП – рентабельность собственного производства,
• ЧП – чистая прибыль,
• СК – собственный капитал.

Точный расчет предполагает использование цифры, рассчитанной как среднее арифметическое показателя собственного капитала за период, который показывает чистую прибыль. Особый подход расчета рентабельности собственного производства заложен в формуле Дюпона, которая разбивает величину на три составляющие.

По данным статистики рентабельность собственного капитала составляет около 10-13% ( в Великобритании и США). Для инфляционной экономики такой показатель должен быть несколько выше. Очевидно, что чем выше показатель рентабельности собственного капитала, тем для предприятия лучше.

Подрядных услуг

Такой показатель используют для конкурсной оценки отдачи каждого из подрядчиков, может использоваться для оценивания экономии от предоставляемых услуг. Расчет рентабельности подрядных услуг выглядит как разница затрат при предоставлении (непредоставлении) услуг и затрат при реальном предоставлении услуг.

Подразумевается при этом, что та услуга, которая не была предоставлена, приведет к значительным затратам предприятия (например, выплата штрафов).

Увеличение и снижение рентабельности активов

Увеличение рентабельности активов связано с положительной динамикой, это значит, что идет рост доходов фирмы, увеличивается количество продаж, оказывается больше услуг, снижаются расходы на предприятии и уменьшаются издержки. А вот снижение рентабельности активов – показатель скорее негативного характера: значит, снизилась получаемая прибыль. Когда рентабельность ухудшается, причинами могут быть как уменьшение объемов реализации, так и повышение себестоимости продукции.

Анализ снижения рентабельности активов

Для понимания ситуации надо проанализировать все статьи расходов. К примеру, посмотреть, за счет чего значительно увеличилась себестоимость и как можно понизить это увеличение. Надо внимательно проанализировать, какие это затраты – постоянные или временные, и посмотреть, когда наступает момент безубыточности. Немаловажно проанализировать прибыль по отдельным видам продукции, может быть, стоит изменить ассортименты выпускаемого товара.

Более подробно падение рентабельности поможет проанализировать специальная система финансового анализа, придуманная компанией Дюпон. Для этого нужно разложить рентабельность на несколько показателей.

По сложившейся модели коэффициент рентабельности активов вычисляется как рентабельность продаж, умноженная на оборачиваемость активов. При этом рентабельность продаж – это чистая прибыль, разделенная на выручку, а оборачиваемость – это выручка, деленная на активы.

Когда мы анализируем по данной модели Дюпона падение рентабельности активов, то мы видим причины с двух сторон – снижение продаж и уменьшение оборачиваемости. При плановом рассмотрении данных показателей в динамике можно в итоге четко определить, что привело к снижению активов. С этим методом легко вычисляются проблемные точки в предпринимательской деятельности и можно продумать, как изменить негативную тенденцию.

Как правило, основной причиной уменьшения рентабельности активов и снижения продаж является увеличение себестоимости производимого товара. И когда выявляется данное обстоятельство, то надо все силы пустить на устранение данного фактора. К примеру, найти новых поставщиков сырья с более дешевыми ценами, использовать энергоемкое оборудование, чтобы снизить затраты на электроэнергию, внедрить в нужных направлениях более современные технологии и прочее.

Другой существенной причиной ухудшения рентабельности является снижение реализации. Это может быть связано с тем, что выросла себестоимость продукции, увеличилась цена продажи. Надо обратить внимание на ценовую политику, привлечь маркетологов и провести исследования в области ассортимента производимой продукции, являются ли она конкурентоспособной на рынке.

С целью увеличения рентабельности можно уменьшить оборотные средства или постоянные активы, например, продать оборудование, которое работает плохо и малоэффективно, снизить запасы сырья и незавершенного производства, разобраться с дебиторской задолженностью и так далее. Способов увеличения рентабельности много, необходимо правильно ими воспользоваться.

применений и как рассчитать

Маржа прибыли — это, пожалуй, один из самых простых и наиболее широко используемых финансовых коэффициентов в корпоративных финансах. Прибыль компании рассчитывается на трех уровнях в отчете о прибылях и убытках, начиная с самого основного — валовой прибыли — и заканчивая наиболее полной, чистой прибылью. Между этими двумя находится операционная прибыль. У всех трех есть соответствующая норма прибыли, рассчитанная путем деления показателя прибыли на выручку и умножения на 100.

Ключевые выводы

• Маржа прибыли отражает относительную прибыльность фирмы или деловой активности путем учета затрат, связанных с производством и продажей товаров.
• Маржа может быть рассчитана на основе валовой прибыли, операционной прибыли или чистой прибыли.
• Чем больше маржа прибыли, тем лучше, но высокая валовая прибыль наряду с небольшой чистой прибылью может указывать на то, что требует дальнейшего изучения.

Маржа валовой прибыли

Валовая прибыль — это простейший показатель рентабельности, поскольку он определяет прибыль как весь доход, который остается после учета себестоимости проданных товаров (COGS). COGS включает только те расходы, которые непосредственно связаны с производством или изготовлением предметов для продажи, включая сырье и заработную плату за труд, необходимый для изготовления или сборки товаров.

В эту цифру не включены, среди прочего, любые расходы по долгам, налогам, операционным или накладным расходам, а также единовременные расходы, такие как покупка оборудования. Маржа валовой прибыли сравнивает валовую прибыль с общим доходом, отражая процентную долю каждого доллара дохода, который сохраняется в качестве прибыли после оплаты производственных затрат.

Формула для расчета валовой прибыли:

Формула валовой прибыли. Инвестопедия

Маржа операционной прибыли

Немного более сложный показатель, операционная прибыль, также учитывает все накладные, операционные, административные и коммерческие расходы, необходимые для повседневного ведения бизнеса.Хотя эта цифра по-прежнему не включает долги, налоги и другие неоперационные расходы, она включает амортизацию и износ активов. Разделив операционную прибыль на выручку, этот средний уровень рентабельности отражает процентную долю каждого доллара, который остается после оплаты всех расходов, необходимых для поддержания бизнеса.

Формула рентабельности операционной прибыли:

Как рассчитать размер прибыли

Маржа чистой прибыли

Печально известная чистая прибыль отражает общую сумму выручки, оставшуюся после учета всех расходов и дополнительных потоков доходов.Это включает в себя COGS и операционные расходы, как указано выше, но также включает платежи по долгам, налогам, единовременные расходы или платежи, а также любой доход от инвестиций или вторичных операций. Маржа чистой прибыли отражает общую способность компании превращать прибыль в прибыль.

Формулы для расчета чистой прибыли:

Формулы чистой прибыли. Инвестопедия

Пример размера прибыли

За финансовый год, закончившийся в октябре 2016 года, выручка Starbucks Corp (SBUX) составила 21 доллар.32 миллиарда. Валовая прибыль и операционная прибыль достигли хороших показателей: 12,8 млрд долларов и 4,17 млрд долларов соответственно. Чистая прибыль за год составила 2,82 миллиарда долларов. Таким образом, маржа Starbucks будет рассчитываться как:

• Маржа валовой прибыли = (12,8 млрд долл. ÷ 21,32 млрд долл. США) x 100 = 60,07%
• Маржа операционной прибыли = (4,17 млрд долл. США ÷ 21,32 млрд долл. США) x 100 = 19,57%
• Маржа чистой прибыли = (2,82 млрд долл. США ÷ 21,32 млрд долл. США) x 100 = 13,22%

Этот пример иллюстрирует важность наличия сильной валовой и операционной прибыли.Слабость на этих уровнях указывает на то, что деньги теряются на основных операциях, оставляя небольшой доход для других расходов. Хорошая валовая и операционная прибыль в приведенном выше примере позволила Starbucks поддерживать приличную прибыль, при этом выполняя все свои другие финансовые обязательства.

Итог

Для владельцев бизнеса показатели прибыльности важны, потому что они выявляют слабые места в операционной модели и позволяют сравнивать результаты из года в год.Для инвесторов прибыльность компании имеет важное значение для ее будущего роста и инвестиционного потенциала. Кроме того, этот тип финансового анализа позволяет как руководству, так и инвесторам увидеть, как компания конкурирует с конкурентами.

Маржа прибыли используется для определения того, насколько хорошо руководство компании генерирует прибыль. Полезно сравнивать размер прибыли за несколько периодов и с компаниями в той же отрасли.

Как рассчитать коэффициент рентабельности

Коэффициенты рентабельности неоценимы при определении общего финансового состояния компании.Эти расчеты чрезвычайно распространены в корпоративных финансах, но они также могут быть полезны для измерения прибыльности вашей компании. В этой статье мы объясняем, что такое коэффициент прибыли, исследуем, как рассчитывать и интерпретировать результаты, перечисляем различные типы коэффициентов прибыли и приводим пример использования этой концепции.

Связано: Узнайте о том, как стать бухгалтером

Какова норма прибыли?

Маржа прибыли — это отношение прибыли, остающейся от продаж после оплаты всех расходов.Вы можете рассчитать коэффициент рентабельности, вычтя общие расходы из общего дохода, а затем разделив это число на общие расходы. Формула: (Общий доход — Общие расходы) / Общий доход. Коэффициент прибыли указывается в процентах. Другие названия нормы прибыли — это коэффициент рентабельности, коэффициент валовой прибыли и коэффициент продаж. Коэффициент рентабельности компании может показать, насколько хорошо компания управляет своими финансами в целом.

Коэффициент маржи прибыли часто используется инвесторами и кредиторами для определения способности компании конвертировать прибыль, полученную от продаж, в чистую прибыль.Кредиторов интересуют эти цифры, чтобы они могли гарантировать, что компания зарабатывает достаточно денег для погашения своих кредитов, в то время как инвесторы ищут гарантии того, что прибыль будет достаточной для распределения дивидендов. Другими словами, эти внешние источники ищут доказательства того, что организация работает эффективно. В случаях, когда размер прибыли особенно низок, это свидетельствует о том, что компании необходимо сократить свои расходы за счет более строгого бюджета.

Как рассчитать коэффициент рентабельности

Хотя существует три различных способа расчета коэффициента рентабельности компании, вот шаги для расчета в простейшей форме:

1.Рассчитайте чистые продажи

Во-первых, вам необходимо определить чистые продажи компании по следующей формуле:

Чистые продажи = выручка — возврат, возврат и скидки

2. Определите чистую прибыль

Далее, вы рассчитываете чистую прибыль по этой формуле:

Чистая прибыль = выручка — общие расходы

3. Найдите коэффициент маржи прибыли

Наконец, после расчета чистой прибыли и чистых продаж вы можете найти маржу прибыли с помощью этого расчета:

Маржа прибыли = (чистая прибыль / чистые продажи) x 100

Связано: 6 основных навыков бухгалтерского учета

Как интерпретировать результаты

Коэффициент маржи прибыли определяет, какой процент от продаж компании состоит из чистой прибыли.Проще говоря, он обеспечивает измерение того, сколько прибыли получают от продаж компании. Это число полезно для определения того, насколько хорошо управляются финансы организации.

Компании стремятся к более высоким коэффициентам рентабельности, что означает, что их прибыль превысит их расходы. Они достигают этих более высоких коэффициентов либо за счет снижения расходов, либо за счет увеличения доходов. Хотя получение большего дохода было бы предпочтительным решением, часто это труднее, чем сокращение бюджетных расходов.Поэтому большинство компаний сокращают расходы, чтобы повысить свою прибыльность.

Кроме того, этот показатель можно использовать для сравнения текущих и прошлых результатов компании, а также для сравнения компаний аналогичного размера в той же отрасли.

Связано: Как анализ данных может улучшить процесс принятия решений

Типы маржи прибыли

Существует три основных уровня для расчета прибыли компании по ее отчету о прибылях и убытках:

• Маржа валовой прибыли
• Маржа операционной прибыли
• Норма чистой прибыли

Валовая прибыль — это самый базовый уровень нормы прибыли, а чистая прибыль — наиболее полный.Эти финансовые коэффициенты просты и чрезвычайно распространены в корпоративных финансах. Хотя все три уровня различаются своим точным методом, все они имеют соответствующую норму прибыли, которую можно найти путем деления показателя прибыли на выручку компании и последующего умножения результата на 100. Вот более подробный взгляд на все три типа маржи прибыли:

Маржа валовой прибыли

Маржа валовой прибыли — это самый простой и самый простой способ расчета рентабельности, поскольку он определяет прибыль как любой доход, остающийся после учета стоимости проданных товаров, часто называемый COGS или переменными затратами. .

Себестоимость проданных товаров относится к любым расходам, непосредственно связанным с производством или производством продукта, таким как выплаченная заработная плата и сырье, используемое на протяжении всего процесса. Однако в эту цифру не включены налоги, задолженность, постоянные затраты, накладные расходы и единовременные расходы. Точно так же переменные затраты — это затраты, которые возникают на протяжении всего процесса и могут колебаться в зависимости от производительности или объема производства. Компании, которые не участвуют в производстве или производстве, используют стоимость выручки или затраты, необходимые для совершения продажи, вместо переменных затрат или стоимости проданных товаров.

Чтобы рассчитать маржу валовой прибыли, вам нужно будет выполнить три шага:

1. Рассчитать валовую прибыль

Вы сделаете это по следующему уравнению:

Валовая прибыль = выручка — (прямые материалы + прямые трудозатраты + заводские накладные расходы)

2. Определение чистых продаж

Чистые продажи рассчитываются по следующей формуле:

Чистые продажи = выручка — себестоимость продаж, скидки

3.Рассчитайте маржу валовой прибыли

Затем вы определите маржу валовой прибыли, выполнив следующий расчет:

Маржа валовой прибыли = (валовая прибыль / чистые продажи) x 100

Маржа операционной прибыли

Расчет операционной прибыли Маржа немного сложнее, чем валовая прибыль, поскольку она учитывает повседневные бизнес-расходы, такие как коммерческие, административные, операционные и накладные расходы. Он также включает амортизацию активов компании, но все же не включает неоперационные расходы, такие как долги и налоги.Этот показатель прибыльности делит операционную прибыль компании на ее выручку, давая четкое представление о процентной доле каждого доллара, который остается после оплаты операционных расходов компании. Расчет маржи операционной прибыли выполняется в два этапа:

1. Расчет себестоимости проданных товаров

Формула для расчета одинакова независимо от отрасли. Однако задействованные элементы могут быть разными.

Себестоимость проданных товаров = начальные запасы + закупки — окончательные запасы

2.Определите маржу операционной прибыли

Затем вы можете рассчитать маржу операционной прибыли по следующей формуле:

Маржа операционной прибыли = ((выручка + COGS — административные и коммерческие расходы) / выручка) x 100

Чистая прибыль маржа

Самым сложным и исчерпывающим показателем рентабельности является маржа чистой прибыли. Он показывает общую выручку, оставшуюся после учета всех потоков доходов и расходов, включая себестоимость и операционные расходы.Однако, в отличие от двух предыдущих коэффициентов, коэффициент чистой прибыли также учитывает доход от инвестиций, разовые платежи, налоги и задолженность. Таким образом, этот расчет дает точное представление об общей способности компании конвертировать свой доход в прибыль.

Есть два шага для определения чистой прибыли компании:

1. Рассчитайте чистую прибыль

Вы найдете это по следующей формуле:

Чистая прибыль = выручка — (COGS + амортизация + амортизация + проценты расходы + налоги + прочие расходы)

2.Определите маржу чистой прибыли

Чтобы рассчитать маржу чистой прибыли, выполните этот расчет:

Маржа чистой прибыли = (чистая прибыль / выручка) x 100

Пример отношения маржи прибыли

Вот пример Используемый коэффициент рентабельности:

Kayla’s Cleaning Supplies продает чистящие средства промышленного класса ресторанам и барам. Кайла начала свой бизнес 10 лет назад, и в прошлом году у нее были лучшие продажи.Ее чистый объем продаж составил 1 000 000 долларов, а чистая прибыль — 100 000 долларов.

Используя эти цифры, вот коэффициент ее рентабельности за прошлый год:

10% = (100000 долларов США / 1000000 долларов США) x 100

Как показывает соотношение, Кайла смогла преобразовать 10% своей прибыли. продажи в прибыль. Однако в этом году чистые продажи Кайлы составили 800 000 долларов, а чистая прибыль — 200 000 долларов. Вот ее коэффициент рентабельности в этом году:

25% = (200000 долларов / 800000 долларов) x 100

Хотя Кайла сделала меньше продаж, она смогла сократить свои расходы, что позволило ей конвертировать больше продажи, которые она действительно приносила прибыли.

Расчет коэффициентов рентабельности | Бухгалтерия для менеджеров

Результат обучения

• Расчет и интерпретация коэффициентов рентабельности

Показатели рентабельности

Коэффициенты рентабельности — это показатель того, насколько эффективно управляется и работает компания. Коэффициенты прибыльности в большей степени, чем любой другой тип коэффициента, предоставляют владельцам и менеджерам информацию о способности бизнеса использовать свои ресурсы для получения прибыли.

1. Коэффициент чистой прибыли от продаж. Этот коэффициент измеряет прибыль компании на доллар продаж. Коэффициент выражается в процентах и ​​показывает процент от каждого доллара, оставшегося после оплаты расходов. Коэффициент рассчитывается следующим образом:

Чистая прибыль от продаж = Чистая прибыль / Чистые продажи

Для небольшой частной компании это соотношение обычно составляет от 3 до 7%, но, как и многие другие коэффициенты, которые мы обсуждали, он варьируется в зависимости от отрасли. Розничные предприятия обычно имеют коэффициент чистой прибыли от продаж от 2 до 4%, но в других отраслях, например, в сфере здравоохранения, этот коэффициент достигает 15%.Когда предприятия видят, что их чистая прибыль от продаж падает, они часто принимают решительные меры по сокращению затрат. Это не всегда лучший подход, поскольку меры по снижению затрат во многих случаях негативно сказываются на общем состоянии и будущем бизнеса. Скорее, компании должны смотреть на свою валовую прибыль в сравнении с аналогичными предприятиями или их отраслью. Если их валовые продажи сопоставимы, то бизнесу имеет смысл исследовать, что в их операциях приводит к уменьшению выручки к чистой прибыли (чистой прибыли).

2. Отношение чистой прибыли к активам. Этот коэффициент также называется коэффициентом рентабельности активов, поскольку он измеряет, какую прибыль компания получает на каждый доллар, вложенный в активы компании. Этот коэффициент рассчитывается следующим образом:

Отношение чистой прибыли к активам = (Чистая прибыль) / (Общие активы)

Этот коэффициент дает информацию о том, насколько «активным» является бизнес или отрасль. Производственные компании, которым для производства продукции требуется дорогостоящее оборудование, будут иметь гораздо меньшее соотношение чистой прибыли к активам, чем, например, бухгалтерская фирма.Опять же, это сравнительное соотношение. Компания будет смотреть на средний отраслевой показатель для аналогичных предприятий, чтобы определить, нужно ли вносить изменения в то, как активы используются в ходе повседневных операций.

3. Отношение чистой прибыли к собственному капиталу. Этот коэффициент часто называют коэффициентом рентабельности собственного капитала, поскольку он измеряет рентабельность инвестиций (ROI) владельца. Он отражает процент инвестиций владельца в бизнес, который ежегодно возвращается через прибыль бизнеса.Это один из самых важных коэффициентов при оценке общей прибыльности компании. Это соотношение рассчитывается следующим образом:

Отношение чистой прибыли к собственному капиталу = (Чистая прибыль) / (Собственный капитал)

Одно из наиболее распространенных применений этого коэффициента — сравнение со стоимостью капитала компании (процентная ставка по заемным деньгам). Бизнес должен обеспечивать норму прибыли (ROI), превышающую его стоимость капитала.

В целом, коэффициенты полезны для измерения общей производительности фирмы и определения областей, в которых фирма может улучшить.Помимо возможности рассчитывать эти коэффициенты, владельцы и менеджеры должны понимать, как их интерпретировать, чтобы повысить эффективность и прибыльность. Анализ коэффициентов — это непрерывный процесс, в ходе которого коэффициенты сравниваются не только с отраслевыми эталонными показателями, но и с собственными коэффициентами компании за предыдущие периоды.

Как анализировать прибыльность | Фонд Эдварда Лоу

Цифровая библиотека> Приобретение и управление финансами> Анализ соотношений «Как анализировать прибыльность»

Хотя гордость владением и удовлетворенность карьерой являются здоровыми целями, наиболее вероятной причиной того, что вы начали свой бизнес, было получение прибыли.Это руководство знакомит вас с несколькими методами анализа деятельности вашей компании и расчета прибыльности вашего бизнеса.

ЧТО ОЖИДАТЬ

Многие предприниматели начинают свой бизнес, по крайней мере частично, из-за гордости за собственность и удовлетворения, которое приходит от того, что они сами руководят. . Кроме того, конечно, вы почти наверняка начали свой бизнес с целью получения прибыли. Это учебное руководство познакомит вас с несколькими методами, которые помогут вам проанализировать деятельность вашей компании и вычислить прибыльность вашего бизнеса.

Среди инструментов, с которыми вы познакомитесь, — коэффициенты рентабельности, анализ безубыточности, рентабельность активов и рентабельность инвестиций.

Некоторые из этих понятий и некоторый словарь, который мы будем использовать для их описания, могут быть для вас новыми. Но мы попытались объяснить терминологию и концепции по мере их введения. Где это уместно, мы указали вам на дополнительные источники информации.

ЧТО НЕОБХОДИМО ЗНАТЬ ПЕРЕД НАЧАЛОМ РАБОТЫ [наверх]

Есть несколько способов измерить прибыль вашей компании, помимо простого просмотра вашего банковского счета (который, по правде говоря, мало говорит вам о прибыльности.) На следующих страницах мы познакомим вас с тремя методами анализа того, насколько хорошо работает ваша компания:

• Коэффициенты маржи (или рентабельности)
• Анализ безубыточности (на основе выручки и проданных единиц)
• Рентабельность активов и по инвестициям

Остерегайтесь… Перед тем, как начать, вы или ваш бухгалтер должны подготовить отчет о доходах (или прибылях и убытках) вашего бизнеса. Методы, с которыми мы познакомим вас на следующих страницах, призваны сделать ваш отчет о прибылях и убытках более понятным и значимым для вас.Если отчет о прибылях и убытках не был подготовлен, приведенная ниже информация о составлении отчета о прибылях и убытках не будет иметь большого значения, а данные, необходимые для анализа безубыточности, могут отсутствовать.

В этом руководстве рассматриваются несколько аспектов анализа финансового соотношения. Если ваша математика в старшей школе немного устарела, соотношение — это просто сравнение двух чисел. Если баскетбольная команда выиграла шесть игр и проиграла три, ее соотношение побед к поражениям составляет шесть к трем, что эквивалентно соотношению два к одному.Если другая команда выиграла восемь игр и проиграла четыре, у нее также будет соотношение побед / поражений два к одному. В деловой сфере наиболее часто используемыми видами финансовых коэффициентов являются различные сравнения двух чисел из финансовой отчетности компании, например отношения чистой прибыли к годовым продажам. Отношение может быть записано несколькими способами:

2: 1 2-к-1 2/1 2

На этих страницах, когда соотношение присутствует в тексте, оно будет записано с использованием слова «to , «как в» два к одному.»Если он присутствует в формуле, знак косой черты (/) будет использоваться для обозначения подразделения, как в» 2/1 «.

КОЭФФИЦИЕНТЫ ПРИБЫЛЬНОСТИ [вверху]

Вот коэффициенты прибыльности, которые следует использовать владельцам малого бизнеса. регулярно смотрите:

• Коэффициент валовой прибыли.
• Коэффициент операционной прибыли.
• Коэффициент чистой прибыли.
• Другие стандартные коэффициенты размера

Не беспокойтесь, если некоторые или даже все эти термины вам незнакомы. Мы определим каждый из них по мере продвижения и объясним, как лучше всего их использовать.

Три показателя прибыли — валовая прибыль, операционная прибыль и чистая прибыль — все взяты из отчета о прибылях и убытках вашей компании.

Напоминаем, что это определение валовой прибыли, операционной прибыли и чистой прибыли. (Как вы увидите, определения основываются друг на друге, отражая то, как на чистую выручку влияет увеличение компонентов расходов.)

Валовая прибыль = Чистые продажи за вычетом стоимости проданных товаров.
(Напоминаем, что чистые продажи = валовые продажи за вычетом возвратов и скидок.)

Операционная прибыль = Валовая прибыль за вычетом коммерческих и административных расходов
(Административные расходы = заработная плата, налоги на заработную плату, льготы, аренда, коммунальные услуги, канцелярские товары, страхование, амортизация и т. Д.)
Операционная прибыль включает все расходы, ЗА ИСКЛЮЧЕНИЕМ налога на прибыль .

Чистая прибыль = Операционная прибыль (плюс любой другой доход) за вычетом любых дополнительных расходов и минус налогов.
Чистая прибыль — это так называемая «чистая прибыль».

Как видите, каждый из этих трех терминов — это просто способ выражения прибыли, когда включены различные категории расходов.Валовая прибыль — это разница между продажами и стоимостью проданных товаров. Операционная прибыль — это разница между продажами и стоимостью реализованных товаров ПЛЮС коммерческие и административные расходы. И, наконец, чистая прибыль — это разница между чистыми продажами и ВСЕМИ расходами, включая налог на прибыль.

Каждый из трех способов выражения прибыли можно использовать для построения так называемых коэффициентов прибыльности. Это делается путем деления каждой позиции на чистые продажи и выражения результата в процентах.Например, если валовая выручка вашей компании в прошлом году составила 1 миллион долларов, а чистая прибыль — 50 000 долларов, это соотношение составляет 50 000/1 000 000 или 5%.

Есть несколько причин, по которым коэффициенты выражаются в процентах. Это позволяет легко сравнивать результаты вашей компании в разные периоды времени. Это также позволяет вам сравнивать результаты вашей компании с результатами ваших коллег или конкурентов, а также с отраслевыми «эталонными» коэффициентами (которые будут обсуждаться более подробно ниже).

Эти коэффициенты проще обсуждать, используя реальные цифры, поэтому мы: Я включил следующий отчет о прибылях и убытках вымышленной компании Doobie.Посмотрите на строки 3, 9 и 14. Мы будем использовать данные о валовой прибыли компании Doobie (строка 3), операционном доходе (строка 9) и чистой прибыли (строка 14) для вычисления трех коэффициентов рентабельности.

Отчет о прибылях и убытках компании Doobie
за период, заканчивающийся 31 декабря, 200x Позиция $$ 1. Продажи 200 000 долл. США2. Себестоимость проданной продукции 130 000 3. Валовая прибыль 70 000 4. Операционные расходы: 5. Расходы на продажу 22,000 6. Общие расходы 10 000 7. Административные расходы 4,000 8.Итого операционные расходы 36 000 9. Операционная прибыль 34 000 10. Прочие доходы 2 500 11. Процентный доход 500 12. Прибыль до налогообложения 36 000 13. Налог на прибыль 1800 14. Чистая прибыль 34 200

Коэффициент маржи валовой прибыли

Валовая прибыль — это то, что остается после вычета стоимости проданных товаров из чистых продаж. (Себестоимость проданных товаров, также называемая «себестоимостью продаж», — это цена, уплачиваемая вашей компанией за проданные товары в течение рассматриваемого периода. Это цена товаров, включая запасы или сырье и использованную рабочую силу. в производстве, но не включает коммерческие или административные расходы.)

Отношение валовой прибыли к продажам является важным показателем финансового здоровья вашей компании. Без адекватной валовой прибыли компания не сможет оплачивать свои операционные и другие расходы и строить будущее.

Вот формула для расчета коэффициента маржи валовой прибыли:

Коэффициент маржи валовой прибыли = (Валовая прибыль / продажи) x 100

(Умножение на 100 преобразует соотношение в процент.)

Давайте воспользуемся данные отчета о прибылях и убытках для фиктивной компании Doobie и вычислить коэффициент валовой прибыли для компании:

Коэффициент валовой прибыли компании Doobie:

70 000 долл. США / 200 000 =.35

0,35 x 100 = 35%

Коэффициент валовой прибыли компании Doobie составляет 35%.

Валовая прибыль вашей компании является очень важным показателем ее прибыльности, потому что она учитывает основные притоки и оттоки денег вашей компании: продажи (деньги на входе) и стоимость проданных товаров (деньги на выходе). рентабельность, потому что она должна быть достаточно высокой, чтобы покрывать расходы и обеспечивать прибыль. Поскольку это важный барометр, вам следует внимательно за ним следить.

В целом коэффициент валовой прибыли вашей компании должен быть стабильным. Он не должен сильно колебаться от одного периода к другому, если только отрасль, в которой работает ваша компания, не претерпевает изменений, которые влияют на стоимость проданных товаров или вашу ценовую политику. Валовая прибыль может измениться при изменении цен или затрат.

Маржа операционной прибыли

Маржа операционной прибыли является показателем доходности вашей компании от ее текущих операций.Это основной источник денежного потока вашей компании, и увеличение маржи операционной прибыли от одного периода к другому считается признаком здоровой, растущей компании. (Если операционная прибыль вашей компании недостаточна для получения денежных средств, необходимых для продолжения работы, вы должны найти другие источники денежных средств.)

Вот формула для расчета коэффициента маржи операционной прибыли:

Маржа операционной прибыли = ( Операционная прибыль / объем продаж) x 100

Используя данные отчета о прибылях и убытках компании Doobie, мы можем вычислить следующую маржу операционной прибыли:

Коэффициент маржи операционной прибыли компании Doobie:

34 000 долл. США / 200 000 =.17

,17 x 100 = 17%

Коэффициент маржи операционной прибыли для компании Doobie составляет 17%.

В целом маржа операционной прибыли является показателем управленческих навыков и операционной эффективности. Он измеряет способность вашей компании превращать продажи в прибыль до налогообложения. Это соотношение, которое вы можете использовать для сравнения конкурентных позиций вашей компании с другими в той же отрасли.

Так как он смотрит на операционную прибыль компании до вычета налогов, маржа операционной прибыли иногда считается более объективной оценкой, чем коэффициент чистой прибыли.(Однако, как вы увидите, это не относится к компании Doobie. Учитывая небольшую сумму, уплаченную в виде налогов, нормы валовой прибыли и коэффициенты маржи чистой прибыли почти идентичны.)

Коэффициент чистой прибыли

Формула для коэффициента чистой прибыли выглядит следующим образом:

Коэффициент чистой прибыли = (Чистая прибыль / продажи) x 100

Коэффициент чистой прибыли компании Doobie:

34 200 долл. США / 200 000 = 0,17

.17 x 100 = 17%

Коэффициент операционной маржи чистой прибыли составляет 17%.

Теперь, когда вы знаете, как рассчитать коэффициент валовой прибыли, коэффициент операционной прибыли и коэффициент маржи чистой прибыли, а также почему они используются, сделайте перерыв в чтении этого руководства и рассчитайте эти коэффициенты для своей компании.

Другие стандартные коэффициенты размера

Хотя расчет и оценка коэффициента валовой прибыли, коэффициента операционной прибыли и коэффициента чистой прибыли важны, есть много других полезных инструментов, которые вы можете использовать для получения реальной информации из данных отчета о прибылях и убытках вашей компании.

Один из наиболее полезных способов для владельца малого бизнеса взглянуть на элементы, перечисленные в отчете о прибылях и убытках, — это увидеть, как каждый из них связан с продажами. Это делается путем построения коэффициентов «общего размера» для всего отчета о прибылях и убытках. Фраза «обычное соотношение размеров» может быть вам незнакома, но она проста по концепции и столь же проста в создании. Вы просто рассчитываете каждую позицию в отчете о прибылях и убытках как процент от общего объема продаж. (Разделите каждую позицию на общий объем продаж, затем умножьте каждую на 100, чтобы получить процент.)

Например, стоимость товаров, проданных в компании Doobie, составила 70 000 долларов, а объем продаж — 200 000 долларов. Таким образом, обычное соотношение стоимости проданных товаров составляло 70 000/200 000, или 0,35. Если умножить на 100, получится 35%.

Вот как выглядит отчет о доходах обычного размера для компании Doobie.

Doobie Company
Отчет о прибылях и убытках
за период, заканчивающийся 31 декабря 200x

Продажи 200 000 долл. США 100% Себестоимость проданных товаров 130 000 65% Валовая прибыль 70 000 35% Операционные расходы Расходы на продажу 22 000 11% Общие расходы 10, 0005% Административные расходы 4 0002% Итого операционные расходы 36 000 18% Операционная прибыль 34 000 17% Прочая прибыль 2,5001% Общая прибыль 36 500 18% Процентные расходы 5000% Прибыль до налогообложения 36 000 18% Налог на прибыль 1,8001% Чистая прибыль 34 200 17%

Один раз Данные о операционных доходах и расходах преобразуются в проценты от продаж, вы можете начать более эффективно анализировать прибыльность вашей компании.Оглянитесь назад за последние несколько периодов (годы, кварталы или месяцы, в зависимости от того, что подходит), и вскоре вы можете заметить изменения в размерах соотношений некоторых позиций, которые отражают проблемы, которые необходимо исправить, или прогресс, который может быть улучшен.

Также очень полезно сравнить общие коэффициенты размеров вашей компании с аналогичными размерами ваших конкурентов или аналогов в вашей отрасли. Частные компании не разрешают вам видеть свою финансовую отчетность, но некоторые организации публикуют альманахи с ключевыми показателями бизнеса.Они перечислены в разделе «Ресурсы» в конце данного руководства. Ваш бухгалтер или банкир может иметь доступ к этим или другим компиляциям коэффициентов для вашей отрасли.

Стандартные коэффициенты размера позволяют вам начать проводить продуманные сравнения с прошлой финансовой отчетностью вашей собственной компании и оценивать тенденции — как положительные, так и отрицательные — в вашей финансовой отчетности. Они также могут быть очень информативными, если вы сравните их с показателями других компаний в вашей отрасли.

Владельцы и менеджеры должны внимательно следить за тремя наиболее важными показателями прибыльности: валовая прибыль, операционная прибыль и чистая прибыль. Полезность для вас других коэффициентов, рассчитанных на основе отчета о прибылях и убытках, будет зависеть от конкретной статьи и типа вашего бизнеса.

O Один из наиболее эффективных способов использовать общие коэффициенты размеров в качестве инструмента управления — это регулярно их составлять (по крайней мере, ежеквартально, а лучше — ежемесячно) и сравнивать коэффициенты в разные периоды.Если вы поместите их рядом в компьютерной таблице, вы легко сможете заметить существенные положительные или отрицательные изменения.

Рассчитайте общепринятые коэффициенты размеров вашей компании. Какие соотношения вы считаете наиболее важными? Какие статьи в вашем отчете о прибылях и убытках наиболее важны для вас или вызывают у вас наибольшее беспокойство? Как соотносятся показатели вашей компании с показателями других компаний в вашей отрасли?

(Для получения дополнительной помощи в понимании этих коэффициентов прочтите Business Builder под названием «Как анализировать свой бизнес с использованием финансовых коэффициентов».)

Анализ безубыточности [вверху]

Термин «анализ безубыточности» — это еще одно словосочетание, которое может показаться сложным, но концепция, лежащая в основе его, на самом деле довольно проста.

Помните, что безубыточность — это точка, в которой доходы равны расходам. Пока ваша компания не достигнет безубыточности, вы будете генерировать красные чернила; ваши затраты на материалы, рабочую силу, аренду и другие расходы превышают ваши валовые доходы. Как только вы пройдете точку безубыточности, выручка превысит расходы.После безубыточности часть каждого доллара продаж вносит вклад в прибыль. Прибыль начинает генерироваться только тогда, когда вы достигаете безубыточности.

Анализ безубыточности — это простой, но эффективный инструмент, который можно использовать для оценки взаимосвязи между объемом продаж, затратами на продукцию и выручкой.

Вам, безусловно, будет полезно рассчитать текущую точку безубыточности вашей компании. Если ваша компания прибыльна, вы можете узнать, сколько у вас будет передышки, если выручка упадет.Если ваша компания теряет деньги, знание точки безубыточности скажет вам, как далеко вы далеки от того, чтобы начать получать прибыль.

В дополнение к оценке вашей текущей ситуации вы можете и должны также использовать анализ безубыточности для планирования прибыли. Мы покажем вам, как рассчитать точку безубыточности как для продаж, так и для проданных единиц.

Анализ безубыточности для продаж

Для расчета точки безубыточности продаж для вашего бизнеса вы должны иметь (или иметь возможность оценить) три части информации о вашем бизнесе:

• Постоянные расходы
• Переменные расходы ( выражается в процентах от продаж)
• Продажи

Используя только эти три части данных, вы можете выполнить анализ безубыточности для своей компании.Однако прежде чем мы это сделаем, давайте быстро рассмотрим концепции постоянных и переменных расходов.

Расходы, которые определены как «фиксированные», не зависят от продаж. Это повседневные расходы, которые ваш бизнес будет нести независимо от того, как объем продаж увеличивается или уменьшается. Некоторые примеры постоянных расходов включают накладные расходы, административные расходы, аренду, заработную плату, офисные расходы и амортизацию.

Переменные расходы, с другой стороны, зависят от продаж. Допустим, ваша компания производит скрепки, отрезая и сгибая куски проволоки.По мере того, как вы продаете больше скрепок, вам нужно покупать больше проволоки. Стоимость проволоки зависит от объема продаж. Типичные переменные расходы включают стоимость проданных товаров (как показано в отчете о прибылях и убытках) и переменные затраты на рабочую силу (например, заработная плата за сверхурочную работу или заработную плату торгового персонала). Переменные расходы будут увеличиваться и уменьшаться в зависимости от объема продаж.

Постарайтесь разделить расходы на категории постоянных и переменных. Нет никаких жестких правил для распределения; это зависит от вас и ваших знаний о бизнесе.

Когда у вас есть три части информации — фиксированные расходы, переменные расходы и продажи — вы можете использовать эту информацию вместе со следующей формулой для расчета точки безубыточности вашей компании.

В точке безубыточности Продажи = Фиксированные расходы + Переменные расходы

или

S = F + V

Как видно из формулы, продажи в точке безубыточности равны затраты. Пока продажи не достигнут точки безубыточности, прибыль не может быть зафиксирована, но следующий доллар продаж будет способствовать прибыли.

Теперь давайте посчитаем, какой уровень продаж должен достичь, чтобы достичь безубыточности. Для этого мы выясним, какой процент текущих переменных расходов составляют от общего объема продаж.

Вот как владельцы компании Doobie могут рассчитать точку безубыточности для своего бизнеса, используя данные, взятые из приведенного выше отчета о прибылях и убытках. Их первый шаг — отделить постоянные затраты от переменных затрат. Единственные переменные затраты компании Doobie — это стоимость проданных товаров. Коммерческие, общие и административные расходы — это постоянные расходы.(Для вашей компании данные могут не распределяться так равномерно. Просто разделите фиксированные и переменные затраты, насколько это возможно.)

Для компании Doobie формула — Продажи в точке безубыточности = Фиксированные расходы + (Переменные расходы, выраженные в процентах от продаж) — переводится в следующее:

Продажи в точке безубыточности = 36000 + 0,65S

(Фиксированные расходы в размере 36000 рассчитаны на основе данных из отчета о прибылях и убытках компании Doobie: Продажи расходы = 22 000 долларов США, общие расходы = 10 000 долларов США, административные расходы = 4000 долларов США.Эти расходы составляют 36 000 долларов.)

Переменные расходы для компании Doobie — это стоимость проданных товаров в процентах от продаж. Глядя на отчет о прибылях и убытках Doobie Company, мы видим, что стоимость проданных товаров составляет 130 000 долларов, или 0,65 от продаж.

Теперь нам нужно решить уравнение

S = 36,000 + 0,65S

, где «S» означает «Продажи в точке безубыточности».

Переместите «.65S» на другую сторону от знака равенства. (Как вы, возможно, помните на уроках алгебры, это становится отрицательным.65S, если вы переместите его на другую сторону уравнения.) Итак, теперь у нас на одной стороне уравнения 1S минус 0,65S, как показано ниже:

1S — 0,65S = 36000

или

0,35S = 36,000

Теперь мы можем легко решить для S (что здесь означает «Продажи в точке безубыточности»), разделив 0,35S на 36,000.

S = 102 857 долларов

Компания Doobie достигла точки безубыточности, когда общий объем продаж составил 102 857 долларов. Следующий доллар продаж будет включать некоторую прибыль.

Рассчитайте точку безубыточности продаж для вашего бизнеса.

Использование анализа безубыточности для планирования прибыли

Теперь, когда мы понимаем, как рассчитать точку безубыточности, мы можем внести одну небольшую корректировку в формулу анализа безубыточности, чтобы мы могли сделать некоторые «что, если» планирование прибыльности. В конце концов, вы же не хотите просто знать, где вы находитесь сегодня с точки зрения безубыточности. Вы почти наверняка также хотите знать, как получить определенную прибыль.

Вы можете легко рассчитать сумму продаж, необходимую для получения желаемой суммы чистой прибыли до вычета налогов. Мы просто немного изменим формулу, добавив сумму чистой прибыли, которую вы хотите, чтобы ваша компания заработала, следующим образом:

Продажи в точке безубыточности = Фиксированные расходы + Переменные расходы в процентах от продаж + Желаемый чистый доход.

Допустим, владельцы компании Doobie ставят перед собой цель получить, скажем, 50 000 долларов чистой прибыли до вычета налогов и хотят знать, какой уровень продаж потребуется для ее получения.Они просто производят следующий расчет:

Продажи в точке безубыточности = 36,000 + 0,65S + 50,000

Используя нашу удобную алгебру для старших классов, мы решаем формулу в следующих шагах:

S = 36,000 + 0,65S + 50,000

S = 86,000 + 0,65S

1S — 0,65S = 86,000

,35S = 86,000

S = 245,714

Компания Doobie должна генерировать продажи в размере 245 714 долларов, чтобы получить чистую прибыль до вычета налогов в размере 50 000 долларов.

Используйте анализ безубыточности для расчета определенной суммы чистой прибыли вашего бизнеса.

Анализ безубыточности проданных единиц

В зависимости от того, каким бизнесом вы занимаетесь, вам может быть полезно рассчитать безубыточность с точки зрения количества единиц продается также по выручке. Другими словами, вы хотите знать количество единиц, которое необходимо продать, чтобы достичь точки безубыточности. Это можно рассчитать по следующей формуле:

Безубыточность для продаваемых единиц = фиксированные расходы, деленные на (Цена продажи за единицу минус переменные расходы на единицу)

Для этой формулы требуются два новых бита информации: цена продажи единицы и единица переменного расхода.

Если вам известна продажная цена на продукцию вашей компании (для компании Doobie она составляет 20,00 долларов за единицу), вы можете вычислить переменные расходы на единицу, используя переменные расходы как процент от продаж; мы разработали этот рисунок ранее в этом руководстве.

Для компании Дуби переменные расходы составили 0,65. Таким образом, единичные переменные расходы на продажу составляют 20 долларов, умноженные на 0,65, что равняется 13 долларам. Это означает, что переменная стоимость каждой единицы составляет 13 долларов.

Подставив данные в формулу, мы получим следующее:

Безубыточность для продаваемых единиц = фиксированные расходы, деленные на (Цена продажи за единицу минус переменные расходы на единицу)

Пусть S = Безубыточность для продаваемых единиц

S = 36000 / (20 — 13)

S = 36000/7

S = 5 142

Компания Doobie должна продать 5 142 единиц, чтобы достичь безубыточности.Если он продает только 5 141, он еще не приносит прибыли. По проданной им единице стоимостью 5 143 пенни часть выручки от продажи этой единицы будет способствовать получению прибыли.

Если это целесообразно для вашего бизнеса, рассчитайте количество единиц, которое необходимо продать, чтобы достичь точки безубыточности.

РАСЧЕТ ДОХОДА НА АКТИВЫ И ДОХОДА ОТ ИНВЕСТИЦИЙ [вверх]

Последние два типа анализа прибыльности, которые мы обсудим в этом руководстве:

Рентабельность активов

и

12 Рентабельность инвестиций

Рентабельность активов

Коэффициент рентабельности активов используется для измерения взаимосвязи между прибылью, которую генерирует ваша компания, и используемыми активами.Вы вычисляете его, используя данные как из отчета о прибылях, так и из баланса.

Давайте воспользуемся сокращенным балансом компании Doobie, чтобы увидеть, как рассчитываются и используются эти коэффициенты:

Doobie Company
Баланс
За год, заканчивающийся 31 декабря, 200x

Активы Текущие активы $ 65,000 Основные средства 115,000 Всего активов 180,000 Обязательства Краткосрочные обязательства 40,000 Долгосрочные обязательства 100,000 Собственный капитал 40,000 Итого обязательства и активы 180,000

Формула для расчета рентабельности активов выглядит следующим образом:

Рентабельность активов = Чистая прибыль до налогов / Общая сумма активов x 100

(При умножении на 100 коэффициент преобразуется в процент.)

Рентабельность активов компании Doobie:

(36 000/180 000) x 100 = 20%

Этот коэффициент полезен при сравнении показателя за самый последний период с результатами более ранних периодов в истории вашей компании. Это также может быть очень информативным, если вы сравните рентабельность активов вашей компании с доходностью других предприятий в вашей отрасли.

Если коэффициент рентабельности активов вашей компании ниже, чем у других компаний, это может указывать на то, что ваши конкуренты нашли способы работать более эффективно.Если текущая рентабельность активов вашей компании ниже, чем год назад, вам следует посмотреть, что изменилось в том, как ваша компания использует свои ресурсы.

Рентабельность инвестиций

Рентабельность инвестиций рассматривается многими руководителями как наиболее важный показатель рентабельности. Он измеряет отдачу от инвестиций владельца (или владельцев, если их больше одного). Для вас, как владельца малого бизнеса, показатель рентабельности инвестиций может помочь вам решить, стоит ли вся ваша тяжелая работа того.Если доход, который вы получаете на деньги, вложенные в вашу компанию, по крайней мере не равен доходу, который вы получили бы от безрисковых инвестиций (таких как банковский компакт-диск), это может быть красным флажком.

Вот формула:

Рентабельность инвестиций = Чистая прибыль до налогообложения / Собственный капитал

Рентабельность инвестиций для компании Doobie:

36,000 / 40,000 = 0,90

Рентабельность инвестиций компании Doobie = 90%.

Рассчитайте рентабельность активов и рентабельность инвестиций для вашей компании.Сравните их хотя бы с одним источником скомпилированных финансовых коэффициентов (как указано в разделе «Ресурсы» ниже). Как ваши коэффициенты сравниваются с другими в вашей отрасли?

КОНТРОЛЬНЫЙ СПИСОК [вверх]

В этом руководстве представлены несколько различных методов оценки прибыльности. Используемые по отдельности или в сочетании, они могут дать владельцу малого бизнеса хорошее представление о финансовой жизнеспособности его или ее бизнеса.

В качестве инструмента управления объективные показатели рентабельности, подобные показанным здесь, являются бесценными инструментами финансового управления.Они также важны для владельца малого бизнеса, потому что эти общие показатели прибыльности будут использоваться посторонними лицами, такими как сотрудники по ссуде, инвесторы и даже специалисты по слияниям и поглощениям, чтобы оценить управленческие навыки и потенциал для успеха компании.

Коэффициенты рентабельности

• Была ли ваша валовая прибыль стабильной в последние несколько периодов? Если нет, то почему?
• Какие общие соотношения размеров наиболее важны для вашего бизнеса?
• Проконсультировались ли вы по крайней мере с одним источником скомпилированных финансовых коэффициентов, чтобы оценить, как ваши коэффициенты сравниваются с другими в вашей отрасли?

Анализ безубыточности

• Включили ли вы амортизацию и накладные расходы в качестве постоянных затрат?
• Действительно ли все переменные затраты, которые вы указали, зависят от объема продаж?

Рентабельность активов и рентабельность инвестиций

• При расчете рентабельности активов и инвестиций вы использовали чистую прибыль до уплаты налогов ?
• Обеспечивает ли ваша компания приемлемую для вас рентабельность инвестиций, учитывая задействованные ресурсы и процентные ставки, которые вы могли бы заработать на альтернативных инвестициях?

РЕСУРСЫ [вверх]

Источники информации по анализу прибыльности

Как читать и интерпретировать финансовую отчетность, Американская ассоциация менеджмента, 1992.

Бюджетирование и финансы (Первые книги для бизнеса) Питера Энгеля. (Макгроу-Хилл, 1996).

Кредитный процесс: руководство для владельцев малого бизнеса Трейси Л. Пенвелл. (Федеральный резервный банк Нью-Йорка, 1994).

Источники информации о финансовых показателях

Исследования годового отчета RMA, RMA — The Risk Management Association. Данные по 325 направлениям бизнеса, отсортированные по размеру активов и объему продаж, что позволяет проводить сравнения с компаниями аналогичного размера в той же отрасли.«Общий размер» (процент от общих активов или продаж) предоставляется для каждой статьи баланса и отчета о прибылях и убытках.

Альманах деловых и промышленных финансовых показателей, годовой, Лео Трой. (Prentice-Hall, Inc.). Информация для 150 отраслей по 22 финансовым категориям. Данные обычно поступают за три года до даты публикации.

Финансовые исследования малого бизнеса Карен Гудман. (Ассоциация финансовых исследований). Ориентация на бизнес с капитализацией менее 1 миллиона долларов, предоставление финансовых показателей и другой информации.

Industriscope: комплексные данные для отраслевого анализа. (Media General Financial Services). Сравните компании, компании и отрасли; 215 отраслевых групп; более 9000 компаний, объединенных в одну отрасль; более 40 ключевых позиций, перечисленных в каждой компании и отрасли; данные о ценах, изменении цен и относительных ценах; данные об акционерном капитале; данные о доходах, доходах и дивидендах; коэффициентный анализ; исторические архивы доступны с мая 1973 года.

Автор: E.Бонд, Алекс Ауэрбах

Все права защищены. Текст этой публикации или любая ее часть не могут быть воспроизведены каким-либо образом без письменного разрешения издателя.

Определение коэффициентов рентабельности — AccountingTools

Что такое коэффициенты рентабельности?

Коэффициенты рентабельности — это набор показателей, используемых для определения способности бизнеса создавать прибыль. Эти соотношения считаются благоприятными, если они улучшаются по линии тренда или сравнительно лучше, чем у конкурентов.Коэффициенты рентабельности выводятся на основе сравнения доходов с разницей в расходах в отчете о прибылях и убытках. Другой класс коэффициентов рентабельности сравнивает результаты, указанные в отчете о прибылях и убытках, с информацией в балансе. Цель этих последних измерений — изучить эффективность, с которой руководство может получать прибыль, по сравнению с размером капитала или активов, находящихся в их распоряжении. Если результат этих измерений высокий, это означает, что использование ресурсов сведено к минимуму.Эти соотношения указаны ниже.

При использовании коэффициентов рентабельности лучше всего сравнивать результаты компании за текущий период с результатами за тот же период предыдущего года. Причина в том, что многие организации имеют сезонную выручку, из-за чего их коэффициенты прибыльности значительно варьируются в течение года.

Коэффициент маржи вклада

Коэффициент маржи вклада вычитает все переменные расходы в отчете о прибылях и убытках из продаж, а затем делит результат на продажи.Это используется для определения доли продаж, которая остается доступной после всех переменных расходов для оплаты постоянных затрат и получения прибыли. Это используется для анализа безубыточности. Маржа взносов находится только в отчете о прибылях и убытках, которые редко публикуются.

Коэффициент валовой прибыли

Коэффициент валовой прибыли вычитает все затраты, связанные со стоимостью проданных товаров в отчете о прибылях и убытках, из продаж, а затем делит результат на продажи. Это используется для определения доли продаж, которая остается доступной после продажи товаров и услуг для оплаты коммерческих и административных расходов и получения прибыли.Этот коэффициент включает отнесение постоянных затрат к стоимости проданных товаров, так что результат имеет тенденцию давать меньший процент, чем коэффициент маржи вклада. Кроме того, поскольку коэффициент определяется как постоянными, так и переменными расходами, процент прибыли имеет тенденцию к увеличению по мере роста продаж, поскольку фиксированные расходы покрываются за счет первоначальных продаж.

Коэффициент чистой прибыли

Коэффициент чистой прибыли вычитает все расходы в отчете о прибылях и убытках из продаж, а затем делит результат на продажи.Это используется для определения суммы прибыли, полученной в отчетном периоде, за вычетом налога на прибыль. Если используется метод начисления, это может привести к получению цифры, отличной от той, которая указывается в денежных потоках, из-за начисления расходов, платежи по которым еще не производились.

Рентабельность активов

Рентабельность активов делит чистую прибыль на общую сумму активов в балансе. Оценка может быть улучшена за счет использования жесткой кредитной политики для уменьшения суммы дебиторской задолженности, системы своевременного производства для сокращения запасов и продажи основных средств, которые редко используются.Однако такая политика сокращения активов может отрицательно сказаться на прибыли, если она отрицательно повлияет на деятельность. Результат зависит от отрасли, поскольку для некоторых отраслей требуется гораздо больше активов, чем для других.

Рентабельность собственного капитала

Рентабельность собственного капитала делит чистую прибыль на общую сумму собственного капитала в балансе. Оценка может быть улучшена за счет финансирования большей доли операций с долговыми обязательствами и использования долга для обратного выкупа акций, тем самым минимизируя использование собственного капитала.Это может быть рискованно, если бизнес не имеет достаточно стабильных денежных потоков для погашения долга.

Сопутствующие курсы

Справочник по бизнес-коэффициентам
Ключевые показатели эффективности
Интерпретация финансовой отчетности

Коэффициент чистой прибыли — AccountingTools

Что такое коэффициент чистой прибыли?

Процент чистой прибыли — это отношение прибыли после налогообложения к чистым продажам. Он показывает оставшуюся прибыль после вычета всех производственных, административных и финансовых затрат из продаж и признания налога на прибыль.По сути, это один из лучших способов измерения общих результатов фирмы, особенно в сочетании с оценкой того, насколько хорошо она использует свой оборотный капитал. Этот показатель обычно отображается в виде линии тренда, чтобы судить об эффективности с течением времени. Он также используется для сравнения результатов бизнеса с результатами его конкурентов.

Чистая прибыль не является показателем денежных потоков, поскольку чистая прибыль включает ряд неденежных расходов, таких как начисленные расходы, амортизация и амортизация.

Как рассчитать коэффициент чистой прибыли

Формула коэффициента чистой прибыли состоит в том, чтобы разделить чистую прибыль на чистые продажи, а затем умножить на 100.Формула:

(Чистая прибыль ÷ Чистые продажи) x 100

Показатель может быть изменен для использования некоммерческой организацией, если в формуле будет использоваться изменение чистых активов вместо чистой прибыли.

Пример коэффициента чистой прибыли

Например, компания Ottoman Tile Company за последний месяц получила продаж в размере 1 000 000 долларов США, а также доходы от продаж в размере 40 000 долларов США, себестоимость проданных товаров (CGS) в размере 550 000 долларов США и административные расходы в размере 360 000 долларов. Ставка налога на прибыль составляет 35%.Расчет процента чистой прибыли:

1000000 долларов США Продажи — 40 000 долларов США Доходы от продаж = 960 000 долларов США Чистые продажи

960 000 долларов США Чистые продажи — 550 000 CGS — 360 000 долларов США Административные = 50 000 долларов США Прибыль до налогообложения

50 000 долларов США Прибыль до налогообложения x (1 — 0,35) = 32 500 долл. США Прибыль после налогообложения

(32 500 долл. США после налогообложения ÷ 960 000 долл. США чистые продажи) x 100 = 3,4% Коэффициент чистой прибыли

Как улучшить коэффициент чистой прибыли

Может быть трудно улучшить коэффициент чистой прибыли фирмы, поскольку бизнес стремится в первую очередь использовать возможности получения максимальной прибыли, оставляя продажи с более низкой маржой на потом.Хороший способ избежать этой ловушки — добиться экономии за счет масштаба, чтобы стало дешевле генерировать каждую дополнительную продажу. Этого можно добиться, участвуя в оптовых закупках, чтобы снизить стоимость материалов на единицу продукции. Другой вариант — инвестировать в модернизацию продукта и автоматизацию, чтобы сократить трудозатраты на сборку продукта. Эти действия в конечном итоге снизят стоимость продукта, что улучшит коэффициент чистой прибыли.

Проблемы с коэффициентом чистой прибыли

Коэффициент чистой прибыли на самом деле является краткосрочным измерением, поскольку он не раскрывает действия компании по поддержанию прибыльности в долгосрочной перспективе, о чем может свидетельствовать уровень капитальных вложений или затрат. для рекламы, обучения или исследований и разработок.Кроме того, компания может отложить различные дискреционные расходы, такие как техническое обслуживание, чтобы коэффициент чистой прибыли выглядел лучше, чем обычно. Следовательно, вы должны оценивать коэффициент чистой прибыли наряду с множеством других показателей, чтобы получить полное представление о способности компании продолжать свою деятельность.

Другая проблема, связанная с маржой чистой прибыли, заключается в том, что компания может намеренно удерживать ее на низком уровне в соответствии со стратегией низких цен, направленной на захват доли рынка в обмен на низкую прибыльность.В таких случаях может быть ошибкой предполагать, что у компании дела идут плохо, хотя на самом деле она может владеть большей частью рынка именно из-за своей низкой рентабельности. И наоборот, обратная стратегия может привести к очень высокому коэффициенту чистой прибыли, но только за счет захвата небольшой рыночной ниши.

Другая стратегия, которая может искусственно снизить коэффициент, — это когда владельцы компании хотят минимизировать налоги на прибыль и тем самым ускорить признание налогооблагаемых расходов в текущем отчетном периоде.Этот подход чаще всего встречается в частном бизнесе, где нет необходимости впечатлять внешних инвесторов результатами операций.

Термины, аналогичные коэффициенту чистой прибыли

Коэффициент чистой прибыли также известен как маржа прибыли.

Сопутствующие курсы

Справочник по бизнес-показателям

Интерпретация финансовой отчетности

Как рассчитать размер прибыли

Как узнать, прибылен ли ваш бизнес? Один индикатор — это размер вашей прибыли.Этот показатель прибыльности рассматривает вашу валовую, операционную или чистую прибыль как процент от выручки. Но как рассчитать эти соотношения?

Чтобы продемонстрировать, мы объясним, как рассчитать размер прибыли.

Что такое маржа прибыли?

Норма прибыли показывает, сколько из каждого доллара продаж компания сохраняет в своей прибыли. В то же время он учитывает затраты на обслуживание клиентов, чтобы определить фактическую прибыль.

Формула для расчета нормы прибыли

Существует три типа нормы прибыли: валовая, операционная и чистая.Вы можете рассчитать все три, разделив прибыль (выручка за вычетом затрат) на прибыль. Умножив это число на 100, вы получите процент вашей прибыли. В каждом случае вы рассчитываете каждую маржу прибыли, используя разные показатели прибыли.

Маржа валовой прибыли

Маржа валовой прибыли — это показатель прибыли по отношению к производственным затратам. После этого рассчитайте размер прибыли на основе валовой прибыли. Валовая прибыль представляет собой ваш общий доход за вычетом стоимости проданных товаров.В результате эта цифра покрывает стоимость производства товаров и может варьироваться от материалов до рабочей силы.

Например, вы платите 8 000 долларов за товары и продаете их за 10 000 долларов. Ваша валовая прибыль составляет 2000 долларов. Разделите это число на общий доход, чтобы получить валовую прибыль: 0,2. Умножьте это число на 100, чтобы получить процент валовой прибыли: 20 процентов.

Выручка от продажи товаров — Себестоимость товаров = маржа валовой прибыли.

Маржа операционной прибыли

Чрезмерно высокие операционные расходы могут повлиять на маржу операционной прибыли.Таким образом, ваша операционная прибыль — это ваш общий доход за вычетом коммерческих расходов.

Ваши бизнес-расходы включают:

Давайте учтем операционные расходы в предыдущем сценарии, чтобы рассчитать маржу операционной прибыли. Кроме того, предположим, что вы заплатили дополнительно 500 долларов на эксплуатационные расходы сверх стоимости товаров.

Вычтите 8 500 долларов из вашего общего дохода, и вы получите операционную прибыль в размере 1500 долларов. Затем разделите полученную сумму на общий доход, чтобы получить маржу операционной прибыли: 0.15. Затем умножьте это число на 100, чтобы получить процент маржи операционной прибыли, равный 15 процентам.

Норма чистой прибыли

Насколько хорошо ваш бизнес превращает выручку в прибыль? Посмотрите на свою чистую прибыль. Эта оценка является показателем общей рентабельности, рассчитываемой на основе чистой прибыли.

Чистая прибыль учитывает большее количество вычетов из выручки, чем валовая или операционная прибыль. Подводя итог, он равен общей выручке за вычетом стоимости проданных товаров, операционных расходов, процентов, налогов, привилегированных акций и погашения долга.

Допустим, ваш общий доход составляет 10 000 долларов, но вы заплатили 8 000 долларов за товары, 500 долларов на операционные расходы и еще 500 долларов на выплату процентов.