Акции крупных компаний: Купить акции российских компаний онлайн курс акций на сегодня актуальные котировки 23.11.2021

Rocket Internet ушла с рынка акций спустя шесть лет после проведения IPO. За эти годы ее стоимость снизилась в несколько раз – с 6,7 млрд евро до 2,6 млрд евро. Rocket Internet известна в первую очередь тем, что создает новые компании, «заимствуя» бизнес-модели у крупных фирм – в ее арсенале есть клоны Amazon, Zappos, Uber и др.

Уход с биржи

Компания Rocket Internet, занимающаяся созданием и развитием стартапов, завершила свой «эксперимент» по публичному размещению акций спустя почти шесть лет с его начала. За эти годы она сильно потеряла в стоимости, и первые намеки на снижение капитализации появились сразу же после IPO.

Rocket Internet знаменита своей бизнес-моделью, которая состоит в плагиате других компаний. В частности, за годы своего существования она «наштамповала» клонов Amazon, Uber, Airbnb и целого ряда других известных предприятий.

По данным CNBC, рыночная стоимость Rocket Internet, которую нередко называют «фабрикой стартапов», упала с 6,7 млрд евро в день IPO на Франкфуртской фондовой бирже (начало октября 2014 г.) до всего 2,6 млрд евро на момент делистинга.

Представители компании сообщили также, что она предложила своим инвесторам по 18,57 евро за каждую акцию, что ниже их цены на бирже (18,95 евро) на момент ее закрытия 1 сентября 2020 г.

Оливер Самвер, один из основателей Rocket Internet, не очень доволен происходящим с его компанией

Утром 2 сентября 2020 г. на фоне сообщения компании о делистинге ее акции выросли в цене. Однако рост оказался кратковременным и вскоре сменился 1,3%-процентным падением.

С чем связан уход с биржи

В официальном заявлении Rocket Internet по поводу своего ухода с биржи сказано, что она «лучше позиционируется как компания, не котирующаяся на фондовой бирже», поскольку это позволит ей сосредоточиться на долгосрочных ставках. «Использование публичных рынков как источника финансирования в качестве важного параметра для поддержания листинга на фондовой бирже больше не требуется, и адекватный доступ к капиталу обеспечивается за пределами фондовой биржи. Вне этой среды компания сможет сосредоточиться на долгосрочном развитии, независимо от временных обстоятельств, на которые рынки капитала, как правило, делают упор», – сказано в заявлении Rocket Internet.

Rocket Internet сообщила, что ее инвестиционное подразделение Global Founders Capital и генеральный директор Оливер Самвер (Oliver Samwer) сохранят свои доли в размере 45,11% и 4,53% соответственно. Создание Rocket Internet в итоге сделало братьев Самвер миллиардерами. По данным Forbes, состояние каждого из них составляет $1,2 млрд.

Как Rocket Internet клонирует компании

Rocket Internet была основана в Берлине (Германия) в 2007 г. тремя братьями – Марком, Оливером и Александром Самверами (Marc Samwer, Alexander Samwer). Одним из первых стартапов, созданных ею, стал интернет-магазин по продаже одежды и обуви Zalando, запущенный в 2008 г. Его бизнес-модель была скопирована с аналогичного веб-магазина Zappos, работающего с 1999 г. и с 2009 г. принадлежащего Amazon.

Со своей стороны, Rocket Internet заявляет, что просто адаптирует проверенные модели для неиспользованных местных рынков. Среди ее наиболее крупных проектов – упомянутый веб-магазин Zalando, службы доставки еды Delivery Hero и HelloFresh.

Как цифровые технологии в промышленности дополняют бизнес

Rocket Internet также занимается инвестициями в сторонние компании из разных стран мира, в том числе и России. CNews писал, что она вложилась в отечественную компанию Lamoda, которая занимается продажей одежды, обуви и аксессуаров через интернет и через офлайн-магазины.

Как сообщил CNews директор по распространению технологий в «Яндексе», интернет-эксперт, основатель и автор Telegram-канала «addmeto» Григогий Бакунов, бизнес-модель Rocket Internet была известна всем. «Давайте скопируем известный и популярный бизнес, а потом либо будем конкурировать и станем игроком номер два, либо (и это идеальный сценарий) продадим уже готовую компанию потенциальному конкуренту. Компания начала с того, что скопировала Zappos.com (проект Zalando) и продолжила клонированием Food Panda (Delivery Hero), Uber (Easy Taxi) и других популярных проектов. В лучшем случае компании становились локально известными, почти нигде не добираясь даже до второго места в своей области», – сказал Григорий Бакунов.

«Конечно проблема была не только в копировании – нет ничего плохого в открытом заимствовании чужих непатентованных идей. Проблема всегда была в низком качестве реализации, большая часть копий не выдерживали никакого сравнения с оригиналами, да и темпы подкачали –пока вы копируете функцию какого-то продукта, авторы оригинала уже делают что-то новое, в этой игре в догонялки вы всегда отстаете», – добавил он.

Неудачное IPO

О своих планах по проведению первичного размещения акций Rocket Internet сообщила в начале сентября 2014 г. IPO состоялось месяц спустя, по прошествии нескольких недель после рекордного $25-миллиардного IPO китайской Alibaba Group и через несколько дней после IPO стартапа Zalando – одного из ее проектов.

Как пишет Reuters, Для Европы IPO Rocket Internet стало крупнейшим c 2000 г., но все же обернулось для нее провалом. Торги на Франкфуртской фондовой бирже открылись 2 октября 2014 г. по цене 42,5 евро за акцию, что соответствовало оценке компании в 6,7 млрд евро.

Практически сразу стоимость акций резко упала более чем на 10%, составив 36,66 евро. К закрытию биржи стоимость акции выросла до отметки в 41,40 евро, что все равно было ниже начальной стоимости.

Не самое удачное IPO привело к крупным убыткам – в финансовом отчете компании за 2014 г. говорится об убытках в размере 20 млн евро против чистой прибыли в 174,2 млн евро по итогам 2013 г. Комментируя такие результаты, представители Rocket Internet заявили, что компания была вынуждена увеличить свои расходы в рамках подготовки к IPO. По их словам, именно это стало причиной отрицательных финансовых результатов.

Куда инвестируют гуру: идеи для частного инвестора на 2021 год

Четыре известных гуру инвестирования – Уоррен Баффет, Рей Далио, Джоэл Гринблатт  и Джордж Сорос отличаются друг от друга по стилю работы, но их объединяет желание получить максимальную отдачу от своих вложений при определенных ограничениях по риску. Какие ставки сделали эти инвесторы на 2021 год?

Уоррен Баффет

Когда я смотрю на список активов, которые Berkshire Hathaway приобрел в третьем квартале, то задумываюсь, не напутал ли я что-то? Это в самом деле холдинг знаменитого Уоррена Баффета? Среди новых крупных приобретений мы видим технологические, фармацевтические, телекоммуникационные компании.

Нужно признать, что в последнее время Berkshire сильно изменилась. Чего стоит, например, тот факт, что в портфеле этой компании акции Apple занимают почти 48%. Только один этот факт способен зачеркнуть многое, написанное о Баффете в тех умных книгах, на которых учились миллионы инвесторов во всем мире. Мир меняется, и вместе с ним претерпевает сильное изменение инвестиционная стратегия всемирно известного гуру, — а вернее, того нового поколения управляющих, которые прокладывают новый маршрут и занимаются оперативной навигацией этого знаменитого «судна».

Реклама на Forbes

На какие потенциальные активы из списка Баффета я обратил внимание? Это прежде всего Merck & Co., Inc. (MRK) и Pfizer Inc. (PFE). Во-первых, обе компании сильно недооценены и не были в «передовиках» роста в этом году. Их акции упали соответственно на 11,2% и 1,7% (здесь и деле приведены данные на 27 ноября). И это при том, что у Pfizer есть все основания стать вместе с немецкой BioNtech «родителем» первой зарегистрированной вакцины от COVID-19 в США.

Немодные деньги: на чем зарабатывает Уоррен Баффет и почему он обыгрывает рынок

Для частного инвестора также важно, что речь идет о двух глобальных фармацевтических «монстрах», капитализация каждого из которых превышает $200 млрд. Думаю, что никого не оставит равнодушным и тот факт, что и Pfizer, и Merck платят очень достойные по нынешним временам дивиденды: у первого они составляют 4,14% в год, у второго — 3,23%. И еще один фактор: новый президента США Джо Байден традиционно поддерживает политику доступности медицины для всех слоев населения и, вероятнее всего, продолжит работу по продвижению программы Obamacare.

Многие читали книгу Рэя Далио «Принципы», а для остальных можно пояснить, что инвестирование в его компании Bridgewater Associates LP представляет собой мощную «машину», действующую по определенным принципам и алгоритмам, которые вырабатываются и оперативно меняются на основе исторических моделей работы фондового рынка, с использованием Big Data и современных компьютерных систем. Здесь случайных решений не бывает.

Посмотрим, что нового купил в конце года Рей Далио: торговую компанию Walmart Inc. (WMT), The Coca-Cola Company (KO), PepsiCo, Inc. (PEP), McDonald’s Corporation (MCD) — и дальше в том же духе. Казалось бы, это типичный набор Уоррена Баффета, о котором каждый мало-мальски опытный инвестор знает, однако теперь он покупается одним из крупнейших хедж-фондов мира. В чем дело?

Вероятнее всего, модели компании сделали вывод, что в следующем году нас ждет некий «перевертыш»: на первый план выйдут те бумаги, которые были в тени во время пандемии. И еще: после 11 лет бычьего рынка разумно иметь в своем портфеле вместе с акциями роста и некие защитные активы, которые практически всегда на плаву: есть и пить нужно всегда, даже во время самого крутого краха на фондовом рынке.

Есть ли жизнь при Байдене: как адаптировать инвестиционный портфель к новым реалиям в США

Для тех инвесторов, которые не хотят сильно рисковать и предпочитают старый классический подход, я бы посоветовал взять из списка Далио два актива. Первый — это PepsiCo, Inc. (PEP) — никогда не понимал, почему Баффет всю свою жизнь отдавал предпочтение Coca-Cola. И, конечно, куда же без нашего любимца McDonald’s. Даже в такое тяжелое время оба актива были в плюсе: производитель бургеров вырос на 10,5% с начала года, лишь немного уступив индексу широкого рынка S&P 500 — +12,6%. Pepsi выросла на 5,8%. Обе компании платят хорошие дивиденды: Pepsi — 2,86%, а McDonald’s — 2,41%.

Следующий гуру — Джоэл Гринблатт. Это имя звучит в прессе гораздо реже, чем имя Баффетта или Далио, но человек он очень мудрый и многого достигший. Его «Маленькую книгу победителя рынка акций» можно часто встретить в различных списках мировых бестселлеров.

Из того, что приобрел Джоэл Гринблатт для своей компании Gotham Asset Management LLC, — а там есть много чего не очень известного и раскрученного среди частных инвесторов, — компания Varian Medical Systems, Inc. (VAR) кажется наиболее понятной и перспективной. Это относительно небольшая американская фирма с капитализацией немногим выше $15 млрд, которая в основном занимается проектированием, производством и торговлей современным медицинским оборудованием для лечения онкологических заболеваний. Этот актив можно увидеть в портфелях Vanguard Group, Inc., Blackrock Inc., State Street Corporation, Goldman Sachs Group, Inc. и других известных инвестиционных гигантов. За последние два года акции Varian Medical Systems выросли на 40%.

На каких акциях можно будет заработать после появления вакцин

А вот еще один необычный новичок в портфеле Джоэла Гринблатта: это компания The Mosaic Company (MOS), которая через свои дочерние фирмы производит и продает концентрированные фосфатные и калийные удобрения для сельскохозяйственных культур в Северной Америке и за рубежом. Невзирая на то, что в Mosaic работает более 12 000 работников, ее рыночная капитализация не очень внушительная: она не дотягивает и до $9 млрд.

Эту компанию в последние время преследовали неудачи: за два прошедших года ее акции подешевели на 37%. Полагаю, что это и привлекло Джоэла Гринблатта, который поставил на выход Mosaic из кризиса и надеется на этом хорошо заработать. Это типичная инвестиционная идея из серии «сегодня плохо — завтра будет хорошо».

Джордж Сорос

Какой обзор новых идей может обойтись без легендарного Джорджа Сороса, а вернее, его компании Soros Fund Management LLC? И здесь нас ждет сюрприз: самой большой новой инвестицией гуру в третьем квартале стал биржевой фонд, который знаком практически всем инвесторам — Invesco QQQ Trust (QQQ), который отражает динамику индекса NASDAQ 100 — сто крупнейших нефинансовых компаний, котирующихся на фондовой бирже NASDAQ. Честно говоря, мы привыкли видеть у знаменитых инвесторов более прицельные «выстрелы», а не пальбу по «площадям».

Если мы имеем дело с долгосрочным вложением, то это своеобразная ставка на продолжение тренда роста технологических компаний. Десятка крупнейших компаний индекса, составляющих 56,23% его капитализации, выглядит так: Apple, Microsoft, Amazon, Facebook, Alphabet, Tesla, NVIDIA и другие.

Реклама на Forbes

Бизнес, который вырос на 1000%: сколько можно заработать на инвестициях в легальную марихуану

В таком выборе видна неуверенность в том, какие именно из компаний технологического сектора продолжат свое ралли в 2021 году. Использование биржевого фонда NASDAQ 100 позволяет быть в «теме», не делая выбора и не отдавая явных предпочтений той или иной фирме. Кстати, это солидный приз, за который стоит побороться: с начала года Invesco QQQ Trust вырос почти на 40%.

Интересно, что Джордж Сорос не прошел и мимо компании Varian Medical Systems, Inc. (VAR), в которую также вложился Джоэл Гринблатт. Такие совпадения редки, но они случаются.

Все четыре инвестора отличаются друг от друга по стилю работы, но их объединяет стремление получить максимальную отдачу от своих вложений при определенных ограничениях по риску, без которых обойтись, как правило, нельзя.

Частный инвестор должен воспринимать всю эту информацию исключительно с точки зрения своих индивидуальных задач, которые он решает с помощью своего личного инвестиционного портфеля. Например, для консервативного инвестора, наверное, будет приятным увидеть, что Рэй Далио сейчас покупает PepsiCo и McDonald’s. Возможно, этот факт станет еще одним подтверждением правильности того, что он делает сам. А может, подтолкнет к тому, чтобы более пристально на них посмотреть.

Реклама на Forbes

Почему не стоит копировать поступки миллиардеров? Андрей Мовчан о книгах богатейших людей мира

Более опытный инвестор, вероятно, увидит признак смены приоритетов на рынке. В 2021 году есть большая вероятность, что лидеры роста сменятся и ведущие позиции займут те компании, которые были лузерами или не проявили себя полностью в этом году.

За вложениями известных гуру можно наблюдать и анализировать, но свои инвестиции следует делать исключительно рассчитывая на свое умение, задачи и личные возможности. Никто не может дать гарантий успеха, даже самые знаменитые гуру.

Мнение автора может не совпадать с точкой зрения редакции

Жертвы пандемии: Уоррен Баффет и другие американские миллиардеры, потерявшие за год больше всех

«Медведи» уходят с рынка. Как изменились портфели Баффетта, Бьюрри, Далио и других известных инвесторов

Крупные американские инвестиционные компании на этой неделе отчитались о своих позициях размером больше $100 млн (форма 13F). Традиционно инвесторы уделяют этим данным много внимания, пытаясь понять логику известных инвесторов и найти новые идеи. К примеру, акции биотеха Royalty Pharma выросли на 5% после того, как стало известно о том, что в нее вложился Уоррен Баффетт. Рассказываем, как за квартал изменились портфели Баффетта, Рэя Далио, Майкла Бьюрри и других инвесторов и что это может значить.

Что изменилось

Компания Уоррена Баффета четвертый квартал подряд продает больше активов, чем купила: портфель сократился на $2 млрд, до $293,5 млрд. В частности, Berkshire продолжает сокращать вложения в фармацевтический сектор. От акций Merck и отделившейся от нее Organon, на которые приходилось 0,24% и 0,02% портфеля соответственно, Berkshire избавилась полностью. Инвестиции в Bristol Myers Squibb и AbbVie — сократила на 16% и 29%. При этом в портфеле компании остается Teva Pharmaceutical Industries, также появился биотех Royalty Pharma, зарабатывающий на лицензионных отчислениях от продажи лекарств.

Кроме того, Berkshire Hathaway продала 19% бумаг телекоммуникационной компании Charter Communication и полностью избавилась от Liberty Global, а также сократила вложения в финансовый сектор: Visa (-4%), Mastercard (-6%), Marsh & McLennan (-35%) и U.S. Bancorp (-2%). Среди новых приобретений компании Баффетта — ритейлер напольных покрытий Floor & Decor Holdings. Berkshire Hathaway также на 24% увеличила пакет Chevron.

Что это значит

Berkshire по-прежнему не видит интересных активов: рынок акций дорогой, а портфельные инвестиции невозможны из-за бума private equity и SPAC, разогнавшего цены на активы, пишет Wall Street Journal. В результате объем кэша на счетах достиг рекордных $149 млрд. В такой ситуации компания продолжает направлять деньги на байбэки: в третьем квартале Berkshire распределила между акционерами $7,6 млрд, а всего с начала года — $20,2 млрд.

«Объем средств, которыми управляет Berkshire Hathaway, не позволяет компании эффективно инвестировать в акции небольших недооцененных компаний, а большинство высоколиквидных бумаг, которые удовлетворяют и прочим критериям Баффетта, торгуются с форвардным коэффициентом “цена/прибыль” на уровне 25–30, который сложно назвать привлекательным как с исторической точки зрения, так и с точки зрения самого Баффетта», — пояснил The Bell ведущий аналитик отдела глобальных исследований «Открытие Инвестиции» Олег Сыроваткин.

Эксперт по сектору здравоохранения «БКС Мир инвестиций» Денис Буйволов обратил внимание, что покупка Royalty Pharma необычна для основателя Berkshire Hathaway, так как это средний по размеру (до 15 ноября его капитализация не превышала $23 млрд) биотех. Баффетт начинает переходить от крупных компаний к более мелким, заключает Буйволов. По мнению эксперта, инвестора могла заинтересовать Royalty Pharma, потому что она генерирует очень мощный денежный поток, а он любит такие компании. Это не чисто биотех, который инвестирует в новые препараты на раннем этапе исследований, Royalty Pharma инвестирует менее рискованно на зрелой, третьей стадии, отмечает Буйволов. И денежный поток компании более стабилен за счет сильной диверсификации: в ее портфеле 45 препаратов, которые ей роялти платят или будут платить.

Barron’s уточняет, что небольшой размер сделки может говорить о том, что Royalty Pharma и Floor & Décor Holdings были куплены Тоддом Комбсом или Тедом Вешлером, инвестиционными менеджерами Баффетта.

Что изменилось

Фонд Scion Asset Management Майкла Бьюрри, предугадавшего в 2000-х ипотечный пузырь на финансовом рынке США, а сейчас благодаря своей активности в твиттере ставшего ролевой моделью для «медведей» (например, в ноябре Бьюрри заявил, что Маск продает акции Tesla, потому что хочет избавиться от них, а не потому, что ему нужны наличные), закрыл почти все свои позиции. Стоимость портфеля снизилась с $2 млрд до $42 млн.

В частности, были закрыты ставки против Tesla Илона Маска, флагманского ETF ARK Innovation Кэти Вуд и крупнейшего биржевого фонда казначейских облигаций iShares 20+ Year Treasury Bond ETF. Однако инвестор мог сделать ставки против них, используя внебиржевые опционы, которые не отражаются в форме 13F, отмечает Bloomberg.

В портфеле Бьюрри остались акции одного из крупнейших в США поставщиков рецептурных препаратов CVS Health (40% всего портфеля), а также операторов тюрем GEO Group и CoreCivic, но доли в двух последних были сокращены на 53% и 68% соответственно. Scion Asset Management также купил бумаги военно-промышленной корпорации Lockheed Martin (25% портфеля фонда), а также вложил примерно по $1 млн в акции дистрибьютора на нефтегазовом и промышленном рынках NOW и биотеха Scynexis.

Что это значит

Олег Сыроваткин из «Открытие Инвестиции» предполагает, что решение закрыть почти все позиции было обусловлено слабой динамикой рынка и заметным ухудшением перспектив. По его оценке, Бьюрри по итогам третьего квартала, скорее всего, получил ощутимый убыток, потому что его крупнейшие ставки с помощью покупки колл- и пут-опционов либо пошли против него, либо показали слабую положительную динамику.

Кирилл Комаров из «Тинькофф Инвестиций» допускает, что почти полное сокращение позиций произошло под давлением акционеров фонда. По его мнению, также нельзя исключать, что Бьюрри признал свою ошибку и понял, что ставка против растущего рынка и оптимизма инвесторов не сработает.

Что изменилось

Bridgewater Associates Рэя Далио в третьем квартале увеличила позиции в 343 активах и купила акции 117 новых компаний. Самыми крупными покупками стали фонды на развивающиеся рынки: доля в iShares MSCI Emerging Index Fund выросла на 823%, в Vanguard FTSE Emerging Markets ETF — на 98%, в iShares Core MSCI Emerging Markets ETF — на 225%. Они теперь занимают первые три места по доле в портфеле. В прошлом квартале первое место занимал ETF, повторяющий S&P 500 (сейчас он на четвертом месте).

Крупнейший в мире хедж-фонд также значительно увеличил вложения в акции китайских компаний Lufax (+102%), Alibaba (+132%), New Oriental Education & Technology (+64%) и купил долю в китайском агрегаторе такси Didi. В отличие от Баффетта, Далио нарастил долю в финансовых компаниях Visa (+1745%) и Mastercard (+888%) и фармацевтических Merck (+90%) и AbbVie (+43%), а также добавил в портфель Moderna и Novavax.

Bridgewater Associates полностью продала акции 138 компаний. Среди них производители чипов Micron, Applied Materials, AMD, Intel, NVIDIA, Qualcomm, производители игр Activision Blizzard и EA, золотодобывающие компании Royal Gold, Novagold Resources, Newmont Corp, Freeport-McMoRan, фармацевтические Alexion Pharmaceuticals, Royalty Pharma, Sarepta Therapeutics и другие.

Что это значит

Далио, похоже, делает ставку на то, что инфляция будет временной, а экономики продолжат восстанавливаться, считает Кирилл Комаров из «Тинькофф Инвестиций». К тому же основатель Bridgewater неоднократно говорил, что рынок недооценивает потенциал Китая, напоминает эксперт. В сентябре Далио заявил, что пренебрегать инвестициями в Китай нельзя, и добавил, что цель его компании — «быть там как в экономическом, так и в инвестиционном плане».

Аллокация активов в Bridgewater Associates стала еще больше отражать взгляд Далио на текущий и будущий расклад в мировой экономике, отмечает эксперт «БКС Экспресс» Никита Покровский. По его оценке, на страны БРИКС приходится около 25% от всего фонда, а акции компаний из США в основном относятся к «защитным» секторам товаров первой необходимости и здравоохранения.

Далио считает акции более привлекательными, чем его коллеги Баффетт и Бьюрри, добавляет Сыроваткин. Кроме того, Berkshire Hathaway и Scion Asset Management фокусируются на рынке акций США, который сложно назвать привлекательным с точки зрения финансовых коэффициентов, а Bridgewater Associates активно вкладывается в развивающиеся рынки, которые фундаментально выглядят намного лучше.

В портфеле Soros Fund Management Джорджа Сороса (портфель — $5,4 млрд) в два раза выросла доля вложений в недвижимость — до 5,82% портфеля. Среди новых покупок — разработчик медицинского оборудования Hill-Rom Holdings, инвестиционный фонд недвижимости MGM Growth Properties, банки JPMorgan и Goldman Sachs. Сорос избавился от акций производителя аккумуляторов для электромобилей QuantumScape, производителя лифтов Otis, фармацевтической компании Alexion Pharmaceuticals и других.

Third Point (портфель — $18,3 млрд) Дэна Леба открыл 12 новых позиций, самая крупная из них — Alight, специализирующаяся на облачных продуктах для управления персоналом. Полностью продал фонд акции 18 компаний, в том числе SoFi Technologies, Uber, JD.com и Charter Communications.

Duquesne Family Office (портфель — $3 млрд) Стэнли Дракенмиллера увеличил долю в южнокорейской компании электронной коммерции Coupang (+47,5%), Alphabet (+28,5%) и Amazon (+3%), при этом почти наполовину сократив долю в Microsoft и полностью продав Netflix.

Pershing Square (портфель — $9,5 млрд) Билла Акмана полностью вышел из производителя лабораторного оборудования Agilent Technologies и на 1–3% увеличил доли в остальных шести компаниях из своего портфеля.

Baupost Group (портфель — $10,9 млрд) Сета Клармана открыл новые позиции в Dropbox и Archaea Energy, одном из крупнейших производителей возобновляемого природного газа в США. Фонд также полностью продал акции фармкомпании Translate Bio, сократил доли в Intel на 9% и в eBay на 60%.

Iconiq Capital (портфель — $44,4 млрд), управляющий в том числе деньгами главы Facebook Марка Цукерберга и операционного директора соцсети Шерил Сэндберг, купил акции Robinhood. Это самое крупное вложение фонда в третьем квартале. Американский брокер теперь четвертая по размеру компания в портфеле с долей 5,2%. Iconiq Capital также продал часть акций компании Snowflake, занимающейся хранением данных, но она по-прежнему составляет более половины портфеля.

Благотворительный фонд Билла и Мелинды Гейтс Bill & Melinda Gates Foundation Trust (портфель — $23 млрд) увеличил активность по сравнению с предыдущим кварталом. Самой крупной покупкой стали акции Microsoft, на них теперь приходится 3,5% портфеля. Фонд продал 11% акций класса B холдинга Уоррена Баффетта Berkshire Hathaway, их доля в портфеле снизилась с 51% до 45,5%.

Значительное число крупных инвесторов, в том числе придерживающиеся стоимостного подхода Баффетт и Кларман сократили свои позиции по итогам третьего квартала. Это говорит о том, что крупные инвесторы весьма осторожно оценивают перспективы американского фондового рынка и не видят значительного количества подходящих кандидатов для покупки, считает аналитик ФГ «ФИНАМ» Игорь Додонов.

Инвесторам не стоит принимать решение на основе выборочных сделок известных управляющих, отмечал в разговоре с The Bell директор по стратегическому развитию УК «Атон-менеджмент» Григорий Исаев. Однако это повод присмотреться к отраслям и отдельным компаниям.

Фото на обложке материала: Getty Images

Сергей Когогин принял участие в старте всероссийской акции «Елка желаний»

Сопредседатель Центрального штаба Народного фронта, генеральный директор группы компаний «КАМАЗ» Сергей Когогин принял участие в старте всероссийской предновогодней акции «Елка желаний». Ежегодно благодаря акции желания тысяч детей воплощаются в жизнь. В акции участвуют Президент России Владимир Путин, сотрудники Администрации Президента и Правительства России, руководители различных ведомств и крупных компаний. Активисты Народного фронта в Москве и в регионах также ежегодно принимают в ней участие.

В этом году принять участие в акции и загадать желание могут граждане с ограниченными возможностями здоровья и инвалидностью, дети от 3 до 17 лет включительно и пожилые люди от 60 лет с состоянием здоровья, угрожающим жизни; дети-сироты и дети, оставшиеся без попечения родителей, а также дети и малообеспеченных семей.

За первые 14 часов старта акции уже поступило более двух тысяч желаний – это абсолютный рекорд акции.

Принять участие в акции и исполнить чье-то желание можно не только онлайн, но и офлайн. Для участия в онлайн-формате нужно зайти на сайт елкажеланий.рф и выбрать любое понравившееся желание ребенка.

Подарки для акции делятся на два типа: материальные подарки (развивающие игрушки, книги, товары для хобби, музыкальные инструменты, спортивный инвентарь, одежда, электроника) и нематериальные: дети часто хотят побывать в роли машиниста поезда, полицейского или пожарного, а также встретиться со своим кумиром или отправиться в поездку.

Сопредседатель Центрального штаба ОНФ, генеральный директор группы компаний «КАМАЗ» Сергей Когогин: «Акция «Елка желаний» для нас замечательная возможность подарить в преддверии Нового года частичку доброты и тепла тем, кто особенно в этом нуждается. И важно осознавать, что такие инициативы поддерживаются на уровне государства. Верное решение в данной ситуации в объединении усилий граждан, государства и бизнеса, чтобы вместе пережить это сложное время».

Сергею Когогину выпало желание 10-летнего Максима Ильтерякова из Зеленограда, который мечтает о скрипке.

Кроме того, Когогин исполнит еще одно желание: прокатить четырехлетнего Реналя Гафиятуллина из Казани на большой машине. На пресс-конференции в пресс-центре ТАСС руководитель акции «Елка желаний» Тимур Сафин обратился к Когогину: «Сергей Анатольевич, учитывая, что по вопросу больших машин точно к вам, не могу не воспользоваться случаем и попросить стать волшебником для Реналя». Сопредседатель Народного фронта пообещал исполнить желание мальчика.

Организаторами акции ежегодно выступают Росмолодежь и платформа «Россия – страна возможностей».

лучших акций с большой капитализацией для покупки в 2021 году

Обновлено: 12 ноября 2021 г., 11:00

Если вы, как и большинство инвесторов, вероятно, уже владеете акциями с большой капитализацией. Это акции компаний с большой рыночной капитализацией ( cap и large cap ), что свидетельствует об их высокой оценке. Акции с большой капитализацией названы так потому, что они больше, чем акции с малой и средней капитализацией.

Акции с большой капитализацией — это акции любой публичной компании, стоимость которых превышает 10 миллиардов долларов.Акции с большой капитализацией, которые иногда называют акциями с большой капитализацией, часто считают верными или голубыми фишками фондового рынка. Подумайте о таких компаниях, как Walt Disney (NYSE: DIS), Coca-Cola (NYSE: KO) и General Motors (NYSE: GM) — давно установившихся гигантах с доминирующими позициями в своих отраслях.

Крупнейшие компании с большой капитализацией, такие как Amazon (NASDAQ: AMZM) и JPMorgan Chase (NYSE: JPM) с рыночной капитализацией более 200 миллиардов долларов, также попадают в группу компаний с большой капитализацией.Некоторые инвесторы считают их отдельной категорией акций, но для большинства целей это просто «гигантские» акции с большой капитализацией.

В то время как многие инвесторы считают небольшие, быстрорастущие компании более привлекательными, акции с большой капитализацией могут быть очень прибыльными возможностями для инвесторов, которые не торопятся их понять. И поскольку эти гигантские компании, как правило, менее волатильны, чем их более мелкие братья и сестры, они также могут помочь диверсифицировать портфель более мелких акций, при этом обеспечивая хороший рост цен на акции с течением времени.Их главное преимущество заключается в том, что они представляют собой более безопасные инвестиции, поскольку они более авторитетны, чем небольшие компании, и имеют более надежные потоки прибыли.

Однако акции компаний с большой капитализацией, как правило, являются акциями зрелых компаний с умеренными перспективами роста. Инвесторы, ищущие высокий потенциал роста, могут предпочесть инвестировать в более мелкие компании с нижним пределом диапазона рыночной капитализации.

Рассмотрим подробнее, что такое акции с большой капитализацией, как выбрать лучшие и как решить, подходят ли они для вашего портфеля.

Источник: The Motley Fool

Компании с большой капитализацией обычно старше и устоялись, и они обычно платят надежные дивиденды. RUT).

Источник: Ycharts

Как видите, за последнее десятилетие акции компаний с большой капитализацией превзошли своих конкурентов меньшего размера. Они также сделали это с меньшей волатильностью, поскольку во время пандемии в марте прошлого года S&P 500 упал меньше, чем Russell 2000.

Вот несколько отличных акций с большой капитализацией, которые стоит рассмотреть:

• Starbucks (NASDAQ: SBUX) исторически опережал широкий рынок с момента своего первичного публичного размещения (IPO) 1992 года и выглядит уравновешенным продолжать увеличивать долю рынка, несмотря на неудачи из-за пандемии COVID-19.Starbucks — хороший пример акций с большой капитализацией, которые предлагают потенциал роста, с возможностями в Китае, цифровыми технологиями, доставкой и надежными потоками прибыли. Компания обладает значительными конкурентными преимуществами, включая хорошо известный бренд, популярные программы вознаграждений и технологические инициативы, такие как Mobile Order & Pay.

  Компания начала выплачивать дивиденды в 2010 году и с тех пор ежегодно увеличивала их, что делает ее потенциальным будущим Dividend Aristocrat.
  

• MercadoLibre (NASDAQ: MELI), крупнейший в Латинской Америке сайт электронной коммерции, является прекрасным примером компании с большой капитализацией, которая все еще быстро растет.Думайте об этом как о комбинации eBay (NASDAQ: EBAY), потому что он содержит списки от сторонних продавцов, и Amazon, потому что он создает свою собственную сеть доставки.

  Но это две компании с изюминкой — платежным инструментом компании MercadoPago. Первоначально сервис, подобный PayPal (NASDAQ: PYPL) для покупателей MercadoLibre, превратился в своего рода транснациональный банк для латиноамериканцев, которые используют его для осуществления платежей в таких местах, как продуктовые магазины и заправочные станции.
  

• Walmart (NYSE: WMT) — крупнейший в мире розничный торговец, а также крупнейшая в мире компания по размеру выручки. Он имеет множество конкурентных преимуществ, в том числе экономию на масштабе, которая работает в его пользу, репутацию страны с низкими ценами и магазинов в радиусе 10 миль от 90% населения Америки.

  Но что делает компанию больше, чем просто давним аристократом дивидендов, так это то, что Walmart становится больше, чем просто розничным продавцом. Walmart использует свое физическое присутствие для входа в такие отрасли, как здравоохранение, путем добавления медицинских клиник.Он также добивается успехов в цифровых платежах после переманивания двух руководителей Goldman Sachs (NYSE: GS) для секретного стартапа в сфере финансовых технологий. Компания построила внушительный бизнес электронной коммерции, который занимает второе место в США после Amazon и дает компании ценную долю на быстрорастущем рынке. При четком развитии компании Walmart через пять или десять лет может стать совершенно другой организацией.

Если вы не хотите выбирать отдельные акции с большой капитализацией, вы все равно можете получить доступ к портфелю крупнейших компаний, инвестируя в биржевые фонды (ETF) или паевой инвестиционный фонд, специализирующийся на акциях с большой капитализацией.

Вот пара фондов с большой капитализацией, которые стоит рассмотреть:

• Vanguard S&P 500 ETF (NYSEMKT: VOO) — это торгуемый на бирже фонд, который отслеживает показатели S&P 500. Vanguard в 1980-х изобрел фондовый индекс индексный фонд, и те, которые отслеживают S&P 500, по-прежнему остаются самыми популярными. При коэффициенте расходов всего 0,03% этот фонд в основном бесплатный, что делает его отличным вариантом для новых инвесторов или тех, кто предпочитает пассивный подход к инвестированию в акции с большой капитализацией.
• Fidelity Contrafund (NASDAQMUTFUND: FCNTX) — это паевой инвестиционный фонд, который инвестирует в акции с большой и большой капитализацией, обычно ориентируясь на акции с высокой капитализацией с привлекательным потенциалом для долгосрочного роста прибыли. При коэффициенте расходов 0,86% это намного дороже, чем типичный индексный фонд, но фонд активно управляется, а это означает, что его менеджер стремится превзойти показатели S&P 500. Превосходство, по крайней мере теоретически, больше чем достаточно, чтобы компенсировать более высокие сборы.Фонд Fidelity Contrafund опережал индекс S&P 500 за последние пять лет.

Большие акции с большой капитализацией бывают разных видов. Некоторые из них — это бывшие компании роста малой капитализации, которые только что продолжали расти, например MercadoLibre; некоторые из них являются давними игроками в отраслях, в которые трудно войти в масштабе, например, в Starbucks; а некоторые — универсальные гиганты с давними традициями сильного управления и устойчивого роста, например Walmart.

Практически любая ведущая компания с большой капитализацией имеет очевидные конкурентные преимущества, сильный бренд, доказанное лидерство и послужной список вознаграждений инвесторов — за счет дивидендов, программ обратного выкупа акций или просто за счет долгосрочной цены акций. рост.

Лучшие акции с большой капитализацией также, как правило, имеют недавнюю историю роста прибыли, высоких дивидендов или того и другого. Узнайте больше о росте прибыли и дивидендах как показателях эффективности ниже.

Цена акции имеет тенденцию со временем следовать за прибылью компании. Если прибыль неуклонно растет, то и цена акций будет неуклонно расти. Хотя прошлый рост прибыли не гарантирует дополнительного роста в будущем, компания, имеющая репутацию сильного и надежного роста прибыли, как правило, является хорошей ставкой для инвесторов.

Хотя рост прибыли обычно означает рост продаж компании, это не всегда так. Некоторые компании с большой капитализацией могут генерировать рост прибыли, становясь со временем более эффективными и, следовательно, более прибыльными. Эти компании тоже могут быть хорошими инвестициями.

Обратите внимание, что циклические компании не всегда будут иметь недавний рост прибыли, потому что их прибыль имеет тенденцию падать по мере замедления экономики. Это не означает, что циклические компании — плохие инвестиции, но их доходы и рентабельность во время экономического роста должны улучшаться в течение бизнес-циклов, отчасти для того, чтобы они могли лучше переносить экономические спады.

Дивиденды, периодическое распределение прибыли между акционерами, могут быть секретом инвестора с большой капитализацией в увеличении своего портфеля. Суть в том, чтобы использовать полученные дивиденды для покупки большего количества акций, вместо того, чтобы принимать какие-либо дивиденды наличными. Большинство брокерских компаний могут автоматически установить план реинвестирования дивидендов (DRIP) бесплатно.

В настоящее время компании, котирующиеся на бирже S&P 500, выплачивают среднюю дивидендную доходность (годовой дивиденд в процентах от цены акции), равный 1.5%, хотя это исторически низкий показатель для индекса. Но помните, что компании стремятся урезать свои дивиденды, когда сталкиваются с экономическими проблемами. Если вы собираетесь полагаться на дивиденды для получения дохода, обязательно проведите тщательное исследование ваших целевых компаний перед покупкой.

Если вы можете удерживать инвестиции в течение пяти или более лет и вам нужны акции с относительно низкой волатильностью, тогда вам могут подойти акции с большой капитализацией. Если в вашем портфеле преобладают волатильные акции роста, то добавление нескольких стабильных компаний с большой капитализацией может быть разумным шагом для диверсификации ваших активов без значительного ущерба для потенциала роста.

Помните, что, хотя акции компаний с большой капитализацией часто принадлежат компаниям, которые «все знают», все же важно хорошо подготовиться перед покупкой. Другой вариант — добавить к своим активам ETF или паевой инвестиционный фонд с большой капитализацией.

Последние статьи

Почему Disney World просто перестал продавать большую часть своих годовых абонементов?

Самый популярный в мире курортный парк аттракционов приостанавливает продажу большинства своих годовых абонементов.

Рик Мунарриз | 22 ноя.2021 г.

Акции Nvidia: Бык против Медведя

Сила, продемонстрированная производителем микросхем для игровой графики, позволила добиться за это высокую цену.

Рич Дюпри и Андерс Бюланд | 22 ноя.2021 г.

3 акции без умственных способностей, которые стоит купить прямо сейчас за 1000 долларов

Они предлагают стабильность и рост.

Адрия Чимино | 22 ноя.2021 г.

4 крупнейших плательщика дивидендов из индекса S&P 500

Эти дивидендные акции сочетают в себе высокую дивидендную доходность с отличными показателями роста дивидендов.

Мэтью Дилалло | 21 нояб.2021 г.

То, что только что сказал генеральный директор Nvidia, может означать рост на миллиарды долларов

Nvidia Omniverse может стать самой большой возможностью для роста компании.

Джон Баллард | 21 нояб.2021 г.

Уоррен Баффет полностью выбрал этот выбор акций во время пандемии

Многие инвесторы сильно огорчили Баффета его действия во время пандемии, но Оракул из Омахи был здесь в цель.

Брам Берковиц | 21 нояб.2021 г.

3 вещи, которые инвесторы упустили в сообщении о доходах Walmart

Сеть создана для эпического сезона праздничных покупок.

Демитри Калогеропулос | 21 нояб.2021 г.

Заработок Cisco: купить провал?

Краткосрочные прогнозы менеджмента разочаровали акционеров.

Эрве Бланден | 21 нояб.2021 г.

340 причин включить Дисней в список покупок к праздникам

Компания разрабатывает тонны нового контента, чтобы пополнить свою библиотеку, ориентированную непосредственно на потребителя.

Дженнифер Сайбил | 20 нояб.2021 г.

Новый инвестор? Вот 3 отличные акции для начинающих

Эти компании являются машинами роста, которые должны приносить доход в течение многих лет.

Джон Баллард | 20 нояб.2021 г.

Что такое акции с большой капитализацией? — Советник Forbes

От редакции: мы получаем комиссию за партнерские ссылки на советнике Forbes.Комиссии не влияют на мнения или оценки наших редакторов.

Акции с большой капитализацией — это акции крупнейших компаний США или компании с рыночной капитализацией 10 миллиардов долларов и более. Компании с большой капитализацией, как правило, являются более безопасными инвестициями, чем их аналоги со средней и малой капитализацией, потому что компании более устоявшиеся, но их акции могут не предлагать такой же потенциал для высокой доходности.

Что такое рыночная капитализация?

Рыночная капитализация — один из основных способов оценки публичных компаний.Рыночная капитализация измеряет общую рыночную стоимость компании и рассчитывается путем умножения цены акций компании на количество акций в обращении. Например, компания, торгующаяся по 100 долларов за акцию с 500 акциями в обращении, будет стоить 50 000 долларов (500 акций x 100 долларов).

В США фондовый рынок делится на три основные категории: акции с большой, средней и малой капитализацией. Даже если они работают в очень разных отраслях, компании с одинаковыми размерами и рыночной капитализацией обычно обладают определенными качествами, которые имеют значение для инвестирования:

• Рост и перспективы риска. В целом, чем меньше и менее авторитетна компания, тем больше рисков связано с ее инвестированием. Однако этот риск несет в себе потенциал для большей прибыли, чем это было бы возможно с более крупными и устоявшимися компаниями. Чтобы сбалансировать риски и перспективы возврата в портфель, эксперты рекомендуют включать в портфель акции (или фонды) компаний с большой, средней и малой капитализацией.
• Фонд отбора. По аналогичным причинам рыночная капитализация часто является фактором, на который менеджеры фондов обращают внимание при выборе акций для своих фондов.
• Состав индекса. Рыночная капитализация компании напрямую влияет на то, включена ли она в основные индикаторы фондового рынка, такие как индекс S&P 500. В результате решения о членстве влияют на индексные фонды, которые отслеживают эти контрольные показатели.

Вы можете легко найти данные о рыночной капитализации, котировки акций в реальном времени и общее количество акций, находящихся в обращении, используя средства проверки акций и фондов, а также такие ресурсы, как Morningstar, ведущее рейтинговое агентство по инвестициям.Вехи на рынке с большой капитализацией часто освещаются в нефинансовых СМИ, например, когда Apple стала первой американской компанией с оценкой в ​​1 триллион долларов (а затем и в 2 триллиона долларов).

Акции с большой капитализацией

Компании с большой капитализацией, вероятно, будут прочно обосноваться и доминировать в своей отрасли, даже если они относительно молоды. Это связано с тем, что некоторые компании становятся публичными, и их рыночная капитализация сразу же превышает 10 миллиардов долларов.

Компании с большой капитализацией, как правило, известны всем и имеют солидную репутацию в области производства качественных товаров и услуг.Многие из этих компаний расширили свою деятельность за пределы США и могут вести диверсифицированный бизнес, который может охватывать более одной отрасли. По мере того, как эти компании стремятся к расширению, они будут искать возможности для приобретения более мелких компаний или даже для слияния с конкурентами аналогичного размера.

Тем не менее, акции компаний с большой капитализацией имеют более низкие перспективы роста, чем их компании с малой и средней капитализацией, которые все еще увеличивают свою долю на рынке. Компромисс заключается в том, что акции с большой капитализацией менее рискованны и менее подвержены резким колебаниям цен на их акции.В результате компания с большой капитализацией считается более консервативным вариантом для инвестиций, чем с малой или средней капитализацией.

Основными ориентирами для рынка большой капитализации являются:

• Индекс S&P 500. S&P 500 считается эталоном для фондового рынка США, хотя он ориентирован исключительно на рынок с большой капитализацией. Этот индекс отслеживает результаты деятельности 500 крупнейших публично торгуемых компаний США в 11 различных секторах. По состоянию на сентябрь 2021 года компании, входящие в индекс S&P 500, имели среднюю рыночную капитализацию в 21 миллиард долларов.
• Промышленный индекс Доу-Джонса. DJIA отслеживает результаты деятельности только 30 компаний, которые считаются «голубыми фишками», или тех компаний, которые являются доминирующими лидерами в своих отраслях, за исключением транспорта и коммунальных услуг. Средний индекс Доу менее репрезентативен для рынка с большой капитализацией, чем S&P 500, но, тем не менее, часто используется в качестве ориентира.

Акции большой и средней капитализации

Акции компаний с высокой и средней капитализацией могут частично совпадать, особенно среди компаний с рыночной капитализацией, близкой к пороговому значению в 10 миллиардов долларов.Однако самые крупные компании с большой капитализацией (которые могут иметь рыночную капитализацию, приближающуюся к 1 триллиону долларов или превышающую ее) имеют совсем другие преимущества в качестве инвестиций, чем большинство компаний со средней капитализацией.

1. Этап жизненного цикла бизнеса. Компании со средней капитализацией не имеют точки опоры в своей отрасли, как компании с большой капитализацией, хотя это не означает, что они более молодые компании. Некоторые компании со средней капитализацией быстро растут и превратятся в крупные, в то время как другие компании с большой капитализацией будут снижаться. Компании со средней капитализацией обычно имеют более узкое направление деятельности, чем компании с большой капитализацией, предлагая меньшее количество продуктов и услуг.
2. География. Компании со средней капитализацией могут вести бизнес за рубежом, но не в такой степени, как компании с большой капитализацией. Среди компаний, входящих в S&P MidCap 400, эталон для рынка средней капитализации, 75% продаж приходится на США, по сравнению с 62% продаж для членов S&P 500, согласно данным за 2019 год, составленным S&P Dow. Индексы Джонса. Это дает компаниям с большой капитализацией буфер, если экономика замедляется в каком-либо конкретном регионе, а также подвергает их колебаниям на валютном рынке.
3. Рост. Благодаря тому, что компания является компанией с большой капитализацией, большая часть ее самых больших прибылей уже произошла, в то время как компании со средней капитализацией все еще могут находиться в фазе расширения. В течение коротких периодов времени, например, нескольких лет, S&P 500 опережал S&P MidCap 400, но это неверно в течение более длительных периодов времени, например, 20 или 25 лет, согласно данным S&P Dow Jones Indices.
4. Риск. Одна из причин, по которой акции с большой капитализацией обычно являются менее рискованными инвестициями, заключается в том, что эти компании более устоявшиеся и предлагают более широкий ассортимент продуктов или услуг.Поскольку компании со средней капитализацией не имеют такого же уровня доминирования в отрасли, их предприятия могут испытывать колебания, которые, в свою очередь, влияют на стоимость их акций.
5. Волатильность. Из-за более низкого относительного риска, компании с большой капитализацией обычно менее волатильны, чем компании со средней капитализацией. Тем не менее, отдельные акции в любой категории могут испытывать резкие колебания цен в любое время.

Два индекса часто называют ориентирами для рынка средней капитализации США:

• Индекс S&P MidCap 400. Аналог индекса S&P 500, индекс S&P MidCap 400 отслеживает результаты деятельности 400 американских компаний с оценкой примерно от 2 до 8 миллиардов долларов. Средняя рыночная капитализация компаний в этом тесте составила около 5,5 млрд долларов по состоянию на сентябрь 2021 года.
• Russell Midcap Index. Индекс Russell Midcap Index отслеживает приблизительно 800 компаний и является частью индекса Russell 1000. Компании в этом индексе имели среднюю рыночную капитализацию в размере 11 миллиардов долларов по состоянию на сентябрь 2021 года.

Акции с большой и малой капитализацией

Наибольшие различия на фондовом рынке проявляются между акциями с большой и малой капитализацией, и они сводятся не только к разнице в размере. При гораздо более диверсифицированной коммерческой деятельности компании с большой капитализацией могут управлять подразделениями, которые больше, чем все операции компании с малой капитализацией. Это приводит к различным рискам и выгодам при инвестировании.

1. Этап жизненного цикла бизнеса. Не все компании с большой капитализацией насчитывают десятилетия и десятилетия истории, но их объединяет зрелость в соответствующей отрасли.Для сравнения: компании с малой капитализацией находятся на более ранней стадии бизнес-цикла, имея узкий и целевой бизнес, который все еще растет.
2. География. Будучи более нишевым игроком в своей отрасли, компании с малой капитализацией не так часто выходили за границу и в основном ориентированы на клиентов в США. По состоянию на 2019 год 79% продаж компаний, входящих в индекс S&P SmallCap 600, приходилось на внутренние, по сравнению с 62% индекса S&P 500, согласно данным S&P Dow Jones Indices.В результате инвесторы часто считают малую капитализацию ставкой на прибыль в экономике США.
3. Рост. Компании с малой капитализацией быстро растут или имеют планы на это. Они могут расширять , что или , где они продают, тогда как компании с большой капитализацией уже сделали все эти успехи. В результате компании с малой капитализацией могут получить больший прирост своего бизнеса (и акций), если их планы сработают.
4. Риск. Однако, наряду с потенциалом роста, компании с малой капитализацией имеют более высокий потенциал неудач и, следовательно, являются более рискованными инвестициями.Между тем, компании с большой капитализацией имеют более диверсифицированный бизнес и глобальное присутствие, что помогает снизить риск их неудачи, что снижает риски для инвесторов.
5. Волатильность. Из-за сравнительно большего потенциала роста и риска компании с малой капитализацией обычно подвержены большей волатильности курса акций, чем компании с большой капитализацией. Конечно, для любой отдельной акции могут наблюдаться резкие колебания цен вверх или вниз, но компании с большой капитализацией как группа менее подвержены такому типу волатильности.

Два датчика обычно называют эталоном для U.Запасы S. small-cap:

• Индекс Рассела 2000. Russell 2000 отслеживает результаты деятельности примерно 2000 самых маленьких компаний США, средняя рыночная капитализация которых на сентябрь 2021 года составляла 1,2 миллиарда долларов.
• Индекс S&P SmallCap 600. Этот индекс S&P отслеживает показатели гораздо меньшей части вселенной компаний с малой капитализацией в США — всего 600 компаний со средней рыночной капитализацией примерно 1,4 миллиарда долларов по состоянию на сентябрь 2021 года.

Распределение активов и акции с большой капитализацией

Инвесторы часто тяготеют к акциям с большой капитализацией по очень простой причине: это компании, которые они хорошо знают и о которых слышат постоянно.Как и в случае с инвестированием в целом, покупка отдельных акций этих компаний более рискованна, чем покупка их нескольких или инвестирование в индексный фонд, отслеживающий доходность сотен или тысяч этих акций.

Инвестирование в группы компаний с большой капитализацией может сбалансировать риски любой отдельной акции, в то же время позволяя вам получить выгоду от общей прибыли на рынке с меньшим риском и волатильностью. Акции компаний с большой капитализацией также могут быстрее оправиться от любых широких спадов на рынке, потому что эти компании лучше приспособлены к экономическим спадам.

Из-за этого может возникнуть соблазн инвестировать исключительно в акции с большой капитализацией, но это ограничивает потенциал для еще большей прибыли, которую могут принести акции со средней или малой капитализацией. Вот почему Американская ассоциация индивидуальных инвесторов рекомендует инвесторам вкладывать только 20-25% своего портфеля в акции с высокой капитализацией.

Тем не менее, ваше распределение активов может отличаться от этих типов руководящих принципов в зависимости от вашей терпимости к риску и инвестиционных целей. Просто убедитесь, что вы заранее понимаете возможные компромиссы своей стратегии.

Рекомендуемые партнеры

1

SoFi Automated Investing

1

SoFi Automated Investing

Как инвестировать в акции с большой капитализацией

Рынок компаний с большой капитализацией в США тщательно отслеживается как на Уолл-стрит, так и за ее пределами, что означает, что имеется большой объем информации об отдельных компаниях (например, отчеты аналитиков) и о рынке в целом. Это особенно полезно, если вы используете подход «сделай сам» и покупаете акции компаний с большой капитализацией через предпочитаемый вами брокерский или инвестиционный счет.

Однако исследование, необходимое для отделения потенциально хороших акций от плохих, делает стратегию невмешательства привлекательной для многих инвесторов. Чтобы свести к минимуму беготню и максимизировать диверсификацию и потенциальную прибыль, многие выбирают индексные фонды — паевые инвестиционные фонды или биржевые фонды (ETF), — которые отслеживают рынок с большой капитализацией в США в целом или его сегменты.

Из-за популярности пространства с большой капитализацией вы найдете сотни фондов, отслеживающих контрольные показатели с высокой капитализацией, а также фонды, ориентированные на компании в определенных отраслях и стилях инвестирования, например рост против стоимости.

По данным Schwab, в настоящее время существует более 1500 паевых инвестиционных фондов, отслеживающих рынок большой капитализации в США. Фонды с одними из самых низких коэффициентов расходов, наивысшими рейтингами Morningstar и крупнейшими активами в своих соответствующих категориях включают:

• Фонд исследования рынка акций США Т. Роу Прайс (PRCOX)
• Американские фонды Американский паевой фонд (AMFFX)
• PGIM Jennison Growth Fund (PJFZX)

Кроме того, существует около 800 ETF, которые отслеживают U.По данным ETFdb.com, рынок S. большой капитализации, включая некоторые из крупнейших фондов в мире. Три крупнейших фонда по размеру активов:

• SPDR S&P 500 ETF (шпион)
• iShares Core S&P 500 ETF (IVV)
• ETF на фондовом рынке Vanguard Total (VTI)

Независимо от того, как вы инвестируете в крупную капитализацию, важно изучить отдельные акции или фонды, прежде чем добавлять их в свой портфель. Вы также можете проконсультироваться с финансовым консультантом, чтобы рассмотреть варианты инвестирования или вашу общую инвестиционную стратегию.

Типы акций

Тысячи различных акций торгуются на американских и международных рынках ценных бумаг, поэтому есть акции, которые подходят каждому инвестору и дополняют любой портфель. Например, одни акции демонстрируют рост, а другие приносят прибыль. Некоторые акции процветают во время бума, в то время как другие могут помочь защитить стоимость вашего портфеля от турбулентных или депрессивных рынков. Некоторые акции дорогие, а другие сравнительно недорогие.И некоторые акции по своей природе волатильны, в то время как другие имеют тенденцию быть более стабильными по стоимости.

Обычное против предпочтительного

Хотя большая часть акций, выпущенных в США, является обыкновенными, некоторые компании также выпускают привилегированные акции.

Если вы покупаете обыкновенные акции, вы напрямую участвуете в успехе или неудаче компании. Если компания растет или получает прибыль, ваш доход от акций может увеличиться или цена акций может вырасти. С другой стороны, если у компании будет неутешительный год, ваши вложения в компанию, вероятно, также будут разочаровывающими.Если компания обанкротится, вы можете потерять все свои вложения.

Привилегированные акции снижают ваш риск, но также ограничивают потенциальную прибыль. Дивиденды, выплачиваемые по привилегированным акциям, являются фиксированными и гарантированными. Вы даже можете вернуть часть своих инвестиций, если компания обанкротится. Однако, если компания растет или получает прибыль, ваши дивиденды остаются прежними, а цена акций растет медленнее, чем обыкновенные акции компании.

Акции крупных, хорошо зарекомендовавших себя компаний, которые имеют солидный опыт увеличения прибыли и выплаты дивидендов, известны как «голубые фишки» — после самых ценных покерных фишек.Это не официальное обозначение, и список время от времени меняется.

Рыночная капитализация

Одним из основных способов классификации акций является их рыночная капитализация, иногда называемая рыночной стоимостью. Рыночная капитализация (рыночная капитализация) рассчитывается путем умножения текущей цены акций компании на количество ее существующих акций. Например, акция с текущей рыночной стоимостью 30 долларов за акцию и сто миллионов акций существующих акций будет иметь рыночную капитализацию в 3 миллиарда долларов.

Один размер не подходит всем

Акции обычно делятся на акции с большой, средней или средней капитализацией, а также с малой капитализацией. Некоторые эксперты также добавляют особую категорию микрокэпов или акций с еще меньшей рыночной капитализацией.

В целом, акции с большой капитализацией менее волатильны, чем акции с малой капитализацией. Это связано с тем, что акции с малой капитализацией, как правило, представляют собой более молодые, менее устоявшиеся компании, которые не имеют финансовых ресурсов более крупных компаний и, следовательно, более уязвимы к спаду в экономике.

Как и следовало ожидать, акции компаний со средней капитализацией могут предложить золотую середину между потенциалом роста компаний с малой капитализацией и сниженной волатильностью компаний с высокой капитализацией. Акции со средней капитализацией обычно стоят меньше, чем акции с большой капитализацией, и менее уязвимы во время экономических спадов, чем компании с малой капитализацией.

Рабочие циклы

Ложи разного размера также имеют разные циклы производительности. Например, акции с малой капитализацией могут расти в цене в то время, когда акции с большой капитализацией остаются неизменными или падают, или наоборот.А после периода, когда одна категория превосходит другие, ситуация обычно меняется.

Рост и доход

Некоторые акции считаются инвестициями в рост, а другие — стоимостными.С точки зрения инвестирования, лучшее свидетельство роста — это растущая цена с течением времени. Акции компаний, которые реинвестируют свою прибыль, а не выплачивают ее в качестве дивидендов, часто считаются инвестициями для потенциального роста. То же самое и с акциями молодых, быстро растущих компаний.

Стоимостные акции, напротив, — это акции компаний, которые испытывают финансовые проблемы, не достигают своего потенциала или находятся в немилости у инвесторов. В результате их цены, как правило, ниже, чем кажется оправданным, хотя они все равно могут выплачивать дивиденды.Инвесторы, которые ищут ценные бумаги, ожидают, что они вернутся.

Доходные акции

В то время как большинство людей вкладывают средства в акции для роста, некоторые акции — особенно акций крупных, хорошо зарекомендовавших себя компаний, таких как некоторые из голубых фишек, — обеспечивают доход в виде дивидендов. Акции, по которым регулярно выплачиваются дивиденды, считаются доходными акциями

Соотношение цена / прибыль

Популярным индикатором потенциала роста акции является отношение цены к прибыли, или P / E.Рассчитанный путем деления текущей цены акции на ее прибыль на акцию, коэффициент P / E — или множитель — может помочь вам измерить цену акции по отношению к ее прибыли. Например, акция с коэффициентом P / E 15 торгуется по цене, в 15 раз превышающей ее прибыль.

Низкий коэффициент P / E может быть признаком того, что компания имеет низкий инвестиционный риск и что ее прибыль снижается. Но это также может указывать на то, что компания недооценена рынком, потому что цена ее акций не отражает ее потенциал прибыли.Точно так же акция с высоким P / E может оправдать ожидания инвесторов относительно продолжения роста или может быть переоценена.

Проблемы с долгами

Хотя коэффициент P / E может помочь вам оценить стоимость акций, это не единственный фактор, который следует учитывать. Вы также захотите посмотреть на цену и прибыль по отношению к стоимости чистых активов компании или балансовой стоимости — ее чистые активы, разделенные на количество ее акций и облигаций на рынке. Эта информация, которую вы можете найти в исследовательских отчетах аналитиков, в 10-тысячном или годовом отчете компании, может помочь вам оценить, сколько долгов у компании.Слишком большой долг может ограничить потенциальный рост.

Оборонительное против циклического

Еще одним фактором, влияющим на эффективность запасов, является то, насколько тесно бизнес-успех компании связан с состоянием экономики. Защитные акции в таких отраслях, как коммунальные услуги, лекарства, здравоохранение и пищевая промышленность, часто более устойчивы к рецессиям и спадам на фондовом рынке — по крайней мере, теоретически — потому что спрос на продукцию сохраняется. Многие инвесторы включают их в свои портфели, чтобы компенсировать более волатильные вложения в акции.

Циклические акции, с другой стороны, могут процветать в хорошие времена и страдать, когда экономика падает. Например, авиакомпании, как правило, теряют деньги, когда сокращаются поездки по делам и на отдых. Когда экономика замедляется, циклические цены на акции обычно падают, потому что снижаются и доходы компаний. Но когда экономика выздоравливает, цикл может работать в вашу пользу: прибыль, вероятно, вырастет, а цена акций вырастет.

30 лучших акций за последние 30 лет

Сторонники индексного инвестирования по принципу «покупай и держи» имеют свежую серию убедительных доказательств, подтверждающих мудрость их действий, показывают новые исследования.

Мало того, что большинство акций демонстрируют долгосрочную низкую доходность по сравнению с практически наименее рискованным активом, который вы можете найти, но большая часть богатства фондового рынка создается лишь крошечным процентом самых лучших акций.

Изучение результатов более чем 64000 мировых акций с января 1990 года по декабрь 2020 года показало, что совокупная доходность 55,2% акций США, а также 57,4% акций неамериканских компаний, была существенно ниже безрисковой доходности за один месяц. Казначейские векселя США.Более того, вся чистая прибыль мирового фондового рынка в размере 75,7 триллиона долларов, созданная за последние 30 лет, была получена исключительно за счет 2,4% наиболее прибыльных акций.

Выводы любезно предоставлены Хендриком Бессембиндером, профессором финансов в W.P. Кэри при Университете штата Аризона, и они подчеркивают важность диверсификации.

Чрезвычайно сложно точно определить несколько драгоценных «домашних» акций среди многих тысяч неуспевающих компаний.Ваш портфель, скорее всего, пострадает из-за того, что вы ошиблись и не смогли инвестировать в лучшие акции рынка в долгосрочной перспективе. (Лучшая альтернатива попыткам найти иголку в стоге сена? Перефразируя Джека Богла, основателя Vanguard и пионера индексного инвестирования: просто купите стог сена.) поистине трансформационное богатство.

Вот 30 лучших акций за последние 30 лет, измеренные по богатству, накопленному в период с января 1990 года по декабрь 2020 года. Краткое замечание о создании богатства: акции ниже не обязательно дают самые высокие процентные изменения в цене акций. Скорее, они создали наибольшее богатство акционеров , что по сути является увеличением рыночной стоимости с поправкой на денежные потоки в бизнесе и от бизнеса, такие как дивиденды и обратная покупка акций.

Подумайте об этом так: пенни-акция с микрокапиталом, которая превращается в акцию с малой капитализацией после повышения цены на 10 000%, вознаграждает любого, кому посчастливилось сделать ставку на это имя, — но она очень мало добавляет к общему коллективному богатству инвесторов. .Это не ведет к росту основных индексов, не наполняет казну пенсионных фондов и не обогащает кого-либо, кроме сравнительно небольшого числа трейдеров и инвесторов, вовлеченных в акции.

Тем не менее, эти 30 ведущих акций — довольно знакомая коллекция акций Dow, долгосрочных акций роста дивидендов и, в основном, хорошо известных иностранных компаний — за десятилетия принесли огромное богатство огромному количеству инвесторов.

Данные о создании состояния за период с января 1990 года по декабрь 2020 года. Все остальные данные по состоянию на ноябрь.18, 2021, если не указано иное.

1 из 30

30. Nvidia

• Созданное состояние: 309,4 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 27,5%
• Страна: US
9018 только Nvidia 906 (недавно) проложила себе путь в лучшие акции за последние три десятилетия. Действительно, хотя производитель графических процессоров (GPU) был основан в 1993 году, он не стал публичным до 1999 года.И хотя NVDA долгое время лидировала на рынке в течение следующих десяти с лишним лет, причем с большим отрывом, акции по-настоящему взлетели до небес только в последние несколько лет.

Так что же изменилось?

Подпишитесь на БЕСПЛАТНОЕ электронное письмо Kiplinger Closing Bell: наш ежедневный взгляд на самые важные заголовки на фондовом рынке и на то, какие шаги следует предпринять инвесторам.

Раньше основной рынок NVDA состоял из энтузиастов компьютерных и консольных видеоигр. К счастью для Nvidia, так получилось, что мощность и архитектура, необходимые для управления видеоиграми, также идеально подходят для таких приложений, как искусственный интеллект (AI), серверы данных, суперкомпьютеры, мобильные чипы и даже майнинг криптовалюты.

Немногие «голубые фишки» предлагают так много возможностей для стольких новых начинаний и технологий, что объясняет относительно недавний стремительный рост акций полупроводников и огромное богатство, которое они создали для акционеров.

2 из 30

29. Walt Disney

• Созданное состояние: 311,6 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 10,6%
• Страна: США

Walt Disney это не просто одна из лучших акций за последние 30 лет; это также одна из лучших акций всех времен.

Акционеры могут поблагодарить Disney за способность адаптироваться к постоянно меняющемуся медиа-ландшафту за свои огромные доходы. Только за последние 20 лет Дисней поглотил Pixar Animation Studios, Marvel Entertainment, Lucasfilm (известного по «Звездным войнам») и большую часть 21st Century Fox. ESPN и Disney Channel — лишь два из множества кабельных каналов. Стриминговая платформа Disney + имела оглушительный успех. И не забудьте упомянуть тематические парки Диснея, которые остаются мировыми достопримечательностями.

Disney — компонент промышленного индекса Доу-Джонса с 1991 года — в последнее время переживает пандемические взлеты и падения, но вы не можете спорить с прошлыми показателями акций. Акции разрастающегося развлекательного конгломерата обеспечили выдающуюся многолетнюю прибыль.

3 из 30

28. Oracle

• Созданное состояние: 318,5 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 19,5%
• Страна: U.S.

Основанная в 1977 году и публично торгуемая с 1986 года, Oracle (ORCL) начинала свою деятельность как поставщик программного обеспечения для управления базами данных.

Как и любая высокотехнологичная компания того времени, она подняла технологический пузырь конца 1990-х годов до высоких высот … а затем рухнула. Последовало долгое, медленное восстановление — ORCL потребовалось около 14 лет, чтобы восстановить свой пик до краха — благодаря широкому портфелю программного обеспечения, нацеленного на корпоративных клиентов.

Но что действительно изменило судьбу компании, так это ее зачастую болезненный переход от традиционного лицензирования программного обеспечения к предоставлению облачных услуг.Рынку потребовалось время, чтобы поверить в трансформацию Oracle, но как только это произошло, акции вернулись к своему рыночному пути. Аналитики прогнозируют, что в течение следующих трех-пяти лет компания обеспечит рост среднегодовой прибыли на акцию на 8,4%.

Еще неизвестно, достаточно ли этого для дальнейшего роста цен акций.

4 из 30

27. LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton

• Созданное состояние: 327,3 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 12.4%
• Страна: Франция

LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton (LVMUY) является доказательством того, что роскошь окупается.

Операции французского конгломерата включают своего рода «кто есть кто» в роскошной жизни: модный дом Louis Vuitton; престижные бренды, такие как Givenchy и Marc Jacobs; Часы Bulgari и TAG Heuer; Духи Christian Dior; Ювелирные изделия Tiffany & Co. Шампанское Moët et Chandon … список можно продолжать и продолжать.

Подпишитесь на БЕСПЛАТНОЕ еженедельное электронное письмо по инвестированию от Kiplinger, чтобы получать рекомендации по акциям, ETF и паевым инвестиционным фондам, а также другие советы по инвестированию.

Компания была образована в 1987 году в результате слияния модного дома Louis Vuitton и Moët Hennessy. Объединенная компания продолжила свой путь приобретения и сегодня заявляет в общей сложности о 75 престижных брендах (или maisons , как их называет компания), организованных в шесть бизнес-групп.

Погоня за диверсификацией за счет приобретений — и тот факт, что предметы роскоши, как правило, сравнительно хорошо себя чувствуют во время экономических спадов — позволили LVMH за последние три десятилетия создать огромное богатство.Также не повредит то, что люксовые бренды имеют высокую рентабельность.

Нужны доказательства? LVMH может похвастаться валовой маржой — или разницей между продажами и себестоимостью проданных товаров — в 64,5%. С другой стороны, валовая прибыль дисконтного ритейлера Walmart (WMT) составляет 24,8%.

5 из 30

26. Coca-Cola

• Созданное состояние: 329,5 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 12,9%
• Страна: U.S.

Акции технологических компаний были любимцем рынка последние три десятилетия, но это не означает, что классические потребительские бренды автоматически вышли из моды.

Свидетель Coca-Cola (KO), член промышленного индекса Доу-Джонса, крупный дивидендный банк и одна из самых любимых акций Уоррена Баффета.

KO сохраняет свои позиции на протяжении десятилетий, добавляя чай, кофе, спортивные и энергетические напитки, воду в бутылках, соки, молочные и растительные напитки к своему традиционному портфелю газированных напитков.Постоянно расширяющийся модельный ряд компании позволил ей оставаться одним из самых узнаваемых брендов в мире, даже несмотря на то, что тяга потребителей к газированным напиткам остыла.

Еще один ключ к успеху KO в создании богатства — это щедрые и растущие дивиденды. Coca-Cola выплачивает ежеквартальные дивиденды с 1920 года, и эти выплаты увеличиваются ежегодно в течение 59 лет подряд.

6 из 30

25. Intel

• Созданное состояние: 340,2 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 16.0%
• Страна: США

Акции Intel (INTC) были одними из лучших за последние 30 лет, но трудно представить, что производитель полупроводников продлит этот рекорд еще на 30 лет.

Основанная в 1968 году, INTC является старожилом среди технологических компаний, и долголетие производителя микросхем хорошо окупилось для акционеров. Его ранний запуск заставил компанию уйти с рынка чипов, которые служат мозгом компьютера. В какой-то момент Intel имела почти 100% долю рынка центральных процессоров (ЦП) для персональных компьютеров.Сегодня он продолжает требовать около 80%. Intel также остается крупнейшим игроком в производстве процессоров для внутренних серверов, которые очень востребованы для быстрого перехода к облачным вычислениям.

Беспокоит то, что Intel упустила возможности в мобильных и многих других приложениях. В результате акции Dow долгое время отставали от рынка, и НАС так и не смог преодолеть свои 2000 уровней технического пузыря.

7 из 30

24. Altria

• Созданное состояние: 364 доллара.6 миллиардов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 17,0%
• Страна: США

Altria (MO) — еще одна акция, чьи величайшие дни создания богатства, вероятно, уже позади.

Но, эй, мало ли.

Табачная компания не имеет больших перспектив роста прибыли, учитывая постоянно растущие ограничения в отношении ее основной продукции. Но он действительно создает реку надежного свободного денежного потока, который возвращается акционерам в виде щедрых дивидендов.А стратегия диверсификации и инноваций MO позволила обеспечить стабильный, хотя и постепенный, рост выручки.

Наиболее известная своей культовой маркой сигарет Marlboro, операционная деятельность Altria по-прежнему сосредоточена на табаке: сигареты и нагретые табачные изделия (Philip Morris, США), бездымный табак (бездымный табак США) и сигары (John Middleton). Altria также владеет St. Michelle Wine Estates, крупным производителем вина.

Напоминаем: Altria сменила название на Philip Morris Cos.в 2003 году. Philip Morris International (PM) — отдельная публичная компания, которая была выделена из Altria в 2008 году для продажи сигарет за пределами США

8 из 30

23. UnitedHealth Group

• Созданное состояние: 370,2 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 21,2%
• Страна: США

Благодаря серии приобретений UnitedHealth Group (UNH) стала крупнейшей страховой компанией по рыночной стоимости и выручке, а также в целом маржа при этом.Это также самая влиятельная акция в взвешенном по цене индексе Dow Jones Industrial Average.

Компания была зарегистрирована под названием UnitedHealthcare в 1977 году и стала публичной в 1984 году. С тех пор она не оглядывалась назад. Попутно он расширил свой бизнес за счет покупки или слияния с MetraHealth, HealthWise of America и AmeriChoice, среди многих других.

Подразделение Optum компании является одним из крупнейших менеджеров по предоставлению льгот для аптек в США и является основным фактором роста котировок акций UNH за последние несколько лет.Действительно, за последние 5, 10 и 15 лет акции UNH значительно превосходили рынок в целом.

И Уолл-стрит ожидает еще больше хороших времен. Фактически, UnitedHealth Group регулярно входит в число наиболее популярных у аналитиков акций голубых фишек для покупки.

9 из 30

22. Alibaba

• Созданное состояние: 374,1 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 17,2%
• Страна: Китай

лет экономика Китая пережила своего рода взрывной рост за последние три десятилетия, который редко можно было увидеть на мировой исторической арене.Рост электронной коммерции в Поднебесной был столь же ошеломляющим.

Поэтому неудивительно, что Alibaba (BABA) появляется в этом списке.

Гиганта электронной коммерции часто называют Amazon.com (AMZN) в Китае, и, хотя между ними есть важные различия, у них есть ряд завидных черт. Alibaba, как и Amazon, никогда не уклонялась от значительных инвестиций в себя, чтобы развивать свой существующий бизнес и открывать новые.В результате BABA также обнаруживает, что распространяет свои щупальца далеко за пределы своего основного бизнеса электронной коммерции в облачные вычисления, цифровые платежи и многое, многое другое.

Китайские политики принимают жесткие меры в отношении технологического сектора страны, и с конца 2020 года это нанесло серьезную боль акционерам BABA. Тем не менее, компания остается лидером в области создания общего богатства.

10 из 30

21. Mastercard

• Созданное состояние: 374,9 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 33.0%
• Страна: США

Платежные операторы сейчас очень популярны. Аналитики, хедж-фонды, миллиардеры и даже Уоррен Баффет выделяют Mastercard (MA), в частности, как одну из своих любимых акций для покупки.

Berkshire Hathaway Баффета владеет 4,6 млн акций Mastercard — позиция, инициированная лейтенантами портфельных менеджеров Тоддом Комбсом и Тедом Вешлером. Баффет сказал, что хотел бы, чтобы он нажал на курок раньше, но если будущие результаты MA будут чем-то похожи на его прошлое, Oracle of Omaha перестанет бить себя достаточно скоро.

Аналитики считают, что долгосрочное превосходство MA обусловлено «мощным брендом, обширной глобальной сетью признания и сильной бизнес-моделью». Существенные барьеры для входа, обусловленные масштабностью Mastercard, глобальным охватом, навыками безопасности и управления данными, информационным анализом и доверием, также сослужили ей хорошую службу.

Bulls говорят, что неуклонное глобальное внедрение цифровых транзакций должно сохранить рекорд Mastercard по созданию богатства в обозримом будущем.

11 из 30

20.Roche

• Созданное состояние: 377,3 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 14,1%
• Страна: Швейцария

Швейцарский гигант здравоохранения Roche (RHHBY) является крупнейшей фармацевтической компанией в мире и второй по величине по доходу за 12 месяцев. У холдинговой компании также есть крупный бизнес по диагностике, но именно фармацевтическое подразделение и его лидерство в области лечения рака привлекают наибольшее внимание глобальных инвесторов.

Ряд приобретений и партнерств сыграли решающую роль в создании огромного богатства компании за последние три десятилетия. Холдинги и инвестиции компании обширны и включают американскую биотехнологическую компанию Genentech, Hoffmann-La Roche France, Ventana Medical Systems и Disetronic Holding AG.

Стратегия приобретений, стратегических альянсов и инвестиций помогла компании Roche сохранить запасы лекарств-блокбастеров. Среди своих бестселлеров фирма считает онкологические препараты Авастин, Перьета и Герцептин.

Рош также выделяется — и преуспевает среди своих акционеров — как механизм получения дивидендов. Действительно, компания является европейским аристократом по дивидендам, который ежегодно поддерживает или увеличивает дивиденды на протяжении более трех десятилетий.

12 из 30

19. Visa

• Созданное состояние: 385,0 млрд долларов США
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 23,8%
• Страна: США

Visa даже известная как Visa, когда компания начала свою деятельность в 1958 году после того, как Bank of America (BAC) запустил свою программу кредитных карт BankAmericard.Но поскольку карта стала популярной за границей, в 1976 году название было изменено на Visa, потому что его было легче произносить.

Сегодня Visa управляет крупнейшей в мире платежной сетью. Несмотря на недолгий срок существования компании, акции которой обращаются на бирже, и несвоевременное IPO — Visa стала публичной в марте 2008 года во время мирового финансового кризиса — акции уже принесли акционерам состояние в размере 385,0 млрд долларов. Черт возьми, включая дивиденды, акции Visa за последние 10 лет принесли 861% прибыли. Это превышает общую доходность S&P 500 почти на 490 процентных пунктов.

Аналитики ожидают того же в будущем благодаря продолжающейся революции в цифровых транзакциях. Visa, как и ее конкурент Mastercard, является любимым именем аналитиков, хедж-фондов и миллиардеров, включая Уоррена Баффета. Berkshire Hathaway владеет более чем 9,5 миллионами акций платежного процессора.

13 из 30

18. Квейчоу Моутай

• Созданное состояние: 395,9 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 39.0%
• Страна: Китай

Рост Китая за последние три десятилетия до второй по величине экономики мира принес состояния в целом ряде отраслей. И это определенно распространяется на выпивку. Сколько бы ни говорилось о несбалансированной экономике Поднебесной — она ​​слишком сильно зависит от инвестиций и слишком мало — от потребления — не говорите об этом акционерам Kweichow Moutai (SHSE: 600519).

Компания, торгующаяся только на Шанхайской фондовой бирже, является крупнейшей в мире компанией по производству напитков с рыночной стоимостью примерно U.345 миллиардов долларов. Diageo (DEO) занимает второе место с менее чем половиной рыночной капитализации своего китайского коллеги.

Помимо того, что Kweichow Moutai является крупнейшей компанией по производству напитков в мире, она также является самой ценной компанией Китая, не связанной с технологиями.

Чудовищное потребление спиртных напитков и вин Квейчоу Мутая помогло создать за последние три десятилетия богатство почти на 400 миллиардов долларов, хотя большая часть этого богатства накапливалась сравнительно недавно. Пандемия, как видите, была особенно благоприятна для компании.Блокировка привела к резкому росту спроса на спиртные напитки, что, в свою очередь, привело к росту акций почти на 70% в 2020 году.

14 из 30

17. Home Depot

• Созданное состояние: 399,8 млрд долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах : 16,6%
• Страна: США

Home Depot (HD), крупнейший в стране розничный продавец товаров для дома, является публичной компанией с 1981 года. В 1988 году она была включена в индекс S&P 500 и добавлена к Dow в 1999 году.

Каким бы великим создателем ни был HD, большая часть его опережающих показателей пришлась на последнее десятилетие или около того. Обвал рынка жилья, который спровоцировал Великую рецессию конца 2000-х, был болезненным периодом для Home Depot.

Его возрождение на фоне низких ставок по ипотечным кредитам в сочетании с нехваткой нового жилья, побудившей домовладельцев оставаться на месте и ремонтировать, а в последнее время пандемия — вот что действительно сделало состояния инвесторов. Согласно данным YCharts, включая дивиденды, акции Home Depot выросли примерно на 1240% за последнее десятилетие.Общий доход S&P 500 за тот же период составил 373%.

Уолл-стрит обычно относит HD к одной из своих любимых акций Dow, и аналитики ожидают еще большего роста в ближайшие годы.

15 из 30

16. JPMorgan Chase

• Созданное состояние: 414,1 млрд долларов США
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 9,8%
• Страна: США

JPM его корни уходят корнями в 1799 год, когда Манхэттенская компания получила право поставлять чистую воду в Нью-Йорк.

С тех пор он прошел долгий путь.

Сегодняшний банк JPMorgan Chase — это крупный международный финансовый центр, который считается крупнейшим банком страны по размеру активов. Благодаря десятилетиям слияний и поглощений банк может похвастаться более чем 1200 учреждениями-предшественниками, включая Chase Manhattan Bank, Bank One, Manufacturers Hanover Trust, Chemical Bank и Bear Stearns, и это лишь некоторые из них.

Акции, тогда известные как J.P. Morgan & Co., были добавлены к Dow в 1991 году, чтобы отразить не только их выдающееся положение в финансовой индустрии, но и их вес в американском бизнес-ландшафте.

Название компании было изменено на JPMorgan Chase в 2000 году после слияния J.P. Morgan & Co. с Chase Manhattan. Приобретения, уважаемая команда менеджеров и сильные стороны в широком спектре финансовых компаний позволили JPM за последние три десятилетия заработать для акционеров более 414 миллиардов долларов.

16 из 30

15. Exxon Mobil

• Созданное состояние: 437,1 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 10.7%
• Страна: США

Будущее, похоже, будет сильно отличаться от недавнего прошлого для Exxon Mobil (XOM). В конце концов, перспективы использования ископаемого топлива и его значимости для экономики США радикально изменились с 1990 года.

Исключение Exxon Mobil из индекса Dow Jones Industrial Average в 2020 году только подчеркнуло эту новую реальность.

Тем не менее, у интегрированного энергетического гиганта была чертовски успешная работа. За последние 30 лет, в периоды нефтяных бумов и нефтяных спадов, XOM заработала более 437 миллиардов долларов.Акционеры могут поблагодарить политику компании по регулярному увеличению дивидендов за большую часть этих непредвиденных доходов. Дивидендные выплаты Exxon Mobil росли в среднем на 6,1% в год за последние 38 лет.

Вот как это актуально: с 1990 по 2020 год акции XOM выросли на 230% только на основе цен. Однако добавьте дивиденды, и общий доход XOM составит 808%.

XOM, возможно, и не станет лидером в следующие 30 лет, но это все равно может быть надежным выбором, если рост дивидендов продолжится.

17 из 30

14. Procter & Gamble

• Созданное состояние: 451,1 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 13,1%
• Страна: США

906 ) — еще одна акция потребительских товаров, которая за последние три десятилетия принесла огромное богатство акционерам — даже когда всю славу получили акции технологических компаний.

Отчасти это связано с защитными характеристиками компонента Dow.Спрос на такие продукты, как туалетная бумага Charmin, зубная паста Crest, стиральный порошок Tide, подгузники Pampers и бритвы Gillette, как правило, остается стабильным как в хорошие, так и в плохие времена. Более 60 лет ежегодного повышения дивидендов подряд — PG является членом S&P 500 Dividend Aristocrats — также помогли сгладить взлеты и падения экономического цикла.

И не заблуждайтесь насчет того, насколько важны эти растущие выплаты для прибыли акционеров. С 1990 по 2020 год цена PG увеличилась на 1500%.Однако включите дивиденды и общую прибыль PG до 3290%. Общая доходность S&P 500 за тот же период составила 1950%.

18 из 30

13. Nestlé

• Созданное состояние: 478,1 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 13,2%
• Страна: Швейцария

Говоря о потребительских товарах больше богатства за последние три десятилетия, чем швейцарская Nestlé (NSRGY).

Также не случайно, что крупнейшая в мире компания по производству продуктов питания по размеру выручки является стойкой дивидендной компанией. Этот европейский аристократ дивидендов имеет четверть века стабильных или растущих выплат.

Период интенсивного международного роста с 1990 по 2011 год сделал разветвленный конгломерат упакованных пищевых продуктов тем, чем он является сегодня. Его брендов — легион, и примерно 30 из них имеют годовой объем продаж не менее 1 миллиарда долларов. Крупнейшими игроками компании являются Nespresso, Nescafé, Kit Kat, Smarties, Nesquik, Stouffer’s, Vittel и Maggi.

Акции основных потребительских товаров, таких как Nestlé, носят защитный характер и имеют тенденцию отставать от роста рынков. Но они также имеют тенденцию лучше держаться, когда цикл меняется. «Нестле» служит доказательством того, что при терпении в течение нескольких рыночных циклов защитные плательщики дивидендов могут в долгосрочной перспективе создать больше, чем их справедливая доля богатства.

19 из 30

12. Berkshire Hathaway

• Созданное состояние: 504,1 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 11.7%
• Страна: США

Неудивительно, что самый ценный инвестор всех времен стоит за одной из лучших акций последних 30 лет.

В начале 1960-х Уоррен Баффет взял под свой контроль Berkshire Hathaway (BRK.B), испытывающую трудности с производством текстиля. Быстро стало ясно, что производство текстиля в США находится в упадке, и Баффет решил переключить передачи. К концу 1960-х Баффет уже занялся банковским делом, страхованием и выпуском газет.

Он никогда не оглядывался назад.

В настоящее время Berkshire является холдинговой компанией, в которую входят десятки различных предприятий, продающих все, от нижнего белья (Fruit of the Loom) до страховых полисов (Geico). Основные приобретения с 1990 года включают вышеупомянутые Geico, BNSF Railway, Lubrizol, Precision Castparts и General Re.

Berkshire также был для Баффета средством инвестирования в акции, что он делал проницательно и успешно. Просто взгляните на Apple (AAPL). Самая крупная инвестиция Баффета, составляющая более 42% портфеля Berkshire Hathaway, фигурирует в нашем списке ниже.

20 из 30

11. Taiwan Semiconductor

• Созданное состояние: 525,5 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 18,3%
• Страна: Тайвань

Цифровая революция — актуальная тема это лучшие акции за последние три десятилетия, и поэтому почти аксиоматически следует, что Taiwan Semiconductor (TSM) должен войти в список.

TSM, второй по величине производитель полупроводников по рыночной стоимости (после Nvidia) и выручке (после Intel), была основана в 1987 году.Десять лет спустя первый в мире специализированный цех по производству полупроводников стал первой тайваньской компанией, котирующейся на Нью-Йоркской фондовой бирже. С тех пор он превратился, пожалуй, в самый важный источник чипов в мире. Действительно, TSM заявляет, что общая доля мирового литейного рынка составляет 57%.

Акционеры могут считать создание огромного благосостояния компании впечатляющим долгосрочным ростом как верхней, так и чистой прибыли. Компания Taiwan Semiconductor может похвастаться среднегодовым темпом роста выручки (CAGR) 17.2% с 1994 года. CAGR прибыли составляет 16,7% за тот же период.

TSM также с гордостью отмечает, что с 2004 года она выплачивает дивиденды, которые никогда не уменьшались.

21 из 30

10. Johnson & Johnson

• Созданное состояние: 535,3 млрд долларов США
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 13,9%
• Страна: США

6 Johnson ) как трехголовый гигант входит в десятку лучших акций за последние 30 лет.

Увы, корпоративная структура, которая так хорошо служила инвесторам, подходит к концу.

JNJ намерена отделить свой бизнес в области потребительского здоровья — тот, который производит Тайленол, Листерин и Band Aid — от своих подразделений фармацевтики и медицинского оборудования. Разделение призвано освободить быстрорастущие и высокоприбыльные части J&J от тягот более зрелых и менее прибыльных операций.

Еще неизвестно, как это сработает, но старая формула разрастающегося, оборонительного производителя дивидендов — этот Dividend Aristocrat ежегодно увеличивала выплаты в течение почти 60 лет — бесспорно оказалась успешной.

Благодаря в немалой степени дивидендам, общая доходность Johnson & Johnson составляет 4220% с 1990 по 2020 год по YCharts по сравнению с 1950% для S&P 500. Если бы вы исключили дивиденды из доходности этой акции Dow, JNJ получила бы выросла всего на 2020% за те же 30 лет.

22 из 30

9. Samsung Electronics

• Созданное состояние: 540,6 млрд долларов США
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 20,2%
• Страна: Южная Корея

K Samsung Electronics 906 005930) был одним из крупнейших бенефициаров глобализации за последние 30 лет.

Разросшийся южнокорейский технологический и промышленный конгломерат осуществляет широкий спектр деятельности. Он производит бытовую электронику, полупроводники, дисплеи, системы хранения и другие компьютерные компоненты. Компания также является производителем крупной бытовой техники. И она разрабатывает программное обеспечение, предоставляет логистические, финансовые, маркетинговые и консалтинговые услуги. Samsung также активно работает в сфере искусственного интеллекта и облачных сервисов.

Несмотря на то, что Samsung превратилась в крупного поставщика в цепочку поставок технологического сектора, потребители знают ее лучше всего благодаря своим вездесущим смартфонам, телевизорам и домашним кинотеатрам.Стиральные машины, сушилки и холодильники Samsung также являются представителями основных брендов, помогая стимулировать рост выручки.

Но больше, чем любое другое начинание, акционеры могут считать успех Samsung в области мобильных устройств тем, что он попал в этот список лучших акций за последние три десятилетия. Действительно, телефоны Samsung неизменно занимают лидирующие позиции на мировом рынке.

23 из 30

8. Мета-платформы

• Созданное состояние: 553,7 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 30.4%
• Страна: США

Родительская компания Facebook Meta Platforms (FB) добилась тяжелого старта, когда стала публичной под именем Facebook в мае 2012 года по цене 38 долларов за акцию. Технические сбои испортили первичное публичное размещение акций, и акции торговались ниже цены IPO более года.

С тех пор, однако, это было не что иное, как голубое небо — и еще кое-что.

Стоимость акций Meta за относительно короткое время выросла примерно на 800%, создав состояние более 553 миллиардов долларов.Индекс S&P 500 вырос примерно на 250% по сравнению с тем же периодом.

Следует отметить неуклонный рост цифровой рекламы и эффективную дуополию Меты и материнской компании Google Alphabet (GOOGL) в этой отрасли. Рекламодатели с радостью платят Meta, чтобы привлечь внимание всех этих людей, поскольку это самая популярная в мире сеть социальных сетей с примерно 2,9 миллиардами активных пользователей по всему миру в месяц.

Действительно, ни одна компания из этого списка не создала столько богатства, сколько FB за такой короткий период времени.

24 из 30

7. Walmart

• Созданное состояние: 568,7 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 13,5%
• Страна: США

Самым крупным розничным продавцом в мире у меня одни из самых прибыльных акций в долгосрочной перспективе.

Изначально Walmart (WMT) со скромного начала как единый дисконтный магазин управляет примерно 10 500 точками розничной торговли под 48 фирменными табличками в 24 странах, и в них работает 2.2 миллиона рабочих. WMT также является крупнейшей компанией в мире по размеру выручки.

Аналитики прогнозируют, что к 2025 году выручка компании превысит 600 миллиардов долларов. Развитие Amazon, в частности, в качестве конкурента, побудило Walmart вложить значительные средства в свой бизнес электронной коммерции, и отдача от этих усилий была просто поразительной. . Walmart в настоящее время является вторым по величине ритейлером электронной коммерции в США после Amazon, хотя и далеко позади.

Являясь составной частью индекса Доу-Джонса с 1997 года, Walmart ежегодно увеличивал свои дивиденды с 1974 года, и эти дивиденды действительно увеличились.С 1990 по 2020 год акции Walmart выросли на 2470% только на основе цен. Однако включите дивиденды, и общий доход WMT составит 3 890%. Обе цифры легко превосходят более широкий рынок.

25 из 30

6. Tesla

• Созданное состояние: 639,3 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 65,4%
• Страна: США

Годовая прибыль Tesla Tesla 906 над каждым другим именем в этом списке.Но сколько богатства производитель электромобилей создал за свою относительно короткую жизнь, он сделал это с мучительной непостоянством.

Вы можете приписать поразительную динамику цен на американские горки и компании TSLA ее непостоянному генеральному директору Илону Маску. Рынок очарован не только превосходством автомобилей Tesla и перспективами индустрии электромобилей в целом. Еще он любит Маска. (Даже если он иногда пишет в Твиттере вещи, от которых акции TSLA сходят с ума).

Как и в случае с покойным Стивом Джобсом из Apple, зрелищность Маска, его близкое отождествление с компанией и его очевидный гений являются основными аргументами для продажи.

Известная как Tesla Motors, когда она стала публичной в 2010 году, компания приняла свое нынешнее название в 2017 году, чтобы отразить расширение в области литий-ионных батарей и солнечной энергии.

Несмотря на то, что TSLA на протяжении многих лет сталкивалась с некоторыми трудностями — сбои в производстве, недопоставки, — ажиотаж и обещания поддерживаемой Маском фирмы заставили рынок по существу отказаться от обычных показателей оценки. До сих пор Tesla достигла поразительного уровня богатства, и инвесторы, похоже, просто оценивают акции для большего количества таких же.

26 из 30

5. Tencent

• Созданное состояние: 691,7 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 48,1%
• Страна: Китай

Tencent многонациональный технологический конгломерат за последние три десятилетия обеспечил годовую доходность в долларовом выражении более 48%. Инвесторы могут поблагодарить обширную деятельность компании на крупнейшем в мире потребительском рынке за эти сногсшибательные результаты.

Компания Tencent, основанная в 1998 году, является крупнейшим в мире поставщиком видеоигр и имеет огромное влияние на социальные сети, музыку, электронную коммерцию, платежные системы, венчурный капитал и многое, многое другое. Небольшой образец популярных продуктов компании включает платформу обмена мгновенными сообщениями Tencent QQ, многопользовательскую онлайн-игру на боевой арене Honor of Kings и QQ Music, сервис потоковой музыки.

При текущей рыночной стоимости, превышающей 600 миллиардов долларов США, Tencent является самой дорогой компанией Китая и входит в десятку самых ценных акций в мире.

Акции Tencent, которые торгуются на внебиржевом рынке в США как американские депозитарные расписки (АДР), взлетели на 1530% в цене за последние 10 лет. S&P 500 прибавил около 290% за тот же период.

27 из 30

4. Алфавит

• Созданное состояние: 979,1 миллиарда долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 19,3%
• Страна: США

Google Alphabet Alphabet 906 безусловно, максимально использовала свое относительно короткое время в качестве публичной компании.

Акции того, что тогда называлось Google (название компании было изменено на Alphabet в 2015 году), были первоначально предложены общественности менее 20 лет назад. А к концу первого торгового дня 2004 года стоимость компании составила 27 миллиардов долларов. Сегодня рыночная стоимость Alphabet составляет около 2 триллионов долларов .

Поисковая система Google — это самый важный, но не единственный бизнес Alphabet, поэтому изменилось название компании. Alphabet также является домом для стартапа по производству беспилотных автомобилей Waymo; Nest Labs, разработчик гаджетов для Интернета вещей; и X, который описывает себя как «фабрику по производству самогонов», пытающуюся изобрести технологии, которые сделают мир «радикально лучше».

Вышеупомянутая дуополия цифровой рекламы с Facebook по-прежнему управляет большей частью бизнеса GOOGL, что, по словам критиков, делает Alphabet «пони с одним трюком». Но после создания состояния почти в 980 миллиардов долларов менее чем за два десятилетия даже медведям приходится это делать. признаю, что это был чудовищный трюк.

28 из 30

3. Amazon.com

• Созданное состояние: 1,57 триллиона долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 31,1%
• Страна: U .S.

Amazon.com (AMZN), который начал свою жизнь как скромный веб-сайт для покупателей книг, стал публичным в 1997 году и с тех пор принес акционерам почти 1,6 триллиона долларов. Годовая доходность акций 31,1% — одна из самых высоких в этом списке. Показатели тем более впечатляющие, если учесть, что большинство лучших акций всех времен прогнозируют свою прибыль, выплачивая щедрые дивиденды на протяжении десятилетий.

Превращение Amazon в крупнейшую в стране компанию электронной коммерции — это только часть истории, стоящей за ее невероятным ростом благосостояния.Компания является гигантом в быстрорастущей индустрии облачных услуг и лидером в области потокового мультимедиа, создания контента и даже цифровой рекламы.

Amazon продолжает делать огромные успехи и в мире аналоговой розничной торговли. Например, она владеет сетью продуктовых магазинов Whole Foods и построила собственные грузовые и логистические операции. Последние операции включают в себя огромное количество распределительных центров, а также парк коммерческих самолетов и грузовиков.

Аналитики ожидают, что Amazon, неуклонно фокусируясь на инвестициях и расширении, продолжит стремительно расти в обозримом будущем.

29 из 30

2. Microsoft

• Созданное состояние: 1,91 триллиона долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 19,2%
• Страна: США

MS Не так давно, Дни славы, казалось, остались позади, поскольку продажи настольных ПК упали в, казалось бы, необратимом спаде на фоне перехода потребителей на мобильные технологии. Хотя дни доткомов 1990-х годов принесли много «миллионеров Microsoft», последствия технического краха привели к тому, что акции MSFT в течение десятилетия торговались в основном в боковом направлении.

Но последние 10 лет были не чем иным, как возрождением для софтверного гиганта.

Ориентация Microsoft на корпоративных клиентов и, что наиболее важно, переход к продаже облачных сервисов, таких как Azure и Office 365, имели поразительный успех. Сегодня Microsoft является доминирующим игроком в сфере облачных вычислений, и цена акций показывает это. Акции Microsoft, которая присоединилась к Dow в 1999 году на пике бума доткомов, принесли с 1990 по 2020 год общую доходность 57 730%.Общая доходность S&P 500 составляет всего 1950% за тот же период.

Попутно Microsoft создала для акционеров состояние в размере 1,91 триллиона долларов, что дает годовой доход более 19%.

30 из 30

1. Apple

• Созданное состояние: 2,67 триллиона долларов
• Годовая доходность, взвешенная в долларах: 23,5%
• Страна: США

Чтобы сказать, что AppleAP 906 у него было лучшее время, чем у Microsoft в десятилетие после лопнувшего технологического пузыря, — это еще не сказать ничего.

Действительно, акции AAPL в течение первых нескольких лет 21 века торговались в боковом тренде, но взрыв инноваций вскоре положил этому конец. Под дальновидным руководством покойного Стива Джобса Apple, по сути, заново изобрела себя для эпохи мобильных устройств, выпустив революционные гаджеты, такие как iPod, MacBook и iPad.

Но что действительно нацелило Apple на то, чтобы стать крупнейшей в мире публичной компанией — и крупнейшим создателем богатства за последние 30 лет — это дебют iPhone в 2007 году.

Сегодня Apple — это не просто поставщик гаджетов; он продает целую экосистему персональной бытовой электроники и сопутствующих услуг. К тому же это липкая экосистема. Не меньший авторитет, чем Уоррен Баффет, назвал производителя iPhone Berkshire Hathaway «третьим бизнесом», отметив фантастическую лояльность к бренду фанатов Apple как одну из причин, по которой они решили поставить все на свои акции. (На долю Apple приходится более 40% стоимости портфеля акций Berkshire).

Знаменитая технологическая компания была добавлена ​​в индекс Dow Jones Industrial Average в 2015 году, заменив AT&T (T).

Топ-3 акций с большой капитализацией, покупаемых до 100 долларов США

Владение качественными акциями с большой капитализацией не должно приносить убытки

Конечно, есть много преимуществ, связанных с инвестированием в акции с большой капитализацией. Это компании с рыночной капитализацией более 10 миллиардов долларов, которые играют огромную роль в определении общего направления и тенденции индексов. Акции с высокой капитализацией могут быть сильными ключевыми активами для любого портфеля, поскольку эти компании, как правило, являются устоявшимися предприятиями с надежной прибылью.Только подумайте, насколько успешным должен быть бизнес, чтобы достичь такой большой рыночной капитализации.
Иногда у инвесторов возникает неправильное представление о том, что акции с большой капитализацией дороги. Хотя это, безусловно, относится к акциям некоторых компаний, все еще есть много хороших акций, из которых можно выбирать по доступным ценам. Вот почему мы составили следующий обзор трех ведущих компаний с большой капитализацией, которые стоит покупать менее 100 долларов.


Автор Depositphotos.com / Depositphotos.com — MarketBeat

DuPont De Nemours Inc (NYSE: DD)

Инвесторы часто не обращают внимания на компании в секторе материалов, но им определенно найдется место практически в любом портфеле. DuPont выделяется как отличный выбор для присутствия там, поскольку это компания, которая предоставляет материалы, ингредиенты и решения для ключевых рынков, таких как электроника, промышленность, транспорт, строительство, решения для водоснабжения и безопасности работников. Всегда приятно найти компанию с диверсифицированной бизнес-моделью, и DuPont, безусловно, отвечает этим требованиям.Одним из наиболее привлекательных компонентов бизнеса DuPont в настоящее время является сегмент электроники и промышленности, поскольку компания поставляет материалы и системы для бытовой электроники и для производства полупроводников.
Некоторые из самых узнаваемых продуктов DuPont включают кевлар, Tyvek и Nomex, которые используются во множестве различных приложений и позволяют компании использовать преимущества сильной ценовой политики. DuPont также недавно объявила о приобретении Rogers Corporation, мирового лидера в производстве материалов и компонентов, за 5 долларов.2000000000. Это отличная новость для акционеров, поскольку она укрепит бизнес DuPont в области электроники и промышленности и поможет компании воспользоваться спросом на такие вещи, как электромобили и сети 5G.


Carrier Global Corp (NYSE: CARR)

Еще одно сильное имя с большой капитализацией, на которое следует обратить внимание инвесторам, — это Carrier Global Corp, которая является поставщиком решений в области отопления, вентиляции, кондиционирования, охлаждения, пожаротушения и безопасности. Сегмент HVAC составляет большую часть продаж компании, которая включает в себя такие продукты, как кондиционеры, системы отопления, средства управления и многое другое.Учитывая, насколько сильным был рынок жилья и как домовладельцы тратят большие средства на улучшение своих жилых помещений, логично, что Carrier извлекает выгоду из высокого спроса на замену систем отопления, вентиляции и кондиционирования воздуха.
Инвесторам также следует отметить, что глобальная пандемия еще больше увеличила потребность в фильтрации воздуха, решениях для холодовой цепи и продуктах для оценки качества воздуха от Carrier. Компания только что сообщила, что прибыль на акцию в третьем квартале выросла на 6% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и улучшила прогноз на год, что является дополнительным положительным моментом, о котором следует помнить.Наконец, компания только что увеличила дивиденды на 50% и еще в июле инициировала программу обратного выкупа акций, что является более вескими причинами для рассмотрения возможности добавления акций.


Apollo Global Management (NYSE: APO)

Альтернативные инвестиционные менеджеры, такие как Apollo, показали хорошие результаты в 2021 году, и эта тенденция должна продолжаться, поскольку люди ищут способы получения прибыли за пределами рынка с фиксированным доходом. Компания привлекает капитал, инвестирует и управляет различными альтернативными инвестиционными инструментами, такими как частный капитал и кредитная деятельность, и ее активы под управлением растут поразительными темпами.В последнем квартале Apollo сообщила, что AUM составила 481,1 миллиарда долларов, что на 11% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, а распределяемая прибыль за третий квартал составила 1,71 доллара на акцию, что на 263% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Некоторые аналитики считают, что включение Apollo Global Management в такой крупный фондовый индекс, как S&P 500, — это лишь вопрос времени, и недавнее преобразование компании в статус C-Corp официально дает ей право на включение. Слияние Apollo с Athene Holding, сделавшее его крупным игроком в пенсионной индустрии, также может понравиться многим.Инвесторам также следует отметить, что эта акция предлагает привлекательную дивидендную доходность 2,79%. Суть в том, что Apollo Global Management — одно из самых сильных имен в области альтернативного управления инвестициями и фантастическая компания с большой капитализацией, которую стоит рассмотреть в настоящее время.

Большая крышка Определение | Bankrate.com

Что такое большая крышка?

Под большой капитализацией понимается компания с рыночной капитализацией более 10 миллиардов долларов. Также называемая «большой капитализацией», большая капитализация описывает класс популярных акций, которые предпочитают инвесторы из-за их стабильности.

Более подробное определение

Для расчета стоимости рыночной капитализации компании умножьте количество акций в обращении на цену акции. Рыночная капитализация измеряет глубину рынка компании.

Когда инвесторы выбирают свои акции, они должны выбрать между риском и прибылью. Акции с высокой капитализацией обычно принадлежат крупным, устоявшимся компаниям и представляют собой более безопасные инвестиции, чем акции с малой или средней капитализацией.

Поскольку компании с большой капитализацией настолько велики, они с меньшей вероятностью столкнутся с ситуациями, вынуждающими их полностью прекратить деятельность.Однако из-за их размера обычно мало возможностей для взрывного роста, что приводит к меньшей возможной прибыли.

Напротив, компании с малой и средней капитализацией с большей вероятностью испытают значительный рост, который превратит их в следующего Google или Apple. У них больше шансов стать неплатежеспособными.

Эксперты рекомендуют инвесторам держать акции компаний с большой, малой и средней капитализацией для диверсификации своих портфелей. Инвесторы могут выбирать отдельные акции с большой капитализацией или паевые инвестиционные фонды, которые состоят из акций нескольких компаний с большой капитализацией.

Пример с большой капитализацией

Инвесторы часто добавляют акции с большой капитализацией в свой портфель в качестве хеджирования от более рискованных инвестиций. Некоторые примеры акций с большой капитализацией включают Apple, Amazon, Wal-Mart Stores и Exxon Mobile.

В инвестиционном проспекте акций или паевых инвестиционных фондов, которые вы исследуете, должно быть указано, относятся ли акции к акциям с большой, средней или малой капитализацией. Вы также можете проверить себя, воспользовавшись формулой стоимости рыночной капитализации.

Предположим, что у компании есть 1 000 000 акций в обращении, которые продаются по 90 долларов за акцию.Умножьте 1000000 долларов на 90, чтобы получить 90 миллионов долларов. Поскольку эта цифра меньше 10 миллиардов долларов, это не компания с большой капитализацией.

Если другая компания имеет 63 000 000 акций, находящихся в обращении по цене 200 долларов за акцию, это дает значение рыночной капитализации в размере 12,6 миллиарда долларов. Это превышает 10 миллиардов долларов, что составляет компанию с большой капитализацией.

Готовы начать инвестировать в свое будущее? Проверьте инвестиционный калькулятор Bankrate, чтобы узнать, приближаетесь ли вы к своим целям!

акций для покупки: время покупать или продавать эти ведущие акции с большой капитализацией?

На фондовом рынке выбор времени имеет решающее значение.Поэтому, когда вы ищете акции для покупки, важно провести фундаментальный и технический анализ, который определяет точки входа с меньшим риском, которые также предлагают солидную потенциальную прибыль. И помните: просто потому, что акции с большой капитализацией, такие как Amazon.com (AMZN) и Alibaba (BABA), а также акции Dow Jones, такие как General Electric (GE), General Motors (GM), Microsoft (MSFT) и Boeing (BA) — хорошо известны, это не обязательно означает, что сейчас подходящее время для покупки.

Икс

В этих статьях вы найдете технический анализ ведущих компаний с большой капитализацией, чтобы увидеть, находятся ли они в подходящей зоне покупки или рядом с ней. Вы также найдете предупреждения о предупреждающих знаках и сигналы продажи, которые показывают, когда фиксировать прибыль или сокращать любые убытки.

Вы также узнаете, способствует ли текущий тренд фондового рынка покупке акций или это среда, в которой вы хотите предпринять защитные действия и продать, используя эту простую трехступенчатую процедуру.

---

Инвестирование с помощью подкаста IBD : получите последний выпуск и подпишитесь бесплатно сегодня

---

Акции для покупки (продажи)

Посмотреть больше акций для покупки или продажи

---

Получите полный доступ к спискам и рейтингам акций IBD с IBD Digital

---

Как инвестировать в акции: правила принятия решения, какие акции покупать и продавать

Если вы хотите научиться инвестировать в акции, начните с проверенной стратегии.Вы обнаружите, что долгосрочный успех начинается с умения сохранять шансы в вашу пользу и управлять потенциальным риском. Неустойчивость фондового рынка, возникшая после краха коронавируса и последующий отскок, включая колебания между бычьим и медвежьим рынками, является наглядным примером того, почему это так важно.

Инвестиционная система CAN SLIM Investor’s Business Daily, основанная на уникальном исследовании каждого рыночного цикла с 1880-х годов, дает вам инструменты для этого. Он определяет семь общих черт выигрышных акций и предоставляет проверенные временем правила того, как покупать акции, такие как Nvidia (NVDA), Facebook (FB), акции Amazon или Apple (AAPL), когда они начинают расти. выше, когда продавать, чтобы зафиксировать прибыль, и как рассчитывать время на фондовом рынке.

Добавьте ключи к тому, как инвестировать в акции, с помощью этой простой трехэтапной процедуры инвестирования.

Узнайте больше о том, как инвестировать здесь.

ВАМ ТАКЖЕ МОЖЕТ ПОНРАВИТЬСЯ:

Посмотрите, какие акции только что появились (и исчезли) Премьера экрана акций IBD

Ищете прорывные акции? Начните с этих списков лидеров S&P 500

Улучшите свои инвестиционные результаты с помощью этой простой трехэтапной процедуры

Технический анализ: серия из трех статей о том, как читать биржевые графики

Определите базы и покупайте точки с распознаванием образов на MarketSmith

.

No related posts.