Разное

Реструктуризация потребительского кредита: Оформите реструктуризацию задолженности — СберБанк

01.02.2019

Содержание

Реструктуризация по стандартам банка

Вид документа Срок актуальности документа (с даты оформления)

1.

Заявление о реструктуризации долга по кредитному договору

2.

Копия документа, удостоверяющего личность
Заемщика/Созаемщика/Поручителя/Залогодателя

3. 

Документ, подтверждающий ухудшение финансового положения (платежеспособности) Заемщика/Созаемщика.
Документ не предоставляется при полной потере дохода

3.

1.

Справка по форме 2-НДФЛ/справка по форме Банка,  подтверждающая снижение дохода 30 дней

3.2.

Выписка со счета зарплатной банковской карты, подтверждающая снижение/отсутствие дохода (предоставляется  выписка по карте,  на которую  осуществляется ежемесячное зачисление з/п)

4.

Документы, подтверждающие наступление (потенциальное наступление) финансовых сложностей (предоставляется не менее одного из ниже перечисленных и актуальных на дату подачи заявления о реструктуризации) в зависимости от основания  для реструктуризации:

4.1

Существенное снижение дохода (потеря работы, изменение условий оплаты труда, временное отсутствие дохода, иное)

4. 1.1

Документ, подтверждающий ухудшение финансового положения (платежеспособности) Заемщика/Созаемщика (п. 3.1, 3.2) 30 дней

4.1.2

Дополнительное соглашение к трудовому договору/Новый трудовой договор Не более 3 месяцев

4.1.3

Трудовая книжка с отметкой об увольнении Не более 12 месяцев
4.1.4
Справка о постановке на учет в органах службы занятости (с указанием размера пособия по безработице)
4.1.5 Справка/копия приказа  о направлении организацией — работодателем Заемщика/Созаемщика в бессрочный отпуск без сохранения заработной платы
4. 1.6 Уведомление о предстоящем увольнении Заемщика/Созаемщика в связи с сокращением штата или ликвидации организации – работодателя.
4.1.7 Справка об исключении из реестра участников НИС (для кредитов, предоставленных по программе «Военная ипотека») и справка об отсутствии обязательств перед ФГКУ «Росвоенипотека»
4.1.8
Военный билет/служебное удостоверение/справка с места службы/учетная карточка офицера, подтверждающий увольнение с места службы (за исключением срочной службы)
4.2   Существенное увеличение расходов
(смерть супруга(и), лечение близких родственников, иное).
4.2.1 Свидетельство о смерти членов семьи Заемщика/Созаемщика, правоустанавливающие документы, подтверждающие принятие наследства Не более 12 месяцев
4. 2.2 Справка о хроническом заболевании/присвоении инвалидности  члена(-у) семьи Заемщика/Созаемщика
Без ограничения по сроку актуальности документа, выданные не ранее даты выдачи кредита
4.2.3 Решение суда с отметкой о вступлении в законную силу, подтверждающее раздел имущества и/или уплату алиментов в рамках бракоразводного процесса Не более 6 месяцев
4.3 Длительная/полная утрата трудоспособности 
(по причине болезни/инвалидности), смерть Заемщика/Созаемщика
4.3.1 Листок нетрудоспособности             Закрытый листок (закрытые листки) нетрудоспособности (оригинал/копия), с указанным в нем (них) непрерывным сроком нетрудоспособности не менее одного месяца (в том числе с наличием отметки о его продлении с обязательным предоставлением листка нетрудоспособности с датой открытия не позднее следующего рабочего дня за датой закрытия предыдущего).
Не более 6 месяцев
Открытый листок нетрудоспособности с датой выдачи месяц назад и более Без ограничения по сроку актуальности документа
4.3.2 Справка о хроническом заболевании/присвоении инвалидности Заемщику/Созаемщику Без ограничения по сроку актуальности документа, выданные не ранее даты выдачи кредита
4.3.3 Свидетельство о смерти Заемщика/Созаемщика, правоустанавливающие документы, подтверждающие принятие наследства Без ограничения по сроку  актуальности документа
4.4 Отпуск по беременности и родам/уходу за ребенком до 3 лет  
4. 4.1 Свидетельство о рождении ребенка (дополнительно супругой Заемщика  предоставляются документы, указанные в п. 4.2.3/4.4.2/4.4.3 (при наличии)) Без ограничения по сроку  актуальности документа
4.4.2 Приказ/Справка о нахождении Заемщика/Созаемщика в отпуске по беременности и родам Не более 12 месяцев  
4.4.3 Приказ/Справка о нахождении Заемщика/Созаемщика в отпуске по уходу за ребенком до 3 лет
4.5 Призыв /прохождение срочной военной службы в армии
4.5.1 Справка о призыве  на срочную воинскую службу Заемщика/Созаемщика Не более 12 месяцев
4. 6 Утрата имущества  по причине пожара, стихийного бедствия,  порчи, хищения
4.6.1 Справка о пожаре/стихийном бедствии/хищении/порчи, в результате которых был нанесен существенный ущерб имуществу  Заемщика/Созаемщика или членам их семей Не более 6 месяцев

Реструктуризация кредитов | Банк УРАЛСИБ

ПАО «БАНК УРАЛСИБ» информирует о возможности реструктуризации кредитной задолженности.

Если вы испытываете временные трудности с оплатой кредита в ПАО «БАНК УРАЛСИБ», Банк готов рассмотреть возможность предоставления реструктуризации кредита.

При принятии решения о проведении реструктуризации мы ставим перед собой следующие цели:

  • создать для клиента Банка, попавшего в сложную жизненную ситуацию, оптимальные условия погашения кредитной задолженности;
  • сохранить партнерские отношения с клиентом Банка.

В настоящее время в Банке возможны следующие варианты реструктуризации кредита:

  • Увеличение срока (пролонгация) кредита;
  • Отсрочка оплаты основного долга полностью или частично;
  • Отсрочка оплаты ежемесячного платежа полностью или частично, в соответствии с Федеральным законом «О потребительском кредите (займе)» от 21.12.2013 № 353-ФЗ и Федеральным законом «О внесении изменений в Федеральный закон „О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)“ и отдельные законодательные акты Российской Федерации в части особенностей изменения условий кредитного договора, договора займа» от 03.04.2020 № 106-ФЗ.
  • Рефинансирование кредита;
  • Индивидуальный график погашения накопившейся просроченной задолженности по кредиту.

Вариант реструктуризации подбирается по каждому кредитному договору индивидуально, учитывая текущее финансовое состояние клиента и статус кредитной задолженности. Для подбора наиболее оптимального варианта реструктуризации свяжитесь с Дирекцией реструктуризации Банка.

Как обратиться за реструктуризацией в ПАО «БАНК УРАЛСИБ»:

  1. Позвонить на единый федеральный номер 8 800 700 78 46
     в рабочие дни с 7:00 по 16:00 по московскому времени (звонок по России бесплатный).
    Наши специалисты проконсультируют вас по условиям реструктуризации и подберут приемлемый вариант.
  2. Оформить заявку на реструктуризацию в ближайшем отделении Банка УРАЛСИБ с паспортом гражданина РФ, а также с документами, подтверждающими изменение вашего финансового положения (при наличии).
  3. Подать заявку на реструктуризацию on-line на сайте.

Что такое реструктуризация кредита? — LOANY

Реструктуризация кредита – это изменение любых условий по кредиту. В данном случае реструктуризация кредита предусматривает более широкий спектр изменений по кредиту, чем просто пролонгация кредита. Пролонгация кредита может быть частью реструктуризации кредита.

Таким образом, реструктуризация кредита может включать в себя следующий набор мероприятий:

  • пролонгация кредита на новый срок
  • изменение графика платежей по кредиту, когда меняются суммы оплат по кредиту в пределах того же срока кредита
  • в некоторых случаях предусматриваются платежные каникулы на определенный срок – период, на протяжении которого заемщик имеет право вообще не платить по кредиту либо оплачивать только проценты без тела кредита

Очень часто реструктуризация применяется к уже просроченному кредиту, что объясняет, как правило, применение повышенной процентной ставки на новый или оставшийся срок кредита.

Еще одним отличительным признаком реструктуризации по сравнению с пролонгацией кредита является тот факт, что при реструктуризации кредита может пролонгироваться на новый срок вся сумма задолженности, включая не только тело кредита, но и проценты по кредиту, штрафы и пеня. То есть сумма задолженности по новому кредиту увеличивается по сравнению с пролонгацией кредита на новый срок, когда сумма задолженности по новому кредиту не изменяется (меняется только конечная дата погашения кредита).

На данный момент сервис онлайн кредитования Loany предлагает услугу реструктуризации просроченной задолженности на следующих условиях:

  • реструктуризация становится доступной на 40-й день просрочки оплаты займа и до 90 дней просрочки оплаты займа
  • реструктуризации подлежит сумма просроченой задолженности по процентам и телу займа, штрафным санкциям по займу на максимальный срок до 4-х месяцев с ежемесячной оплатой долга равными платежами
  • для реструктуризации займа необходимо подать в Кабинете заявку на реструктуризацию и оплатить сумму заявки на реструктуризацию в течение 3-х дней
  • сумма заявки на реструктуризацию состоит из комиссии за реструктуризацию 450 грн. 
  • процентная ставка по новому займу составляет всього 175% годовых или 0,48% в день

Мы считаем, что услуга реструктуризации кредита более выгодна клиенту с точки зрения простоты оформления, отсутствия увеличения долговой нагрузки для клиента в виде повышенной процентной ставки по кредиту, отсутствия негативных последствий для кредитной истории клиента. При оформлении реструктуризации просроченная задолженность по предыдущему займу аннулируется и переносится в тело нового займа.

Таким образом, своевременное использование услуги пролонгации или реструктуризации лишаетосвобождает клиентов сервиса онлайн кредитования Loany от неприятных моментов, сопровождающих передачу долга коллекторам или открытие исполнительного производства исполнительной службой, которое сопровождается арестом счетов, направление исполнительного требования на предприятие для взыскания задолженности за счет зарплаты и даже ареста имущества.

реструктуризация кредита

Экспертный совет по защите прав потребителей финансовых услуг при Банке России выступил с инициативой законодательно закрепить право на реструктуризацию ипотечного кредита заемщика, оказавшегося в сложной жизненной ситуации, сообщает пресс-служба регулятора.

 
Норма должна предусматривать снижение ежемесячного платежа не менее чем на 50% на срок от 6 месяцев.
За этот период можно попытаться решить возникшие сложности или реализовать объект недвижимости, объяснил председатель совета, глава движения ОНФ «За права заемщиков» Виктор Климов. Такая мера могла бы применяться не чаще чем один раз в 5–7 лет, при этом все параметры кредита оставались бы прежними, за исключением увеличившегося срока выплат.

По мнению экспертов, законодательно установленное право для заемщика и обязанность для кредитора предоставлять реструктуризацию значительно повысит безопасность домохозяйств, принявших решение о получении ипотеки, а также доверие граждан к данному финансовому продукту и, как следствие, стабилизирует ситуацию вокруг ипотечных кредитов. Важно отметить, что право на реструктуризацию будет возникать в установленных законом социальных случаях и не приведет к убыткам кредитора.

Руководитель Службы по защите прав потребителей и обеспечению доступности финансовых услуг Банка России Михаил Мамута поддержал инициативу экспертного совета: «Главная задача новации – дать возможность человеку пережить временное снижение доходов и не попасть в просрочку. В законе необходимо прописать базовые условия реструктуризации, минимальные требования, защищающие гражданина. При этом весь процесс ипотечного кредитования может быть регламентирован специальным стандартом».

Стандарт ответственного ипотечного кредитования, который разрабатывает АО «ДОМ.РФ» при поддержке Банка России и банковской Ассоциации «Россия», станет сводом принципов и правил взаимодействия заемщика и кредитора на всех этапах жизненного цикла ипотечного кредита, от консультирования до взыскания задолженности, с учетом сохранения баланса интересов сторон. Стандарт поможет сделать кредитование более прозрачным для ипотечных заемщиков, снизить риски и вести контроль за всеми этапами ипотеки. Предполагается, что стороны, присоединившиеся к стандарту, должны будут соблюдать его обязательные положения и учитывать изложенные в нем рекомендации.

Обсуждая иные механизмы защиты прав заемщиков потребительских и ипотечных кредитов и займов под залог недвижимости, экспертный совет поддержал законопроект, подготовленный с учетом общественных инициатив и предложений регулятора, о полном запрете на выдачу таких займов непрофессиональными кредиторами и на переуступку прав требования по ипотечным займам организациям, деятельность которых не регулируется Банком России. Предполагается, что законопроект будет обсуждаться Госдумой РФ уже в осеннюю сессию.

Набиуллина раскрыла долю отказов банков в реструктуризации кредитов :: Финансы :: РБК

«Пока по закону [о кредитных каникулах] рассмотрено очень мало заявлений. Процесс рассмотрения заявлений по реструктуризации кредитов — это приоритет нашего мониторинга банковской деятельности», — сказала Набиуллина.

Она отметила, что ЦБ будет очень внимательно анализировать не только абсолютные цифры по реструктуризованным кредитам, но и соотношение между поступившими и удовлетворенными заявками. «Если мы будем видеть, что банк почему-то менее лоялен к своим клиентам, чем другие банки, будем выяснять причины этого и работать с банком», — сказала Набиуллина. Нельзя, чтобы люди, которые временно затрудняются обслуживать кредиты из-за независящих от них негативных обстоятельств, потеряли почву под ногами, отметила председатель ЦБ. Если права заемщиков на кредитные каникулы будут нарушены, ЦБ будет включать инструменты надзора, добавила она.

Читайте на РБК Pro

Кредитные каникулы, на которые заемщики могут претендовать при снижении ежемесячного дохода более чем на 30%, были предложены президентом Владимиром Путиным. Они заработали с 6 апреля.

Новые регуляторные меры

Помимо оценки принятых мер по поддержке экономики Набиуллина на пресс-конференции рассказала о новых. Так, ЦБ включил лизинг и аэропорты в расширенный перечень пострадавших отраслей. Наличие заемщика в перечне позволяет банкам не ухудшать оценку его финансового положения, что, в свою очередь, сохраняет для таких компаний доступ к кредитным деньгам. ЦБ также временно смягчает требования по идентификации клиентов, чтобы банки могли совершать ипотечные сделки удаленно. Ранее РБК писал, что ипотечные сделки заморожены из-за мер по ограничению распространения коронавируса.

Набиуллина отметила, что регуляторные меры могут измениться, если ЦБ увидит, что банки направят высвободившиеся средства не на кредитование, а на защиту своих прибылей. «Это значит, что регуляторные меры работают не по назначению, и будем их пересматривать, с тем чтобы банки просто держали более высокие требования по капиталу», — подчеркнула глава ЦБ.

Словарь финансовых терминов – портал Вашифинансы.рф

Автокредитование

разновидность потребительского кредита для приобретения автотранспортных средств, при котором это автотранспортное средство поступает в залог банку.
Приобрести в кредит можно как новый автомобиль, так и авто с пробегом. Если условием предоставления кредита является «первый взнос», то от заемщика потребуется оплата части стоимости приобретаемого автомобиля за счет собственных денег. Кредитные средства чаще всего не выдаются на руки, а направляются непосредственно на счет автосалона-продавца. Как правило, при покупке автомобиля в кредит банк требует приобрести полис каско, предусматривающий страхование по рискам «угон» и «ущерб». Выгодоприобретателем по этому страхованию является банк-кредитор. В случае повреждения или угона автомобиля страховая выплата поступит банку в счет погашения кредита.

Законы: Федеральный закон от 21.12.2013 № 353-ФЗ «О потребительском кредите (займе)»
Федеральный закон от 02.12.1990 № 395-1 «О банках и банковской деятельности»

Агентство по страхованию вкладов

государственная корпорация, созданная для функционирования системы страхования вкладов и осуществляющая выплаты возмещений физическим лицам — клиентам банка в случае отзыва у него лицензии.
Создание системы страхования банковских вкладов населения является специальной государственной программой, направленной на защиту сбережений населения во вкладах и на счетах в банках. В случае отзыва у банка лицензии вкладчику — физическому лицу в сжатые сроки выплачивается денежная компенсация до 100 % от вклада (но не более максимального размера страхового возмещения, установленного законодательно). Таким образом, государство гарантирует возврат вклада, даже если банк прекратил свое существование. Если вкладчик имеет несколько вкладов в одном банке, возмещение выплачивается пропорционально по каждому из вкладов, но не более максимального размера страхового возмещения в совокупности. А если вклады открыты в нескольких банках, то размер страхового возмещения исчисляется в отношении каждого банка отдельно. Таким образом, с точки зрения защиты сбережений вкладчику лучше открывать несколько вкладов в разных банках, чем в одном. Вторая важнейшая функция АСВ — гарантировать пенсионные накопления физических лиц, формирующих накопительную пенсию в Пенсионном фонде России либо в одном из негосударственных пенсионных фондов, осуществляющих деятельность по обязательному пенсионному страхованию. АСВ выплачивает гарантийное возмещение в случае аннулирования лицензии НПФ, признания его банкротом или других предусмотренных законом случаев.

Законы: Федеральный закон от 23.12.2003 № 177-ФЗ «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации»
Федеральный закон от 28.12.2013 г. № 422-ФЗ «О гарантировании прав застрахованных лиц в системе обязательного пенсионного страхования Российской Федерации при формировании и инвестировании средств пенсионных накоплений, установлении и осуществлении выплат за счет средств пенсионных накоплений»

Акционерное общество

см. Акция

Акция

ценная бумага, дающая ее владельцу право на получение части прибыли акционерного общества и участие в управлении этим обществом.
Эта ценная бумага называется долевой, так как владение акцией означает владение частью (долей) имущества компании. Соответственно, коммерческая организация, уставный капитал которой разделен на определенное число акций, называется акционерным обществом. Акции бывают двух видов: обыкновенные и привилегированные. Обыкновенные акции дают своим владельцам право не только получать часть прибыли компании в виде дивидендов, но и участвовать в управлении акционерным обществом путем голосования на общем собрании акционеров. Привилегированные акции позволяют получать долю в прибыли (часто большую, чем по обыкновенным акциям), но при этом не дают права голоса на собрании акционеров. Определенное количество акций одного акционерного общества, находящееся в одних руках, называют пакетом акций. Различают блокирующий (более 25 %) и контрольный (более 50 %) пакет акций, обеспечивающие сильное влияние на принятие решений по работе компании. Акционер с небольшим количеством акций называется миноритарным (миноритарием). Законодательство РФ предусматривает для миноритарных акционеров специальные возможности, благодаря которым их права не могут быть ущемлены владельцами более крупных пакетов. И у него есть право на участие в собрании акционеров и участие в принятии решений на нем.

Законы: Федеральный закон от 26.12.1995 № 208-ФЗ «Об акционерных обществах»
Федеральный закон от 22.04.1996 № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг»

Что лучше – рефинансирование или реструктуризация кредита?

Оформление кредита практически всегда сопровождается рисками возникновения финансовых трудностей, при которых плановое погашение долга заемщиком становится невозможным. Но выход есть из любой ситуации. Каждый, кто по определенным причинам не может погашать долг согласно графику, вправе обратиться в банк за проведением реструктуризации или рефинансирования. И при этом возникает вопрос: рефинансирование или реструктуризация кредита – что лучше оформить заемщику при невозможности вносить ежемесячный платеж.

Особенности операций

Прежде чем заемщику решать какая операция будет для него благоприятной нужно вначале проанализировать чем отличается рефинансирование от реструктуризации кредита. Оба термина меду собой созвучны, но смысл у них разный. Первый вариант предполагает получение нового кредита для погашения долга в одном или сразу нескольких финансовых учреждениях. Клиент не получает при этом наличных денег, поскольку заем такого типа считается целевым и средства перечисляются на счет кредитора безналичным путем.

Сущность второго способа состоит в изменении условий займа банковским учреждением. Как правило банки сами предлагают реструктурировать задолженность клиентам, у которых возникают просрочки и увеличивается сумма долга. В этом случае решить вопрос можно:

  • изменением графика ежемесячных платежей, например, вносить сумму можно будет не 5 числа, а в конце месяца;
  • продлением срока кредита с уменьшением размера ежемесячных взносов;
  • предоставлением заемщику кредитных каникул.

Вне зависимости от выбранного варианта процентная ставка не увеличивается. Но чтобы реструктурировать оставшуюся сумму по кредитному договору клиенту необходимо предоставить кредитору доказательства того, что платить на прежних условиях он не может.

Когда выгодно рефинансировать долг и когда реструктурировать

Каждая из программ направлена на изменение кредитных условий, только по разным критериям.

Решая реструктурировать долг, следует обратить внимание на то, что за счет продления срока выплаты соответственно увеличивается сумма переплаты. Также сам факт участия в такой программе негативно сказывается на кредитной истории. Рефинансировать выгодно в тех случаях, когда по новому договору процентная ставка будет меньшей и при этом не увеличивается срок займа. Например, если первоначально договор оформлен на 5 лет и заемщик платил по нему в течение двух лет, то новый должен заключаться на оставшиеся 3 года.

Компания «Финансист» предлагает профессиональную помощь всем, кто столкнулся с трудностями по возвращению кредитного долга. Специалисты подробно объяснят, что такое рефинансирование и реструктуризация, в чем разница между операциями и какая программа будет выгоднее в конкретной ситуации, и помогут решить задачи любой сложности с максимальной выгодой для клиента.

Реструктуризация долга — Потребительский кредит

Заинтересованы в реструктуризации долга? Сначала позвоните в ACCC.

Реструктуризация долга — один из нескольких вариантов облегчения долгового бремени, которые люди часто используют для выплаты ссуд или погашения задолженности по кредитным картам. Реструктуризация долга обычно включает в себя получение новой ссуды для выплаты целому ряду кредиторов. В идеале условия любой сделки по реструктуризации долга должны быть выгодными для потребителя, уменьшая общую сумму ежемесячных платежей и / или общую сумму основной суммы долга и процентов, подлежащих выплате с течением времени.

К сожалению, существует ряд распространенных ошибок при реструктуризации долга. Для потребителей, которые находятся в затруднительном финансовом положении или чей кредитный рейтинг был поврежден, может быть трудно получить ссуду на реструктуризацию долга по достойной ставке. Некоторые агентства по реструктуризации долга пользуются этим и взимают очень высокие комиссии. Многие потребители не могут найти лучшие условия или настолько сосредоточены на снижении ежемесячных платежей, что не осознают, что в конце концов они действительно будут платить намного больше процентов с течением времени.

Если вы планируете реструктуризацию долга, обратитесь в American Consumer Credit Counseling (ACCC). Мы — некоммерческая организация, деятельность которой направлена ​​на предоставление льгот по кредитам отдельным лицам и семьям и помощь им в поиске выхода из долгов. Наши опытные кредитные консультанты могут помочь вам решить, является ли реструктуризация долга лучшим решением для вас или другие программы сокращения долга могут быть более выгодными.

Альтернативы реструктуризации долга.

В ACCC мы часто призываем потребителей рассматривать другие программы облегчения долгового бремени, такие как план управления долгом, в качестве альтернативы сделке по реструктуризации долга.В рамках программы управления долгом вы работаете с нашими консультантами, чтобы оценить ваше финансовое положение, составить бюджет и ежемесячно откладывать деньги на погашение долга. Мы объединяем ваши платежи по долгам, поэтому вы можете производить один платеж каждый месяц, а мы будем нести ответственность за своевременность выплат вашим кредиторам. Это упрощает управление своими финансами, своевременность платежей и снижает стресс, связанный с задолженностью много денег большому количеству людей. Мы также работаем над переговорами о задолженности с вашими кредиторами, чтобы получить возможное сокращение финансовых сборов, процентных ставок, штрафов за просрочку платежа и других сборов.Это помогает сэкономить деньги и позволяет быстрее выплатить долг.

Преимущества управления долгом перед реструктуризацией долга.

  • Новых кредитов нет. Поскольку программа управления долгом не предполагает получения новой ссуды, может быть проще защитить свой кредитный рейтинг.
  • Меньше стоимости. Хотя сделки по реструктуризации долга могут быть довольно дорогостоящими, стоимость программы управления долгом с ACCC минимальна — как некоммерческая организация мы стремимся поддерживать как можно более низкие комиссионные.
  • Полезная поддержка. Наши кредитные консультанты поддерживают вас на всех этапах процесса, предоставляя полезные инструменты и образовательные ресурсы, которые помогут вам узнать больше о том, как избегать долгов и управлять своими деньгами.

Может ли реструктуризация долга облегчить финансовый стресс? Может быть, но остерегайтесь ловушек

24 мая 2017 г. — Автор Дэн Рэфтер

Долги вашей кредитной карты вышли из-под контроля? Вы жонглируете платежами длинному ряду кредиторов, чувствуя, что никогда не уменьшаете размер своей задолженности? Хуже того, этот долг растет каждый месяц из-за высоких процентных ставок?

Столкнувшись с этим стрессом, вы можете подумать о стратегии управления долгом, известной как реструктуризация долга.Это форма управления долгом, которая не так хорошо известна как консолидация долга, но может быть вариантом для потребителей, чей долг стал настолько плохим, что они рассматривают возможность подачи заявления о банкротстве.

Но хотя реструктуризация долга может помочь вам получить контроль над своим долгом, она также может дать вам новый заем с очень высокой процентной ставкой. Вы можете в конечном итоге заплатить намного больше, чем вы изначально были должны, когда вы вернете этот новый кредит.

Что такое реструктуризация долга?

American Consumer Credit Counseling, некоммерческая организация со штаб-квартирой в Оберндейле, штат Массачусетс, сообщает, что в рамках соглашения о реструктуризации долга люди, которые борются с кредитной картой или другим долгом, берут новый заем, используя этот заем для выплаты своей задолженности. их кредиторы.Затем они должны погасить свой новый заем — разумеется, с процентами — путем регулярных ежемесячных платежей.

В идеальном мире условия новой ссуды приведут к меньшему ежемесячному платежу, который могут себе позволить эти потребители. Более того, новый заем должен оставить потребителям меньшее количество ежемесячных платежей при одновременном снижении общей суммы процентов, которые они платят.

Кредитные консультанты могут даже вести переговоры с кредиторами, чтобы уменьшить общую сумму долга, которую эти потребители должны выплатить.

Это опять же идеал. К сожалению, реструктуризация долга не всегда работает таким образом.

Возможная проблема: высокая процентная ставка

Кэти Росс, менеджер по образованию и развитию American Consumer Credit Counseling, говорит, что реструктуризация долга сопряжена с большой потенциальной ловушкой, особенно для потребителей с более низкими кредитными рейтингами.

К сожалению, у большинства потребителей, которым требуется реструктуризация долга, почти наверняка будет меньше кредитов. Показатели FICO® падают, когда у потребителей большой объем задолженности по кредитной карте.Они также падают, когда потребители опаздывают на 30 дней или более при оплате нескольких видов счетов, включая счета по кредитным картам. Многие люди, подумывающие о реструктуризации долга, вероятно, пропустили платежи в недавнем прошлом.

Росс говорит, что потребители с таким поврежденным кредитом будут изо всех сил пытаться претендовать на ссуду на реструктуризацию долга с низкой или даже умеренной процентной ставкой. Вместо этого они часто вынуждены брать новые ссуды с процентными ставками, которые намного выше, чем среднерыночные, что означает, что в конечном итоге они будут возвращать значительно больше, чем они изначально должны, даже если их ежемесячные платежи меньше, чем у них. новый заем.

«Многие потребители не выбирают лучшие условия или настолько сосредотачиваются на снижении ежемесячных платежей, что не понимают, что в конце концов они действительно будут платить гораздо больше процентов со временем», — говорит Росс.

Переговоры

Многие люди и некоторые агентства по управлению долгом используют реструктуризацию долга и консолидацию долга как взаимозаменяемые термины. Но есть отличия.

Ключевой частью реструктуризации долга — и тем, что обычно отличает ее от консолидации долга, — является процесс переговоров.Компания, работающая с вами над реструктуризацией вашего долга, будет вести переговоры с вашими кредиторами. Цель состоит в том, чтобы убедить ваших кредиторов погасить часть непогашенной задолженности, прежде чем вы возьмете новую ссуду.

Нет гарантии, что эти переговоры будут успешными. Кредиторы обычно с большей вероятностью согласятся простить хотя бы часть долга, если потребители находятся в таком плохом финансовом состоянии, что они рассматривают возможность подачи заявления о банкротстве. Кредиторы предпочли бы взыскать хотя бы часть своей задолженности, чего они не смогли бы сделать, если бы потребители вместо этого подали заявление о банкротстве.

Реструктуризация долга может быть лучшей альтернативой банкротству. Если вы подаете заявление о банкротстве в соответствии с главой 7 или 13, ваш рейтинг FICO® упадет, возможно, на 150 или более баллов. Банкротство по главе 13, в котором вы соглашаетесь с планом выплаты, останется в вашем кредитном отчете в течение семи лет. Банкротство по главе 7, в котором большая часть или все ваши долги прощены, останется в вашем кредитном отчете в течение 10 лет.

Альтернативы

Росс говорит, что она поощряет потребителей рассматривать другие типы программ облегчения долгового бремени в дополнение к реструктуризации долга, чтобы избежать комиссий и высоких процентных ставок, которые часто сопутствуют этому решению.

Росс говорит, что лучшим решением часто является план управления долгом, в котором люди или пары, которые борются с долгом, работают с кредитным консультантом, чтобы оценить свое финансовое положение, создать новый семейный бюджет и ежемесячно откладывать деньги, чтобы помочь выплатить их долг.

Этот тип решения идеален, потому что он не требует от потребителей брать новый кредит, который может иметь более высокие процентные ставки.

«Это помогает потребителям экономить деньги в долгосрочной перспективе, дает им возможность быстрее выплачивать долги и помогает им избежать крайнего варианта, такого как банкротство», — говорит Росс.

Время менять привычки

Крис Тиллман, менеджер службы по покупке жилья Real Estate Problem Solver в Хокинсвилле, Джорджия, говорит, что реструктуризация долга похожа на любой другой финансовый инструмент: потребители, которые используют ее, чтобы выбраться из долгов и избежать их, одновременно производя необходимые платежи время, пойдет на пользу. Они не только ликвидируют свои долги, но и их новый рекорд своевременных платежей поможет улучшить их кредитные рейтинги.

Однако те, кто использует это как краткосрочное решение, а затем снова накапливают долги, мало от этого выиграют.

«Так же, как гаечный ключ, пистолет, компьютер или нож для мясника, он может вызвать проблемы при неправильном использовании», — сказал Тиллман. «Потребителю никогда не стоит иметь долг. Но если в этом есть необходимость, будьте готовы отработать этот долг, пока он не исчезнет ».

Бретт Андерсон, президент компании St. Croix Advisors в Хадсоне, штат Висконсин, сказал, что и консолидация долга, и реструктуризация долга работают только в том случае, если потребители готовы изменить свои финансовые привычки после того, как они переработают свой долг.

Например, если потребители вернутся к использованию кредитных карт для покупки вещей, которые они не могут себе позволить, они просто снова увеличат свой долг.Таким образом, работа, связанная с реструктуризацией или консолидацией долга, ничего не значила, говорит Андерсон.

«Это отличная идея, если вы сделаете еще один шаг. Если нет, не беспокойтесь, если вы не решите свои будущие привычки в отношении расходов и не будете придерживаться бюджета », — говорит Андерсон.

Реструктуризация долга: что это такое и как работает

Реструктуризация долга — это изменение кредитором условий вашего кредитного договора. Это может быть беспроигрышным вариантом, поскольку ваш реструктурированный долг может быть проще позволить, а приспособление может удержать заемщиков от дефолта.Реструктуризация также может принимать различные формы, от постоянного изменения вашего кредита с более длительным сроком погашения до снижения вашей процентной ставки или текущего баланса.

Что такое реструктуризация долга?

Когда ваши финансы истощены, вам, возможно, придется начать выбирать, по каким счетам оплачивать. Пропуск платежа может привести к штрафам за просрочку платежа, что может нанести ущерб вашему кредиту и привести к тому, что кредиторы наложат арест на любое обеспечение, используемое для обеспечения долга, например, с автокредитами. Но если вы обратитесь к своим кредиторам, они могут предложить варианты облегчения долгового бремени.

Программа временных трудностей может позволить вам пропустить несколько платежей или избежать некоторых сборов. Но во время серьезной неудачи или если вы уже на несколько месяцев опаздываете по счетам, кредиторы могут сделать необычное предложение о реструктуризации вашего кредитного соглашения.

Ищете ли вы реструктуризацию долга по кредитной карте или реструктуризацию ссуды в рассрочку, реструктуризация может принимать разные формы.

Виды реструктуризации долга

Один из примеров реструктуризации долга — это когда домовладельцы получают модификацию ипотечного кредита.Кредит может быть изменен (то есть реструктурирован) несколькими способами:

  • Продление срока погашения
  • Снижение процентной ставки
  • Уменьшение остатка
  • Восстановление просроченного счета текущим и добавление неоплаченной части к основному сальдо

Другие типы кредиторов и эмитентов кредитных карт могут предлагать аналогичные виды реструктуризации долга, которые могут помочь вам сохранить вашу собственность или избежать дефолта по долгу.

Реструктуризация долга также может быть результатом подачи заявления о банкротстве в соответствии с Главой 13, которая позволяет вам погасить включенные долги с одобренным судом планом погашения.Планы погашения обычно рассчитаны на срок от трех до пяти лет, после чего остаток включенной задолженности погашается.

Процесс реструктуризации долга: как это работает

Если вы ищете реструктуризацию долга у кредитора, вы можете выполнить следующие действия. (Для получения информации о подаче заявления о банкротстве в соответствии с Главой 13 нажмите здесь.)

  1. Свяжитесь с кредитором и объясните свои финансовые трудности: Реструктуризация долга — это ответ кредитора заемщикам, которые изо всех сил пытаются оплатить свои счета.В идеале вам следует обратиться к своему кредитору, как только вы поймете, что не сможете позволить себе платежи. Обратиться к своему кредитору может быть лучше для получения кредита, чем ждать, пока кредитор свяжется с вами, поскольку они сделают это только после того, как вы пропустили платежи и уже начислили комиссионные.
  2. Дождитесь ответа кредитора: Кредиторы, как правило, не обязаны вам помогать и могут придерживаться первоначальных условий ссуды. Если они решат сделать это, а вы не сможете оплатить счет, с вас могут взимать штрафы за просрочку платежа, а о просроченных платежах можно будет сообщить в кредитные бюро.После значительного отставания ваш аккаунт может быть отправлен в коллекцию, или вам могут предъявить иск о выплате долга.
  3. Если кредитор предлагает помощь, взвесьте свои варианты: Кредитор может предложить временную помощь в трудных условиях или реструктуризацию кредита. Если есть предложение о реструктуризации долга, оно может иметь несколько форм или могут быть разные варианты на выбор, например, скорректированная процентная ставка или срок погашения.
  4. Вести переговоры с кредитором: Возможно, вы сможете обсудить условия вашего нового контракта, прежде чем принять предложение о реструктуризации долга.Например, вы можете попытаться договориться о более низкой сумме платежа или получить отказ от комиссий и начисленных процентов.
  5. Примите новые условия: Если вы согласны с новыми условиями кредита, вам необходимо официально принять и подписать соглашение. После этого вы будете обязаны выполнить новое соглашение и продолжить выплату долга.

Альтернативы реструктуризации долга

  • Консолидация долга : При консолидации долга вы берете новую ссуду или кредитную линию для погашения текущей задолженности.При этом вы заменяете свой старый долг новым с другими условиями, например, в идеале с более низкой процентной ставкой. Более длительный период погашения также снизит ваши ежемесячные платежи в обмен на более высокие общие процентные платежи.
  • План управления долгом : Вместо того, чтобы пытаться напрямую заключить соглашение о реструктуризации долга с вашим кредитором, вы могли бы работать с некоммерческой организацией по консультированию по кредитам. Консультант может вести переговоры с вашими кредиторами от вашего имени и может составить план управления долгом.Как правило, они доступны для необеспеченных долгов, таких как кредитные карты, и консультант может договориться о более низких процентных ставках, более низких платежах, отказе от комиссионных и привести ваши просроченные счета в текущее состояние.
  • Отсрочка платежа или отсрочка платежа: Отсрочка или отсрочка ссуды позволяет вам временно пропустить несколько платежей без уплаты штрафов за просрочку платежа или без уведомления кредитных бюро о вашем счете с опозданием. Это могут быть хорошие варианты, если вы столкнулись с временной неудачей, но не хотите или не хотите менять ссуду навсегда.
  • Банкротство по главе 7 : Если вы перегружены долгами и не думаете, что списание долга или реструктуризация помогут, банкротство по главе 7 может быть лучшим вариантом. Если вы соответствуете требованиям, вы сможете погасить соответствующие необеспеченные долги, которые вы включаете в банкротство, помогая вам начать все заново и высвобождая ресурсы для погашения оставшейся задолженности.

Часто задаваемые вопросы о реструктуризации долга

Можно ли реструктурировать личный заем?

Ваш личный кредитор может предложить реструктурировать вашу ссуду, если у вас возникнут проблемы с оплатой.Вы можете обратиться к своему кредитору, чтобы объяснить, почему вы не можете позволить себе обычные платежи, и узнать, предложат ли они какое-либо облегчение или реструктуризацию.

Влияет ли реструктуризация долга на ваш кредитный рейтинг?

Реструктуризация долга может повлиять на ваш кредитный рейтинг в зависимости от типа реструктуризации. Например, если вы подадите заявление о банкротстве в соответствии с главой 13, оно появится в ваших кредитных отчетах и ​​повредит вашим кредитным рейтингам. Однако, если кредитор предлагает изменить вашу процентную ставку, чтобы снизить ежемесячный платеж, это изменение может не повлиять на ваши результаты.

Хорошая ли идея — реструктуризация долга?

Реструктуризация долга может быть хорошей идеей, если у вас возникли проблемы с выплатой средств. Это может частично зависеть от вашего общего финансового положения и типов реструктуризации долга, которые предлагает ваш кредитор. Рассмотрите предложения и другие варианты, такие как консолидация долга или банкротство, чтобы определить, что лучше для вас.

4 столпа | Что такое реструктуризация долга?

Учитывая текущий рекордный уровень потребительского долга в Канаде, много говорят и обсуждают реструктуризацию долга.Но что на самом деле подразумевается под этим термином?

Прежде чем говорить о реструктуризации долга, нам нужно сначала понять, какой это вид долга. Выбраться из долгов непросто.

Какие у вас долги

Существует много различных типов долгов, таких как кредитные карты, кредитные линии, овердрафты и ипотеки. Каждый тип долга имеет свои собственные условия, такие как процентные ставки, период погашения, суммы взноса, соглашения об обеспечении и условия просрочки.

Какой тип плана консолидации долга вам нужен

Индивидуальный план реструктуризации долга можно составить только после того, как можно будет составить полную финансовую картину, рассматривая весь долг как портфель. Например, физическое лицо может иметь структуру долга, состоящую из 50 000 долларов по кредитным картам, кредитной линии на 20 000 долларов и ссуд до выплаты зарплаты на 5 000 долларов.

Реструктуризация долга также может использоваться для просроченной задолженности, когда потребителям трудно даже произвести минимальные платежи.Конечная цель — улучшить их денежный поток, снизить личный стресс и позволить им продолжать повседневную жизнь.

Поскольку реструктуризация долга отрицательно сказывается на кредитных рейтингах потребителей, если платежи были пропущены или потребитель подал заявку о банкротстве или потребительском предложении, очень важно, чтобы все программы реструктуризации долга включали наш комплексный план восстановления кредита, составляющий четыре основных элемента.

Реструктуризацию долга не следует путать с «рефинансированием», которое включает замену старого долга, выплаты по которому не были пропущены, новым долгом.Примером может служить использование кредитной линии для оплаты кредитной картой, при которой платежи не были пропущены.

Итак, каковы некоторые примеры реструктуризации долга? Ниже приводится очень краткое изложение некоторых процедур реструктуризации долга, используемых компанией 4 Pillars:

  • Потребительское предложение: это формальная процедура в соответствии с Законом о банкротстве и несостоятельности, когда делается предложение о выплате процентов по долгу без процентов в течение периода до 5 лет, и обычно основная сумма долга также уменьшается.Активы должника полностью защищены от кредиторов, и никакие юридические действия не могут быть предприняты для взыскания причитающихся денежных средств. Только доверительные управляющие могут подавать предложения потребителей, они являются должностными лицами суда и представляют ваших кредиторов.
  • Неофициальное предложение: это неофициальная процедура, при которой долги сокращаются путем прямых переговоров с вашими кредиторами, помимо Закона о банкротстве и несостоятельности. Согласованный платеж выплачивается единовременно, а не ежемесячно.В отличие от потребительского предложения, должнику не предоставляется правовая защита во время переговоров
  • Банкротство: обычно это самый последний вариант, при котором потребительские долги погашаются путем подачи заявления о банкротстве. Когда потребители подают заявление о банкротстве, все их активы передаются управляющему банкротством (с учетом исключений), который затем продает их и выплачивает выручку кредиторам, которым причитаются деньги. Наряду с ликвидацией активов доверительный управляющий также получит часть дохода должника для выплаты кредиторам.Только попечители могут подать заявление о банкротстве, они являются должностными лицами суда и представляют ваших кредиторов.

Если вы живете в Бернаби, Коквитламе или Вестминстере и хотите узнать больше о вариантах погашения долга, пожалуйста, свяжитесь с Гуриндер Дхаливал, посетив мой веб-сайт Burnaby или позвонив мне по телефону 778-340-4002, чтобы организовать бесплатную консультацию для рассмотрения ваших вариантов.

Реструктуризация потребительского кредитования — отрасль находится в состоянии повышенной готовности | | Insights

За последние несколько месяцев было несколько дымовых сигналов вокруг увеличения потребительского долга в Великобритании и сосредоточения внимания на тех фирмах, которые предоставляют потребительские кредиты по всему спектру кредитов, но особенно в субстандартных или близких -прайм «пространство».

После кредитного кризиса ряд предприятий потребительского кредитования вмешались, чтобы заполнить пробел на рынке кредитования. Они предоставляют субстандартным или близким к первоклассным заемщикам, которым может быть трудно получить кредит из традиционных источников, с дорогостоящим краткосрочным кредитом — мгновенный доступ к средствам.

Доступность этого типа кредита (часто по нажатию кнопки и с минимальным вмешательством человека) в сочетании с привлекательной доходностью привела к появлению на рынке новых участников — как новых заемщиков, так и новых кредиторов.Хотя это создало больший выбор и доступность, это заставило регулирующие органы Великобритании пристально следить за сектором, чтобы гарантировать справедливость практики кредитования.

В этой статье представлен краткий обзор режима несостоятельности в отношении потребительского кредита в Великобритании и конкретных проблем, с которыми сталкиваются специалисты по банкротству, назначенные для реструктуризации бизнеса в области потребительского кредитования.

Управление финансового надзора

С 1 апреля 2014 года FCA отвечает за регулирование потребительского финансирования в Великобритании.Критерии авторизации FCA более строгие, чем критерии предыдущего режима в рамках Управления добросовестной торговли, но FCA ввело две категории авторизации, чтобы различать деятельность с более высоким и низким уровнем риска:

  • Ограниченное разрешение применяется к менее рискованным видам деятельности (например, к потребительскому кредитованию, когда основной бизнес продает товары и не взимаются проценты или сборы)
  • Полное разрешение распространяется на деятельность с повышенным риском (например, личные ссуды, кредитование кредитных карт, овердрафты, покупка в рассрочку и взыскание долгов)

С момента введения режима потребительского кредитования FCA в 2014 году компаниям пришлось приспособиться к более сложному набору правил и основанному на принципах регулированию в соответствии с Законом о финансовых услугах и рынках 2000 года (FSMA), Законом о финансовых услугах и рынках 2000 года. (Регулируемая деятельность) Приказ 2001 г. и Справочник FCA.Кроме того, FCA предприняло конкретные действия в тех секторах, где, по его мнению, клиенты не были должным образом защищены. Многие из этих изменений (например, введение верхнего предела процентов для поставщиков дорогостоящих краткосрочных кредитов) оказали прямое влияние на прибыльность и / или жизнеспособность фирм, занимающихся потребительским финансированием.

Кроме того, в настоящее время существует прецедент, когда FCA фактически предписывает финансовую компенсацию пострадавшим клиентам, что может оказать значительное влияние на фирмы, занимающиеся потребительским финансированием.Кроме того, чтобы исправить некоторые недавние сообщения в прессе о некоторых компаниях в этом секторе, в которых основное внимание уделяется предполагаемой практике кредитования, которая может привести к значительным штрафам, наложенным FCA, если обвинения подтвердятся.

Орган пруденциального регулирования

Общие обязанности PRA в этом контексте заключаются, во-первых, в обеспечении безопасности и устойчивости фирм, которые он регулирует (в основном, кредитных организаций и страховщиков), а во-вторых, в содействии эффективной конкуренции.PRA недавно выразил ряд опасений по поводу практики кредитования в сфере потребительского кредитования в Великобритании в своем заявлении о потребительском кредите от 4 июля 2017 года. В нем приводятся особые опасения по поводу сочетания продолжающегося роста, более низких цен, снижения средних весов риска и некоторых других факторов. увеличение кредитования сегментов с более высоким риском на кредитных рынках.

Дальнейшее беспокойство вызывает адекватность управленческой информации и несвоевременное признание кредитных убытков. В результате PRA требует от фирм предоставить доказательства того, как они решают эти проблемы, в частности, по оценке кредитоспособности, стресс-тестированию и предварительному рассмотрению вопросов, связанных с заемщиком. Общая задолженность.

Финансирование автомобилестроения, которое в последнее время широко освещалось в прессе, рассматривается как особый риск со стороны PRA и FCA (особенно продуктов PCP — личных договорных планов), которые финансируют более 90 процентов продаж на рынке новых автомобилей).

Режим несостоятельности и согласие FCA

Не существует отдельного режима несостоятельности для предприятий, занимающихся потребительским финансированием, хотя (i) существуют некоторые дополнительные обязанности для должностных лиц, назначенных для предприятий, занимающихся потребительским финансированием, и (ii) FCA имеет ограниченное участие и полномочия в отношении предприятий, уполномоченных FCA в соответствии с Частью XXIV Правил. FSMA.Наиболее важные права и обязанности заключаются в том, что FCA должно предоставить согласие до того, как директора смогут подать уведомление о намерении назначить администраторов или подать заявку на административное распоряжение. FCA предписывает форму для использования в целях запроса о согласии, которая включает в себя назначенного специалиста по банкротству с указанием:

  • Подтверждение наличия необходимой профессиональной квалификации и опыта для приема на работу
  • Комментарии об их опыте и знаниях, в том числе о том, окажут ли люди с соответствующим опытом в сфере финансовых услуг необходимую помощь
  • Указание цели администрирования и выраженное удовлетворение тем, что эта цель с достаточной вероятностью может быть достигнута

Полномочия FCA в отношении процессов несостоятельности уполномоченных фирм изложены в Части XXIV FSMA и включают разрешение FCA:

  • Подать заявку на административный приказ или подать петицию о ликвидации в отношении уполномоченного лица, которое является назначенным представителем или осуществляет регулируемую деятельность в нарушение общего запрета
  • Обжалование в суде любого решения или его исполнения в отношении добровольного соглашения компании
  • Подать заявку на постановление в соответствии с разделом 423 Закона о несостоятельности 1986 года (операции с обманом кредиторов
  • Участвовать в производстве по делу о несостоятельности, посещать собрания кредиторов и получать отчеты кредиторов уполномоченного лица
  • Получать отчеты от должностных лиц, если они считают, что регулируемая деятельность осуществляется в нарушение запрета.
  • Дайте согласие, прежде чем директора смогут подать уведомление о намерении назначить администраторов или подать заявку на административное распоряжение.
Специалисты по делам о несостоятельности

Каждый IP обязан сообщать FCA, если соответствующие уполномоченные лица действуют таким образом, что нарушают условия их разрешений, или осуществляют регулируемую деятельность, связанную с кредитованием, без необходимого разрешения.

(A) Особые разрешения

IP-адреса

должны либо получить прямое разрешение от FCA в соответствии с режимом FSMA, если они хотят предоставить полный спектр консультационных услуг, либо, в качестве альтернативы, действовать в рамках более ограниченного установленного законом исключения, которое им предоставлено. Исключение для ИП действует так, что если ИП дают советы в качестве должностного лица (т. Е. Действуют в качестве ИП в отношении официального назначения в соответствии с Законом о несостоятельности) или в контексте своих обязательств перед назначением, и делают это в разумных пределах. Действуя в официальном качестве, они и их фирмы могут предоставлять услуги по консультированию по вопросам долга, урегулированию долга и кредитной информации за пределами режима FCA 1 .Их признанный профессиональный орган 2 будет регулировать деятельность, которую они проводят в рамках этого исключения, и рекомендации, которые они дают, не считаются деятельностью, регулируемой FSMA (при условии, что они действуют в рамках предоставленных им параметров исключения).

Эти меры позволяют избежать дублирования в регулировании и помочь многим ИП, которые занимаются исключительно назначениями по делу о несостоятельности. Однако ИП, которые хотят предлагать более широкие консультационные услуги или сами предлагать неуставные решения (включая неформальные переговоры от имени потребителей), будут проводить регулируемую деятельность по потребительскому кредитованию, которая требует прямого разрешения FCA.Это также вызывает вопросы относительно того, на кого IP может разумно полагаться с точки зрения рекомендаций или другой работы, проделанной другими до назначения банкротства.

(B) Возможные ошибки

Регулируемые кредитные договоры

Определение [1] регулируемого кредитного соглашения изложено в установленном законом порядке и представляет собой «соглашение, по которому кредитор предоставляет (i) кредит на любую сумму физическому лицу или соответствующему получателю кредита. , и (ii) если соглашение не освобождает от ответственности «.Категория исключений выходит за рамки данной статьи, но на практике определение регулируемого кредитного соглашения чрезвычайно широкое и, вероятно, может распространяться на переговоры о продлении срока погашения или других финансовых договоренностях в пользу заемщика, которые, естественно, могут не чувствовать себя таковыми. предоставление кредита.

Аналогичным образом, в отношении взыскания в соответствии с регулируемыми соглашениями о потребительском кредите необходимо соблюдать ряд формальностей, в частности, в отношении уведомлений, которые должны быть предоставлены заемщику до принятия мер по взысканию.Типы уведомлений и сроки уведомления будут зависеть от типа соглашения, но несоблюдение этих правил может привести к тому, что соглашение станет недействительным в течение периода несоблюдения, что может иметь последствия, например, что заемщик не имеет обязательство уплатить проценты и сборы в течение этого периода несоблюдения и тем самым оказать реальное существенное неблагоприятное влияние на стоимость активов, переходящих в неплатежеспособную массу.

Взыскание долгов

IP-адресов специально исключены из требования для получения разрешения на «взыскание долгов» [2] , однако могут возникнуть серьезные проблемы, связанные с деятельностью по взысканию долга, что означает, что разумно не предполагать, что IP (или его агент) может просто взыскать долги неплатежеспособной компании без подробной ссылки на основной режим потребительского кредитования.IP-адрес может легко нарушить подробные правила, изложенные в Источнике потребительских кредитов (CONC) [3] , если IP не осведомлен о своих обязательствах по нему. При определенных обстоятельствах несоблюдение правил, изложенных в CONC, может дать заемщику основание утверждать, что существуют «несправедливые отношения» в значении Раздела 140A Закона о потребительском кредите 1974 года, согласно которому все условия кредитного соглашения могут быть возобновленным, несмотря на оскорбительные действия или бездействие, само по себе может показаться относительно незначительным.

Заключение

Вследствие интереса, который регулирующие органы Великобритании проявляют к рынку потребительского кредитования, и рекордного уровня потребительского кредита на рынке Великобритании (на фоне стагнации заработной платы и перспективы повышения процентных ставок) весьма вероятно, что финансово неблагополучные ситуации будут возникают в этом подсекторе. Понимание вероятных проблем и ловушек при столкновении с проблемным бизнесом в области потребительского кредитования и того, как управлять интересами FCA, будет крайне важным при попытке найти правильные решения по реструктуризации для бизнеса и всех заинтересованных сторон.


1 Параграф 52 Приложения к Закону о финансовых услугах и рынках 2000 года (Освобождение) Приказ 2001 года с поправками, внесенными Законом о финансовых услугах и рынках 2000 года (Регулируемая деятельность) (Поправка) (№ 2) Приказ 2013 года и статьей 3 (1 ) Закона о финансовых услугах и рынках 2000 года (регулируемая деятельность) 2001 года с поправками, внесенными Законом о финансовых услугах и рынках 2000 года (регулируемая деятельность) (поправка) 2014 года. в Законе о несостоятельности 1986 года.
3 CONC является дополнением к Закону о потребительском кредите 1974 г. и детализирует обязательства в отношении регулируемой кредитной деятельности.

Новая норма потребительского долга США

Американцы на собственном опыте непосредственные гуманитарные последствия пандемии COVID-19. По состоянию на 27 апреля 2020 года ВОЗ сообщила о почти трех миллионах подтвержденных случаев во всем мире, при этом Соединенные Штаты занимают незавидное лидирующее положение, с почти одним миллионом. Но долгосрочное влияние на экономическое здоровье США только начинает проявляться.

Несмотря на одобренный Конгрессом США пакет стимулов на сумму 2 триллиона долларов, который включает финансирование в размере 350 миллиардов долларов, чтобы помочь малому бизнесу остаться на плаву в течение следующих нескольких месяцев, средний потребитель в США получит более скромную помощь. Домохозяйства, в которых взрослые зарабатывают менее 100 000 долларов в год, получат в среднем около 3 000 долларов на борьбу с последствиями роста безработицы и экономических трудностей. Для сравнения, средний долг домашних хозяйств по кредитным картам в настоящее время составляет около 8 400 долларов.

По последним оценкам министра финансов США Мнучина, уровень безработицы в стране вырастет до 20 процентов в следующем году, в то время как другие прогнозы включают наихудший сценарий — более 30 процентов. значительно превышает 10 процентов, наблюдавшихся сразу после рецессии 2009 года.Неизбежно, что больше всего пострадают те, кто меньше всего сможет позволить себе потрясти свои ежемесячные финансы. Следовательно, мы ожидаем, что способность потребителей обслуживать свои долги по кредитным картам заметно снизится с ростом безработицы.

Снижение способности потребителей выплачивать свои долги по кредитным картам будет совпадать с наметившимся изменением во взглядах и практике кредиторов. Независимо от того, руководят ли они федеральными властями или властями штата или при осмотрительном самоуправлении, кредиторы быстро сокращают количество звонков за границу, особенно в районах, наиболее пострадавших от распространения COVID-19, таких как Нью-Йорк.Кроме того, тем кредиторам, у которых нет надежной инфраструктуры для работы на дому и цифровой многоканальной стратегии, будет все труднее связываться с клиентами по традиционным каналам.

Если правила бухгалтерского учета, касающиеся того, как должны признаваться убытки, не будут изменены, все признаки указывают на волну убытков, которая обрушится на ландшафт розничного кредитования в США в течение следующих 9–36 месяцев. В краткосрочной перспективе (от трех до шести месяцев), согласно прогнозу убытков McKinsey, текущий запас просроченных счетов на средней и поздней стадии, вероятно, будет списан почти полностью, что приведет к убыткам в размере от 15 до 25 миллиардов долларов.В долгосрочной перспективе влияние уровня безработицы до 20 процентов сделает тех клиентов, которые уже пытаются управлять своим возобновляемым долгом, в значительной степени неспособными сделать это, и вызовет длительный период повышенных убытков, которые могут составить более 130 миллиардов долларов в следующий период. два года. Кредиторам срочно нужно помочь своим клиентам.

К счастью, сегодня кредиторы могут принять меры, которые уменьшат влияние различных факторов на потребительский долг. Эти действия по «смене банка» должны предприниматься командой по предварительному планированию параллельно с командой нервного центра, решающей неотложные требования «управлять банком», уделяя первоочередное внимание качественной помощи клиентам и справедливым результатам для наиболее нуждающихся. .Эффект будет ощущаться по-разному в зависимости от реакции разных кредиторов на рынке. В частности, операционная изощренность, скорость и гибкость кредиторов будут напрямую влиять на их способность связываться с клиентами и поддерживать их заинтересованность в поддержании хороших финансовых привычек в то время, когда публичные сообщения предполагают, что клиентам следует ожидать значительного облегчения обслуживания своего долга.

Четыре фактора будут определять будущее потребительского долга США

Чтобы смоделировать влияние COVID-19 на потери по кредитным картам в США, мы ожидаем, что будущее потребительского долга США будет напрямую зависеть от четырех факторов.

1. Политика инкассо

Мы ожидаем, что политика штата или федеральное правительство или саморегулирование значительно сократят объем исходящих сборов в течение следующих нескольких месяцев.

Государственные органы оказывают нарастающее давление с целью ограничения деятельности по взысканию убытков. В последние дни мы видели несколько примеров, в том числе следующие:

  • Ограничения по стране. Правительства Индии и Греции рекомендовали приостановить все выплаты по кредиту в рассрочку на три месяца.Правительство США объявило о немедленной приостановке взыскания федеральных студенческих ссуд до 30 сентября 2020 года.
  • Ограничения на уровне штата. Штат Нью-Йорк ввел 30-дневную остановку взыскания медицинских и студенческих долгов.
  • Ограничения, связанные с продуктом. Мы наблюдали приостановку деятельности по взысканию и обращению взыскания на все обеспеченные государством студенческие ссуды и ипотечные кредиты.

Мы также стали свидетелями упреждающих действий, в том числе следующих, со стороны многих кредиторов по саморегулированию неблагоприятных последствий коллекторской деятельности для своих клиентов:

  • Самостоятельный мораторий. Bank of America, JPMorgan Chase, Wells Fargo и другие ввели мораторий на сбор ипотечных кредитов в Калифорнии. American Express, Apple Card, Capital One и другие предложили приостановить выплаты по кредиту.
  • Ограничения на определенные виды деятельности. Существуют ограничения на такие виды деятельности, как удержания и вычеты из заработной платы. Также были расширены программы помощи при выплатах (например, со стороны Ally Bank и других).

2.Возможности кредитора

Сразу после COVID-19 многие кредиторы уже работают только с частичной загрузкой и могут испытывать затруднения при совершении исходящих звонков:

  • Сразу после заражения COVID-19 и физического дистанцирования многие кредиторы испытывают нехватку персонала просто из-за того, что сотрудники берут длительный отпуск для ухода за детьми, друзьями, родственниками и другими близкими. За последние две недели марта 2020 года мы стали свидетелями отсутствия в среднем более 50% сотрудников в центрах сбора и обработки.
  • Многие централизованные центры обработки вызовов были фактически закрыты и заменены различными формами работы на дому (с разной степенью успеха). Например, серьезно пострадали операции, зависящие от оффшорных предприятий в Индии, где контактные центры были закрыты с 24 марта 2020 года. Не все кредиторы в США имеют услуги телефонии, которые работают удаленно.
  • Из-за ограничений на исходящие звонки кредиторы должны больше полагаться на цифровые каналы и самообслуживание, но многие из них не имеют зрелых или хорошо организованных цифровых каналов или платформ самообслуживания.

3. Способность и готовность клиента платить

По мере появления экономических последствий физического дистанцирования и длительной повсеместной изоляции становится ясно, что на аппетит потребителей обслуживать свои долги будет напрямую влиять как здоровье экономики, так и широко распространенные сообщения об их обязанностях как заемщиках. Сценарии из опубликованных нами макроэкономических прогнозов помогают установить диапазон возможных путей просрочки платежей по кредитным картам. Мы рассматриваем два сценария:

  • Вирус содержится (сценарий A3). Этот сценарий прогнозирует восстановление ВВП в Соединенных Штатах до докризисного уровня к концу четвертого квартала 2020 года и краткосрочный период от шести до девяти месяцев роста просрочек и убытков с ослаблением последствий к началу 2022 года.
  • Восстановление без звука (сценарий A1). В этом сценарии ВВП США не восстановится до конца первого квартала 2023 года. Существует продолжительный 24-месячный период изначально высоких просрочек с постепенным снижением после того, как правила кредитования неизбежно ужесточатся к концу 2022 года.

Несколько действий, уже объявленных в СМИ, могут снизить вероятность того, что клиенты будут готовы выплатить свою задолженность по кредитной карте:

  • Снижение платежа, включая отсроченные платежи, может нарушить хорошие привычки клиентов, регулярно производящих платежи по возобновляемым остаткам, и повысить вероятность того, что просроченные счета доживут до убытка.
  • Любой сигнал о приоритезации платежей по долгу может привести к тому, что платежи по обеспеченным кредитам (например, для автомобилей и недвижимости) будут производиться первыми за счет платежей по необеспеченным кредитным картам.
  • Приостановление отчетности кредитного бюро устраняет серьезные и долгосрочные последствия для клиентов, решивших не выплачивать долги.

Масштабы безработицы в Соединенных Штатах неизбежно окажутся основным фактором, определяющим платежеспособность клиентов. Однако уроки последней рецессии также предполагают, что клиенты будут делать осознанный выбор, отдавая предпочтение обслуживанию одних видов долга перед другими. Во время последней рецессии клиенты отдавали приоритет необеспеченным долговым обязательствам и предпочитали поддерживать платежи по кредитным картам и автокредитам (поскольку им нужен был автомобиль для поездки на работу) вместо платежей по обеспеченному долгу, например по ипотеке, что впоследствии усугубило ситуацию. обвал рынка жилья.При текущих ограничениях на пребывание дома мы ожидаем, что эта иерархия платежей изменится на противоположную — клиенты могут отдать предпочтение кредитной карте перед платежами по автокредиту, если они не могут выйти из дома, но должны совершать необходимые покупки, особенно в Интернете.

4. Учетная политика

То, как будет признаваться просроченная задолженность, будет иметь прямое влияние на списание убытков и резервы.

Мы предполагаем, что будет применяться текущая учетная политика, при этом списание средств с кредитной карты будет произведено через 180 дней.В США требования банковского регулирования к бухгалтерскому учету гласят, что кредиторы должны списывать ссуды с закрытыми платежами в рассрочку после 120 дней просрочки, в то время как открытые возобновляемые кредитные счета (например, кредитные карты) должны сниматься через 180 дней. Правила резервирования могут измениться, но убытки, скорее всего, все равно нужно будет декларировать.

Однако мы также ожидаем, что правила создания резервов по безнадежным долгам могут быть смягчены. Ранние указания Совета управляющих Федеральной резервной системы, FDIC и Управления валютного контролера предполагают, что банки могут игнорировать более высокие требования к капиталу при текущих ожидаемых кредитных убытках.Эта уступка может распространяться на создание резервов на потери по потребительской задолженности. С учетом перспективы быстрого роста просрочек чистым результатом может все же быть увеличение общих резервов, особенно если мы увидим массовое старение счетов, которые уже просрочены.

Четыре фактора могут дать результаты разной степени тяжести

Результаты этих факторов будут напрямую определять итоговый экономический ландшафт для потребителей и кредиторов. Существует несколько сценариев будущего ландшафта розничного кредитования, обусловленных сочетанием политик взыскания, возможностей кредиторов по привлечению клиентов, а также готовности и способности клиентов платить.Учетная политика будет иметь важное значение, но только для определения способа признания убытков (и, возможно, управления возможностями кредитора по оказанию помощи клиентам тем, кто подвергается наибольшему риску).

В зависимости от формы прогноза рецессии мы видим две совершенно разные модели потерь по кредитным картам. Это имеет долгосрочные последствия для долгосрочных убытков, которые, как мы ожидаем, в худшем случае вырастут почти в три раза по сравнению с годовыми убытками, ранее зафиксированными в 2019 году (Иллюстрация 1).

Приложение 1

Мы стремимся предоставить людям с ограниченными возможностями равный доступ к нашему сайту. Если вам нужна информация об этом контенте, мы будем рады работать с вами. Напишите нам по адресу: [email protected]

В лучшем случае мы ожидаем следующего:

  • Регулирующие органы выступают за саморегулирование деятельности по оказанию помощи клиентам, поощряя кредиторов быть более снисходительными к тем клиентам, которые не могут произвести минимально причитающиеся платежи (то есть не объявлять их просроченными), и стимулируя клиентов, уже имеющих более серьезные просрочки, к поиску устойчивого решения по урегулированию их непогашенной задолженности.
  • Кредиторы быстро реагируют на переход к цифровым каналам и создают более привлекательный клиентский опыт, что ведет к лучшему долгосрочному взаимодействию и финансовому благополучию.
  • Национальные блокировки могут быть введены до конца лета 2020 года, а количество повторных заражений COVID-19 резко снизится, чего достаточно для восстановления экономики, которое начнется к третьему кварталу 2020 года, а ВВП вернется к докризисному уровню к концу четвертого квартала 2020 года. Даже при таком сценарии кредиторы испытают волну списаний и продления срока просрочки до 2021 года, что потребует новых решений для оказания высококачественной помощи клиентам.
  • Правила бухгалтерского учета расширены, чтобы разрешить отсроченные списания или считать, что любой мораторий «остановил часы», чтобы предотвратить дальнейшее старение просроченных счетов.

И наоборот, в худшем случае наши ожидания таковы:

  • Действует трехмесячный мораторий на все исходящие сборы. Сочетание давления со стороны регулирующих органов и неприятия риска приводит к повсеместному мораторию на всю деятельность по взысканию убытков на срок до трех месяцев.Любой кредитор, нарушающий этот отраслевой кодекс поведения, несет длительный ущерб репутации.
  • Кредиторы пытаются переключиться на стратегии цифровых контактов, но им это не удается. Кредиторы приостанавливают деятельность по взысканию убытков для всех клиентов, кроме наиболее нуждающихся (например, тех, кто уже участвует в программах для оказания помощи нуждающимся). Все остальные виды деятельности основываются на переходе на методы оказания помощи клиентам, включая уведомления о платежах, функции самообслуживания, где это возможно, и самостоятельное финансовое обучение.
  • Экономика переживает продолжительную U-образную рецессию, которая продлится до 2021 года. Без принудительного физического дистанцирования в течение продолжительного периода повторные заражения заставят экономику колебаться до 2021 года, что приведет к рецессии, более близко приближающейся к расширенной U-образной кривой восстановления. Убытки не меньше, чем во время последней рецессии, с 20-процентным уровнем безработицы и убытками от списаний с кредитных карт до 100 миллиардов долларов в год. Мало того, что многие клиенты не в состоянии платить, но и сигналы федерального правительства избавляют проблемных клиентов от ощущения своей ответственности по выплате долга.
  • Списание задолженности по кредитной карте через 180 дней. Законодательное требование о списании возобновляемой задолженности по кредитной карте при просрочке платежа на 180 дней остается, хотя требования о создании резервов на случай потерь могут быть смягчены.

Для каждой крайности ключевыми факторами результата, по-видимому, являются способность и готовность клиентов платить с учетом экономических потрясений и финансовой поддержки со стороны федерального правительства, а также способность кредиторов адаптировать свои операционные модели для обеспечения того, чтобы клиенты останемся помолвлены в ближайшие месяцы.Таблица 2 иллюстрирует вероятные результаты.

Приложение 2

Мы стремимся предоставить людям с ограниченными возможностями равный доступ к нашему сайту. Если вам нужна информация об этом контенте, мы будем рады работать с вами. Напишите нам по адресу: [email protected]

В сценарии А ограничение возможностей кредиторов взаимодействовать со своими клиентами приводит к быстрому увеличению убытков, даже если экономический шок от COVID-19 будет относительно недолговечным, а пакет федеральных стимулов смягчит воздействие на предприятия и их сотрудников. .Степень и скорость принятия действительно цифрового подхода к взаимодействию с клиентами будут играть важную роль в отделении хорошо работающих финансовых институтов от неэффективных.

Сценарий B отражает наименьшее влияние кризиса COVID-19. Экономическое воздействие на способность и готовность клиентов платить является относительно недолгим, и кредиторы принимают программы для предотвращения значительных просрочки платежей по счетам. Институт регулярных и четких коммуникаций с клиентами позволяет кредиторам сохранять хорошие привычки за счет широкомасштабной реструктуризации долгов.

Напротив, сценарий C отражает наибольшие общие убытки с вероятными долгосрочными структурными изменениями в цепочке создания стоимости кредитования. В частности, нехватка финансовой поддержки для клиентов, сталкивающихся с повсеместной беспрецедентной безработицей; продолжительный гуманитарный кризис; и строго соблюдаемый мораторий на деятельность по взысканию убытков за границу ведет к значительным и устойчивым потерям. Уровень закрытия счетов достаточно велик, чтобы создать значительную часть населения, которой трудно снова получить кредит в будущем.

И, наконец, сценарий D отражает широко распространенные экономические трудности и большие убытки кредиторов от просрочек на их ранее существовавших счетах. Упреждающее привлечение клиентов с предварительной периодичностью позволяет избежать просрочек по большинству счетов, хотя высокий уровень безработицы по-прежнему приводит к увеличению просрочек в течение длительного периода.

Время действовать

В каждом сценарии мы ожидаем существенных различий в успехах кредиторов в взаимодействии с клиентами, предоставлении им значимой помощи и поддержании хороших привычек.Чтобы максимизировать успешные результаты для клиентов и минимизировать экономические потери, кредиторы должны действовать сейчас, чтобы реализовать действия и стратегии взыскания, которые окажут влияние на трех временных горизонтах. Кроме того, со временем необходимо будет сместить акцент в этих действиях, сосредоточив внимание на старении просроченной задолженности по запасам и предупреждении предзаконных клиентов о преимуществах хороших привычек, но впоследствии отвлекая усилия на лучшее обслуживание растущего населения рано просроченных клиентов и потенциально создавая внутренние средства восстановления для более эффективной поддержки владельцев счетов после списания средств.

Горизонт один: ближайшее будущее

Поддерживайте работу основных операций, чтобы оказывать немедленную помощь клиентам, заботиться о сотрудниках и избегать ущерба репутации.

Многие кредитные организации, занимающиеся кредитными картами, уже стали свидетелями резкого увеличения объема входящих запросов от заинтересованных клиентов и быстро перераспределили мощность, в основном, от исходящих и ориентированных на клиентов (например, филиалов) ролей, чтобы максимально увеличить помощь клиентам. В частности, мы рекомендуем следующие действия:

  • Ориентация на безопасность сотрудников. Обеспечьте безопасную среду колл-центра (например, измените планировку этажей, чтобы обеспечить безопасное дистанцирование, тщательно и регулярно дезинфицируйте помещения и разделите группы по этажам) и разделите коллекторов по нескольким сменам.
  • Обеспечьте доступность групп поддержки клиентов. Оптимизируйте возможности поддержки клиентов по портфелям продуктов, перенаправляя ресурсы из других операционных функций и масштабируя возможности удаленной работы, чтобы обслуживать клиентов наилучшим образом.
  • Предоставьте возможность немедленного освобождения от оплаты. Предложите клиентам варианты облегчения платежа, такие как простые отсрочки платежа, платежные каникулы, освобождение от комиссий и процентов, модификации ссуд и программы помощи в трудностях. Кроме того, предлагайте своевременные, регулярные и проактивные сообщения, чтобы убедить клиентов в их задолженности во время большой неопределенности и замешательства.

Горизонт два: следующие несколько месяцев

Обновите критические возможности для возобновления деятельности в соответствии с новой нормой.

Многие кредиторы, выпускающие кредитные карты, обладают подробным руководством для улучшения возможностей, необходимых в случае экономического спада, но начало пандемии COVID-19 произошло намного быстрее, чем многие ожидали. Соответственно, сейчас необходимо ускорить инвестиции в критически важную инфраструктуру, которая улучшит взаимодействие с клиентами, упростит транзакции и обеспечит надежное финансовое образование. В частности, мы рекомендуем следующие действия:

  • Улучшение цифровой связи. Запустите или модернизируйте цифровые каналы связи для поддержки клиентов (например, разработайте омниканальный механизм связи для синхронизированных и персонализированных контактов по электронной почте, тексту, межстраничным объявлениям на веб-сайтах и ​​всплывающим окнам в приложениях). Кроме того, запустите специальную функцию самообслуживания с цифровыми предложениями и финансовым образованием для клиентов, совершивших просрочку платежа.
  • Расширьте возможности расширенной аналитики. Расширить набор аналитических моделей и данных, используемых для сегментации клиентов, контактов и стратегий лечения (например, индикаторы бедствия на основе геопространственных данных и занятий, а также модели предпочтительного канала связи).
  • Расширьте возможности передовой линии. Независимо от того, повлечет ли будущее обслуживание клиентов распределением через виртуальный контакт-центр, а не традиционную централизованную модель, потребности клиентов в последующие месяцы потребуют более специализированных ответов от сотрудников, обладающих большим опытом, которые помогут им достичь наилучших результатов.

По мере того, как поток входящих запросов от клиентов неизбежно начинает убывать, кредиторы захотят изменить распределение своих возможностей по оказанию помощи клиентам и создать специализированные группы поддержки, обученные помогать вновь просроченным клиентам с новыми решениями по мере усиления экономических трудностей.

Горизонт три: долгосрочная перспектива

Переосмыслить операционную модель сбора, предложить более творческие решения и изменить баланс портфеля.

Неизбежно, неизбежный экономический спад заставит многих кредиторов пересмотреть свои исторические кредитные рамки при переоценке более широкого кредитного риска. Необходимость физического дистанцирования, закрытие многих оффшорных центров обработки вызовов и неоднородное географическое развитие последствий COVID-19, вероятно, заставят многих кредиторов полностью переосмыслить свои операционные модели и стратегии по сбору платежей.В частности, мы рекомендуем кредиторам сохранять бдительность в отношении того, какие клиенты (на разных стадиях просрочки и затруднения) нуждаются в самой срочной помощи, и начать пересмотр нескольких основных принципов их подхода к оказанию помощи клиентам, включая следующие:

  • Переход на модели сегментации риска. Включите в модели микроэкономические показатели, поведение клиентов и предпочтения в контактах, а также восприимчивость к экономическим потрясениям. Такие модели могут быть полезны не только при оказании помощи клиентам, но и при создании новых источников, управлении кредитной линией, целевых коммуникациях с пределочной периодичностью и возмещении убытков.
  • Повышение вовлеченности клиентов с помощью более творческих решений. Повторяя текущий план экономического стимулирования, благоприятствующий малому бизнесу, потребителям также потребуется помощь в поиске решений проблем с денежными потоками. В частности, у кредиторов есть возможность проявлять новаторский подход с помощью новых продуктов, которые помогают клиентам найти большую ликвидность. Продукты, основанные на обновлении андеррайтинга, могут включать индивидуальные ссуды в рассрочку, предназначенные для определенных типов покупок (например, электронная коммерция), более гибкие кредитные линии и ссуды для консолидации под низкий процент.Уроки можно извлечь из Китая и Европы, где такие инновации уже начались, включая программы по стимулированию устойчивого хорошего поведения и активного управления преднамеренным удержанием растущего числа списанных счетов.
  • Управление мощностью и приобретение основных возможностей. Несколько планов обеспечения непрерывности бизнеса были созданы с ожиданием нарушения работы на уровне, вызванном кризисом COVID-19. Точно так же будущие операции требуют футуристических возможностей, таких как динамическое моделирование рисков, взаимодействие с виртуальными помощниками и более обширные возможности самообслуживания клиентов.

По многим параметрам мы входим в беспрецедентные экономические условия, все еще пытаясь количественно оценить вероятные последствия величайшего гуманитарного кризиса в жизни поколения. В первую очередь, приоритетами кредиторов остаются их клиенты и их сотрудники. Решение насущных проблем, связанных с поддержанием эффективности операций, позволит кредиторам оказывать подлинную и значимую помощь — функции, которые необходимы для благополучия клиентов — в это время.

Учитывая, что вероятность убытков по кредитным картам увеличится почти в три раза по сравнению с 2019 годом, кредиторы также столкнутся с перспективой собственного экономического кризиса.Но экономический результат пандемии COVID-19 можно смягчить не только действиями правительства, но и упреждающими шагами, предпринимаемыми кредиторами для преобразования своих операций и стратегий.

Не существует волшебной пули для внезапного увеличения способности и готовности заемщиков платить. Мы рекомендуем срочно инвестировать в основные возможности, которые поддерживают взаимодействие с клиентами; создавать индивидуальные и доступные планы облегчения выплат; и предоставить заемщикам гораздо больший контроль и возможность самообслуживания с минимальными трениями.Инвестирование в новый уровень помощи и сотрудничества между клиентами и кредиторами не только снизит серьезность надвигающегося экономического кризиса, но и построит более глубокие и долгосрочные отношения, которые сохранятся на протяжении всего цикла.

Обзор реструктуризации частного кредита за 2020 год

23 февраля 2021 г., вторник

Частные кредитные организации начали 2020 год с ожиданием и трепетом.Уровень активности был высоким, а уровень дефолта был на историческом минимуме, но частные кредитные организации беспокоились о риске экономических препятствий — в конце концов, мы тогда были в дополнительных возможностях самого длительного экономического восстановления за всю историю.

В то время мы предсказывали, что следующая волна реструктуризации будет иной, потому что, в отличие от традиционных кредиторов, частные кредитные организации имеют гораздо больше инструментов в наборе инструментов реструктуризации: прочные отношения со спонсорами, гибкий капитал, который может быть использован в неблагоприятном сценарии способность работать на разных уровнях структуры капитала, операционный и финансовый опыт и, в конечном итоге, способность владеть и управлять бизнесом, если это необходимо.

Все эти инструменты были протестированы в 2020 году, поскольку никто не мог предсказать COVID-19 и его влияние на мир, не говоря уже о рынке реструктуризации частного кредита. Согласно Индексу частных кредитных дефолтов Проскауэра, уровни дефолтов, которые были ниже 2% до COVID, внезапно выросли до более 8% во втором квартале, закончившемся 2020 году, и угрожали продолжить тенденцию к росту. Поскольку большая часть страны стала работать из дома, а Zoom стал виртуальным конференц-залом, частным кредитным организациям внезапно пришлось столкнуться с трудным выбором.В крайнем случае, они варьировались от взятия ключей у предприятий с интенсивными потребностями в капитале и небольшими перспективами получения краткосрочного дохода до игры в кости «поправь и расшири», когда спонсоры и заемщики отчаянно пытаются убежать от нового вируса, который не проявляет признаков регресса . Сотрудничество между управленческими командами, спонсорами и частными кредитными организациями в значительной степени помогло решить проблемы с ликвидностью и обеспечило необходимое облегчение условий ковенанта.

Но не все шло гладко. В некоторых случаях внезапное уничтожение предприятий до пандемии вызывало сейсмические сдвиги в оценке, которые усиливали давление на структуру капитала и усугубляли разломы межкредиторной войны, которые начали проявляться в 2019 году.Действительно, к началу лета долговечность вируса и сопутствующие ему финансовые затруднения вызвали междоусобные баталии между кредиторами, пытающимися отобрать кусочки постоянно сокращающегося пирога. В то же время заемщики и сообразительные спонсоры также воспользовались гибкостью своих кредитных соглашений.

«Управление пассивами» (мы имеем в виду, махинации!) Стало новым девизом дня. Несмотря на то, что удобная для заемщиков документация нанесла ущерб многочисленным кредитным сделкам на среднем рынке (Serta, TriMark и Boardriders), когда мы закончили 2020 год (скатертью дорога!), Ставка дефолта вернулась к более скромным 3.6% по состоянию на четвертый квартал 2020 года, согласно Индексу кредитного дефолта Проскауэра, и частный кредитный оборот дружественных для заемщиков сделок снова резко вырос, поскольку вакцины стали реальностью, президентские выборы (наконец) наступили, а частный акционерный капитал и кредитные инвесторы высвободили свои отложенный спрос и капитал для новых инвестиций.

Хотя мы можем видеть пресловутый свет в конце туннеля, мы считаем, что мы еще не вышли из леса. По-прежнему кажется, что мы смотрим одну длинную игру Survivor.В то время как федеральные стимулы и обильные кредитные рынки предоставили проблемным заемщикам экономический спасательный круг, чтобы выдержать шторм, на самом деле никто не знает, какие компании переживут непредсказуемое поведение потребителей и длительное воздействие COVID-19 в этом году.

Путь к выздоровлению остается трудным, и частные кредитные организации по-прежнему будут сталкиваться с трудными ситуациями. Поэтому, прежде чем предложить 2020 году окончательное прощание, мы оглядываемся назад и выделяем те решения, которые могут не дать частным кредиторам спать по ночам, поскольку мы ожидаем, что напряженность вновь обострится в наступающем году.

The Uptier Frontier — Кредитор на кредиторскую войну

Ряд случаев ярко проиллюстрировали минное поле «управления ответственностью». Поскольку компании, столкнувшиеся с проблемами ликвидности, искали источники капитала (часто существующих кредиторов или спонсора), заемщики побуждали существующих кредиторов предоставить новое финансирование, предлагая обменять задолженность существующих кредиторов на новые «сверхприоритетные» первичные механизмы, практика, известная как «Поднимать настроение». В каждом случае мажоритарные кредиторы соглашались внести поправки в существующие кредитные документы, чтобы позволить заемщикам выпустить «сверхприоритетный» долг в новых деньгах и оперативно обменять свой существующий долг на сверхприоритетный долг.Миноритарные кредиторы остались со своим существующим долгом, теперь подчиненным новому сверхприоритетному долгу. Конечно, эти транзакции привели к судебным разбирательствам, и Serta, Trimark и Boardriders в одночасье стали нарицательными для частных кредитных организаций.

В Serta мажоритарные кредиторы в рамках механизмов первого и второго залога обменяли свой существующий долг на сверхприоритетный долг с новыми деньгами — после того, как мажоритарные кредиторы проголосовали в каждом случае за одобрение подчинения своих соответствующих существующих траншей долга новым — деньги сверхприоритетный долг.В каждом случае миноритарным держателям не предлагалось участвовать в выпуске новых денег, и их существующий долг уступал место новому сверхприоритетному долгу. Миноритарные кредиторы заявили о нечестности, утверждая, что поправка нарушает ограничение кредитного соглашения на внесение поправок в положения о пропорциональном долевом участии без согласия каждого затронутого кредитора. Кредитное соглашение, однако, прямо разрешало непропорциональный «открытый рынок» выкупа ссуд на голландском аукционе заемщиком, и положения «водопада» могли быть изменены с согласия необходимых кредиторов.

Точно так же в Trimark и Boardriders мажоритарные кредиторы также обменяли существующий долг на «сверхприоритетный» долг с новыми деньгами, оставив миноритарных кредиторов с младшими бумагами. Кроме того, перед выкупом своих долей в существующем долге заемщика мажоритарные кредиторы пошли еще дальше и санкционировали поправку, которая лишила существующие документы их договорных обязательств.

В августе 2019 года Revlon попал в новости, когда он «вытащил J. Crew», передав ценную интеллектуальную собственность от кредиторов, предоставивших срочный кредит в 2016 году, новой неограниченной дочерней компании, которая получила новый заем в размере 200 миллионов долларов с первоочередным залогом. в переданном залоге.Совсем недавно, в мае 2020 года, Revlon предложила первичную сделку, которая переместит дополнительное обеспечение интеллектуальной собственности от кредиторов 2016 года путем выпуска нового денежного средства с первым залоговым правом на интеллектуальную собственность и «свертыванием» части срочные ссуды 2016 года со вторым залогом на интеллектуальную собственность.

После того, как более 50% срочных кредиторов в 2016 году не согласились на сделку, компания использовала то, что некоторые называют «фиктивным револьвером». Чтобы увеличить количество голосов кредиторов, желающих дать согласие на первичные механизмы, согласившиеся кредиторы выпустили новые нефинансированные револьверные обязательства, которые дали им большинство голосов для осуществления финансирования.Затем новые возобновляемые обязательства были незамедлительно обменены на новые первичные ссуды, но не раньше, чем «большинство» револьверных кредиторов проголосовали за внесение поправок в соглашение, чтобы позволить различным кредиторам взять под контроль права принудительного исполнения в отношении ограниченного залога, оставшегося для срочных ссуд 2016 года.

Миноритарные кредиторы в Serta, Trimark, Boardriders и Revlon подали иски, оспаривающие правомерность сделок. Миноритарным кредиторам было отказано в просьбах о предварительном возмещении ущерба, и по этим вопросам до сих пор ведутся судебные разбирательства.Пока мы ждем исхода этих дел, мы можем предвидеть будущие битвы за управление обязательствами и отметить, что частные кредитные организации уделяют пристальное внимание положениям кредитных соглашений, которые потенциально позволяют совершать эти транзакции.

Действия на арене финансирования DIP

В течение 2020 года количество дел о банкротстве резко возросло по сравнению с 2019 годом, что, естественно, привело к спорам по поводу условий финансирования должника во владении (или DIP). Финансирование DIP — это мощный инструмент для кредиторов, который может использовать их в судебном разбирательстве по главе 11.Мы стали свидетелями ряда интересных событий, заслуживающих внимания частных кредитных организаций.

Финансирование

DIP обычно предоставляется кредиторами с предварительным залоговым залогом. В качестве условия финансирования DIP эти кредиторы будут стремиться к рефинансированию или «включению» некоторых, если не всей, их предварительной ссуды в финансирование DIP. Накопление дает множество преимуществ, поэтому кредиторы до конкурса стремятся максимизировать суммируемую сумму, но это дает эффект «затравки» любого долга до конкурса, не подлежащего накрутке.Свертка 2: 1 обычно считается нормой; то есть, предварительный кредитор может накапливать 2 доллара предварительного долга на каждый доллар финансирования DIP. В течение 2020 года мы увидели увеличение коэффициента увеличения, и в одном заметном случае, True Religion, мы увидели увеличение коэффициента 4: 1.

Случай также продемонстрировал еще один риск, связанный с управлением пассивами: объединение не производилось на пропорциональной основе, так как не все кредиторы, привлеченные до конкурса, участвовали в финансировании DIP. Вместо этого группа из миноритарных кредиторов предоставила финансирование DIP и привлекла большинство кредиторов с предварительным подачей заявки!

Как показывает практический опыт, предварительное финансирование DIP обычно считалось необходимым для наличия подушки капитала после введения в действие финансирования DIP, чтобы защищенные предварительно обеспеченные кредиторы были защищены (a / k / a «адекватно защищен» на языке банкротства ).В деле True Religion и других случаях мы видели, что первичное финансирование DIP разрешено , а — демонстрация запаса капитала на том основании, что заем, который помогает компании избежать ликвидации, является адекватной защитой.

Два других случая в течение 2020 года иллюстрируют гибкость и ограничения финансирования DIP. В октябре 2020 года суд по делам о банкротстве в Южном округе Нью-Йорка в деле Grupo Aeromexico одобрил финансирование DIP, в котором кредиторы DIP могли решить конвертировать свое финансирование DIP в реорганизованный капитал.Этот тип резервов рисковал оспорить финансирование DIP как неправильный план реорганизации sub rosa (т. Е. Замаскированные или скрытые планы реорганизации), которые запрещены Кодексом о банкротстве. Официальный комитет кредиторов и другие ключевые кредиторы поддержали финансирование, и суд одобрил его.

Но в аналогичной ситуации суд по делам о банкротстве Latam Airlines отказал в одобрении финансирования DIP с аналогичной функцией конвертации. В этом случае компания первоначально добивалась одобрения многотранша на 2 доллара.2 миллиарда DIP-финансирования. Финансирование DIP позволило должникам погасить самый младший транш, предоставленный контролирующими акционерами должника до подачи заявки, который должен был быть погашен по выбору должника долей в реорганизованном должнике с большим дисконтом по сравнению с плановой стоимостью. Помимо функции конвертации в пользу инсайдеров, против финансирования выступали различные группы кредиторов, включая установленный законом комитет кредиторов.

Хотя суд по делам о банкротстве пришел к выводу, что должники продемонстрировали, что финансирование DIP было необходимым, справедливым и «добросовестным», он не утвердил предложенное финансирование DIP, установив, что оно представляет собой план sub rosa .В конечном итоге функция конвертации была удалена, а финансирование одобрено.

Tribune: Соглашения о субординации между кредиторами

Соглашения о субординации обычно подлежат исполнению в соответствии с Кодексом о банкротстве. Поэтому, как правило, старшие кредиторы вступают в дело о банкротстве с уверенностью, что распределения, в противном случае подлежащие выплате субординированному кредитору, будут подлежать передаче старшему кредитору. Апелляционный суд третьего округа в деле Tribune Company бросил вызов старшему кредитору, когда он постановил, что соглашения о субординации долга не должны «строго исполняться» при подтверждении неконсенсуального плана по главе 11 или «тесноты».”

В этом случае должник представил план реорганизации, который предусматривал, что вся сумма распределения, подлежащая выплате держателям субординированных облигаций, за исключением небольшой части (30 млн долларов!), Должна была быть распределена между держателями старших облигаций в соответствии с условиями положений о подчинении подчиненные примечания. (Для контекста, возврат средств по старшим облигациям увеличился бы на 2,3%). План предусматривал, что 30 миллионов долларов, которые в противном случае подлежали передаче старшим держателям облигаций, должны были быть выплачены другим кредиторам по делу.Старшие держатели облигаций утверждали, что план не может быть подтвержден, если распределения не производились в строгом соответствии с положениями о подчиненности облигаций. Выглядело как довольно открытое и закрытое дело.

Суд по делам о банкротстве увидел иначе. В решении, ориентированном на результат, он отклонил возражение старших держателей облигаций и подтвердил план на том основании, что разница (которая составила всего 0,9% в возмещении и была «несущественной» и справедливой, и, в конечном итоге, при рассмотрении апелляции Третий округ согласился с судом о банкротстве.

Мы считаем, что частные кредиторы могут отдыхать спокойно, поскольку решение Tribune не подрывает целостность соглашений о субординации. Более чем что-либо, этот случай служит напоминанием о том, что зачастую банкротство имеет предвзятость в отношении решений, поощряющих реорганизацию.

Ultra Petroleum: полная битва продолжается

Кажется, что каждый год возникают судебные тяжбы по поводу исковой силы make-wholes, и 2020 год не стал исключением.Линии битвы в Ultra Petroleum связаны с тем, рассматриваются ли ценные бумаги как незрелые проценты, что запрещает Кодекс о банкротстве.

В этом случае Пятый округ ранее постановил, что создание целого может быть истолковано как прокси для незрелых процентов. В результате дело было отправлено обратно в суд по делам о банкротстве для определения характера полного иска. Суд по делам о банкротстве счел, что выплата целиком не была «невыполненным процентом» (или его экономическим эквивалентом), поскольку выплата полной суммы компенсировала истцам решение «Ультра» , а не об использовании их денег, а не процентов.Суд по делам о банкротстве далее отделил выплаты целиком от процентов, отметив, что проценты начисляются с течением времени, тогда как полная выплата была фиксированной суммой.

Хотя суд по делам о банкротстве постановил, что сборка целого подлежит исполнению, он отметил, что каждое дело представляет собой расследование по конкретным фактам, гарантируя, что битвы за создание целого будут продолжаться. Последствия этого решения еще предстоит увидеть, поскольку оно, вероятно, вернется в Апелляционный суд Пятого округа (снова).

Золотые акции: Настоящее или дурацкое золото

Частные кредиторы могут потребовать выпуска «золотой акции» (акции, которая выдается кредитору, согласие от которой требуется для того, чтобы компания добровольно объявила о банкротстве) в связи с существенной реструктуризацией.Это компромисс, предоставляемый компанией для уступок, предлагаемых кредитором для проведения внесудебного урегулирования. Всегда велись споры по поводу исковой силы этих прав на согласие. В 2020 году эффективность «золотой акции» снова была проверена в деле о банкротстве штата Делавэр, поданном Pace Industries.

В связи с инвестициями в привилегированные акции на сумму около 37 миллионов долларов, держатели привилегированных акций получили различные права и средства защиты, включая поправку к корпоративному уставу компании, включающую положение о «золотой акции».После пандемии COVID-19 компания Pace Industries оказалась в тяжелом финансовом положении, будучи не в состоянии выплатить долги в сотни миллионов долларов, закрыла многие свои производственные предприятия и уволила большинство своих сотрудников. Однако компания успешно провела переговоры о реструктуризации и подала петицию по главе 11 об осуществлении реструктуризации, которая была поддержана обеспеченными кредиторами компании и предложила выплатить необеспеченным кредиторам полную выплату. Держатель привилегированных акций не согласился с ходатайством и ходатайствовал о прекращении дела.

Отвергая ходатайство об отклонении, суд по делам о банкротстве сосредоточился на суровой реальности, с которой столкнулась Pace Industries, и в конечном итоге был убежден как в том, что вспышка COVID-19 вынудила компанию закрыть большую часть своих операций, так и в предложенном DIP финансирование было единственным источником ликвидности компании в разгар глобальной пандемии. Кроме того, суд по делам о банкротстве отметил, что владелец привилегированного акционера не предложил никаких жизнеспособных альтернатив. В результате суд по делам о банкротстве отказался применять «золотую акцию» и пришел к выводу, что разрешение подачи заявления о банкротстве, вероятно, принесет пользу наибольшему количеству заинтересованных сторон, в то время как прекращение дела о банкротстве нарушит федеральную государственную политику, лишив должника конституционного права на банкротство. облегчение.

Мы отмечаем, что Пятый окружной апелляционный суд, однако, пришел к другому выводу в деле Franchise Services 2018 года, когда привилегированный акционер согласился инвестировать 15 миллионов долларов в компанию, если компания была реинкорпорирована в Делавэре, и внесла поправки в нее. корпоративный устав, чтобы включить положение о «золотой акции». Когда компания подала на рассмотрение главы 11, привилегированный акционер попытался закрыть дело, утверждая, что петиция не может быть одобрена без голосования акционеров.В ответ компания заявила, что аргумент акционера является предлогом для ее истинной мотивации — получения неоправданных рычагов для погашения своего требования в размере 3 миллионов долларов в отношении неоплаченных гонораров за консультационные услуги.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.